Processo per l'acquisizione di Antonveneta da parte del Monte dei Paschi di Siena (ristrutturazione del derivato Alexandria)

Buongiorno buongiorno
Comincia a non poter fino a oggi mi pare di capire barra
Pazienza
Anche sessantanove
Allora
Qui c'è un'istanza dalla procura sulla calendarizzazione
Non so se i difensori l'hanno vista
POR
Non lo sapete
Noi avevamo dato due udienze per la discussione quella odierna e quella quella del tredici ritenendo che tenuto conto tenuta
Del processo dei suoi contenuti fossero ampiamente sufficienti per completare la discussione
Qui ci si chiede di calendarizzare sin da ora due ulteriori da altre dibattimentali
Poi la Procura ci propone il sette quattordici e il quattordici giugno che sarebbero due Sabatti
Io
Come dire sono un po'
Sono un po'perplesso di fronte di fronte a questa istanza sia perché credo che
Dovrebbe essere ampiamente sufficiente lo spazio che si è messo a disposizione e se per caso non fosse
Le parti dovrebbero riflettere sulla proroga l'opportunità di far stare la loro la loro discussione nei limiti che sono stati dati da altri dal tributo al tribunale
Poi rilevo che non ci sono ragioni di urgenza a questo punto nel senso che
Il detenuto
è stato scarcerato
Il processo non siamo riusciti per molte ragioni che certo non dipendono da questo Tribunale a concluderlo prima del mio trasferimento a attuata a Bologna
Adesso si tratta di un processo ordinario e commerciale
Che come tale fa trattato
Vorrei capire cioè dobbiamo fare un discorso organizzativo a questo punto
Dobbiamo capire che tempistica
Hanno la procura e il e le difese per capire se stiamo dentro a queste due date o se dovremo dare delle date ulteriori nel caso di dati ulteriori dico sin da adesso che saranno dopo l'estate
In particolare soprattutto perché io ho i miei impegni presso l'ufficio ove sono stato ove sono stato testimone
Chi vuole prendere la parola su queste questioni
Cioè
Mente aderisco
Completamente alle parole del Presidente le sottoscrivo le faccio mie dopodiché rilevo che
Io personalmente
Non essendo i calendari un'opera Marche si costruisce via via
A ridosso delle date
In tutti questi due sabati o altri impegni legittimamente assunti quando mai avrei potuto supporre una proposta del genere
Dopodiché per ciò che riguarda
L'invito a declinare i tempi ritengo che questo sia un processo ordinario e addirittura un processo Brecht
Per cui io ritengo che il mio intervento per esempio non supererà Lora ora un quarto d'ora ringrazio molto e apprezzo e apprezzo questo atteggiamento Rocca
La ringrazio perché spero che sia condiviso da tutti da tutti gli altri diverso
Sulla questione sabato devo aggiungere che non è un capriccio nostro non
Non fare udienze il sabato
è una ragione organizzativa forte perché occorrerebbe a riorganizzare la cancelleria di un tribunale del quale non più di Spongano
E comunque sarebbe tempo sottratto ad altre ad altre incombenze in un tribunale
Che versa in una situazione tuttora di estrema criticità detto questo chi vuole prendere la parola sul calendario
Benissimo no
Da
Voi
Intendo
Rinvio
Lei sa
Solo
Della
Padova collega Nicolais
Dura
Anche
Tale
Quindi
Serata ma
Veneta comunque insisto nella mia raccomandazione concentrazione sobrietà
Come dire si tratta di un processo perché divenuto con l'andar del tempo
Cioè che ha perso quei connotati di drammatizzazione che l'avevano segnato all'inizio specie lo stato di detenzione di un imputato e l'esigenza di chiuderlo prima che venisse trasferito
D'ufficio di Procura qualche osservazione o ufficio di Procura ritiene
Presidente che le due date che sono state indicate dal tribunale saranno insufficienti per concludere la discussione benissimo questo mi sono altre saranno insufficiente sul sito hanno insufficienti per concludere la discussione ma
Ne consegue
Che la quella richiesta ti quell'istanza che peraltro è stato così da alcuni giorni fa non è un'altra istanza depositata ieri
Era un'istanza proprio al
A far riflettere diciamo e a
Sottoporre al
Tribunale degli ulteriori date al fine di
Nel rispetto dei criteri di
Concentrazioni i principi di concentrazione di immediatezza del processo cui informato il nostro Codice di rito
Che questo processo si celebri in tempi belli come livello di discussione poi è chiaro se il Pubblico Ministero parla oggi Presidente e le difese parleranno a settembre
Come lei ha di anzi prospettato
Vorrà dire che
Così ne prenderemo atto
In barba ai principi di immediatezza e di concentrazione che informano il nostro codice di rito è conseguentemente
E conseguentemente e conseguentemente noi ci atterremo ciò che il tribunale riterrà giusto decidere bene allora passiamo semplicemente iniziale iniziate prima che lei dichiari chiusa l'istruttoria dibattimentale poiché risulta dibattimentale il Tribunale non l'ha ancora dichiarata chiusa
Non è chiusa formalmente avvocato
Prima che il del tribunale dichiari chiusa l'istruttoria dibattimentale il pubblico ministero peraltro anche depositato e comunicato i difensori il deposito di alcuni documenti che oggi intende produrre
E in particolare sono dei documenti che si potrebbero anche in qualche modo acquisire
E che sono a disposizione le parti sono anche i documenti che si trovano su fonti aperte
E in particolare la sentenza la Corte di Cassazione numero diciotto mila settecentosettantotto barra quattordici
Il comunicato stampa di Banca Monte Paschi del sei febbraio due mila tredici gli estratti dal sito del Ministero dell'economia delle finanze
Relativi alla qualifica di specialisti in titoli di Stato ricorderà Presidente le dichiarazioni spontanee rese dall'imputato Baldassarri all'ultima udienza in materia nella documentazione dallo stesso
In materia depositata
Le delibere del consiglio di amministrazione di Banca Monte Paschi del ventinove novembre due mila sette e del ventuno febbraio del due mila e otto
Questa documentazione è stata il dato del deposito è stata già comunicata I difensori delle parti ne chiediamo formalmente l'acquisizione
La nota
C'era una che quei processi non finiscano mai verrà
Lavorava
Camion questo
Io credevo di aver già chiuso l'istruttoria dibattimentale almeno il vecchio almeno due tre e nove
Congressi allargarla ben
Fazione
Lo volete vederli come come vogliamo fare non non non non non lo so
Un richiamo sono due delibere ci diavoleria va be
Se li guardi un attimo e ci dica avvocato non credo non credo che queste cambieranno le sorti del processo né in un senso né nell'altro
E questo nemmeno cose
Allora dal
Qui
Va bene
Al
Va bene
No della Provincia lepre
La lista per dire va bene va male non se no sarebbe fatta una meno avevate
Alla presente velocemente mi sembra che siamo di fronte a un atto veramente atipico
Siamo a istruttoria dibattimentale chiusa ora ancorché il tribunale può io non ho visto per la vita di ultimo verbale
Ma ancorché il tribunale quote possa non aver dichiarato chiusa formalmente l'istruttoria dibattimentale vi è giurisprudenza che dice il momento in cui si fissa
Per la discussione implicito implicitamente se l'istruttoria dibattimentale mi chiusa al di là di questa considerazione Presidente mi sembra il diciotto sì vi vengono sottoposti dei documenti che non hanno tanto se vogliamo ragionare come cinquecentosette
E ancor meno se vogliamo ragionare come cinquecentoventitré comma sei c'è quella norma eccezionale che consente
In fase di discussione e la riapertura istruttoria
Non siamo in presenza di cui l'assoluta necessità
Richiesta dalla norma e quindi obiettivamente siamo proprio rasentando un atto abnorme
Al di là di questo al di là di questo Presidente debbo rilevare che viene prodotta una sentenza della Cassazione che riguarda altro processo il processo per usura truffa
Che è stato giudicato prima da questo Tribunale la libertà di Siena e successivamente dalla Corte di Cassazione
La Corte di Cassazione non è passato in giudicato io voglio ricordare che nel corso di questo procedimento noi difesa abbiamo provato a chiedere l'acquisizione del provvedimento il tribunale ha libertà di Siena
E la Procura si è giustamente opposta perché non era passato in giudicato
Questo è un annullamento con rinvio e quindi tutti sappiamo che nel momento in cui l'annullamento con rinvio peraltro riguarda un vizio di motivazione
Tutto fa meno che creare un giudicato sulla parte annullata della decisione
Se anche queste considerazioni non dovessero essere sufficienti a fugare ogni dubbio in ordine a noi inammissibilità di questa produzione documentale
Bene in subordine chiedo che sulla vicenda Nomura usura per intenderci non venga acquisita solo sentenza la Cassazione va ben che acquisirà anche il provvedimento del Tribunale la libertà vengono acquisiti anche gli atti conseguenti
Quindi da questo punto di vista a mio avviso veramente stiamo rasentando una tomba norma quindi chiedo l'inammissibilità di questa produzione data ci ritiriamo
Topi
Minacce già opposizione per i motivi illustrati dal collega in ipotesi in ipotesi il tribunale dovesse dare ingresso alla sentenza della Cassazione
Allora però chiedo che venga anche acquisito il provvedimento l'ha già detto a valle Nacci del Tribunale di Siena giuridica su cui la Cassazione si è pronunciata
E anche il ricorso della Procura perché non viene prodotto questo documento in questa sentenza Cassazione immagino
Per la ricerca di un principio di diritto viene prodotta immaginato procura per
Un contributo alla ricostruzione dei fatti rispetto ai quali quell'altro processo associasse qui
Però se per ipotesi si dovesse dare ingresso a quella sentenza Cassazione monca perché manca il provvedimento e manca anche il ricorso della Procura che a quel punto io chiedo che in ipotesi venga acquisito
Insieme a sentenza
Va bene posso chioso questa ultima parte da parte del Cisa Vigni vi è opposizione alla richiesta di produzione per tutti i motivi già esposti mi permetto di aggiungere con riferimento alla sentenza della Cassazione
Le sentenze e possono essere acquisite se costituiscono giurisprudenza che relazione dei principi di diritto che poi possono essere mutuate o comunque utilizzati da parte del giudice
Questo non è nel nostro caso perché quella sentenza riguarda contestazioni completamente differenti fra e truffa e usura però riguardano le stessi soggetti oggi imputati e lì indagato in procedimento tuttora in fase di indagini preliminari
Allora che senso ha e soprattutto che violazione abbiamo
Della normativa procedurale introducendo una sentenza che si basa come le precedenti sulla valutazione del materiale probatorio chiuso al PM in sede di indagini preliminari che fa riferimento a site
Che fa riferimento materiale probatorio ancora in fase di formazione separatamente
E che dovrebbe avere poi influenza infuso comunque suggestione
Su questo tribunale che ha invece avuto una formazione della prova nel dibattimento ed è solo su quella che dovrà
Decidere questo processo quindi vi è opposizione perché di fatto
Si cerca di introdurre mediante produzione sta sentenza delle suggestioni delle valutazioni su imputazioni completamente differenti che però riguardano
Guarda caso le stesse condotte osservate sotto una diversa ottica e a mio avviso questo crea una commistione del tutto inammissibile perché introduce attraverso questo meccanismo di un giudice di una
Sentenza in sede cautelare non è ancora passata in giudicato
E delle suggestioni tratte delle Metamorfosi non posso fare un esempio di opposizione
Bene allora il
Il Collegio ritiene che l'istruttoria dibattimentale sia stata chiusa se non altro implicitamente
E che comunque
Io d'accordo documentazione evoca prodotta dall'ufficio della Procura
Non appare assolutamente irrilevanti ai fini della decisione alla stregua dei criteri dell'articolo cinquecentoventitré sesto comma cinquecentosette codice di procedura penale
Quindi la restituiamo al Pubblico Ministero possiamo iniziare la discussione prego sì grazie Presidente
Premessa metodologica
Ecco
Sì prego
Premessa metodologica l'intervento alla procura si dividerà in tre parti
Una parte che riguarderà il fatto così come si è dipanato nel corso delle diverse udienze che ci hanno visti occupati
Una seconda parte che si occuperà del diritto una terza parte che si occuperà di alcuni profili non trattati nella parte del fatto e che
Invece si occuperà poi specificamente delle posizioni dei singoli imputati cercheremo
Nei limiti del possibile di evitare qualunque divagazione e comunque ripetizione
Esatto Decia panne signore della Paris capitano francese nominato maresciallo di Francia da Francesco primo
Dopo avere fronteggiato vittoriosamente il Contestabile di Borbone la campagna di Provenza cadde da valoroso nella battaglia di Pavia
Il suo nome è famoso per l'ingenuità e di due versi divenuti proverbiali
Cantati dai soldati francesi dopo la somma
Un quarto d'ora prima di morire era ancora in Giunta
A luglio dobbiamo il termine lapalissiano cioè occhio evidente detto di una verità o di un fatto talmente manifesti e naturali che sarebbe ridicolo enuncia
In questo processo signor Presidente signori del Tribunale
Abbiamo
Discusso anche l'oppio
Abbiamo messo in discussione anche l'oppio anche ciò che era e dico
è stato messo in discussione così tanto l'oppio così tanto ciò che era evidente
Che lei signor Presidente
Ha ritenuto giustamente di far una domanda a un teste che spazza asse dia persino i dubbi sull'ottimo
Perché lei signor Presidente chiede al teste la cambia
Ai fini dell'ispezione occorre che la banca DDA gli elementi contrattuali sottostanti alle attività che voi state verificando oppure no
La risposta del teste la seguente
La banca è tenuta a consegnarci tutto il patrimonio informativo di cui in possesso per fare sì che l'ispettore lo svolgimento della propria attività ispettiva cioè di accertamenti
Sia in grado di rappresentare nella maniera più corretta effettivi possibile pagina quarantasette dell'udienza sette aprile due mila quattordici prima
Che
Sfrondato dal burocratese sfrondato dal mi scusi neologismo Bankitalia sei significa si
Significa sì
Ma significa sì cioè tutto ovattato perché io mi sono un'ispezione no per un capriccio dell'ispettore
Ma per due disposizioni di legge
L'articolo cinquantuno e l'articolo cinquantaquattro del tutto
Articolo cinquantuno le banche invia una banca d'Italia con le modalità e nei termini da essa stabiliti le segnalazioni periodiche nonché ogni altro dato e documento richiesto
Articolo cinquantaquattro sulla vigilanza ispettiva
La Banca d'Italia può effettuare ispezioni presso le banche e richiedere a.s. l'esibizione di documenti e gli atti che ritenga necessario
Prevede
La richiesta non altro di documenti da parte degli ispettori si fonda su un principio semplice e chiaro limpido a domanda risponde
Bene signor Presidente
Dinanzi a questo Tribunale l'abbiamo fatto innumerevoli processi non ne abbiamo fatto solamente
Abbiamo processato il responsabile di Banca Monte Paschi per il bilancio dice abbiamo
Processato gli attuali dirigenti in Banca Monte Paschi abbiamo processato a Consob abbiamo processato Banca d'Italia oltre agli imputati
Perché abbiamo messo in dubbio tutta una serie di elementi di fatto che invece si stagliano
Nella loro limpidi tra
Limpidezza
Ma cominciamo che cos'è che non è stato dato a Banca d'Italia
A parte il piano è stato dato un contratto perché di questo si tratta
Rinvia stato rinvenuto nella cassaforte dell'ex direttore generale imputato
E che consente
Questo contratto meglio conosciuto come manda i tagli
è un contratto stipulato tra banca Nomura e Banca Montepaschi datato trentuno luglio due mila nove contenente accordi negoziali che regola i rapporti derivanti da più complesse operazioni finanziarie
Alexandria e quella che
Per semplicità espositiva chiameremo struttura BTP due mila trentaquattro mutuando questa affermazione
E questa locuzione dai dalla Banca d'Italia nei riferimenti Consob che avete
Ma che in realtà sono diversi contratti tra loro in qualche modo collegati un contratto di assetto suo un contratto diritto contratto il passivo
L'originale di questo contratto fondamentale al fine di comprendere le operazioni di cui si discute viene ritrovato il dieci ottobre due mila dodici nella cassaforte del direttore ceppi
In quella che era la cassaforte dottor Gerardo
E come si procede a questo rinnovamento perché
Vede Presidente sono stati messi è stato messo in dubbio oppure
Sotto la messa in dubbio in questa infrastruttura dibattimentale pure le modalità con le quali si procede al
Si perviene
Alle ritrovamento di questo documento
Dobbiamo prendere le mosse dalla via dalle dichiarazioni testimoniali rese dal teste viola il quale nei mesi maggio-giugno due mila dodici procede a un rinnovamento dei manager
E da quel momento inizia un'attività di verifica del portafoglio finanziario al fine di accertare il profilo di rischio e la corretta valutazione degli asset finanziari della banca
Sul punto la testimonianza di viola trova un primo importante riscontro nella testimonianza dico
Allorquando conti afferma di avere immediatamente esposto avvio una il grave problema della finanza e di lunga e soprattutto disse che non vorrà era soltanto uno uno
Dei problemi che presentava il portafoglio di area finanza
Secondo quanto riferisce il dottor viola
Il dottor vicinanza che aveva preso il posto dell'imputato Baldassarri nell'ambito di questa verifica chiese a conterà altro teste che poi vedremo se esisteva documentazione concernente l'attività operatività con un mitra e segnatamente quella
Relativa all'operazione l'ex Andrea e al BTP due mila trentaquattro
Conterà nell'occasione consegno a vicinanza una bozza del Margherita che era
Allegato ad una mail
E che gli aveva conservato all'interno di un armadio del suo ufficio
Circostanza questa confermata da Portella nel corso della sua testimonianza
Una volta avuto il contratto Banca Montepaschi inizia alcune verifiche di carattere tecnico ci dice viola perché
Perché non sapeva alcune cose la banca
Non aveva l'originale quindi non sapeva se quel contratto era stato firmato ed era vincolante per le
Secondo risolto il primo problema non sapeva se era stato inviato all'autorità di vigilanza terzo non sapeva se c'era stato scambio di scorie di corrispondenza tra hanno dura
E Banca Monte dei Paschi quattro non si conosceva l'impatto del mandated sui bilanci della banca
Il venti settembre due mila dodici
Mi imbroglione sifone la banca chiese affannati altro teste se esistevano negli archivi della banca e in particolare nella direzione generale documentazione relativa a lungo diversa da quella già in possesso dell'arma
La ricerca diede esito positivo
Poiché venne ritrovato nel protocollo della direzione generale il mandated con la dicitura conservare in cassaforte
Senza però alcun indicazione della cassaforte medesima
Il contratto venne stampato dal protocollo informa
Fantini a questo proposito conferma il narrato del testé viola affermando che il venti settembre due mila dodici il si è fuori gli chiese di verificare presso la sua segreteria se esisteva un documento riconducibile annuncio
Il teste riferisce di avere fatto delle verifiche da prima
Nel protocollo della Presidenza e di aver chiesto i propri collaboratori vanamente e successivamente di avere fatto delle verifiche presso il protocollo della direzione generale che nel frattempo era stato per un congelati
La verifica viene fatta
Dalla testimone Sandra Bartolomei che nel corso della sua appunto assunzione testimoniale confermerà la circostanza la Bartolomei stampo il contratto che fanno consegno amministro il teste riferiva
Che i suoi collaboratori non si ricordavano di questi documenti e che il contratto appunto bene digitato venne trovato e poi stampato DG dando la parola noncurante nel protocollo della direzione generale
Peraltro l'aveste Bartolomei riferisce che nel due mila dodici sulla prima
E l'unica volta quando Fanti
Che le venne chiesto di fare una ricerca sul protocollo di direzione generale relativa a quel contratto
Sul punto se vuole
La l'allegato quarantotto della
Produzione Baldassarri
è una mail che Fantini in via Aleandri su richiesta del dinanzi
Con l'attuale lo stesso fatti ricostruisce le modalità con le quali è stato ritrovato in bande
Solo il dieci di ottobre
Viola e le ampi sì recano nella stanza di vini e aprono la cassaforte ivi rinvenendo l'originale
Non può non rilevarsi immediatamente Presidente come emerge dall'elenco dei documenti
Consegnati dal teste alla polizia giudiziaria e versato agli atti del dibattimento
Che all'interno della cassaforte vi erano due copie identiche di quel contrazione firmata come ricorderete i con inchiostro blu da Baldassarri e via l'altra firmata danno
Ed è
Assolutamente significativo evidenziare
Già
In questa sede
Che al momento del passaggio di consegne tra
Viola EP
L'imputato riferisce al suo successore del portafoglio di titoli presenti in banca neanche delle due operazione
Però
Nulla dice dell'esistenza del contratto di questo passaggio di consegne riferisce il teste Bonocore
Che l'ex capo della segreteria del direttore generale il quale
Dichiara che Vigni gli aveva detto di avere riferito tutto Arbiola e quindi anche
Delle operazioni Nomura e Santo
Questa circostanza Presidente non contrasta con le dichiarazioni di viola il quale appunto dice di avere parlato con vini del portafoglio
E obiettivamente sarebbe ridicolo pensare il contrario atteso che le due operazioni erano stati oggetto di una constatazione di Banca d'Italia
E che nel momento in cui vi è il passaggio di consegne tra violenti vi è in corso un'ispezione di Banca d'Italia che ha ad oggetto anche l'operatività inviti
In questo processo infine
Si è persino adombrato e messa in dubbio l'operato della polizia giudiziaria
Affermando che la polizia giudiziaria avesse avuto prima la possibilità di trovare contratto
Imputato Bindi e Mussari hanno fatto riferimento alle perquisizioni della Guardia di Finanza con riferimento al processo per l'aeroporto di Ampugnano
Ma anche queste inutili vanno spazzate via sul punto si veda la testimonianza del colonnello Bianchi cui è assolutamente sovrapponibile a testimonianza del luogotenente Scaramella
Perché la polizia giudiziaria avviene in possesso del mantenimento soltanto il sedici ottobre due mila dodici allorquando il dottor Bobbio
Contatta il colonnello Bianchi informandolo dell'avvenuto ritrovamento in una cassaforte in uso all'imputato vini di alcuni documenti
Sì Bari non del Mantegna di alcuni documento
Veniva inviato un militare qui a Siena che recuperava i documenti rinvenuti nella cassaforte del direttore generale
Lo stesso viola secondo riferito del colonnello Bianchi
Informava l'ufficiale di avere trasmesso documenti o di essere sul punto di trasmettere alcuni di quei documenti rinvenuti in quella cassaforte alle autorità di vigilanza
Viola il trenta di ottobre veniva sentito in Procura e solo il trenta di ottobre si comprende
Il significato di quel contratto non solo agli organi
Di polizia giudiziaria ma anche
All'autorità inquirente
In quell'occasione l'ufficiale contattavano veramente Scaramella
Il quale inviava alcole Lo Bianco il contratto ma perché si dice
Il contratto non venne preso in considerazione neanche nel momento in cui venne materialmente consegnato
Alla alla polizia giudiziaria perché oggetto delle indagini era tutt'altro oggetto dell'indagine voi avete in atti non solo l'avviso chiusa immagini preliminare ma anche la richiesta di rinvio a giudizio del processo che il gruppo di questo tribunale ha ritenuto
Per
Per cui il CUP di questo tribunale ha ritenuto la competente il Tribunale di Milano che riguardava invece la complessa acquisizione di Banca Antonveneta e quindi la complessa operazione fresca
E quello era l'oggetto dell'indagine
Ma non solo questo Presidente bisogna sfatare il mito per il quale la Guardia di Finanza a fare una cassaforte riprende tutti i documenti ivi contenuti
Dicendo che siccome la cassaforte era già d'asta era stata già aperta perquisita la Guardia di Finanza nell'ambito di altri procedimenti questo documento poteva tranquillamente salta fuori
E un falso
Nel senso che
Lei se l'immagina
Il maresciallo del nucleo di Polizia tributaria di Siena che ha il decreto di perquisizione
Il Pubblico Ministero che per sua natura e chiuso nel senso che diretto all'acquisizione di determinati atti
Che riguardano un determinato procedimento che apre la cassaforte non trova atti che riguardano il procedimento per il quale egli è delegato e cioè il procedimento per Ampugnano
Si trova
Contrari di quaranta pagine scritto in inglese fra una banca internazionale e una banca una banca italiana e
Clamorosamente ricettore ho trovato
Un contratto che mi può servire
Perché cosa
Ancora
Nel è stato spiegato al colonnello Bianchi
Nelle perquisizioni che furono fatte
Nel procedimento Antonveneta
Gli obiettivi erano specifici determinati non significava perquisire intera serie di Banca Montepaschi
Erano diretti alla perquisizione di alcuni uffici di alcuni luoghi
Non sono decreti di perquisizione omnibus sono trenta quaranta decreti perquisizione
Per ogni singolo ufficio l'ufficio in quel caso venne perquisito era l'ufficio attuale dell'attuale direttore generale violate diverso dall'ufficio dell'allora
Che era stato occupato dal precedente
Direttore generale cioè dall'imputato mi
Ne
Si può adombrare che per il solo fatto questa cassa che che la cassaforte fosse stata perquisita la Guardia di Finanza quel contratto non fosse occulta
Ma
Presidente facciamo un attimo un passo indietro
Qual era lo stato dell'arte prima del ritrovamento del male
Lo stato dell'arte prima del ritrovamento del male Rizzo noi novità via
Darla legato tre
Al
Ispezione di Banca d'Italia condotta tra il ventisette settembre due mila undici e il nove marzo del due mila dodici
I famosi riferimenti riservati per la Consob
E lo stato dell'arte di quelle due operazioni era
La speranza e guerre
Perché nel corso dell'ispezione venivano alzata la struttura BTP due mila trentaquattro come ho detto di anzi così la chiama Banca d'Italia che si componeva di queste componenti
Quaranta uno quaranta acquisti BTP per complessivi tre virgola zero cinque miliardi di nominale al Regolamento differito al ventitré settembre due mila nove e conclusi a mercato
Due
Contestualmente agli acquisti Banca Montepaschi stipula con mura quaranta contratti gli assetti swap a partenza differita al ventitré settembre due mila nove
Aventi data di negoziazione importi e scadenze coincidenti con quelle delle operazioni di acquisto del BTP
Tre
MPS stipula con Nomura Unipol per tre virgola zero cinque miliardi per finanziare integralmente l'acquisto del BTP due mila trentaquattro
Il contratto di tipo prevede altresì una privo facility cioè una linea di finanziamento concessa da Banca Montepaschi a lungo
Questo è lo stato dell'arte prima del ritrovamento del manda in relativamente a quella che
Per brevità viene chiamata a struttura BTP due mila trentaquattro
Ma gli ispettori analizzavano anche la ristrutturazione di Avezzano
Evidenziando
Che nello stesso periodo con la medesima controparte era stata ristrutturata l'ex ante
Gli ispettori scrivevano altresì degli effetti economici che si potevano
In qualche modo apprezzare
E poi vedremo se si potevano apprezzare in termini di certezza o se quella è un'approssimazione
E Banca d'Italia così scrive
Analizzando congiuntamente le due operazioni se ne possano apprezzare in parallelo gli effetti economici tra il fair value della prima
Calcolata come detto invece macchine come un CBS d'Italia a cinque anni
E le riprese da valutazione della seconda risultanti dei dati gestionali interni alla banca emerge un valore di settantacinque virgola cinque milioni a vantaggio di nulla
Tre testi di questo processo tre testi conti
La cambia e Bellucci
Lei dicono che è quella e un'approssimazione
è un altro
Tre testi di questo processo
E poi vedremo in dettaglio
Viene ritrovato rimandi facciamo un aumento in passato
Viene ritrovato mandi mandi viene ritrovato il manda interviene inviato a Banca d'Italia
Che nella prima delle note che voi avete
Tutti dice che dalle
Verifica che erano state fatte era un contratto che non era mai stato lo stesso agli ispettori
Nel corso di due ispezioni non le posso soltanto nell'ultimo
Di due ispezioni
Quella del due mila dieci
Con il capo ispettore Cantarella e quella cavallo tra il due mila undici e due mila dodici con Capo ispettore Scarpa
Ma che cosa ha comportato questo contratto
Che
Alcuni che l'imputato Baldassarri dice assolutamente inutile finali della ricostruzione dei fatti per Banca Monte dei Paschi
Vediamo cosa ha comportato questo inutile contratto per Banca Monte dei Paschi
Partiamo anche qua dalle dichiarazioni del teste viola il guadagno
Afferma che sebbene in quel contratto non ci sia espresso un valore un mistero erano definiti alcuni aspetti contrattuali fondamentali e per avere contezza dell'impatto sui conti della Banca
Hanno dovuto attendere il ventisette novembre del due mila dodici allorquando Nomura come una mela in via indicazione di quello che viene chiamato
Dai tecnici sette mentre leggo io che il tecnico non sono il costo sopportato da Nomura per la ristrutturazione del veicolo salutiamo di duecento venti milioni
In seguito al ritrovamento il contratto la banca ha dovuto operare un aggiustamento di bilancio
Aggiustamento di bilancio che viene voi lo avete in atti Presidente
E la produzione la difesa vini
Del due dicembre due mila tredici
Ed è
Una proposta di delibera o comunque una comunicazione da parte l'amministratore delegato che la banca al CDA
Nella quale si fa riferimento alla resterete mente cioè alla alla correzioni di bilancio
E in cui viene chiaramente detti resta il mente consisterebbe nella rivisitazione iniziale
Della posta erroneamente contabilizzata con conseguente modifica del relativo costo ammortizzato a imputazione della differenza patrimoni e netto di apertura del periodo comparativo al bilancio al trentuno dice del dodici
Occorre procedere
Premesso che noi dobbiamo fare un aggiustamento di bilancio che nel minimo e duecentoventi milioni
Occorre procedere
A verificare la stima del valore di iscrizione iniziale l'operazione in modo a identificare eventuali ulteriori componenti qualificandoli come parte del valore originario dell'operazione legare la chiusura anticipata operazione quindi suscettibili di incrementare l'importo R. statement
Ma non solo di o a pagina diciannove della sua testimonianza
Dice
Il resta eccellente determina di fatto la postazione di una perdita che all'atto dell'operazione di ristrutturazione era presente nelle note Alexandria
Parliamo di Alexandria la stessa cosa vale anche per un altro per azione ma quelle un'altra storia che attraverso lo strumento di finanziamento a lungo termine era stata di fatto spalmata
Spalmata nel corso per la durata del finanziamento questa per
Quindi di fatto la perdita invece di essere appostata come correttamente doveva essere appostato nel bilancio di competenza veniva spalmata
è chiaro che nel momento in cui correggo questa cosa e quindi apposto la perdita
Nell'esercizio di competenza dove deve stare automaticamente vengono meno nel corso di trent'anni la quota parte di penna che era stata spalmata è un fatto quasi
La difesa Baldassarri grosso ordinati in questo caso chiede se è un problema di contabilizzazione viola dice sia un problema di contabilizzazione è un problema di bilancio
Che non era rappresentativo della reale situazione patrimoniale e finanziaria dell'APPA
E alla domanda se in manda età dei numeri io la DC si manda età dei numeri nel senso che rimanda la quantificazione del costo
Che riceve la banca affini novembre
Del due mila nove che poi viene riportato il novembre del due mila dodici hanno una formula quella medica abbiamo richiamato precedente
Perché malati firmando età dei Planck dove ci sono dei numeri che poi fanno riferimento al sentimento degli
La correzione del bilancio
è avvenuta solo con riferimento alla voce del long term Pippo della passività e anche questo Presidente mi consenta a
Una sua valenza questo processo come rete
Nella quale appunto è stata individuata questa perdita
Dicevo questo l'elemento indiscrete interessa
E la pesca sia stata rinvenuta nel privo
Come dirà poi bene il test ecco
Ma che cosa ha comportato quindi per la banca questura inutile contratto
Vediamo
Pascal loro
Che
Un
Alto dirigente di banca d'Italia
Che si occupa di supervisione dei grandi gruppi bancari che si occupa di vigilanza cartolare che ha tali tra coloro che vigila anche
Banca Montepaschi
Con lettera del sedici novembre due mila dodici alle rinvenimento e alla trasmissione di questo inutile contratto
A
Banca d'Italia la Banca d'Italia chiede a Banca Montepaschi di accettare e verifica quali fossero gli impatti attuali e prospettici sulla situazione economica e patrimoniale della banca
Come abbiamo visto e come ci diceva la scatola
La banca procederà a un aggiustamento di bilancio superiore i trecento milioni di euro facendo emergere solo per questa operazione trecento milioni i pezzi
Questi trecento milioni Presidente non vengono meno
Così vengono meno dal quello che farà scandalo ha definito e che si definisce tecnicamente forti Ruanda
Cioè il patrimonio di migliore qualità dell'acqua
A ciò si aggiunga che in seguito alle richieste formulate dall'EBA
La banca prima del ritrovamento del manderete e delle correzioni di bilancio aveva redatto un piano patrimoniale di riallineamento patrimoniale che viene presentato a gennaio due mila dodici
E Montepaschi si trovava all'epoca con un gap di tre miliardi e trecento milioni
Dopo l'aggiustamento di Bilancio
Effettuato anche grazie al ritrovamento di quel dico io adesso fondamentale contratto
La banca ha dovuto richiedere una maggiore quantità di quelli che vengono comunemente chiamati Monti bond
Ma
Se questa è l'attualità
Come nasce questa operazione e soprattutto
Da chi è
Strutturata tecnicamente questa operazione
Questa operazione strutturata tecnicamente dall'imputato Baldassare
Ma prima di arrivare alla vedere come viene strutturata questa operazione vediamo chi è l'imputato abbassato
E come
Era visto
Da alcune delle funzioni della barca
Partiamo con questa disamina
Dal teste Fanti
Il teste Falqui ex segretario
Storico per Presidente della Banca e in quel caso era segretario storico dell'imputato Brussa
Secondo Fantini il primo forte momento di criticità all'interno di Area Finanza e che riguarda Baldassare ad oggetto un'operazione
Un'operazione che l'imputato aveva fatto con tale Cantarini funzionari della banca fuorusciti Area Finanza
Fu riuscito ad Area Finanza
E che operazione che aveva generato una perdita per la banca
Il comportamento di Baldassarri fu giudicato inopportuno e in quell'occasione lo stesso Fanti considerava dissimile fatto aveva fatto venir meno il rapporto di fiducia tra Baldassarri che la banca e che doveva per tale ragione essere caccia
Fantini riferisce
E parla di questa cosa con
Gli imputati Mussari e di Fini i quali
Dissero che avrebbero fatto fare verifiche tramite rispetto
All'interno della banca ci riferisce il teste si levavano diverse voci critiche sull'operato di Baldassare che il teste indica in Morelli
Vice Direttore Generale la banca
Che poi divenne acché si fonda la banca
E conti
Capo dell'Eastman agilmente
Funzioni di controllo di secondo livello all'intero nella banca
Secondo fatti i conti in particolare aveva espresso critiche feroci e le aveva anche manifesti manifestate a
E musei i quali
Anche in questo caso risposero
Che avrebbero fatto dei controlli
A base di queste verifiche
E di queste critiche fu promossa un'otite ne abbiamo discusso tanto presidente ricorderà che concluso il proprio lavoro con un giudizio gravemente negativo nei confronti della finanza così ci dice il teste fare
In seguito allo ditta l'area finanza viene ristrutturata però Baldassarri non viene allontanato no
Anzi
L'area finanza viene in qualche modo promossa perché passa d'area a direzione
Teste Morelli
Ma lei mi riferiva che sin dall'inizio del suo mandato come si è folle la banca emergevano delle forti criticità nell'area finanza
Nel mese di giugno due mila nove predisponeva un documento che poi inviava veniva inviato al direttore generale con cui si chiedeva di fare uno o di chi su area finanza
Mi scuserà per inciso Morelli è imputato di reato connesso nei confronti di Morelli lo dico adesso ma servirà per tutto ciò che dirò nel nel corso di questo mio intervento
Essendo imputato di reato connesso nei confronti di Morelli al fine di valutare l'attendibilità devono essere adottati di criteri i principi dettati dall'articolo centonovantadue del Codice di procedura penale
E quindi bisogna verificare l'attendibilità intrinseca e soprattutto l'attendibilità estrinseca timore
L'attendibilità intrinseca Morelli fa un na racconto assolutamente coerente da colui che ha vissuto questi questi fatti
Non cade
In contraddizione
Non ha motivi di rivalsa nei confronti di nessuno degli imputati
Su dal punto di vista degli elementi di riscontro esterni vi sono non soltanto i documenti le mail che voi avete acquisito
Che già di per sé sono dei riscontri esterni individualizzanti
Ma
Soci sono anche
Le testimonianze di altri soggetti nel particolare conti BG saldi schiavi
Per ciascuna delle circostanze che Morelli riferire riferisce questo tribunale vi sono
Sovrapponibili specifico sulle dichiarazioni rese dai testi conti BG sa d'Ischia
Fatto questo inciso
Passiamo appunto attesti bici il quale ci dice che c'erano rapporti pessimi
Tra l'area finanza e risk management già a partire dal due mila sette
Eccoci chiariva che qui perché gli scontri non mi dilungherò alla lettura sono pagine diciassette diciannove dell'esame del teste PVC
Il teste Bonocore
Che è segretario storico divini
Il quale dice
Che vi era una sovrapposizione tra l'area finanza di MPS Capital Services e l'area finanza diciamo più di proprietaria della capogruppo
E chi rimane conti responsabile del risk management e riportava al si formò rally e che era molto critico sull'operato della finanza
Non sa
Se Morelli sollecito Albini un'ispezione sulla stessa area però ricordarle il vincolo di un giorno gli disse e richiesto un parere
In ordine
Alla richiesta di auditor
E che Bonocore risposta favorevolmente
Dini dispose l'ispezione che venne affidata alle analisi
E quell'ispezione evidenza delle criticità
Tra le quali
La circostanza che la Business controlli unito cioè l'abbiccì fu
Dissi ultima inglese la bici vola business contro Rigoni
In italiano il controllo di primo livello
Rispondesse al controllato cioè Baldassarri anche questa come vedremo circostanza di una qualche importanza in questo processo
Conti
Ribadisce
Che il controllo di prima linea o di primo livello che deputato
Ad analizzare nel nascere le operazioni finanziarie poste in essere dalla banca e a correggere eventuali distorsioni con una anomalia enorme era sotto il controllo del controllato
In ragione di tale compito le due funzioni dovevano essere separate la Bissi Hood doveva finire sotto il con d'ombra del risk management
Ciò non accadeva appunto in Banca Monte Paschi
E non solo colti solleva il problema il problema lo solleva
Al momento in cui egli diviene responsabile risk management cioè nel due mila sei
Il problema verrà risolto Presidente nel due mila dodici
Dal direttore generale viola quando di o quando Vigni Baldassarri e Mussari sono fuori dalla banca
L'area
L'ARDIS è scontro di unità era diretta la conferma che rispondeva a Baldassare
Il teste riferisce che dal due mila sei iniziò sollevando forti critiche all'operato della finanza
Queste critiche si sono susseguite nel corso degli anni costantemente e l'unica sponda che egli ebbe all'interno della banca fu Marco Morelli
Per il resto compreso vigente si trovò dinanzi a un muro di gomma
Nel corso della sua attività di risk management il rapporto sviluppatosi con area finanza era conto conflittuale e addirittura lei lo definisce unico
Tra i diversi motivi riscontro vi era anche
Lasci il fatto che il risk management non poteva rapportarsi con il risk management delle controparti
Questo impegno questo divieto gli fu imposto
Dandini
Da Baldassarri e dall'allora capo della tesoreria
Con una giustificazione dicendo che era inopportuno per ragioni di natura reputazionale per la banca che il risk management che deve valutare i rischi
Qui va incontro la banca quando concludere operazioni finanziarie
Potesse in qualche modo evidentemente intervenire e quindi fare
Cadere o comunque far diminuire la reputazione di Banca Monte dei Paschi
Ricorda a tale proposito che era stato previsto un paragrafo sulla nuova direttiva del risk management che gli stava scrivendo eliminasse il perché questo paragrafo che prevedeva appunto questa opportunità
Fu stralciato in sede la finale e di approvazione della delibera dopodiché
Conti commenta
Alcune mail che sono allegate al verbale del ventiquattro aprile due mila quattordici
Meglio del ventuno settembre due mila sette APPI Rondini
Scrive alzi è folle la banca
Perché all'interno della banca era transitati quelli che lui definisce oggetti
Rispetto ai quali la banca non aveva autonomia di pricing
In quell'occasione chiedeva che venisse informata il direttore generale perché il pericolo scrive conti è palese ed elevato
Il tema dell'ambiente non
Che in in quel periodo minimo l'appunto negoziati quest'oggi fa questi oggetti su cui la banca non aveva autonomia di pricing Presidente vi è Alexandria
Quindi il rischio
Non era in grado di procedere
A effettuare a svolgere compiutamente il proprio lavoro
Ancora mail inviata sardisti hanno il nove giugno del due mila nove
Che la meglio con cui di fatto si determina
L'ispezione l'auditor nei confronti dalla finanza
Il teste chiarisce che quel testo strutturato insieme a Morelli
Che conferma
Appunto quanto riferisce cose
è che su temi macroscopici come Alexandria
Area finanza aveva l'avallo dei vertici della banca
E sul resto aveva notato che area finanza aveva
Fatto operazioni sempre con dei broker discussi sul mercato
Per questo contatti si regala Morelli e insieme strutturano quella lettera
Decisero che quella lettera fosse inviata da contiamo rally per evitare
E questo anche in qualche modo per descrive il clima che c'è all'interno di quella
Che c'era all'interno di quell'istituto bancario
Sovraesposizioni da parte di conti
Ciò però non su fu non fu sufficiente
Conti dice e una follia che a valle di quella lettera Baldassarri sia rimasto al suo posto
Ciò a maggior ragione
Perché dopo Lotito inizia un lavoro di riorganizzazione del gruppo
Della finanza
Che prevedeva tra le altre cose la separazione della visivo
E conti suggerì anche all'epoca di fare un'unica area finanza
E invece
Nulla di tutto questo
La visivo rimane sotto il cono d'ombra i Baldassarri
Area finanza
Rimane diviene direzione
E quindi viene rafforzato
Ciò non sarebbe mai potuto accade
Senza la copertura
Che assicuravano a Baldassarri coloro che in banca contavano davvero cioè il Presidente il direttore generale
E che ci fosse un asse tra Mussari Vigni e Baldassarri è ampiamente dimostrato non solo dalla vicenda oggetto del processo ma anche da ciò che accade acconti e Morelli
Nel due mila e nove
Nel settembre del due mila nove è
Nel e dalla gestione degli stop Lords
Ancora
Mail del diciassette settembre due mila nove
Inviata da conti Assad rischiare è una lettera
In cui si fa riferimento abiti PD
E quando si fa riferimento a BTP il teste nel commentare quella medici sono i BTP faccio riferimento all'operazione Alexandria e che cosa dice
è chiaro che la delega negoziazione di miliardi BTP lascia intendere che la profondità del problema non sia nota
O quantomeno non nettamente chiara nei termini in in termini di soggetti profondi ed deleteri per l'affare
E ancora a domanda
Della difesa Baldassarre
Sulla
Esposizione di Banca Montepaschi in BTP e sul dando
Predisposizione affatto risponde
Questa esposizione ci ha costretto a fare un aumento di capitale di tre miliardi e due quindi lei capisce che se non è una questione di impressione
Quando una qualcosa come trentadue miliardi di BTP con duration media di sette virgola sei
E un terzo prendo che dà un valore di carico intorno a centoventicinque scivola cinquecentosessanta portando la perdita della banca a sei miliardi euro non c'è bisogno di una mia valutazione
L'ultimo dei profani può capire che una follia
Il teste ricorda altresì
La richiesta di chiarimenti avanzata da un componente del consiglio di amministrazione della banca
De Courtois componente nominato dall'assicurazione francese Axa
Che nel settembre del due mila nove
Chiese indicazioni Al Maktoum Marchetto del portafoglio finanza e una valutazione di tipo gestionale cioè ciò che il Consigliere De Courtois chiede ex-ante
Se vi erano aperti ancorché potenziali del portafoglio finanziario poiché in bilancio
Queste operazioni venivano riportate al loro costo storico
Conti fece una relazione che inviamo rendi in cui rilevo che le tecniche
Erano i duecentocinquantacinque milioni effettive la finanza di
Morelli fece una riunione in cui l'analisi di conti venne condivisa con Molinari vitto che sorge
Dopo alcuni giorni però attenzione il teste viene chiamato passanti e Bonocore
E muore Segretario Dini lo minacciò che l'avrebbe mandato in galera perché aveva fatto uscire informazioni riservate all'esterno della banca
Identico simmetrico comportamento tende Mussari nei confronti di Morelli così riferisce il teste
In una riunione alla presenza dello stesso teste
Dell'imputato Vigni e di farlo
L'accusa che veniva fatta da Mussari amore
Per aver condiviso con MPS Capital Services il PUA nel gestionale Sibari Presidente nonna della capogruppo
Ma dell'intero gruppo quindi un pannello gestionale che riguardava anche MPS Capital Services
Vicenda degli stop lo stesso
E anche con riferimento ai livelli di perdita il teste riferiva che ogni qualvolta questi limiti venivano sforati si ritornava in CdA per alzarli
A questo proposito avrete modo di vedere la May del ventisei marzo due mila otto inviata alleanze
Specifica a domanda la difesa Baldassarri che le deleghe operative sono deliberata dal CDA mentre lo sconfinamento e deliberato dalla funzione immediatamente superiore allo sconfinato ante nel caso di Baldassarri
Qual era la funzione immediatamente superiore a quello sconfinato
La direzione generale
Quindi nel caso di vini micidiale
Anche due
Stoffe la dimostrazione di un collante tre tre imputati
Sul punto si sofferma anche l'imputato Vigni
Il quale dichiarava di aver adottato durante il suo incarico diverse delibere
Di ampliamento dei poteri di area finanza e condite delibere venne aumentato il tetto di operatività di quella medesima area e particolare la delibera quella ottobre del due mila nove con cui si innalzano questo limite
Imputato ci dice peraltro che quella delibera era funzionale anche alla sottoscrizione dei contratti con Nomura che vengono firmati il nove e il dodici di ottobre si tratta dell'anno ex riporta
Del confirmation agreement che sono i contratti esecutivi
Che la banca firma con un
Eppure
L'uno ottobre due mila nove nulla di tutto questo viene detto in CdA
Il Presidente Mussari nulla di tutto questo illustra in CdA
Mail del sette agosto due mila sette inviata Aleandri
La banca
Volutamente non monitorata ci dice teste
Quella
Affermazione era dovuta alla circostanza che vi erano delle operazioni tra cui Alexandria che il risk management di una banca non poteva apprezzare
Tant'è che il teste dice non eravamo in grado di prezzare la cicli facevamo una nota di Dresdner che però non è un pezzo e un'indicazione di valore alla domanda della difesa Mussari dice
è un'indicazione di valore cioè nulla
Area finanza non voleva aggiornare le perdite e quindi pressing ci sistemi ufficiali
Perché
Perché non voleva rilevante le perdite
Dinanzi a questo
Dinanzi
A tutto questo
Dinanzi a un'area che di fatto non è controllata e non è controllabile
Uno si aspetterebbe
Delle decisioni diverse
Da parte degli alti dell'alta dirigenza e la banca come è stata chiamata in questo processo
Se aspetteremo una risoluzione di un contratto
Si aspetterebbe un licenziamento
Si aspetterebbe un demansionamento
No
Dare atto diventa direzione
Bene una volta inquadrato il personaggio
E una volta inquadrati quelli che sono
I rapporti
Tra l'imputato Baldassarri
E le coperture che egli aveva all'interno di quella
Di quell'ente
Vediamo adesso di capire che consente
Questa ristrutturazione Alexandria di che cosa stiamo parlando
L'immagine più efficace in questo processo è stata
Espressa dal collega abbia
Il quale
All'udienza in cui è stato sentito
Riferisce che Alexandria pre ristrutturazione
è
Un veicolo un investimento di tipo speculativo di quattrocento miliardi nominale
Il cui rendimento era di fatto legato alle note così da pubblicazioni strutturate
E alla cartolarizzazione di Muti americani sono obbligazioni note Madison emesse da un altro veicolo che si chiama Aleksas finanziamo Alexandria finanziava Montepaschi Alexander finanza lotte vaste si chiama Sky l'Arca
Che cosa accade la ristrutturazione avviene nel due mila nove e con una immagine molto chiaro al collega Bianchi ci dice
Presidente rivolgendosi alle dice Presidente lei ha presente un basso in questo caso ci sono dei prodotti
Ristrutturazione ex ante che cosa ha comportato lo svuotamento di questo vaso di alcuni di questi prodotti che sono
Contenuti all'interno di questo passo il riempimento di questo vaso con altri prodotti ritenuti dalla banca più sicuri
Naturalmente naturalmente però questa ristrutturazione
è nata dal fatto dalla circostanza che il prodotto secondo le valutazioni che ne fa Baldassarri andava sostituito ed era in potenziale perdita
Quindi c'era il rischio di default del titolo ecco in quanto tale
Bisognava evitarlo
Il teste Scaramella
Alla stessa udienza
Riferisce che già a luglio del due mila otto
La nota Alexandra presente un rischio che si andava deteriora tanto che vi è una mente inviata a conti fatti rondini all'epoca sifone la banca nella quale il capo del rischio rileva una perdita potenziale su questa obbligazione che viene dallo stesso quotata
Circa centocinquanta milioni sul prezzo che però Sibari Presidente come abbiamo visto non faceva investe management
Lo faceva presto
E poi vedremo l'importanza di questa cosa
Nel due mila nove Alexandra presentava una perdita potenziale che non
Doveva essere portata in conto economico però rappresentava un rischio
Che al verificarsi del default di altri titoli contenuti nella struttura potesse essere soggetta a impairment test e quindi andare conto economico
Ma
Queste sono le dichiarazioni ciò
Che ha in qualche modo visto anche dagli atti la polizia giudiziaria vediamo di coloro che l'hanno vissuta questa cosa
Partiamo da fare
In un primo e soprattutto chi la bici
Partiamo da
A chi ci dice
Che era presente a un colloquio con Vigni e Mussari nel corso del quale vinti inseriva a Mussari che c'era l'esigenza intervenire subito Alexandria perché aveva una potenziale perdita
E andava ristrutturato in quanto
Si poteva registrare una perdita da portare in conto economico il rischio era latente però rilevare
Cioè in banca la necessità di registrare un buon risultato il bilancio anche questa come vedremo circostanza di un qualche rilievo in questo processo e di ciò aveva sentito parlare Mussari e di
Poi
Fra i due secondo il narrato discordanti vi è anche un secondo incontro che precedente la famosa con conferenze con Nomura del sette luglio del due mila nove
Vediamo però che ci dice testé Morelli
Baldassarri coinvolgeva la struttura del sì e fosse una ristrutturazione di Alexandre rappresentando illustrando amore
Conti BG salvi schiavi a grandi linee operazione
Baldassarri spiegava che voleva ristrutturare le Cassandre contestualmente effettuare un acquisto di BTP
Baldassarri rappresentava Morelli un rischio potenziale di Defoe del titolo e motivava così la necessità di dar luogo alla ristrutturazione
Cosa fa Morelli capo del SIFCO convoca una riunione convoca la riunione da delle direttive e dice
Noi facemmo quello che normalmente eravamo abituati a fare in questi casi convocando una riunione all'interno della nostra area quindi nell'aria si è forte è
Disse quindi con BG con conti Consalvi schiavi e quello che vorrei disse loro
Proprio in ragione di ciò che era area finanza
Stare attento
State attenti agli aspetti tecnici siano un punto di vista contabile sia da un punto di vista rischio finanziario dell'operazione
Ne Morelli dice investire immediatamente la società di revisione
Di esternare alla Società di revisione quali erano i profili che si prospettavano sull'operazione
Disse abbiccì e conti
Di interloquire con le strutture all'aria finanza in modo
Puntuale per avere in dettaglio i termini dell'operazione
Morelli ricordava anche la posizione iniziale di conti pubblici
Il primo
Dice Morelli aveva una negatività permanente di far
Aveva manifestato già in precedenza delle grosse perplessità sui criteri di valorizzazione degli investimenti pensando via
E questa meglio del sette agosto due mila sette che ho citato poco fa Presidente
E quindi
A maggior ragione il momento in cui veniva prospettata una revisione dell'operazione
Continua a essere ancora tutti
L'osservazione che invece fece BG fu di natura diversa
Perché il teste gli riferisce
Che quelle non operazione che andava a scadenza dopo pochi anni
E che quindi da un punto di vista dello strumento che da un punto di vista del potenziale impatto economico dello strumento non ravvisava
A livello contabile delle particolari criticità visto che non era uno strumento che andava in scadenza in tempi bene
Colti era molto molto negativo bigino ravvisava alcun bisogno dal punto di vista contabile di procedere alla ristrutturazione e alla revisione degli investimenti
Lo stesso vorrei
Ricorda di essere contrario
E ricordava
Di essere di essere stato contrario alla ristrutturazione del Santa
Dovuta anche a questa sua contrarietà alla criticità egli rappresentavano le strutture
Saldi schianta
Riferisce che Baldassare rappresentano un rischio di default e che quindi bisognava ristrutturare Alexandria modificati sottostanti
Conterà
All'inizio del due mila nove Baldassarri gli aveva parlato dell'intenzione di ristrutturare Alexandria e le rivalutazioni furono fatte con JP Morgan
L'idea di ristrutturare l'ex anche nella dovuta la necessità di migliorare il profilo di rischio Nomura subentro AGP Morgan prima dell'estate del due mila nove
BG riferisce che Baldassarri tra maggio e giugno due mila nove inizia a contattare diverse controparti l'imputato giustificava l'operazione con Nomura dicendo che c'erano strategie coincidenti tra le due banche
Segnatamente diceva che Nomura era si era già posizionato su titoli di Stato italiani e aveva suddetti titoli una strategia di uscita che coincideva con la strategia della Banca Monte dei Paschi di entrare invece suddetti titoli
La strutturazione di Alexandria
Avveniva apprezzi fuori mercato e per Nomura secondo quello che dice il P.G.T. che peraltro riferisce quelli se Baldassarri
La giustificazione nera entrare gli affari con Montepaschi
Va da Sarpi dice anche che oltre alla ristrutturazione avrebbero fatto anche dei BTP
Ora del vero bigino ricordava altre controparti sollecitato alla
Da alla alla memoria dalla difesa ricorda che gli fu mandato in bozza firmando un male dei ma vedremo Presidente
Che era stato
Elaborato con JP Morgan
C'è una media con la quale
Viene mandato il mantenimento anche abbiccì pienamente in realtà inviata attitudini e qui vige in copia conoscenza
Egli però non ricorda
Netti una colf con la banca americana mediamente dettagliatamente analizzate l'accordo
Benché smentito dalle niente non ricordava di aver rinviato a Moretti assai rischia
Propone
Il teste
Riferisce che l'ex anni rendere parlarvi integrarla
Dimmi dicendomi che aveva parlato con Baldassarri di una possibile soluzione rispetto al rischio di default del titolo ricorda che tutte le trattative tra cui quella con JP Morgan erano intermediato Exa Baldassarri
E non partecipa
Alla riunione che viene
Indicata nella mente e prodotta la Baldassarri all'allegato nove bis
Sandro
Che il responsabile del servizio finanza proprietaria
Baldassarre mi spiego grandi linee perché si ristrutturano Alexandria ma non ha partecipato Sanna alla resa la strutturazione delle operazioni
Sapeva perché riferitogli da Baldassarri che l'operazione aveva avuto l'avallo di Mussari e vini ed era seguita dalle risk management ed al bilancio
Coloro che all'interno della finanza si occupava l'operazione erano conterà Fucci che anche per un periodo organizza
Conti Baldassarri di disse che bisognava ristrutturare l'ex Andria perché la garanzia stanno scemando c'era il rischio di default sul titolo colti dal canto suo di Saba abbassarli
Chiedete un prezzo a tre
Prima di fare qualunque operazione condotta
Fu fatto
No
Ancora Montepaschi aveva già acquistato diversi miliardi di titoli di Stato e conti sollevo il problema a Baldassarri della esposizione della sovraesposizione del portafoglio BTP e la banca nel portafoglio BTP
Nulla di tutto questo
Ma rispetto a questo quadro probatorio
Sulla genesi dell'operazione e sulla necessità di ristrutturare Alexandria che cosa ci dicono gli imputati
Baldassarre non ci dice nulla di più
Di quello che emerge Buffalo probatorio
Se il nome che prese la decisione di ristrutturare la nota in seguito a colloqui con l'imputato Vigni avvenuti nell'aprile due mila nove
E che l'esigenza nasce perché c'era una preoccupazione su titoli cosiddetti monoline i titoli americani che erano contenuti nel veicolo
Insieme al coimputato vini fece una valutazione prudenziale sul titolo e decisero di ristrutturare pagina undici dell'esame di Baldassarre l'imputato
Riferisce che ne parlo con l'imputato Mussari in una seconda fase quando già aveva un'idea di come ristrutturare
E riferisce di due collo con il coimputato
In uno dei quali
Tra gli astanti oltre a Mussari c'erano anche Dini e Fanti e spiega l'operazione
L'imputato spiega di avere a sua volta spiegato Albini le proposte di JP Morgan Credit Suisse ma e Nomura e a Mussari di avere spiegato sicuramente le operazioni ceppi Morgante Nomura
A Mussari l'imputato chiarisce lo stato di Alexandria l'idea di ristrutturare le diverse tipologie di offerta che si entrava in un'operazione di carry trade di BTP al trent'anni
Io ne avessimo il collegamento tra le due operazioni
Sì migliorava Alexandria perché si sostituivano titoli che rischiano di saltare con altri più sicuri si entrava in una strategia di Kerry trenta trent'anni che serviva per remunerare la controparte
Per il costo sostenuto da Nomura per la ristrutturazione Alexandre
Chiarisce anche i termini del collegamento
Spiega persino il margine dell'operazione in BTP appannaggio di Banca Montepaschi ce lo fa anche qui in esame ICE non vi voglio tediare sui numeri
Passa da cento che riprende passa da cento a quarantaquattro il maggior interesse passa da cento a quarantaquattro
Poiché la restante parte sente andava una
La spiegazione la data al
All'imputato humus con riferimento
Sia Nomura sia circostanza di non poco momento come vedremo di qui a poco anche a JP Morgan con riferimento ad operazioni di JP Morgan
Non solo coniglietta questa in questa
Ultima operazione
Che potremmo definire una reazione cemento quella che poi realmente la banca fece
Baldassarri dice
Non si chiuse l'operazione con una giustificazione Cadel puerile
Cioè le due parti non si mettono d'accordo sul Foro competente
E se l'immagina Presidente
Due grandi banche una delle più importanti banche d'affari mondiali JP Morgan fa un'operazione di due miliardi di euro in BTP con Banca Monte Paschi e l'operazione salta perché le due banche non si trova e non si mettono d'accordo se il foro e l'onda piuttosto che si era
Poi vedremo perché salta l'operazione
Deputato Vigni
Riferisce che la risposta la decisione di ristrutturare Alexandria fu prudenziale dell'interlocuzione con Baldassarri inizio nella primavera del due mila entro
Lui non sapeva chi fosse
Colui che da una parte di Nomura
Contrattava con Baldassarri non sapeva che dall'altro lato c'era anche Ricci vice lo stesso soggetto che insieme a Baldassarri struttura l'operazione ex Andrea quando Ricci e interesse
Anche vini come peraltro
Riferiscono i testimoni dichiara appunto che Baldassarri c'era lì a spiegarmi il rischio di default del titolo e nel caso
La nota fosse saltata il pericolo del bilancio
Perché se non lo fosse saltata bisognava riportare il bilancio la perdita
Non si poteva fare ma non si poteva parlare più diventa potenziale come era all'epoca nella ristrutturazione ma si sarebbe dovuto parlare di petita reale se la moto a fronte fu
E quindi ci sarebbe stato d'altro reputazionale incalcolabile per la banca a fronte di tale possibile evenienza Dini chiede a Baldassarri risolvi il problema
Secondo quanto riferito da anni Baldassarri rappresenta le operazioni con Nomura e con JP Morgan
Da un lato ciò avrebbe importato un miglioramento del
Profilo di rischio dall'altro delle operazioni che riterrete con BTP attraverso cui compensare il costo sopportato per la ristrutturazione
Dini riferisce che Baldassarri spiego l'operazione a grandi linee e a lui il collegamento era chiarissimo Nomura ristrutturarla Alexandria e Banca Montepaschi pagava Nomura attraverso la relazione in BTP
In questi
Vigni ci dice Presidente
Che
E soltanto questa fu l'unica occasione in cui si verificò l'intervento di Mussari in operazioni di finanza strutturata
E rispetto a questo vediamo quello che invece ci dice imputato bus
Dice che è il primo dalle di parlato della necessità di ristrutturare fu il coimputato vini
Negli stessi termini che sono stati rappresentati dall'India
Ricorda solo un incontro con Baldassarri
Dopo che
Vinili parlo del problema divenne
Per grandi linee
Delineata la risoluzione dei problemi
Negli stessi termini di quelli poi rappresentati nella telefonata con Nomura nessuno gli parlò di una perdita da riportare in bilancio perché era potenziale
Abbiamo parlato Presidente dell'operazione perché salto cioè dell'operazione con JP Morgan
La trattativa con JP Morgan è una sorta di cartina al tornasole
E una che ma chiaro cartina tornasole di quello che accade con l'ex
Perché
Perché cita conto del completo costante il pieno coinvolgimento dei tre imputati sulla vicenda
E ciò nonostante il Presidente Mussari abbia affermato di non ricordare alcuna discussione sulle controparti né persino di aver avuto alcun colloquio con Bombieri né persino di essere stato coinvolto nella trattativa con JP Morgan
Dini invece dichiarava di aver avuto colloqui con Barnaba e Bombieri Baldassarri minimi come abbiamo visto minimizzando la ragione per la quale l'operazione è saltata
Ma come adesso vedremo in dettaglio Presidente anche nella trattativa con la banca americana era prevista la stipulazione di un ma detta dirimente
Per certi versi so assolutamente sovrapponibile tra il Malpensa Agreement stipulato
Tra Banca Montepaschi e nulla e la trattativa non si chiuse non per il foro competente no ma per ragioni tecniche
Di correttezza della postazione degli altri bilanci di trasparenza e non
Punto su questioni potremmo dire di lana caprina
Ma vediamo il coinvolgimento dei tre imputati nell'operazione JP Morgan
Ce lo dice Barnaba voi avete acquisito all'udienza del ventiquattro aprile due mila quattordici avete acquisito le dichiarazioni di Barnaba gli allegati alle dichiarazioni di Barnaba il quale dice e tra la fine del due mila otto e l'inizio del due mila nove barra va
E uno che è responsabile di vendite di prodotti finanziari per l'Europa Medioriente e Africa JP Morgan cosa ci dice
Baldassarri di prospetta di MPS vuole modificare la propria posizione rispetto al titolo Alexandre
Quindi lui capisce sulla base di quello che dice Baldassarri
Perché c'è il rischio di default impairment che c'era un forte interesse da parte della banca
E
Perché
Perché non perché la Banca Monte Paschi non voleva che si determinasse la perdita in conto economico
Sullo stesso vini con quale
Barnaba parla in due-tre occasioni a dirgli che non voleva fa rischiare il Monte dei Paschi
Quindi era convinto dell'operazione gli andava bene trasferire il rischio su titoli sovrani dell'Italia
Vi per quello
Che potete comprendere da questi colloqui
Barnaba seguiva il contenuto dell'operazione che portava avanti con Baldassare e che tra vini che Baldassarri c'è di fatto accordo pieno c'era un accordo aperto e dire
Vedeva che i rapporti tra i due erano frequenti e Baldassare lo teneva informato degli aspetti contrattuali via via che venivano discussi con JP Morgan
Anche Barnaba
Dice un avevamo difficoltà di Trezzano chiedemmo attrezzi mentre si registra una difficoltà di prezzario chiedemmo hanno mura Nomura ci disse forse lo poteva prezzare perché perché hanno mura quando Ricci che era quello che aveva strutturato in sé ma tutto il suo team che aveva strutturato la nota
Con
Baldassarri quando egli era in Dresdner nel due mila cinque
Viene Baldassarri non manifestava una fetta a chiudere l'operazione
Ma mantenevano un forte interesse alla sostituzione
Della tipologia del rischio tratterei trasferendolo da
Sottostanti legate a Silvio a titoli di Stato italiani e continuavano a ripetere che come un mantra che la banca non si poteva permettere questo default per ragioni dica
Per ragioni di carattere anche di bilancio
Ancora e bisognava tutelare l'immagine dello
Quegli riconosce alla fine del due mila otto i rischi default erano pesanti
è che
Questi rischi da Foti invece nel due mila nove cominciano a essere meno gravi
Però c'è una condizione Presidente che è importante da comprendere questa
Su questa vicenda
La condizione quale
Per JP Morgan
Dopo avere studiato l'operazione cosa dici
La condizione affinché si potesse in qualche modo chiudere questa operazione
E che lo fosse
Anche sul piano sostanziale che venisse rappresentata da Banca Montepaschi in modo estremamente chiaro in
Bilancio
Spiega qual era l'operazione
E dice la formula da voi proposta era rispettosa di principi internazionali sul bilancio
Volevamo però che KTM giro conferma sta Banca Montepaschi che i vertici della Banca Mussari compreso si impegnassero affinché tutti i termini dell'accordo venissero riportati in una nota integrativa al bilancio
Allo scopo di coinvolgere il Presidente Mussari ci dice Barnaba JP Morgan decise che a intrattenere i rapporti con musei fosse Enrico Bombieri responsabile dell'investment banking europeo di JP Morgan
Bombieri dissi parlo Mussari le disse che
Mussari era d'accordo e disponibile ad accettare le condizioni di tempi morti
Che cosa successe allora successo è successo che l'operazione in JP Morgan viene portata al Comitato rischi globale
Ebbene boccia
Perché viene bocciata Presidente
Perché secondo gli americani questa operazione non doveva finire in una nota integrativa al bilancio no
Andava appostata accolto economico
A quel punto proprio perché venne bocciata perché andava appostata conto economico
Si decise di rinunciare all'operazione
Questa notizia fu preso malissimo
Dammi da Mussi Bindi e Baldassarre
I primi due
Come
Baldassare e vinti manifestano
Personalmente
A
Barnaba tutto il loro disabili
Mussari lo fece con Bombieri il quale addirittura disse nei musei una volta lì gli se guardo e chiudiamo questa cosa non può andare come eravamo rimasti allora integrativa deve andare a conto economico
Andò su tutte le
Per
Banca Monte dei Paschi per accetti Morgante secondo parlava chiudere questa operazione non semplice non chiudere l'operazione non semplice perché da quell'operazione avrebbero potuto dichiarati cavare circa sessanta milioni di tornarci
Poi vede
Presidente
Abbiamo visto che c'è un manda il perché è assolutamente sovrapponibile voi lo avete anche fatto tradurre
Come può vedere come
Ci spiega l'imputato Baldassarri ci sono delle cancellature quel mandated pagina cinque
Del
Perché abbiamo i due tipi
In uno
C'è una cancellatura
Nell'altro no la cancellatura riguarda
Le successive operazioni di pronti contro termine cioè Banca Montepaschi
Dichiara JP Morgan
Che Banca Montepaschi ha opportunamente adeguatamente discussi dettagli della ristrutturazione proposta il valore atteso del sette ma insomma
Le operazioni di pronti contro termine quattro delle successive operazioni di pronti contro termine del presente contratto con i propri revisori esterni
KTM GH Papi MG non ha sollevato nessuna obiezione Banca Montepaschi anche alla luce dei princìpi contabili internazionali bla bla bla
Da una parte
Questa dizione c'è dall'altra non c'è viene eliminata Angela cancellature l'unica in visione in questo
Questo contratto altrove foro competente come ci spiegava
Soluzione
Ce lo spiega in modo molto chiaro Presidente
Il senso di quell'accorre sezione voluta da JP Morgan e da ravvisarsi nel fatto che noi volevamo un'ulteriore garanzia
Da Banca Montepaschi
Quale
Banca Monte Paschi si doveva impegnare apportare a conoscenza D K PM G cioè dei revisori
Non il primo
O non solo l'operazione di rito
Ma tutto il Macbeth
è Bombieri cosa ci dice
Con dieci dice
Chi conosce non
Che aveva un rapporto con Mussari di grande simpatia
Rapporto reciproco grande simpatia
Perché
Parlo commissari dell'operazione Sandri
Una delle condizioni essenziali poste dal Comitato reputation and rischi Committee di JP Morgan
Disse che l'operazione poteva andare a buon fine soltanto se quest'ultima cioè se Banca Montepaschi riportato correttamente nel proprio bilancio d'esercizio l'operazione
Quindi riportano aperti tali
Quindi riportando la pentita
Che comportava
Il costo di sostituzione delle note
Che non è più una perdita potenziale
Non è più è un costo
E i costi vanno riportati in bilancio
Checché ne dica l'imputato vini
Cosa ci dice che gli riferì all'imputato Mussari dette condizioni necessarie
Per concludere l'operazione
Non sai
Bombieri su questo
è diverso a farlo perché dice che Mussari stavolta lui dice non si albero Barnabà dice pompieri mi disse che sino ad ora moltissimo
Va benissimo usa mi sembrava tranquillo perché aveva già risolto altrimenti il problema
Attraverso un'altra controparte
Mura
Ma
Presidente
Qua abbiamo letto passaggio un passaggio fondamentale che il passaggio in cui nel mandated fra
JP Morgan e Banca Montepaschi le parti avrebbero dovuto dare
Disconosciuto chiarezza come possiamo dire trasparenza di queste cose AKP emerge ma KTM G quel contratto SUMAI mandato no
No
Esattamente con un come si come non viene mandato nonostante le rassicurazioni che ci sono nel manda il stipulato con un grande
Esattamente nello stesso modo non viene mandata papier mezzi
Ce lo dice
Rossi socio di KTM oggi il quale dice
Che questo manette con JP Morgan non gli fu mai fatto vedere e alla domanda della difesa che egli sottopone il contratto dice io non l'ho mai visto quello che mi fu fatto vedere furono delle presentazioni in power point
E nessuno fece mai riferimento alla circostanza
Che l'operazione che mi fu proposta era collegata alla ristrutturazione di Alexandria
Quello che dice Rossi presidente eh perfettamente confermato dalla documentazione depositata agli atti questo processo dall'imputato Baldassarri e l'allegato A quattro comanda e gli allegati
è una mail
Che viene inviata a BCE c'è scritto pure né stampo due copie per KTM città e qui
Questo
E questo
La presentazione in power poiché l'operazione di TP due mila trenta
Va bene
Questi
Non è un contratto
Sono presentazioni
E non solo Presidente ma lei come avrà modo e poi giudice Tribunale come avrebbe voluto di verificare scorrendo il testo i quei oltre di quei documenti che sono alla canna quella meno
Non si fa mai mai riferimento alla ristrutturazione chiarezza
Si fa solo riferimento alla struttura chiamiamola così BTP due mila trentaquattro
Ancora Fulci
Inizio a parlare Dini strutturazione con Alexandre a maggio e ricorda che la controparte rigirare affigge primordiale
E dice guarda con JP Morgan c'era un accordo esattamente uguale a quello poi il fatto che uno
Dice non ricordava di altre controparti Beckett ripeto a lui fu mandato in mano
Gli fu fatta vedere la copia né stanco due copie per tappati MG ebbene quella Presidente quella quella con la sua
Ma
Presidente questo processo ce ne sono stranezza
Una di queste e la Conferenza il sette di luglio
Lei mi scuserà se io mi richiamo un po'alla filosofia greca però Platone
Aveva detto che quello che si presenta
Alla nostra esperienza essenzialmente apparenza
Ingresso Platone e Aristotele invece al contrario ci dice che le cose per apparire hanno una loro necessità intensa
I filosofi possiamo distinguere i due grandi categorie o in due grandi famiglie
Con loro i quali ritengono che le apparenze sono tutte da condannare perché ingannano e l'essenza sta dall'altra parte
E coloro che invece dicono che se le apparenze
Appaiono in quella maniera
E perché c'è un motivo
E quindi bisogna dare ragione all'apparenza
Ma che cosa accade il sette luglio del due mila nove
Nel corso delle indagini
Viene
Inviata alla Procura da la Repubblica
La minuta di una trascrizione di una telefonata fatta da Banca Muracche agli atti del processo trambusto edile tra musei e la controparte della controparte non
Nel corso delle perquisizioni
Fatte
A Baldassarri quando venne
Fermato
Venne rinvenuto FAS
Che contiene il canovaccio delle domande delle risposte
Di fatto di come avvenne
In quella conversazione
Ciò che viene in rilievo
Ci diceste stempiato in primo luogo nella ricostruzione dei fatti e la meglio il ventisei giugno del due mila nove
è una mail che viene inviata
BG che voi avete in atti Presidente
In cui c'è di fatto il canovaccio
Baldassarri dagli ambiti e cioè di fatto questo canovaccio
Che contiene però Sibari
Sono la parte non dura
Che praticamente di identico contenuto rispetto a quello che viene ritrovato a Baldassarri che Baldassarri invierà
Non solo a Mussari per il tramite del suo segretario fa
Ma invierà anche Albini e abbiccì
Ne depositati fax
Nel canovaccio invece ci sono anche le risposte che Mussari fornisce in quell'occasione
Fantini
Viene sentito su questo ci dice la seconda volta che vidi Mussari e vini parlare di Alessandria
Coincide con l'invio del fax da parte di Baldassarri in preparazione della telefonata con un muro
Per quello che ricorda il teste in questa occasione consegnò il fax col canovaccio al Presidente questo fax da
Con domande e risposte da recitare nel corso della comune
Fu Baldassare
Inviare un fax e a telefonare per assicurarsi che fosse consegnato a Mussari Fanti consegnava il documento a Mussari lo stesso giorno della telefonata Buonocore che il Segretario di vini
La colgono mura fu organizzata dalla presidenza
Così come avveniva in tutti i casi di coinvolgimento del presidente era la sua segreteria ad occuparsene
Lui non ha ricordo del fax del sette luglio del due mila nove ma partiamo dati cena ma quella col
L'ATO Banca Monte dei Paschi
A quella non c'erano i tre imputati più vigili unico testimone dei fatti
BG cosa ci dice
Non gli era mai capitato di partecipare a un accordo di quel livello insieme a Mussari ha vinto cioè direttore generale al Presidente
Essendo un tecnico si aspettava che quella contro quel colloquio avesse dei contenuti tecnici nulla di tutto questo invece fu una col molto breve che si risolse in un dialogo o presunto tale tra
La controparte non vota e Mussari
Elusa rileggeva durante la col vice il meccanismo dall'alcol c'era un'altra presentata in ombra che faceva delle domande e dall'altra parte il Presidente seguiva il foglio che leggeva rispondeva guardava il foglio leggendo sostanzialmente il foglio che aveva di fronte
Ricordo che mi è rimasto impresso una cosa cioè
La fiducia al Presidente non era perfetta non è una pronuncia di chi conosce bene l'inglese questa cosa mi è rimasta lei ma sta in mente
Ogni tanto il presidente mentre legge accompagnava la lettura con qualche gesto come di insofferenza
Come se
O come per dire ma andiamo avanti andiamo avanti perché c'erano dei passaggi in cui viene richiesta la ripetizione cioè mi si chiedeva di ripete riconfermare più e più volte la cosa quindi lui dava qualche segni di insofferenza insomma come se avesse
Voglia di chiuderla velocemente questa cosa
Alla fine della collo Nova soddisfazione degli imputati Bindi e Baldassarre
Posto in visione fax il teste ricorda tutti i passaggi la telefonata si svolge praticamente in modo analogo al canovaccio
Ricorda il passaggio sull'operazioni fuori mercato quelle in cui e richiamata la società di revisione l'espressione
Contratto quadro nel testo che era stato dato Mussari e quello da ricavarsi nella
Locuzione inglese Umbrella prima ente
Abiti rimase anche impressa la parte in cui si evidenziava che i revisori sarebbe strana mostrava integralmente l'operazione
Sa perché rimasta impressa questa cosa Presidente perché revisori Palermo sinora mai stati da quel momento mai stati coinvolti lo saranno nove giorni dopo sono tutt'altro
Deve evidenziarsi che dalla ricostruzione Nomura si fa riferimento alla circostanza invece che non sarebbe stata inviata revisori la lettera di mandato
Ma al fine di meglio comprendere quale
La genesi di questa Conferenza vediamo quello che ci dicono i tre imputati Baldassarre
Nel corso del suo esame riferiva che Nomura chiedevo una telefonata perché voleva essere rassicurata che i vertici di Banca Monte Paschi fossero consapevoli dell'operazione Ricci gli spiega che la procedura standard di Nomura
Avuta questa informazione dai cigli imputato chieder chiede allo stesso Ricci gli anticipando i contenuti dell'accordo
In modo da poter rendere edotti messa
E di
Ricci manda una mente la famosa mediche pur l'UIC gira il ventisei giugno del due mila nove abbiccì
E il ventinove giugno del due mila nove l'allegato nove la difesa Baldassarri l'imputato manda una
Mail
In cui dice Ada a vini che ha organizzato una riunione per il giorno successivo a cui parteciperà al telefono dice
Il trenta giugno alla riunione con BG e vini nel corso della quale analizzo nel controllo della mentre lui capisce che vince l'aveva spiegato a Mussari l'imputato Presidente sebbene avesse affermato il contrario in sede di interrogatorio
Nega di aver avuto una riunione con il coimputati alcuni giorni prima della mente a pagina trentacinque del verbale dell'esame dell'imputato Baldassarri ad un certo punto mi si contesta
Ma scusi
Lei dice qua quindi io conoscendo Vigni penso che lui abbia informato Mussari fa un certo punto quando vuole mi dice guarda
è necessario fare questa telefonata premierato europei i precari Vigni e Mussari io lo dico a vini Vigni lo diciamo USA che ci facciamo una riunione in cui io faccio diciamo il resto dell'operazione e spiego musei Vigni lo stato dell'arte
Baldassarri da una giustificazione giovani probabilmente in quel momento quando detto queste cose ricordavo male il teste Fanti ricorda bene la riunione se la fanno e come sarà
L'imputato
Il canovaccio che quello che rinvenuto in sede di perquisizione presso la sua abitazione che contiene domande e risposte e preparato nelle domande dall'usura nelle risposte dallo stesso Baldassarri ad eccezione del pezzo
Che riguarda temi contabili che afferma essere stato scritto da BG vogliamo vedere questo pezzo Presidente
Posso confermare che revisori esterni sono stati messi pienamente a conoscenza dei termini dell'operazione che con la contabilizzazione verrà eseguita nel rispetto di tutte le regole in materia di contabilità in particolare l'operazione verrà contabilizzata fair value
Al giorno secondo le nostre valutazioni
Scriverò anche uno studente appena laureato sit-in economia
Lui dice che la parte
Siamo ai limiti della calunnia Presidente lui dice quella parte là scrive
La scrive BG
Ma non c'è una
Fra Baldassare
Ed Ricci
Non è in cui questi si scambiano le risposte in ordine alla Conferenza del sette luglio eppure Baldassa conserva tutto tutto tutto quali rivisto di alluvionato di documenti
Per quanto rileva in questa sede è sufficiente evidenziare che BG ha negato
Non solo di avere contribuito a scrivere queste risposte
Ma sarebbe persino del tutto illogico irrazionale il comportamento di bici perché IG dopo che
Prende lamenta il ventisei giugno vada Morelli
Quando
Il sette luglio cioè
E dice guarda che ci sono problemi quando il sette luglio c'è la Colt ci sono delle leve con Borrelli qui dice guarda io ci deve andare a questa cosa è Morelli dice stagli sotto
Era preoccupato perché l'operazione stare a chiudersi e logico che uno che vada al suo capo a dire guarda io sono contrario a questa operazione abbia in qualche modo aiutato l'imputato a scrivere le risposte quella risposta
Quella
Ma poi Presidente e avrà modo di leggere in camera di consiglio e
Le le dichiarazioni di Baldassarre
Ma passare un sopraffino contabile
Fa delle disquisizioni tecnico sugli IAS trentanove che veramente
Tutte le disquisizioni tecniche in materia di contabilità che da rimanere sbalorditi
Come vedremo
Interloquisce con propri amici su come deve sarà posta all'operazione sensibile esisteva saldi aperti
Ha bisogno di PG
Il sette luglio
Baldassarri invia questo fax a farlo affinché lo consegni al Presidente
E dice era la prima volta
Che Baldassarri aveva una conferenza solo col Presidente
I partecipanti della colla alla con lo sono chiamati dalla Segreteria di vini e poi però l'imputato afferma la logica mi porta a dire che la decisione l'hanno presa Mussari e Vigni chi invitare visto che
Erano riunioni che si facevano da loro poi se la riunione dal presidente invitati
Chi convoca il Presidente
Sensibilmente diversa nei suoi aspetti essenziali rispetto al narrato di Baldassarri è la versione data dal
Perché di mi si dice che la collega
Cominciamo dall'organizzazione
L'uno organizzatrice quindi anzi nozze dal Presidente la vicepresidente
L'altro la come dire organizzata Baldassarri il quale spiego dicendo che nel Ticino mura volevano essere rassicurati sulla conoscenza che i vertici di Banca Monte Paschi avevano dell'operazione
Baldassarri invio
Albini la meglio con l'oggetto della colleghi il trenta giugno
E il trenta di giugno ebbe un colloquio colgo imputato impicci che non sollevo in quell'occasione nessuna obiezione
Dini avvertiti informalmente Mussari della richiesta di una cura voi si recò insieme a Baldassarri da Mussari spiegò a Mussari il contenuto dell'accordo
Così contraddice ciò che dice Baldassarri non fu necessario spiegare l'operazione nel dettaglio al Presidente all'imputato musei perché l'imputato già precedentemente era stato reso edotto da Vigni età Baldassarri
Delle linee
Dell'operazione per linee generali anche perché Mussari era interessato a risolvere il problema così ci dice l'imputato la corsi svolti in inglese fu Brendel Mussari leggeva le risposte che erano
Se gli altri del documento inviato annue secondo
L'imputato Nomura non voleva essere rassicurata sulla postazioni contabili
Non non voleva conferma sottostazioni contabili dell'interrogatorio a pagina centonovantadue e l'interrogatorio che avete acquisito quindi utilizzabile perché è stato contestato
Dice il contrario
E lui dice
Sicuro soprattutto con riferimento non lo leggo Presidente vedremo perché
Con riferimento al punto sei sci
E al punto cinque bis in cui
In quel canovaccio si fa chiaro esplicito riferimento a appostazioni di natura contabile temi
Natura contabile
Vigni dice non o non solleva un problema di appostazioni contabili parla di delicatezza contabile delicata mai delicata per Nomura insomma si rifugia sulla delicatezza contabile
Nel corso della col
Secondo Vigni
Non si parla di un manda il
Ma di una Umbrella agreement
Che di fatto è un equivalente provi lei a trovarne una qualche differenza nell'imputato è stato in grado nel corso del suo esame di spiegarcelo
E l'imputato si accertò con Baldassarri che era stato dato alle funzioni di controllo della banca
Ulteriormente riversa
Per certi versi assolutamente fantasiosa e la ricostruzione dell'imputato bussa
Secondo il quale Vigni il sette luglio del due mila nove il giorno della telefonata più o meno disseccamento programma una
Chiedendogli di partecipare dicendogli
Quindi diciamo Ustari c'era una controparte non lavora una controparte rispetto alla ristrutturazione Alexandre di cui abbiamo parlato
Che chiede di poter avere un'assicurazione da lei e da me
Dice vigna Mussari circa alcune questioni di forma
Mussari dichiara di non avere saputo della riunione del trenta giugno due mila nove nella quale hanno partecipato Dini Baldassarri BG che di fatto avrebbero
Sostanzialmente pianificato quello che lo stesso Mussari doveva dire quella in quella
In quella zona e dichiara
Anzi non sa nulla
Non sa nulla
Va alla riunione è
Pedissequamente
Ed è l'avverbio utilizzato dall'imputato nel corso del suo esattamente
Ripeto è ciò che c'è scritto nel canovaccio inviato di quella mattina
Dichiara che la cultura un unicum quella fu l'unica volta che nel corso di una call conference call un istituto bancario di livello mondiale lesse un canovaccio
Che non gli fu neanche detto negli si preoccupò chi c'era dall'altro capo del telefono anche se sapeva che stava parlando con un po'
La colgo quindici minuti e la telefonata aveva un contenuto giusto la struttura per dirla con l'imputato aveva preparato delle risposte rispetto alle cose che chiedevano loro è Mussari dice io le dovevo
Non solo ma aggiunge paradossalmente questa cosa
Garantisce Nomura ma garantisce anche me stesso cioè dicevo a me stesso e al numero che a fronte delle difficoltà che non dura esprimeva la banca avrebbe fatto aveva fatto non solo avrebbe fatto ma aveva fatto il percorso logico e trasparente che si fa in questi casi
Questo dovevo dichiarare e lo dichiaravo l'olio per scienza sulla perché lui non lo so
Non lo so
Appena discesa perché io non avevo scienza di questioni balli e non sa di cosa parla
E non avevo scienza di questo lo dichiaravo sulla scorta di quello che la struttura aveva preparato aver risposto
Però
Presidente
Nonostante gli si limiti a ripetere pedissequamente
Ciò che era scritto nel fax
In un barlume di lucidità comprende il collegamento tra le due operazioni perché era scritto canovaccio consegnato
Lo sai riferisce
Che non si fosse alcun problema neanche riguarda KTM oggi
Non si accertò che fosse informato non si fosse alcun problema riguarda contro delle dichiarazioni ribadendo dico io pedissequamente come da copione che era stata sottoposta al vaglio delle strutture e nessuno nei fatti
Sul punto sette del canovaccio dice non sono io che parlo dell'Umbrella per in mente la parte di saliente
Non è la mia parte e la controparte e saliente che parla dell'Umbrella Green Fayad chiude la telefonata facendo riferimento come c'è scritto al punto sette io la risposta che l'avevo già da prima a Sayed sulla massima trasparenza e la devoluzione di tutti i documenti alla Società di revisione testé
Infine imputato dice
E con quella telefonata scrivesse non aveva la sensazione che con quella telefonata si chiudesse l'operazione e in una cosa in divenire nonché fosse conclusa Presidente io
Ho letto
E lo farà anche lei lo farete anche voi signori del Tribunale
Questo benedetto canovaccio l'abbiamo parlato tantissimo
Abbiamo parlato tantissimo
Dopo avere sentito e lo avete letto riletto ascoltato le deposizioni degli imputati
Mi è venuta in mente una cosa
Perché vede Presidente
In letteratura
La sublimazione del dialogo teatro
E leggendo questo canovaccio
Mi è venuto in mente Eugène Ionesco
E mi è venuta in mente
La prima scena nella cantatrice calva di Eugène Ionesco
è una celeberrima scelti
E mi scuserà Ionesco se lo prende in un'aula di tribunale a Parma
La scena in cui la signora Smith
Parla di
Cosa e l'ha mangiato e il signor Giuseppe seduti in poltrona e schiocchi alla lingua e legge giorni
Se mi permette Presidente in questa vicenda e in questa conversazione
Saliente e la signora Segni
E non si sa
E il signor Smith
Se gli enti e parla
Per un quarto d'ora e non sa che lì
Che schiocchi Ulivo e legge il giornale vogliamo leggere questo canovaccio e abbiamo parlato noleggiate
Inizia saliente
La ringrazio davvero molto per aver trovato il tempo di parlare con me stamattina
Siamo estremamente lieti efferati che le nostre due organizzazioni abbiano trovato il modo di lavorare insieme intendiamo sviluppare i nostri rapporti in futuro dall'altro lato neanche un saluto si scatta la lingua e si legge il giornale
Mi rendo conto che l'argomento della nostra conversazione rappresenta forse un modo piuttosto insolito per instaurare un rapporto
E spero che avremo presto l'occasione di incontrarci magari a Siena per conoscerci un po'meno si legge la linea sì legge il giornale ci si toccavano
Prima di tutto zero volevo essere sicuro che lei fosse al corrente dell'esistenza di un'operazione
Di ristrutturazione della Sidi o particolarmente significativa sulla quale stiamo lavorando che ritengo sarà portato all'attenzione del Consiglio di amministrazione di MPS e prossimamente prossimamente se già non è stato fatto
Il
Capo del terzo gruppo bancario italiano non dice nulla legge il giornale e Schio Cavallino
Come probabilmente saprà la struttura dell'operazione consente di effettuare la ristrutturazione della Sidi o senza il pagamento diretto delle Commissioni di ristrutturazione
Ma voi rimborsati al Nomura i costi della ristrutturazione stipulando tre operazioni di acquisto a trent'anni collegate come probabilmente lei sa la delicatezza di queste operazioni risiede nel fatto
Castana effettuarla prezzi non di mercato
Mussari
Legge il giornale e Schio Cavallino nel Regno Unito c'è una grande sensibilità verso operazioni di questo tipo tuttavia siamo stati molto rassicurati da quanto segue a
Le dichiarazioni che ci sono state rilasciate alla direzione di MPS sul fatto che KTM G è stata messa pienamente a conoscenza di tali operazioni e della loro contabilizzazione è
Niente Schioppa la lingua legge il giornale di le conversazioni con la vostra direzione secondo le quali compatibilizzare dell'operazione perdendo il giorno uno e pertanto lo state cercando di realizzare un beneficio contabile niente Schioppa la lingua legge il giornale
Ci il fatto che tutta la documentazione relativa l'operazione verrà inviata i vostri revisori esterni silenzi Schioppa la lingua legge il giornale
Volevo mettermi in contatto personalmente con lei per tre motivi principali
Innanzitutto volevo essere sicuro che lei fosse al corrente dell'operazioni ha improvvisamente
Il signor Smith Mussari si sveglia
Non dice neanche buongiorno buonasera interrompe Saiedur cosa incredibile perché si interrompe uno e sta al mondo e il l'etichetta inglese e un'etichetta assolutamente ferrea e dice signor side
La ringrazio molto per avere trovato il tempo di fare questa telefonata
L'operazione è stata sottoposta all'attenzione dei vertici della Banca ed a me in qualità di rappresentante del consiglio di amministrazione
Sono tranquillo risparmi rispetto a tutti gli aspetti dell'operazione ritengo di essere in possesso di tutte le informazioni rilevanti
Comprendiamo la delicatezza di questo tipo di ristrutturazione apprezziamo i vostri sforzi merita l'attenzione da voi dedicate e chiaro inoltre delle operazioni DTP eccessivo sopra e struttura sono legate in contropartita l'una con l'altra
è il signor Smith che si sveglia improvvisamente quando la signora Smith parla del medico
E e finalmente comincia interloquire con la signora Suma
A quel punto saliente dice li fate l'operazione è stata sottoposta l'approvazione in terra finalmente c'è un dialogo Presidente finalmente come mio vescovo dopo cinque pagine della del primo
Dalla prima scena della carta ricercando inizia il dialogo
Lei sa se l'operazione è stata sottoposta approvazione interna l'operazione è stata sottoposta a tutte le approvazioni interne della Banca di tutta la direzione compreso il direttore generale
Falso in terzo luogo data la delicatezza dal punto di vista contabile volevo essere sicuro che lei è il consiglio di amministrazione foste in grado di assicurare
Dei vostri revisori esterni siano stati adeguatamente informati in particolare del fatto che alcune parti l'operazione verranno effettuate fuori mercato
Posso confermare che i visori esterni sono stati messi pienamente a conoscenza dei termini dell'operazione e che la contabilizzazione verrà eseguita nel rispetto di tutte le regole di materia di contabilità in particolare l'operazione verrà contabilità pervenga al giorno uno secondo le nostre valutazioni
Falso
Infine
C'è solo l'altro aspetto dice Sayed che vorrei discutere con lei riguarda l'affare corrente è stato suggerito che il contratto quadro che lega su quell'operazione possa non essere inviata revisori esterni almeno nella media il nella quale noi saremo qui in copia
Volevo sottoporre di nuovo questo aspetto la sua attenzione solo per capire se lei ne fosse a conoscenza fosse tranquillo al riguardo potrebbe essere che esso venga inviato separatamente rispetto alla corrispondenza nella quale noi siamo in copia
Non c'è neanche un saluto
In pieno stile Ionesco non c'è neanche il saluto finale il saluto finale c'è
C'è la minuta di Comuni
Si mettono d'accordo per bere un bicchiere di vino Presidente
Perché sapete Sayed conclude la telefonata ringraziando tutti per il tempo dedicato e scusandosi per il fatto che la conversazione si sia per la telefonata si che dinanzi a una bottiglia di vino
Ma che sperava di incontrarvi presto
Signor Musio di commenta che spera che questo sia l'inizio di un lungo rapporto tra il Monte dei Paschi di Siena e Nomura International e si avrà di lavorare ancora con
In futuro
Presente in assoluto
Se ne seguiamo Mussari Mussai vallive come l'automatica
Non ha neanche un sopracciglio la controparte gli parla di prezzi fuori mercato e Luino NASA sopracciglio
Il Presidente del terzo gruppo bancario italiano
L'accordo apparenza
Le cose perché appaiono
E perché vuol dire che c'è qualcosa dietro
Le parti erano perfettamente consapevoli di quello che andavano a fare
Le parti non perfettamente consapevoli che andavano ha chiuso l'operazione disastrosa per la Banca Monte dei Paschi ma è una valutazione che si doveva fare
Si doveva fare nei termini in cui è stata fatta
Non è incredibile
Che il Presidente terzo gruppo bancario italiano dinanzi a una controparte che gli parli di prezzi fuori mercato e che luce per sua scienza lo dice lui nell'interrogatorio nelle sale qui davanti a voi
Dice di non sapere nulla
Si trova questa posta davanti e non chiede nulla
Non a San sopracciglio non dice ma che stiamo dicendo non dice ma appelli GCA Paci passa questa cosa i prezzi fuori mercato
E uno fa non lo fa per una semplice ragione Presidente lo salta l'avallo lo sa
Teniamo alla quell'operazione e avalla quell'operazione negli stessi identici termini previsti da quell'appoggio
No no alla
Non c'è altra spiegazione rispetto a quel canovaccio
A meno di non essere veramente
Sul palco di una commedia rivolgergli onesto
Ma vediamo quello che succede dopo l'altro
Quell'operazione riceve critiche da tutti all'interramento
Riceve critiche all'interno di alla finanza
Riceverà critica dalle stime facilmente
Riceve critiche dal si è fuori
Riceve critiche dal responsabile del Bilancio
Qui c'è che dire a tutti eppure si fa si fa nascondendo un pezzo ASCO meglio per tutti
Nascondere un pezzo assi e fuoco nascondere un pezzo responsabile il bilancio nascondendo né un pezzo
Nascondendo né un pezzo
Al rischio
Nasconda devo pezza KTM G nascondendo il medesimo Vezza Banca d'Italia nascondendo il medesimo per il soccorso
Vediamo quello che succede all'interno di area finanza
I due
Anzi sono tra quelli che si occupano realmente all'interno di aree finanza di questa vicenda
Borghesi
Sul PCI ecco
Tutti e tre tutti e tre rispondono a Baldassarri borghese e l'unica voce fuori dal
Ora se
Fu il PCI
E porti
è assolutamente normale che rispondano
E si riporta Baldassarre per contenere invece come abbiamo visto assolutamente anormale
Cioè
E il controllato che controlla il controllore
Peraltro il controllato
Era una persona di qualche rilievo all'interno di una banca
E di qualche potere
Se il SOL pensiamo a come si risolse l'onta del due mila nove con l'innalzamento dare a direzione
Ma vediamo
Quello che ci dice Fontana che Presidente doveva fare doveva controllare che si occupa anche la parte esecutiva
Io non ha mai visto in manette mai
Solo una bozza contenuta
Como in una mail inviata via Baldassarre
La bozza aveva cancellazioni
C'era prima gli allegati
E riferiva che
Solo altri dirigenti di area finanza avevano ricevuto la bozza di questo mandato una bozza
Baldassarri trenta luglio gli fa vedere la bozza del contratto e che cosa dice
Niente vogliono vediamo dice per
Sia qua Presidente siamo perfettamente
Nella fisiologia dei rapporti
Tu controlli io sono il controllato fieri faccio vedere quello che faccio
Ma vere
Ciò che accade ha dell'incredibile
E trascina dall'alveo della fisiologia dei rapporti tra controllato e controllore
Per
Inondare il campo della patologia del rapporto
Emerge dei rapporti all'interno di area finanza e non soltanto nei rapporti con Conte
Ma nei rapporti all'interno di un'area finanza
Clamorosamente fortissima non solo una personalità Baldassarre
Ma anche la capacità di intimidazione dello stesso la sua pervicace
La sua violenza nell'intendere i rapporti all'interno di area finanza
Egli assoggetta il suo controllo
Ne determina il conseguente atteggiamento omertoso come l'Ente
Che è un atteggiamento proprio di altri paradigmi criminali non certo di quelli di un gruppo bancario
Perché comperare riferisce che Baldassarre gli disse che si trattava di un documento riservato
Il controllato dice al controllore si tratta di un documento riservato
Su cui doveva mai essere mantenuto il più stretto fisse
Facendo riferimento alla riservatezza gli disse quel documento non esiste
Pone in posizione di Baldassarri fu talmente avvertita dal teste
Che questi consegna la bozza del contratto sono in tempi recenti è solo perché richiesto dalla
Non consegnò la bozza KTM e Baldassarri disse esplicitamente a seguito del richieste della società di revisione
Che il mandamento era da ritenere riservato quale vedremo lei che se la società di revisione Presidente
Il teste ribadiva
Che siano esse consegnato la bozza
Ecco perché quando io dico è un atteggiamento omertoso
Ribadiva che se avesse consegnato quella bozza sarebbe venuto meno l'obbligo di silenzio
Che in banca si chiama riservatezza che si era impegnato a mantenere
Dichiara addirittura di avere l'iter tenuto questo silenzio perché l'operazione era seguita dai vertici della Banca
E perché Mussari rimase in banca sino al due mila dodici e si sentiva vincolati
Lo dice qui a pagina ventidue della sua testimonianza e dice la riservatezza derivava dal fatto che l'operazione era seguita dei vertici e i vertici della Banca rimasti in carica fino ad aprile io mi sentivo vincolato da questa riservatezza
Si sente si sente talmente svincolato da questa riservatezza il teste
Che
Si sente liberato
Non quando Mussari Pavia la banca presa quando Mussari si dimette dall'ABI
Nove mesi dopo
Nel gennaio due mila tredici non sa di Pavia in banca il trenta aprile due mila dodici
Si dimetterà dall'ABI ventitré gennaio del due mila tredici
E per non gode lunghi messi quel si sente
Poiché lana
Il tema
Nel ricordare le imposizioni di Baldassarri riferisce
Che più volte venne richiamato la riservatezza sul contratto perché sa Presidente che Baldassarri ma da Luigi dice questo contratto riservata non esiste Baldassarri secondo quello che dice il teste
Va Daloui ogni due giorni egli dice quel contatto riservato
Sul punto e sulla genesi
Di perché quel contratto riservato afferma che Baldassarre quando di cornice documento gli diciamo punto
Così vogliono gli alti vertici dell'avvocato
Trattiene copia del contratto in un armadio
E peraltro dice soltanto coloro che lavoravano in area finanza erano consapevoli del collegamento
Dice anche durante ispezioni Baldassarri non mi dice nulla ma Presidente aveva necessità di dirlo Baldassari racconta che quel contratto era riservato io ritenevo ogni due giorni
C'era bisogno di dicesse
Non dire la Banca d'Italia
Non l'aveva già detta KTM G
Non aveva fatto non aveva adempiuto ai suoi obblighi di controllore
Curci
Che è colui che viene scelto da Baldassarri per l'esecuzione delle operazioni grazie su
E che si immagini Presidente lo stesso fucile dice sì o le seguivo striscette in questa operazione io di operazioni così complesse non l'ho fatta una sola l'avevo sbagliata
Oppure
Fra tutti quelli che erano in area finanza chi viene preso Fucci
Di fatto Baldassarri mi fa vedere solo una bozza del male
E gli dice è un'operazione di serbata e di interesse per la
Per l'alta dirigenza a Roma a pagina cinque
Insiste dice Baldassarri dice l'operazione è una versione
Riservata perché così richiesto Davini
La riservatezza Presidente
Non era con riferimento a tutta l'operazione
Sfatiamo anche questo minuto ci torneremo dopo Maffucci lo dice chiaramente la riservatezza la riservatezza e
Riferito al solo al Mantegna
E soprattutto
Inseriva riguardava quella riservatezza non riguardava persino neanche tutto per così dire il mondo
La parte che collegava l'operazione di ristrutturazione ex-ante all'operazione di BTP quello era riservato quello ci dice il teste quello è quello di Baldassarri disattese caccia riservato
Non solo ma il teste ci dice una cosa ancora più grave
Che Baldassare gli dice di eliminare l'elemento
Cioè di eliminare le mense
Presidente questo non solo ce lo dice il teste
Voi avete acquisito avere un cd agli atti l'avete acquisito alla corso
All'esito dell'audizione del teste Onofri
Su richiesta della difesa Nissan viene acquisito questo dibattimento
La
Quello che fa la Consob quello che chiede Consob a Banca Montepaschi su come viene ritrovato il mandante
Perché qua il problema era come viene ritrovati Marletta e non dei mamme testato tenuto celato in una cassaforte per tre lunghi anni no
Il problema solo venti giorni dal venti di settembre al dieci di ottobre
Come abbiamo visto all'inizio
Eppure
Banca Montepaschi
Nel rispondere la lega è uno degli allegati e troverete quel dischetto
Sia la lega non ha presente
Mele ritrovata intercorse tra il front office di Banca Monte dei Paschi
E la controparte riguardo le singole operazioni di acquisto è da rilevare che nel corso di approfondimenti effettuati a seguito della vostra richiesta scrive la banca Consob emerso che durante il processo di esecuzione dell'operazione è stato ordini nato
A proposito di volontà prevaricatrice
Dall'allora responsabile dell'Area Finanza Gianluca Baldassarri all'operatore di front-office che si occupava di effettuare
Le singole operazioni giornaliere
Giovanni Fulci di cancellare le e-mail riguardanti i singoli ordini di acquisto
Dico questo si è ritenuto opportuno acquisire ulteriore conferma
Mediante assunzioni dichiarazioni dell'operatore verbalizzate dall'Area revisione interno
Quanto alta di questa operazione che ha un rilievo ha un rilievo ai fini della vigilanza
Ricorda di avere mandato mail ad altri soggetti diaria finanza tra cui borghese
Dicendo che il pricing andava fatto prevedendo anche un SIDS ma colui che non sa nulla di contabilità cioè Baldassarri disse che non c'era appunto sicurezza
Stesso atteggiamento che viene tenuto come vedremo nei confronti dei revisori
Borghese
Che per un periodo venti giorni perché poi viene sollevato perché critica
Che viene utilizzato da Baldassarri perché ahinoi Fucci seriamente siamo a luglio alla vostra la miseria
Allora viene chiamato borghese
Dice tre cose inenarrabili
Su come viene strutturare alla finanza leggerete le fatto Presidente
Ricorda che Baldassare gli dava da studiare delle operazioni
E lui che è uno bravo che studia né studiare dice no
Consigliere Alloni vantaggiose per la baccano erano tutte quante sbilanciata a favore delle controparti tutte
E Baldassarri era quello di tenere rapporti con le controparti
Viene coinvolto nell'operatività perché punto Fucci va in pensione è un certo punto a borghese non quadrano i conti
Allora si domanda ma
Solo io
Tenuto più fare i conti oppure c'è un valore positivo per svariate centinaia di milioni di euro i fori dà conto no dalla Baldassarri nonostante non vada tutelato
Occupati
Occupati della parte che più affidato
Che è quella di valutare questa parte di un'operazione più complessa che mensa ritenuto a sapere quale sia
Ah compartimentazione
Fa il bene del tuo lavoro successivamente gli disse
Perché l'ultima Jim scusarmi me la spieghi questa cosa cioè io capisco perché c'è questo valore che a meno non domi tornassero Bracciano
Allora Baldassarri dice
Come vi ho già detto questa operazione è una parte l'operazione più grave
A un certo punto mi faccia capire che c'era da ristrutturare un altro titolo per cui comunque questa operazione in qualche modo compensava la ristrutturazione di questo titolo
E
Poi dice io il fatto che l'operazione lunga non fosse al mercato derivanti proprio dal fatto
Che non viene pagato da Nomura al Monte dei Paschi Ipres Servello cioè il valore attuale di quell'operazione
Cioè quell'operazione in un momento in cui viene negoziata Baldassarre Vadrucci vale più o meno trecento trecentottanta milioni di euro ponga mi deve dare poiché o li spenda per ristrutturare Alexandria per pagare busta dirigenti per fare altro da nominare
Poi eventualmente sarà la contabilità dirmi qual è la forma tecnica perciò perché ciò
Ma rispetto a queste critiche il teste coltiva è la risposta in da Baldassarre il teste continua no che diceva scusa che stiamo facendo
E allora a quel punto
Baldassarri
Scocciato evidentemente da queste critiche non si aspettava che borghese fosse così
è uno delle non era Fucino
Che fa un'operazione non sbaglia chi ce lo possiamo chiamare addomesticabile
No sola che so Baldassarri con borghese e continua a scrivere questa
Dice Marrazzo
Qui c'è gente
Che mi riferisce che c'è qualcuno che va a parlare del fatto che io faccio operazioni strane
E poi quando il teste
I dice
Ricordati che qui questa o molto bene
Ho molto
Ti stai abbia
A stare molto male
Lei come la qualificherebbe da giurista Presidente questa affermazione
Io da manuale del diritto minacce
Il teste sostituisce Fulci nell'esecuzione di questi acquisti
Nota ulteriori anomalie sul pricing
Manda altre mentre ittiche
Baldassarri non contento
Nel corso di una riunione cosa gli dice
Tu non devi mandare tutte queste e-mail se anche un qualunque dubbio rivolsi di accontentare l'abbiamo visto la schiena dritta del controllore
Che può risponderti può fu parti ogni dubbio
Allora vi dico
Siccome uno dei due colleghi brutali lavorata me Semeraro
Conosceva Fonti invece di andare a contratti ed appalti
Questa cosa circo all'interno della barca perché evidentemente conti che
La pistola il Presidente non è uno stupido è uno che fa il capo del risk management del terzo gruppo bancario italiano
Salta sulla sedia evidentemente chiamo qualcuno eppure
Il giorno dopo Sanna altro campione
Viene qui e dice
Puntando il dito contro Tanda
è inutile che tocchiamo il tuo amico conti
Se hai qualunque dubbio lo discutiamo cui
Però vede
Presidente
Poiché se continua perché poi è evidente e uno Tocci
Continuiamo ecco ultima mandare queste mi
Coltivo
Mandare queste vene a un certo punto Baldassarri che fa non solo minaccia la prima volta questo lo chiama la parte
E gli dice
Guarda non sei molto bravo
Io cupi di prodotti derivati
Visto che sei così banale occupati i derivati
Peccato che noi i derivati non ne facciamo
Praticamente gli diceva OLAF metti Potì licenze cioè il concetto è questo ti faccio licenziare
A riprova delle
Dalla testimonianza di borghese
Il tribunale acquisito molte meglio Presidente alla scorsa udienza
Che comprovano
Tutte le criticità
Che borghese ha segnalato a Baldassarre
La più clamorosa e quella del quattro agosto del due mila
Laddove segnalavo Fucci in una di quelle medie si farà due risate quando l'allora Presidente
Perché
Non so se lei ha visto i film fax fascista ingiuria
Però ecco in una di quelle meglio viene rappresentato Fucci
Con una figura mitica del CIPE come Franca in giugno con uno stand vivo allora diceva non sono segnalate se perché perché perché se fu ci sbagliamo i prezzi
Fu c'era quello che aveva sbagliato unico relazione aveva fatto e continua a sbagliare cioè non è che le
Stilate tale sbagliati
A quella media del quattro agosto lui ottiene risposta perché va in ferie solo il ventotto agosto del due mila e nove
Gli rispondono i a stretto giro di posta saranno anche il suo capo a Milano Baldassari che il suo capo in assoluto quale un'azienda sta cambiando
Il sugo di quelle e-mail Presidente Schifani si lavano in famiglia non mandare e-mail di questo tipo di questo tipo incisivo per la morte
Purché sia come gli altri non ha mai ricevuto e mandated firmato e a un certo punto la difesa Baldassarri fa vedere a borghese questa che è una mail nell'allegato A quattordici tra difesa Baldassarre in cui si fa riferimento mandi
Oltre ai PSR sta negoziato umano detta dirimente contenente la previsione per entrambe le parti che entra in un contratto di compravendita in assetto svuoto avente come oggetto il bond utilizzato per legge struttura BTP domina trentanove in modo tale
Che se l'operazione non si perfeziona entrambi controparti anno di vita richiedere la sostituzione
Borghese legge questa mail e di riferisce il manda in cui si fa riferimento in quella Mei
Non è il manda i pavimenti del trentuno luglio è un altro
è un mandato a comprare i BTP nulla ha a che vedere nulla a che vedere colmando età dirimente del trentuno luglio due mila nove
Ma vede residente
Le critiche stanno in aria senza ma le critiche stanno da un'altra
Nel leggere le critiche
Che stanno dall'altra parte e cioè
All'interno Banca Monte dei Paschi
Lei mi scuserà per l'ardita metafora
Ma a me venuto indente Tucidide
Mi viene in mente l'anno quarto della Guerra del Peloponneso
Perché
Dell'isola di l'Expo nell'anno quarto della Guerra del Peloponneso c'è una cittadina che si chiama mitili
è una cittadina
Che sta sotto l'impero ateniese
E che però rispetto alle altre cittadine dell'INPS che stanno sotto l'intero materiale se ha una sua
Autonomia
Non Dassault adatte
No fornisce navi
Che già una cosa diversa
Eppure al quarto anno di nella quella del Peloponneso Atene messe in ginocchio dalla teste
Mille cerca da primo contatto con Sparta come si ribella poi si ribella sta quasi per mettere in ginocchio la potenza tenerezza
Le analisi sono
Anche senza denaro
Riescono comunque in qualche modo a organizzare una flotta imperialisti vanno a miti Lehner e la
Sconfitto loro
Arrivano stratega che dice re
Quelli che gli storici indicano circa un migliaio di persone immette su una nave che li manda su e giù per legge e li rimanda
Adatte
E aspetta da con il Messaggero e aspetta date degli ordini
L'imperialismo ateniese però
Tutti quanti abbiamo letto Pericle
è un po'democrazia
è
Grazie è allora gli ateniesi cosa vanno ma lo sulla collinetta discutono e decidono
E decide
Che
Tutti i maschi
Inutile devono essere
Trucidati
Le femmine e i bambini debbano essere portati deportati come schiavi
E cosa fanno organizzano una nave una terreni che essi mette nell'Egeo per portare questo messaggio ambiti
Però
I latini si discutono su ciò che
Utile fare
E allora passata la notte si riuniscono nuovamente
Ci sono i famosi discorsi Cleone fiori
Si riuniscono nuovamente stavolta vincoli moderati
I quali moderatore quando decideranno di lucida seduta stante tutti coloro che stavano su quella che era stata mandata dallo Stato
E di mandare ambiti Lele una seconda Pirelli
Per portare un messaggio diverso
Noi
L'assassinio la
L'esecuzione chiamiamolo così di tutti gli uomini
Ma
Pena condonata
Uomini donne e bambini fatti schiavi
Allora Tucidide raccontano
Quasi poeticamente la scena di questa trivelle viene organizzata
Qui tutti gli abitanti di Atene ma anche quei poveri abitanti di Milene che stavano su quell'altra nave che
Lì a poco sarebbero stati trucidati
Danno denaro promettono doni poi la seconda domanda
La prima nave arriva Michele
E lo stratega divide gli uomini da una parte
Egli non è il bambino
Quando qualcuno
La seconda nave parte da un giorno dopo
Quando qualcuno
Vede la prima terreni
L'altra
La seconda e allora blocca l'esecuzione
La seconda terreni avvilente
Blocca l'esecuzione
Diverranno stiamo
Ma non ci sarà
L'esecuzione di uomini innocenti
Vede Presidente
Io venendo
Io comprendo che è una metafora ardita
Però vede Presidente la seconda aprire
Ma
Non è mai partita
Il potere assoluto esistente in Banca Monte Paschi
Fassino che non le critiche devono essere sedata
Eliminate
Ma le vogliamo vedere queste critiche non sono critiche di persone che così passano per la strada
Somenzi Phil si affollano
Il risk management della banca
Il responsabile dell'area di bilancio
Della banca
Niente non succede nulla
Le vogliamo vedere una per una
Morente
Viene informato da BG
Dapprima della Conferenza
Dopo la mente il ventisei di giugno
Va a parlare con Mussari vini e dice quest'operazione non si deve fare
Un saldo dice nulla vini risponde evasiva mente approfondire
Morelli
Si riprende una seconda medi BG il sette luglio il giorno dell'accordo
Dini dice devo andare a fare la conta al Presidente Morelli rispondere ho fatto il giro conclusa Righini stadi sotto stagli sotto significa stai attento a quello che fanno
BG dopo l'alcol ma l'amore
Che gli dice io sono estremamente preoccupato questi parlano di prezzi fuori mercato ci sono rischi rilevantissimi per il bilancio della banca
Morelli cosa fa si inalbera si fionda dal direttore generale insieme a saldi Schiavonia BG
è prende il direttore generale quasi uno secondo quello che dicono i testimoni l'ottenga al muro perché lo investe una veemenza devastante dicendo
Questa operazione non si deve fare la risposta candidato
I vigneti
Baldassarre ha detto che va bene chiederò appalta sardi di approfondire
Presidente
Vogliamo vedere
Saldi stiano
Dice esattamente quello che ci riferisce Morelli è perfettamente sovrapponibile
Come perfettamente sovrappormi
E ci chiari ci dice pure
Guarda che
Queste critiche arrivano da BG ma arrivano anche la Corte di Conti non riusciva apprezzarla questa operazione
Ma come faccio io a fare il risk management gran parte non riesco a sapere i pezzi dell'operazione se non so quante è un'operazione come lo faccio
Identica posizione Conti aveva sia rispetto alle
Non solo con riferimento all'ex Andrea ma con riferimento al privo e li dovrà negano la perdita lauti conteranno lì
Perché dice e lei sa la se lo l'avviso Presidente l'ha pure ripetuto
C'è come se volessimo prezzare un marziano lei si ricorderà questa affermazione del teste perché lei l'ha ripetuta una
Dopo una domanda fatta
L'avvocato visivo
è
Dice ancora salvi schiavi
I timori i conti si appuntavano sulle difficoltà i fatti pricing delle operazioni
Fu anche chiesta Baldassarri il quale rispose candidamente l'operazione va fatta a prezzi di mercato nell'accordo prezzi fuori mercato
Anche i vigili esprimeva delle critiche pagina sessanta della testimonianza di statistica
Era rimasto stupito da quella conferenza perché era convinto di partecipare alla riunione tecnica invece no
Lo preoccupavano perché si
Laddove si fossero materializzato l'operazione che veniva proposta avrebbe subito un differente trattamento contabile
I dubbi sull'opportunità di ristrutturare
Quel
E sulle si spostavano sulla pericolosità dell'operazione laddove venisse contrattualizzato impegno tra le controparti dal punto di vista contabile queste quello dice bigia sardisti hanno
Allora cosa succede che vige esce frastornato dalla Corte vada Morelli come dice Morelli come conferma salvi schiavi parlo lavini e succede il finimondo
Succede il finimondo succede il finimondo perché ce lo racconta BG
Ce lo racconta vince
Perché qui ci dice estivo Presidente
Io
Quando siamo andati da lui io non ricordo esattamente le parole
Ricordo l'immagine ben precisa quando il direttore un rendiconto veemenza ha detto il direttore di dirmi che non era assolutamente d'accordo sull'operazione
Perché tutti ritorni che aveva delle funzioni tra cui io che non negativi
Quello che ricordo bene l'atteggiamento di Morelli atteggiamento durissimo i toni erano molto molto molto duri molte il tono della voce la molto alto quello che ricordo bene un certo punto io mi imbarazza agli perché io ero un amministrativo qui
Le urla stavano franca si affolla bancaria terza cari alla parte direttore generale
E io mi imbarazza ai e avevo addirittura dice BG a noi riuscire invece no ho deciso di rimanere perché ero io che avevo sollevato cui tu
E quindi io dovevo restare perché io dovevo rappresentare al direttore generale quali erano i miei dubbi rispetto a quella operazione
Ed erano due da un lato la l'estrema complessità dell'operazione
Per il fatto che nell'accordo più volte si fosse fatto un riferimento alla trasparenza cioè al fatto di avere rappresentato l'operazione alla società di revisione mentre sino a quel momento la società di revisione di quell'operazione non sapeva nulli
Non era stata investita perché i revisori si muove solo quando ci sono i contratti
L'unico modo cerca
Non è che faccia un'analisi così
L'altro problema regola del fair value è un problema che a lui
Interessava è un problema
Di di operazioni fuori mercato significa un rischio potenziale che ci potessero essere impatti economici negativi per la banca su questo io volevo essere chiaro perché Baldassarri mi aveva rappresentato che l'operazione invece era a prezzi di mercato
Quindi che non fosse una sorpresa questa cosa
Quindi risponde no va beh non vi preoccupate parlerò con Baldas
Questo l'operazione va fatta per il telegramma
Quindi io dico
Continua verifica l'operazione rappresenta innumerevoli volte a Baldassare dell'impossibilità di per fare quel ritmo
Trasferisce le sue perplessità
Amore
Riferisce ecco Morelli parla di questa operazione ne parla spesso ed è un'operazione che ha Morelli ha sempre avversato
Gli vengono fatte
Vedere meglio
Non ricordo delle riunioni però
Morelli fallisca nel luglio
Avevano unica impressione cioè quella percezione
C'è l'intenzione di dare al Nomura il collegamento fra le due operazioni è
Rispetto alla media il nove dicembre due mila nove che viene fatta
Che viene mostrata dalla difesa lustri che la Difesa Mussari ha prodotto all'udienza del dodici dodici due mila tredici
Il legame dice guardi legame tra la violazione della Finanziaria valutazioni a me sembrava abbastanza chiaro però il tenore della mente non è Alex
Se non erano non ex ante
Riguarda l'enorme rischio di controparte nei confronti di Nomura
Quindi il mio allerta rispetto a questa Mele quelli tant'è vero che ha
Valle di quella medica dice io produco dei report quindicinali chiamando anche al direttore generale
E che è un reparto operativo
Perché era mio interesse quale controllore dei rischi dell'affare
Che la banca fosse assolutamente consapevole dell'enorme rischio controparte assunto nei confronti di Nomura
Ancora l'allegato sei dalla difesa Baldassarri che fu fatto vedere al teste
E la media il ventinove aprile due mila nove il teste la cometa così e non è l'incredibile perché dice una cosa e ne fa un'altra
Va bene il
Fra diceva Baldassare acqua seduti testimoni ha chiesto ma lei si ricorda quale di questo approdo
A ha più
Per il massimo a
Il rating più basso a più
Quello scritto
Abbassare l'ho scritto io aprile due mila
E
Nove
Scrive una mente questo allegato S tecnici
Dal punto di vista del rischio queste rappresentata rischio di credito di insieme di circa duecento emittenti Corporet europei ed americani sottostante al titolo
Il bond è protetto da un buon livello di classi Junior per lo proteggono in caso di default di alcuni degli emittenti citati tali da ottenere il rating a da Stendhal sempre URSS
Attualmente il rating è stato ridotto a data più e pur nella difficoltà della congiuntura economica non presente al momento rischi di impairment
Giustamente conti dice
Quella Mele ridicola
C'è una follia mi mi rappresenti
Che
Quello strumento quel veicolo ha un rating A più che non presenta rischi di default che non bisogna fare l'intermediario viene a dire strutturiamo
Ma rispetto a queste critiche aspre
Rappresentare di
Sai come si comportano totale
Quindi e dunque la molto la posizione di Morelli
Dice quello che riporto a Baldassare ed era molto tranquillo anche perché unicità alcuni allegati dalla difesa Baldassari sono gli allegati al ventidue e trenta tre c'è anche l'allegato ventitré Presidente
Che sono delle mele che Baldassarri in via Luigi sono scritto caro Antonio come l'accordo e quindi alla sintesi settimanale degli acquisti in BTP
E dice ma siccome sono Mele che sono state inviate anche a Morelli in realtà è stata inviata Morelli quella del trentuno di agosto due mila nove quella del DC quindi settembre due mila nove che fanno riferimento soltanto al BTP due mila trentaquattro
La Mele che riguarda il basket di riunire la ristrutturazione Alexandra che la legano trentatré rinviata soltanto a vigne Buonocore cioè al suo segretario del Segretario di vini
Dice siccome
Mi mandava queste Melacca Morelli io ero convinto che insomma Baldassari qualche cosa avesse fatto
Quindi vini dice io riportai queste critiche a Malpensa
Non si sa non ricorda assolutamente come d'altronde non ricordavo neanche di avere parlavo con chi da Fonti aveva parlato
Con Nomura il sette luglio figurarsi se si ricordava di avere parlato con Morelli il quale disse questa operazione fossero nel caso che si faccia
Baldassarre Baldassarri nega
Contrasto a quello che dice dinieghi Genova quindi non mi disse assolutamente
Assolutamente
Nulla
Dei problemi dei rischi delle difficoltà delle
Pro delle
Che comportava l'operazione
Non seppi nulla camini
E allora
Che cosa accade
Dopo accolte accade che il trentuno luglio del due mila nove
L'operazione erogate da strutture il trentuno luglio due mila nove le parti sottoscrivo il mandante agli
Che è
Lumi documento contrattuale che da conto del collegamento ci guidi ed economico delle diverse operazioni finanziarie effettuate tranne uno e Banca Monte dei Paschi
E ancora una volta per capire ciò che successe
Bisogna prendere le mosse l'abbiccì
Perché i vigili ICE
Dopo l'accordo
Ci fu un momento di pausa poi Baldassari comincio con la pista di BTP e con il coinvolgimento di KTM G Polo vedremo bene il coinvolgimento di KPI mentre
Circostanza questa che tranquillizzo il teste
Gli acquisti di BTP iniziano i primi giorni di agosto si sono protratti sino a settembre tutti gli acquisti avevano come valuta un giorno che era spostato nel tempo
Il teste dichiarate il ventitré di settembre abbiamo visto all'inizio il teste dichiara che gli acquisti erano contrattualizzati e ciò lo rassicuro
Ricorda che ne discussero con Baldassarri
E discusse con Baldassarri il profilo contabile
L'imputato cioè Baldassarri gli assegni diceva che chiudendosi operazioni di acquisto in BTP
E gli IRCCS il ventisei settembre da tale data dovevano farsi discendere gli effetti contabili propose di colui che non sa nulla di contabilità mentre BG era del parere che quelle operazioni dovessero essere trattate come delle operazioni a termine
Ciò aveva comportato anche una tensione fra BG e Baldassarre in quel periodo si effettuavano riunioni in area finanza alla presenza della società silenzio
Ma che cosa discutevano in quelle riunioni
Presidente
Non sapevamo che la parte finché la parte finale del rigo fosse l'usura
Questo non ci concreto perché poi sono stati dei passaggi definitivi fino a quando Baldassarri ci ha detto che avrebbe voluto chiudere l'operazione del primo con lo stesso soggetto da cui aveva comprato i titoli
Perché lo riteneva la parte che mi garantiva le migliori condizioni in quel momento cioè Samuel Marletta avrebbero saputo che erano dall'altra parte
Proprio in quel momento non c'erano cioè i contratti erano staccati quindi era libero non c'era nessun impegno comune in quel momento
Lui era libero difendere con chiunque sotto controllo
Quasi
Era
Libero di chiudere l'operazione contrattuale con Nomura con altre controparti fin quando non si ha ma rimane momenti in cui la chiusa cioè a sette
Ciò non è che ci fossero contratti in quel momento impegni per quanto ricordo io ma per quanto ne so io che in quel momento impegnato la banca più dell'operazione esattamente con un gran bene tranne il mantello
Poteva esserci l'interesse ma non c'era questo vincolo contrattuale
Quindi la banca era libera di chiudere l'operazione con chi voleva anche di tenerla aperta eventualmente anche se Baldassarri aveva illustrato il fatto che aveva intenzione di chiudere l'operazione e ancora
Io ricordo delle riunioni ma non tassare i ministeri l'operazione
DTP due mila trentaquattro malgrado chiusa dall'Honduras fosse indipendente
Rispetto al ristrutturazione Alexandria pagina cinquantasette
Del verbale d'udienza tipici
è oggi ci spiega questa allegato vede Presidente questo è un allegato
Anche qui
E la mente del ventidue ottobre due mila e nove
Che anche
La e anche produce il Pubblico Ministero
E non è il quindi che arriva dopo
L'esecuzione
Tengono persino di contratti esecutivi
Nove dodici otto
è
In quella mail Palasharp scrive
Operazione di riforma lungo termine con Nomura
è una mail che li manda il ventidue ottobre caro Daniele e quel Memmo
Di cui parlavamo ieri descrizione operazione doc
E cosa ci scrive Baldassarri il riserbo eh condizioni di mercato
Si deve perché si deve tenere in considerazione che Nomura esposta al rischio di fallimento congiunto della Repubblica italiana di IBM pièce
Vi MPS ha concesso alla controparte una folta Dini finanziano vive un portafoglio di titoli sta italiani in forma revolving
Sapremo tre anni dopo che il ricovero fuori peccato
Che
Colleghi poco Nomura viene ripagata dei costi da questa sostenuta dell'operazione Sandrina
Lo sapremo tre anni dopo Presidente perché lo sapremo solo dopo il ritrovamento del Mantegna
E non prima
Prima era questo il mantra il riporterà condizioni di mercato
Ancora
Fulci che vede una bozza tanto
Il mandato prevedeva
Che se ci fosse stato accordo con le mura riguardo la valorizzazione di queste note
Quindi
Alla fine dell'operatività quindi concluso il primo operati dalla peregrina Sez Ruocco sarebbe stata fino a finalizzare quindi questa valorizzazione della Titanus su
Sarebbe andata a bilanciare una ferita pregressa su questo titolo quello dice questo diesel mandated dice Fucci in altri termini questa perdita non veniva rilevata subito ma veniva spalmata
E che poi la stessa cosa che dicevi OLAF che poi come vedremo e la stessa cosa che dice la Consob
Afferma che l'operazione è atipica
Quanto al costo di sostituzione qui duecentoventi milioni dice ho inviato una mail venti settembre due mila nove mi sono arrivate mi sono tornare un documento predisposto dalla Moretti mancavano solo le cifre era un file Excel
Che gira al risk management lui dice questa è una sorta di mandated i numeri
Lo dice chiaramente
E il sette mentre il momento conclusivo dell'operazione
Però attenzione c'è una cosa che si trova solo nel manda il perché il due mila trentanove
L'acquisto di Nomura di BTP due mila trentanove si vede si trova solo nel maledetto
è il punto due punto cinque del contratto
Sulla conclusione l'operazione abbiamo visto anche borghese non ci ritorniamo
Ma
Che cosa accade questo no
Una volta che è stato firmato
Per l'istruttoria dibattimentale è emerso che il mandated viene inviato in Borsa e non firmato ad alcuni componenti viaria finanza
Viene occultato all'interno della casa forti limiti
L'imputato Vigni a tal proposito dichiara che Baldassarri gli disse che il contratto era riservato
E che tale doveva essere mantenuto dice così allora la riservatezza fu accompagnata dalle parole del dottor Baldassarri è riservato nel senso tienilo riservato
Non visse la parola di tenerlo in cassaforte per carità ma perché permette nel in custodia questo contratto contratto che è riservato per come eravamo organizzati nella segreteria di direzione significava esclusivamente metterlo il mondo cassato
Pagina cinquantaquattro
Però
L'imputato vini si contraddice
Perché si contraddice con quanto mi riferisce nell'interrogatorio del nove febbraio del due mila tredici contestato a pagina cinquantacinque quindi utilizzabile in parte qua
E acquisito in cui tranchant affermò Baldassarri viene viene si firma il documento mi dice che questo è un documento delicato che va tenuto in cassaforte e io
Lì ce l'ho messo
Afferma con candore che nulla è occultato protocollato è rintracciabile
E poi dice l'ho dimenticato un passaporto
Contratto impegna la banca per tre miliardi e mezzo di euro
Con quelle conseguenze che vedremo o che abbiamo visto
L'imputato Baldassarri
Egli suggerisce
Di avere dichiara di avere suggerito la riservatezza sul Macbeth a tutti coloro a cui l'ha inviato anche a fini
Spiegando che questa riservatezza come vedremo era collegata a un profilo con la price sensitive cioè la sensibilità
Sui mercati del contratto nega
Di avere detto abiti conservare in cassaforte
Mussari Luzzo come da copione importanti
Volo la Segreteria direttore generale
Dice era composta ma vediamo vediamo come ci arriva che ho fatto pure Presidente abbiamo persino acquisito la stampato del protocollo della direzione generale si parli della sola direzione generale
Dov'è stato ritrovato in detto come se le parti nere
Che avevamo nelle lei qui ha depositato dicessero di sacche vedremo che non
Di fatto non c'è
Allora Bonocore dice
La segreteria il direttore generale era composta da cinque persone lui l'attack che di fatto era segretario divini indicavano
Bartolomei e che Lupini ed Andreotti tre amministrativi ed esecutivi delle varie pratiche assecondate loro profilo professionale
Vede per la prima volta il martedì trentuno luglio due mila nove condominio abbiamo egli dice questo e il documento che si è firmato con non provvedendo a perfezionare la ristrutturazione pesante protocolliamo le mettiamo in cassaforte perché contiene elementi delicati e teniamo con cura
E nelle altre indicazioni la protocollazione viene fatta materialmente dalla Bartolomei
è peraltro mi dice per me assolutamente scontata vini mi aveva detto di protocollare tutti i documenti che impegnavano la banca
Quindi quello è un contratto nulla fai
Che cosa stiamo discutendo
Specificava che mi propone delle direzioni generali si inseriva alcune informazioni
Mittente l'abbiamo visto Presidente e quindi
Mittente
Oggetto nota
Quando è stato creato il file
Che cosa è successo questo protocollo presto
Nel chiarire il funzionamento di questo protocollo affermate colui che procedeva la protocollazione inseriva una chiave di ricerca
Una sorta di parola chiave nel caso di specie non vuole una votarlo Donal provoca il contatto venne custodito nella cassaforte che si trovava nella stanza di vini la cui chiave abbiamo discusso su come ha fatto questa cassaforte ci poteva essere fatta di marzapane ne abbiamo discusso tantissimo
Era una chiave che era divisa in una vecchia chiave ricordo pure com'era divisa la vecchia la chiave in una chiave vecchia grassa forte vecchia divise in due pezzi positiva si andava ad aprire pure di questo abbiamo discusso
Riferiva che il protocollo della direzione generale conteneva un'infinità di documenti quindi cercare quello
Che coloro che hanno la password erano solo simpatico presidio solo coloro che lavoravano all'interno della direzione generale
Coloro che indichi assolutamente ipotetica potevano accedere al protocollo erano la Presidenza Lodi te il collegio sindacale sa anche casi Presidente solo nel caso in cui fosse stata sotto con Trollo
La direzione generale c'è solo nel caso in cui lo dite avesse deciso di fare un'ispezione della direzione generale tant'è che Bonocore dice fortunatamente non abbiamo mai avuto di questa evenienza
Quanto alle modalità di conservazione specificava che furono messi lì furono messi in cassaforte sia il male dei firmato da Baldassarri vite e vini sia Hammarberg filmato danno misura
Perché
Anche in Mandel firmato dal muro cui io ho chiesto Bonocore ma
Ci metterà anche quell'altro all'IVA dottore io mi stupisco della sua domanda ma lei non si stupisca mi spieghi perché
La risposta è
Chiara è semplice perché tutti i documenti di un'operazione devono stare tutti insieme perché senno in banca non si capisce più nulla
Quel documento doveva stare insieme a tutti gli altri documenti che riguardavano le operazioni BTP due mila trentaquattro e Alexandre cioè in aria finanza non nella cassaforte del direttore generale
E perché non è in area finanza perché quel documento non esiste
Perché quel documento non doveva esisteva
Perché se in area finanza e arriva lo dite o arriva com'è arrivata l'ispettore di Banca d'Italia dunque il documento lo deve dare
Ma se non c'è l'aiuto non sai neanche se esiste non lo dai
Ecco perché non stava dove doveva stare insieme a tutti gli altri documenti
E lo stesso Bonocore che dicevo io immagino che ce ne fosse una copia agli atti viaria finanza
Come a dire
Sarebbe impossibile egli non ce ne sia ce ne sia una copia
E poi non c'è
Non c'è
Tutto quello che è girato prima abbozzare una bozza priva di qualunque l'amore
Unico pezzo di carta che ha un valore non Stato che deve stare è stata un'altra parte fatti uso in cassaforte
E a nulla vale a dire che è stato protocollato
Chi sapeva del protocollo
Indi l'imputato
Volevo porre il suo segretario il quale appena visto detti non so neanche leggere l'inglese sono quarantaquattro pagina non so né a quello che c'è là dentro
La Bartolomei una amministrativa nell'ha inserito nel protocollo
La cosa che non l'ha mai visto Andreotti non abbiamo sentito
Paga quindi a me
Presidente
Ma veramente vogliamo dire che perciò solo chi manda ITEA conosciuto e conoscibile
Quindi permetterà
Ma voglio dire
Faccio un esempio che può essere
Le chiedo scusa
Se è un esempio
Che lei
Ritiene
Insultante non lo è assolutamente
Facciamo un esempio
Che io le scriva la sentenza di questo processo
Nessuno lo sa
E io le scrivo alla sentenza di questo processo
Che lei non sa utilizzare al meglio
Che lei non vuole che questo documento transiti attraverso
Canali riconoscibili
E
Lo vuole con una pennetta
Io do questa Pennetta al suo cancelliere il quale
Alla password del suo computer inserisce questo documento nel suo computer la cui ma sua senza neanche aprirlo lo copia e lo mette nel suo computer
Dopodiché mi restituisce va bene
La password del suo computer allora sul suo computer hanno accesso anche i suoi due giudici a latere
Vogliamo perciò solo dire che quel documento è conosciuto e conoscibile da tutto il Tribunale dagli altri giudici
Vogliamo perciò solo dire che siccome il cancelliere ha trasferito un file sul suo computer conosce il contenuto di quel fine
Vogliamo perciò solo dire che se un domani dovessero venire degli ispettori ministeriali quali più o meno hanno le stesse
Gli stessi poteri di ispettori di Banca d'Italia cioè non possono perquisire non possono accedere ai computer loro chiedono gli viene dato
Vengono da lei si inseriscono nel suo computer si ritrovano una sentenza che riguarda un determinato processo nelle cui proprietà c'è scritto Antonio Nastasi
Quel documento e occultato riservato
E conosciuto da un numero di soggetti talmente ristretto alcuni dei quali addirittura persino ignari di che cosa ci sia la dentro che di fatto come se non ci fosse come se
Non fosse ostensibile
E la stessa cosa Presidente io le chiedo scusa se ho utilizzato lei ad esempio se utilizzato anche me ad esempio a che fare una cosa assolutamente disdicevole
E così
E così Presidente
Il protocollo è un falso problema
Ce lo sa che c'è nel protocollo quel contratto
Persino la Bartolomei protocollo Herat centinaia di carta fra protocollato centinaia di carte sotto
Centinaia
è una amministrativa vuole che si vada a vedere manderete agreement fra hanno murato Banca Montepaschi
Se l'unica
Scannerizzando o scrive via cassaforte
Il protocollo e il falso problema
Ma vede
Presidente
Il male viene nascosto chiunque
Viene nascosto alle funzioni interne viene nascosto alle funzioni di controllo
Le funzioni
Eterne cominciamo sempre stavolta cominciamo dagli imputati
Comincio a Baldas
Dice
Ho suggerito a tutti quelli a cui io ho votato questo contratto in bozza
In corsa
Di tenerlo riservate vigneti è l'unico Lola così e di Roma due a firma per Forza Italia una banca
Fu città Bellucci Bellucci falso i testimoni dice non ha mai visto
Conte Dionisi BG falso il testimone di Ceccano l'ha mai visto conti falso il testimone dice tra la mai visti
Afferma che le funzioni interni risk manager sapevano tutto la prova sarebbe una mail del ventuno settembre due mila nove l'allegato trentaquattro alla difesa Baldassarri
Nella quale si fa riferimento alla riunione tenutasi con Morelli compite BG e Molinari che è consequenziale alla mail di Bellucci allegata al documento di Banca d'Italia
Quella famosa i duecentoquarantacinque milioni su cui poi torneremo e alla mente il ventitré settembre del due mila nove nella quale si fa anche riferimento al manda i propri
Ciò unitamente alla circostanza che in epoca coeva si era concluso l'operazione dimostrerebbe che tutti ne conoscevano i dettagli
Ne conoscevo una parte quelli che era giusto che conoscesse Contu non esageriamo
Peraltro
Baldassarri che conserva tutto
Che a tutte le leggi che riguardano
Questa questa operazione conserva le e-mail inviata a tutti quelli di area finanza con la lega la bozza del maldestro conserva il fax con le ricevute inviate a vini
Mussari
BG
Non conserva l'invio del mandamento alle funzioni del rischio
Alle funzioni di bilancio e credibile questa chiave di lettura per certamente no è chiaro
Non manda il mandante le funzioni di bilancio domande ma all'età a rischio perché non vuole animali cd all'infuori di un lo stretto peraltro in bozza vestiti in bozza i bozza
In bozza l'unico che l'ha visto e Pilella firmare
Riapre una bozza inesistente un contratto in bozza non firmato le cose giuridicamente abbiamo
Studiato tutti le cose
La cosa non firma
E ci dice è riservato perché passi
Dini
Dice mischia col corre o che diciamo anni è un documento riservato
Può provocare l'acquisto di titoli sul mercato ma
Può provocare guai seri dice cioè presenti
Ma ma immediatamente fugato ogni dubbio sulla riservatezza da tenere in banca sul contenuto del contratto
Quanto alla sensibilità
Per il mercato Fulci afferma che l'unica parte dell'operazione che doveva rimanere segreta in banda X in particolare la parte subito mentre il resto celebrazioni di acquisto non lo erano confermati dibattimento ciò che aveva detto in sede di indagine
E cioè che Malmassari non aveva motivato le ragioni della riservatezza
Con la possibile natura price sensitive del mal detta dirimente
Quindi
Avevi diciamo va beh riservato perché ci sono rischi di mercato a quello che invece li deve seguire di operazioni
Invece no
Non è riservato permarrà assensi fibra
Bisognava tenerlo segreto per evitare non mi disse che bisognava tenerlo segreto per evitare speculazioni sul prezzo di acquisto in BTP
Ma solo perché c'era un'operazione del perché l'operazione delicata
Seguita direttamente dal direttore generale
Ancora non presunta
Perché peraltro neanche segnalata alla Consob che pure ha valutato l'operazione
Sensibilità dei prezzi di mercato e l'Autorità tendere valuta appieno
Viene a cadere il ventiquattro settembre del due mila nove
Quindi da quella data il contratto può tranquillamente se lo stesso sette ai sensi infine
Ma perché non consegnare il contratto alle funzioni Bilancio al risk management AKP MG
Le prime due in sede di strutturazione dell'operazione e di trattamento contabile e la terza al momento dei colloqui avuti anche successivamente alla chiusura dell'operazione per quale ragione
E può dirsi diversamente che non doveva essere l'Europa
Il proposta le scritture contabili e il risk management sono per definizione iscritti nel registro in sanità
Sono tenuti per legge per legge Presidente alla riservatezza sulle notizie sulle notizie privilegiate di cui godono e di cui sono a conoscenza per le funzioni da loro rivestite
La realtà e una e una sola Presidente
Il contratto non doveva essere ho speso
Perché ciò avrebbe comportato il fallimento dell'operazione
Presentai rilevantissimi profili di rischio per la banca
Presentai il collegamento tra i due pezzi dell'operazione ristrutturazione in senso lato struttura BTP tre mila trentaquattro
Che ha ricadute sotto il profilo contabile
Dovendosi riportare in bilancio il costo sopportato da Nomura e pagato hanno da MPS pagato la Nomura attraverso il video della sostituzione degli atti in Aleksandr ciò avrebbe comportato una chiusura negativa del di lancio
Questa sì con cadute reputazionale incalcolabili non solo per la banca
Ma anche per i suoi più alti dirigenti
Quanto invece alle funzioni interne che sono investite dalla ristrutturazione come hanno risposto
Moreno
Non ha mai visto il mantello nessuno gli riferite al collegamento tra le due operazioni anche vigile conti gli dicevano che ero contesto conto operazioni contestuali al collega
Saldi schiavi Baldassarri nel corso delle sue delle riunioni ho avuto con lui non fece mai riferimento Armando in
Non solo non vivere anche la famosa celeberrima mail lui referto demandi
A Fano Salmè inviata Bonfante nominiamo così
Non vi è anche quello
BG nella riunione del ventidue settembre Baldassarri rassicurava conti circa l'indipendenza dalla struttura BTP due mila trentaquattro la ristrutturazione ex ante
Vigili non dubitava di accordi tra le due banche altrettanto e la vicenda radicale attestazioni no che ciascuna area rilascia dirigente preposto al bilancio
In quei documenti le singole aree dicono all'area bilancio Diodato tutto e rappresentato così puoi fare il Bilancio
Ed è Baldassarri ad attestare abbiccì la consegna della conducono infrazione e contemporaneamente dall'altro lato nasconde il documento contrattuale da cui si ricava incontrovertibilmente il collegamento giuridico
Tra le due operazioni in esame
Come afferma tutti testé processo Presidente
Tutti che se il processo
E il teste dice
Ciò che disse Baldassa
Circa l'autonomia tra le due grazie
Di Canio
Presiede il collegio sindacale non sanno nulla neanche l'operazione
Chiariva che una perdita rilevante deve essere segnalava il CdA
In questo caso una vecchia duecento milioni per MPS era rilevante consegnata
E dice anche Mussari svolgeva un ruolo anche particolarmente attivo all'interno del CdA
E mi sembra pure impegnato con KTM cinque la famosa collo
In qualità di Presidente del Consiglio di amministrazione di aver informato che avrebbe informato il suo organo l'organo che presiede
Eppure niente
Ma
Presente questi sono le funzioni interne degli sulle funzioni di controllo all'interno della banca
Che cosa sono le funzioni di controllo interno e la banca Scandone
Nella classifica azioni di vigilanza ma anche della classificazione di letteratura i controlli sono di tre livelli un primo livello che il controllo di linea il controllo di tipo operativo cioè c'è uno che fa l'operazione ce n'è un altro che lo control
C'è un controllo di seconda linea
O di secondo livello che un controllo ex post che viene normalmente fatto dalla funzione indipendente il risk management
Che però a questo e specificamente preposto c'è un controllo di terzo livello che attiene all'efficienza del processo che viene effettuato da organismi indipendenti che sono l'outing della banca che di fatto ne valuta non soltanto la compliance
Cioè la conformità norme di legge o a norme regolamentari interni ma soprattutto e questo lo sforzo ulteriore che la vigilanza chiede alle banche di essere effettivamente efficienti cioè di essere effettivamente in grado di prevenire
Parte fasi del processo attraverso le quali la banca o qualsiasi tipo di intermediario si possa aprire a rischi non desiderati
Un controllo di legittimità un controllo di efficienza un organismo terzo e indipendente tra l'altro questo aspetto è stato anche ulteriormente sottolineato dalla normativa di vigilanza in materia di controlli interni che risale a luglio del due mila dodici
Da parte di Banca d'Italia era stato chiesto addirittura di solare ancor di più le funzioni di controllo rispetto alle funzioni operative
E sulle certificazioni che ogni area redige
Per attestare di aver fornito tutto all'interno della banca dice mi risulta che questa cosa sia esplicitamente richiesta da una normativa di vigilanza
Ora
Come di fatto quando si possa manifestare che esistono margini avviamenti variabilità tra banca e Banca molto dipende dall'aspetto organizzativo che in piena autonomia una banca decide di darsi a condizione che abbia requisiti previsti per uno dei requisiti richiesti
E la sua al relativamente chiaramente al processo di controllo e la sua oggettivazione la sua documentabili ITA
Di conseguenza il processo di controllo si poggia sulla base di regole predefinite ma soprattutto di avere degli output per definizione devono essere riservate le persone legittimata ricevendo in forza di disposizioni interno o semplicemente dell'utilità del trattamento di quel dato
Del controllo di prima linea Presidente abbiamo già visto e racconterà
Ed era stato addomesticato da Baldassarre
Del controllo di seconda linea che cosa sappiamo sappiamo che il rischio che non ha mai avuto il mandante
Abbiamo sentito due testimoni
Degli strumenti Bellucci e conti entrambi dicono di non avere avuto il mandante
Bellucci vogliamo vederlo ha partecipato a riunioni con l'area finanza
Nelle quali si discuteva del collegamento
Beh conti dice se io guardo capisco che sono di operazioni che possono essere collegati
Ma non ha partecipato a riunioni con l'usura aventi il medesimo oggetto riferisce che nell'agosto due mila nove non ha iniziato i gli acquisti di BTP e per tutto il periodo degli acquisti di BTP non si era parlato della ristrutturazione dell'ex ante
Solo successivamente si iniziò a discutere carenza
Non ha come ho detto mai avuto il mandated ma guardi Presidente a proposito della facilità con cui si può tranquillamente oggettivamente ricavare che tra le due operazioni è facile anche senza il manderete dire quali sono
I rapporti e anche quali sono Merini gioco il risk management Bellucci
Nona contezza del costo di sostituzione termiche bontà Montepaschi appagato annue
Per la ristrutturazione l'ex ante perché non ha mai avuto pizzetto netti veri
Non sa che duecentoventi milioni non lo so
Con
Ci dice che cosa fa il rischio
E ci dice guardate non sono in grado di valutare compiutamente i rischi dell'operazione
Non ha mai visto il male e se anche fosse citato in una delle e mail nelle quali l'unica inserita in copia non ciò non gli avrebbe neanche suscitare interesse perché dice
Presidente ogni operazione di Roman dette
Abbiamo visto no abbiamo visto
E l'allegato quattordici alla me di cosa sono
Dietro c'ero mandanti per l'acquisto di dei BTP
Fu un'azione di Roma certo
Dice
è chiaro che io penso che
Quello che viene fatto
No
Però non è un manderete nei termini in cui è stato stipulato attenzione quindici chiaramente lo dice il teste
Io
Posso dire che
Alle spalle un'operazione c'è un mandamento ma non nei termini in cui è stato stipulato
Che presentava aspetti di rischio molto elevati e che vedremo successivamente nel dettaglio tra cui la clausola due punto cinque
Quanto all'operazione conti ci dice
Che Baldassare Di parla della contestualità tra le due operazioni
Poi
Si può supporre il collegamento tra le due
Ma non mi ha parlato di collegamento
Né si può affermare che la mancata consegna del mantenuta la funzione di controllo del rischio possa essere in qualche modo e dei rischi emerge perché lo dice
Possa essere in qualche modo sulla carta scambi di e-mail come invece in quest'Aula molti ritengono che si possa fare
Fulci
Il quale dice bene il rischio era d'accordo con l'operatività Sibari Presidente l'operatività
Non con la Corte con la complessa l'operazione
è qui dice nella consapevolezza agli orari caverei da una legge il ventinove luglio sulla nella quale borghese quantificava in duecentocinquanta trecento milioni di euro Tavaroli Tezza all'attività e in copia c'era anche risk management
Però il teste non sa se in vista del Macbeth e non sa se al rischio stato dato il massimo
Spiega nuovamente parlando la riservatezza quart'si badi bene riguardava sino a pagina undici punto dodici punto tre del contratto
E che la parte che
Lui in via riscalda Eva carattere neutro
Il teste riferiva che la meno indicata la legato trentanove la difesa Baldassarri fa riferimento al manda e che l'area rischi quando dice quella mail nulla chiede in ordine a quel contratto ma
Copia ho visto conti dice ci poteva essere tranquillamente non in quei termini ma ci poteva essere
Va da sé quindi
Che le funzioni di controllo della banca
Non sono mai del male
Ma non seppe neanche perfettamente le
Però vede Presidente un altro fatto di non secondaria importanza al fine di ricostruire i fatti e la richiesta del Direttore Generale diretta o veicolata da Baldassarri
Di chiedere alle funzioni che si sono occupati della vicenda l'avallo sulla correttezza per ciascuna funzione dell'operazione come condotta d'Area Finanza ciò avrebbe significato per gli imputati in un'importante salvacondotto però vede Presidente come accadeva nel mondo greco allorquando Majoubi sta cercava l'uomo impedendogli di riconoscere i propri limiti e di commisurare le proprie forze
E avendo ambizioni troppo elevate chiosando oltrepassare il confine posto dagli dei incorreva nel lavoro nei mesi
Similmente Dini e Baldassarri non soddisfatti di avere concluso l'operazione con Nomura e di aver nascosto le funzioni interni e di controllo in mantenuta agreement volevano che dette funzioni certificasse no eravamo tassello
La bontà delle due operazioni
Tutto si sarebbero potuti aspettare tranne che due testimoni di questo processo
Mi chiamassero alla memoria quell'episodio
E che per ironia della sorte fossero stesso Baldassarri nella sua bulimia
Di provare la propria estraneità alluvionali i documenti questo processo a fornire i riscontri alle loro dichiarazioni
Perché iperbole stimola riferì questo fatto e bici
Affermava che Baldassari gli aveva mandato regolarmente un documento che gli aveva chiesto di completarlo dicendoci che dicendo che c'era l'intenzione del direttore generale di avere una certificazione delle funzioni tecniche sul processo che aveva portato la chiuso dell'operazione
Le funzioni che dovevano firmare quel documento errori il rischio agilmente il Bilancio
BG non firmerà mai quel documento
Lo manderà a Morelli perché sa che quel tipo di certificazione non sarebbe mai stata firmata a chi ne ha Morelli era il suo caso avrebbe detto firma
Conto
Faccio quarantuno quarantatré della sua testimonianza
Mi arrivò via meno mi ricordo in forma cartacea probabilmente in forma cartacea se mi fosse arrivato che a me l'avrei prodotto
Mi arrivò una lettera della segreteria di direzione generale nella quale si chiedeva di firmare il mio avallo all'operazione
In quanto la medesima l'onere quanti visti rinvenienti dalla medesima era o non è perfettamente non ritorna per me perfettamente chiari e per me assolutamente compatibile alla struttura di bilancio della banca una cosa del genere o chiaramente io
Dal committente
Non ricordo se fosse canile Bonocore o Roberto Andreotti il segretario uno
Degli amministrativi che lavorano alla segreteria di
Probabilmente Andreotti non ricordo veramente come mi arrivò questa cosa o ricordo denari arrabbiatura perché andai a Morelli lo chiamai divisi guarda che io stavolta alzo le mani
Perché se qualcuno insiste in questo modo io perdo il lume bella faccia
E dice pure
Non mi veniva detto tu conosci tutto tutto tutto
Io con rimandata al mittente
Si legga Presidente l'allegato
è una mail
BG Baldassarri
Per la lega gli ultimi sei righe di questo allegato le operazioni di Unipol lungo termine con Nomura
Quarantadue quarantadue subito le ultime seri
Con l'analisi effettuata alare amministrazione bilancio ha verificato che gli strumenti finanziari sono stati classificati nel rispetto delle regole e dei vincoli stabiliti dai princìpi contabili internazionali in termini portafogliazione IAS IFRS
L'area finanza contabilizzato di strumenti finanziari sulla base del corrispettivo effettivamente scambiato che rappresenta l'effettivo fervente singoli prodotti finanziari così come verificato dalle funzioni di controllo business
L'area risk management ha provveduto a verificare il pricing dei singoli strumenti finanziari vedremo come lo verificherà e conferma sia alla correttezza la rappresentazione
Che la correttezza del pricing proposto e controllato dalle specifiche funzioni dell'area Finazzi
Il rischio
E fa il pricing
Ma
Abbiamo detto questo contratto in contratto non dover resistere non dovrà esistere per nessuno
Poteva esistere per i revisori del K BMG no
Neanche per K PM
Ma qual è la funzione dei revisori
Tre righe della dichiarazione resa da viola in questa
Il dirigente preposto al bilancio fa il Bilancio ma poi
C'è la società di revisione che lo certifica
Non credo proprio che la società di revisione accetti una certificazione del bilancio sulla base di indicazioni
Vuole avere i pezzi di carta
Fu dato il mantello AKP MT no
Contenti mandato
Da mantenere riservato
Negava che KPI vigilia l'avesse chiesto però
Contestazione è rimasta questa cosa questo sull'attendibilità del teste sul fatto che forse ancora adesso
Nutre
Qualche timore
Consegno AKP MG il contratto di ristrutturazione Sanga tutti gli altri contratti tandem ha detto lui però non ce l'aveva ha neanche la bozza di da
Morelli
Diceva sì la società di essere stata extra coinvolta io mi sentivo tranquillo però nessuno mi ha mai detto
Che appunto questo collegamento cento
Vinci diceva che intima Baldassare aveva partecipato a delle riunioni con la società di revisione ad agosto e a settembre avente ad oggetto l'importanza parliamo della legge vigente pagina cinquantanove sessantatré prima parte dell'udienza
Il revisore non certificata trimestrale
Però noi come banca
Avevamo il ritorno del revisore entro il trenta di settembre importante fondamentale perché dovevamo uscire con la testa
Quindi
Per noi non era possibile il fatto che l'operazione così importante potesse avere dei problemi che potessero sorgere da settembre a dicembre perché voleva dire a questo punto se ci fossero stati effetti diversi dover disconoscere quello che era già stata rappresentata la trimestrale e dice
Non mi ricordo ma non si parlò si stia parlando si sia parlato di Alexandre delle operazioni BTP avevano una loro autonomia una loro autonomia giuridica e una loro autonomia economica
Non c'era interferenza tra queste due operazioni che purtroppo per la loro natura erano operazioni che non era osservabili in termini i valori non erano verificabili avevano una loro autonomia economica e giuridica
La società di revisione siccome poi firma il bilancio non firma bimestrale quando in fase di chiusura annuale si va a vedere di nuovo
E rivede tutte quelle che sono le operazioni che sono naturalmente più significative
Quindi
Abbiamo visto diverse importanti operazioni fatte dal Monte dei Paschi
Ecco anche questa
Ma cosa disse Baldassarri al revisore alla sua presenza Baldassarri non ha fatto nient'altro che confermare già le cose che erano state dette a settembre
Ciò ha ribadito delle operazioni erano giuridicamente autonome deve ed economicamente autonoma cioè che non c'era un'interferenza tra le diverse operazione
Avevano una loro autonomia giuridica e una loro autonomia economica i contratti erano autonomia operazioni erano separate
Era importante lei chiede risiede ma è importante questa cosa era importante dice bugie
Perché sì c'era una contestualità in parte di del nell'operazione
Non c'era la contestualità col fatto di BTP erano stati acquisiti prima però le date in cui era stato fatto il vivo la ristrutturazione Alexandria che non avendo impatti contabili comunque la sarà fatta la data di ristrutturazione era coincidente o molto vicina
Al momento in cui era stato fatto iscritti
Quindi è importante che lui ci confermasse che non c'era nessuna interferenza economica Leo preoccupazione era dovuta al fatto che c'è un elemento che non dei controllori non era possibile oggetti
Lizzani
C'erano due operazioni che nel valore e parliamo di valore non di rappresentazione contabile c'erano due operazioni molto vicine tra loro la ristrutturazione ex ante dell'Ulivo
Che avevano caratteristiche di essere operazioni che noto avevano paragoni sul mercato
Abbiamo chiesto ripetutamente
Confermo a Baldassarri dell'indipendenza dell'operazione
Che non ci fossero influenza
La conferma a verbale da parte suo che non c'erano influenza
Ecco a questo punto
Che cosa ci dicono gli imputati
I Funari ci dicono
Baldassarri non ha mai fornito come del manda ettari ne fa capo a pieno regime di non averne parlato con la società di revisione le a luglio né
A novembre
Secondo lui si comprende che KTM ci fosse a conoscenza del tipo di operazione complessiva dalle mail depositate
Si tratta in particolare delle e-mail quattro e cinque che però invece diversamente da quello che afferma l'imputato dimostrano come passare
Come da patto invece non è mai stata posta
A conoscenza dell'operazione nel suo complesso
E poi ci dice ma guardate che su bici a informare revisori no BG dice io ho fatto retorico Baldassare revisori quello dice
E operazioni sono autonome Baldassari si difende scarica sui bilanci vigile è stato luglio a informare i revisori perché era vigile tenere rapporto revisori
Quindi
Sia sicuro attraverso Baldassarri che quanto previsto nel Macbeth fosse stato realmente fatto e cioè
Che aveva discusso con caparbia MG quanto riportato al punto B punto uno del contratto
Sentiamo il teste Rossi
Che il socio di KTM oggi
Che ci dice
Che intanto spiega
E lo sto qua a ripeterlo
Quali sono le tecniche però diciamo abbiamo visto più funzioni per evitare il collo di bottiglia quindi io chiedo a più soggetti
Per capire se ho fatto bene o fatto male permettergli alta confronto uno con l'altro
L'operatività l'operazione BTP viene giustificata con operazioni che riterrete riprenderemo questo concetto ricordarvi una riunione che si tenne nel luglio di quell'anno e avente ad oggetto solo operazioni BTP alla riunione non presenti vige Baldassarri
E ad interloquire di fatto che esso l'imputato quindi Rossi
Se è perfettamente sovrapponibile nel ricordo Patitucci
L'acquisto e la strategia del BTP erano state autorizzate da una delibera del CDA del vento del maggio del due mila nove Baldassarri diceva che con un murale ottenuto condizioni contrattuali migliori rispetto ad altri
è tra l'altro Baldassarri che non si occupa di bilancio
Secondo lui che non sanno nulla di Bilancio
E non sa nulla di contabilità chiede a Rossi
Come dovevano essere correttamente appostare in bilancio le diverse parti della struttura in BTP
E alla fine la discussione un possibile scenario che si poteva ipotizzare all'edizione la conclusione gli acquisti era la contabilizzazione separata delle singole grande dell'operazione in BTP
C'era anche però dice Rossi una lettura alternativa che era quella di sicurezza fa da Sapri però era convinto quello che non sa di contabilità che si dovessero
Contabilizzata saldate cioè
Slegati tra loro
Quindi per Poste separate perché ero presente ritraente mentre dice dal dal canto del
Contabile non sono proprio così certo
Il teste oltre a quell'incontro di luglio ricorda anche l'incontro di novembre in cui viene data loro notizia notizia per la ristrutturazione
Senza entrare in altro dettaglio
Senza neanche segnalare che veniva effettuata con la medesima controparte
Con cui invece si era conclusa operazioni BTP Rossi ricordava di aver avuto altri incontri informali con chi
O controllori Baldassarri concordia
Chiese conferma che le operazioni
Erano fossero meno tra loro correlate è contraddice no
Potrà dice sempre no a tutti conterà dice no a Rossi Conte conterà dice no a Banca d'Italia
Contrari se si somma Baldassarri è riservato stai zitto sì il loro interlocutore racconterà quindi
Questo gli diceva che doveva chiedere la baldanza
Vedete voi il controllo
I revisori chiesero esplicitamente Luino no no assoluto micro nella
Perché
Ci sono anche a Baldassarri BG dice la stessa cosa vince che serva bastano i vicepresidenti parlare che ben
Io che sia Baldassari eviti
Perché poi basta una domanda maggiore Rossi ma è una domanda le azioni sono correlate passano a domani risposta no che sono abbassati basta una domanda
Abbassare
Non abiti più che ritrae
Non solo
E così passa una domanda oggi tutti rispondono non sono correlati revisori
Però
C'era evidentemente qualcosa che non andava
Qualcosa che non andava KTM ci diceva bene hanno detto di no però facciamola questa verifica perché
Queste ma questa federazioni sono state chiuse nello stesso tempo
Con la stessa controparte
Facciamo delle verifiche
Le spiega quali sono le verifiche
Presidente ICE
Intanto abbia verificato
Che non si fosse modificata la struttura di Alexandre
Quindi è la classificazione del titolo
Se la classificazione corretta oppure
Poi
Se il meccanismo di ristrutturazione fosse ancora adeguato allo strumento
Dalla classificazione discende la valutazione
E quindi il credo lo vado dal costo almeno di Verdi e durevoli di valore questa verifica la facemmo verificando alla data di ristrutturazioni default sottostanti e decreti tra Alexander vedemmo che non erano deportati che non c'è la necessità
Fine mettesse
Non c'era il superamento di questa soglia poiché ci chiedemmo scusate ma dove
Partita
Dove era
Visto che
Alessandra
E
Immaginavano che la contropartita nell'operazione
In particolare nella parte del finanziamento di operazioni tipica
Ebbene
Queste operazioni erano state laddove al mercato
E però Presidente
A un certo punto hanno desistito perché diciamo
Non siamo in grado di poterlo fare
Non riuscì a identificare una contropartita economica
Nell'ambito delle due operazioni oggetto di potere correlazione economica
Non avendo nessun elemento che mettesse in relazione queste due operazioni non siamo arrivati a concludere in maniera specifica oggettiva adeguatamente sostenibile che le due operazioni fossero tra di loro correlate quindi che ci fosse qualcosa che mancava
L'ho chiedemmo abbassarle
Dico è possibile
Che numero abbia fatto un regalo
Una volta non trovato la controparte
Nell'operazione diretta da parte dei BTP quali erano le considerazioni da fare bene
Dov'è la risposta fu questa
Non una
Ha un'enorme massa di BTP
E in qualche modo
Vuole entrare
A lavorare con il mondo
E quando gli fanno vedere il mandante
Laddove al punto sei punto tre punto di si dice che tutto sarebbe stato mandato alla società di revisione e che la società di revisione aveva ricevuto quel contratto dice questo è un
Falso
Io non l'ho mai avuto
L'ho visto solo nel novembre del due mila dodici perché mi fu fatto vedere da vicinanza
E quale sarebbe stata
Quale sarebbe stato
L'atteggiamento
Di KTM G se avesse avuto il mandato
Mettendo insieme sia l'operazione
BTP che l'operazione ex ante in un unicum
Noi sulla base di questo avremmo convenuto secondo me lo dice tutte le domande
Che le operazioni dovessero essere iscritte inizialmente attendendo nel bilancio e la banca non avremmo sollevato obiezione riguarda la metodologia promossa dal Monte
Intanto è falsa questa dichiarazione
Perché io prima
Senza l'evidenza delle condizioni economiche sottostanti nel mandato non sono richiamate condizioni economiche sottostanti non avremmo potuto mai completare alcun tipo di valutazione contabile
Poi
Con il mantello l'unica
Finalità economica che vedo
L'operazione in BTP e la ristrutturazione di Alexandria non c'è altra finalità economica realistica dell'operazione
Dopodiché è vero che l'operazione in BTP genero margini interesse per la banca su questo non c'è dubbio anche perché se no sarebbe stato molto più semplice anche smontare l'operazione la vera finalità economica dell'operazione e nel mantenimento
O ce ne sono altri
E là dentro
E la ristrutturazione dell'ex ante
Non c'è mail che tenga Presidente non c'è appunto che tenga e in quel contratto
Ma ed è residente
Noi dobbiamo nascondere tutto
Quel contratto va nascosto a tutti va nascosto tutti all'interno della banca va nascosto tutti all'esterno della banca va nascosto alle autorità di vigilanza
Va nascosto a Banca d'Italia
Il primo presupposto di fatto da cui prendere le mosse da un presupposto di fatto incontrovertibile
Incontrovertibile
Il Marletta dirimente non viene consegnato agli ispettori di Banca d'Italia
In questi termini rispondo Scandone e la carica
Il responsabile della vigilanza di grandi gruppi bancari farà scandalo la stessa Banca Monte Paschi per bocca di viole a mezzo di comunicazione effettuata a Banca d'Italia e accoglienza dato di fatto incontrovertibile su questo non c'è alcuna ombra di dubbio
Secondo presupposto a Banca d'Italia devono essere forniti tutti i documenti inchieste in sé ispezione
Lo disciplina come ho detto all'inizio cinquantuno del tutto
Perché non può essere opposto il segreto
La la difesa Musella chiesto Frasca da una può essere opposto il segreto a Banca d'Italia
Frasca angolo non può essere opposto un segreto
Per dirla poteste farà scandalo devono essere date tutte le informazioni che vengono chieste per capire una determinata operazione qualsiasi informazione venga chiesta deve essere data in maniera integra le
Secondo quelli che sono i principi di correttezza trasparenza buona fede che era
Prego la nei rapporti tra vigilante e vigilato pagina quattordici e quindici a domanda della difesa avversaria
Sì a lungo dibattuto in quest'Aula
Di tante cose ma anche di due dati che apparentemente potrebbero indirizzata il giudizio di questo tribunale
La possibile conoscenza
Da parte di Banca d'Italia del collegamento tra l'operazione Btptel mila trentaquattro è Alexandria
E della rilevanza del Macbeth
è una tesi che è stata propugnata dagli imputati nel corso del loro esame e può essere così riassunte
Sì ricavata agli stessi allegati inserimenti riservati alla Consob che Banca d'Italia era consapevole del collegamento e comunque avrebbe potuto desumerlo in termini di certezza
Baldassarre
Nel dettaglio dice la lega di quattro e cinque la nota di Banca d'Italia fanno chiaro riferimento al BTP due mila trentanove dei cosiddetti titoli sostitutivi
Però l'unico non è la giustificazione dell'operatività di Nomura subiti P due mila trentanove Presidente il punto due punto cinque del Macbeth mai dato Banca d'Italia
Allegato sei
è un documento che rischia come in cui risk management è preoccupato dei prezzi di acquisto del BTP e poi affronta la ristrutturazione ex ante a secondo Baldassarri spiega processo logico con cui si è deciso di ristrutturare la nota
Nel suo e di fare l'operazione nel suo complesso
L'allegato nove la famosa Mele di Bellucci
Spiegherebbe il collegamento tra due operazioni
Vediamo intanto che cosa che in rilievo per
Rispetto
Al primo dato scarto
E il capo del team ispettivo fede una persona estremamente qualificato affatto cinquanta ispezioni
Questa ispezione avvengono sulla base di un mandato si distinguono una parte organizzativa in cui si cerca di capire quali sono i presidi organizzativi che possono permettere di controllare e gestire il rischio e dall'altra per quantificare il vero rischio
Secondo quanto riferisce il teste le banche devono garantire al loro interno la circolazione delle informazioni
E lo devono garantire non solo all'interno ma anche all'esterno tanto che la prima parte dell'ispezione
è diretta a verificare
E dice si dovrebbe abbia parte importante non la prima in senso temporale dell'ispezione
E proprio diretta verificare gli accorgimenti organizzativi che le banche tengono volte a favorire la legittimità delle decisioni che vengono prese all'interno della banca nel senso che seguono linee di comando fissate nello Statuto e nella regolamentazione interna
La circolarità delle notizie perché una stessa notizia ovviamente diversi fruito
E fruitori di tipo gestionale
I fruitori di tipo operativo che evidentemente sulla base di quelle informazioni fa business e a un fruitori di controllo abbiamo già visto è praticamente due di questi non avevano assolutamente conoscenza propose di circolarità delle notizie avute non è la banca
Non avevano assumerete conoscenza del contratto
Ci dice altresì un'altra cosa che
Obiettivamente Presidente sembrava banale prima di arrivare in quest'Aula che forse questa non è stato meglio chiarire
L'ispettore non ha poteri di perquisizione ispettore chiede la banca dati
C'è una lettera di mandato
Io chiedo tutti
L'ispezione era stata ideata come un'ispezione di verifica dell'ispezione del due mila dieci
Negli stessi termini lei troverà a pagina sei le dichiarazioni del teste la grande
E la base da cui loro partono sono le seguenti avuto un taglio di natura organizzativa quindi intesa verificare eventuali deficit i controlli nel sistema dei controlli e nell'organizzazione interna
Attraverso le quali la banca si può aprire un rischio per così dire inconsapevole
Tutti il rapporto è stato incentrato sotto questo obiettivo cioè l'obiettivo di invitare la banca che del resto aveva già processi di revisione interna dell'Area Finanza che peraltro non furono mai portati a termine
Lui dice io ricordo che c'erano delle critiche ricordo che
Fu fatto un auditor ricordo
Che lo dica aveva sollevato una serie di critiche
Ricordo anche
Che tutte queste critiche non erano risorse
Ricordo pure la sovrapposizione tra MPS Capital Services dell'area finanza il Monte dei Paschi che gli ispettori interni al Monte avevano invitato a risolvere che invece noi pari pari abbiamo ritrovato
L'ha trovato prima Cantarella ispezione precedente l'abbiamo ritrovata noi
Due anni dopo la loro quindi facciamo fatica queste basi
Devo dire poi che la nostra ispezione
è un'ispezione che poi
Si è focalizzata sul rischio di liquidità
La situazione in cui versa la banca era una situazione disastrosa
Tale operazione che erano state disastrose per la banca c'era un'operazione con Nomura
Gli ispettori si chiedevano come mai quell'operazione avesse richiesto da parte di Banca Montepaschi né norme con la realizzazione che avevate Renato importante liquidità sino a far assumere al profilo di liquidità
Connotato di estrema criticità ci dice Cardone quell'operazione brillano per la sua inefficienza
Individua l'operazione alla costruttore fanno chiedono alla banca di fornire gli elementi di chiarimenti sulla stessa cosa fornito
I contratti con cui Nomura aveva costituito una riserva di titoli di Stato per conto MPS
Che aveva finanziato l'operazione di riforma e sulla base la documentazione che lui era stata fornita non c'erano elementi di certezza che potessero o oggettiva mente
Comprova il collegamento tra la struttura BTP due mila trentaquattro e la ristrutturazione di Alexandria ad eccezione dell'identità della controparte
Cioè
La mera conoscenza dell'operazione
Non era sufficiente a generare a me perciò solo un collegamento tra le stesse
Scatole vede per la prima volta il contratto nell'ottobre del due mila dodici
E disse in quest'Aula che quel contratto dava oggettività al collegamento tra le due operazioni
Si potevano prima di quel contratto fare solo delle supposizioni
Esaminando la contestualità
Dell'educazione ed al fatto che le stesse avessero segno opposto di conseguenza in qualche modo si compensano
Ciò è il motivo per cui loro mettono questa cosa in via dubitativa Alfonso
Non in termini di certezza e quando dice ma scusare ma questa cosa ostacolano l'attività degli ispettori
Ha risposto e scarponi chiarissimo
Il ma metà dirimente
Cita elementi di oggettività per stabilire lo stretto collegamento che c'è tra l'operazione i termini strutto derivi poi sul BTP e la strutturazione della nota l'ex
Su questo collegamento abbiamo potuto fare solo
Delle ipotesi esaminando la contestualità delle due operazioni ed è il fatto che i risultati economici delle stesse avesse in qualche modo segno opposto
E in qualche modo si compensano
Questo è il motivo per il quale in qualche modo abbiamo in via deduttiva potuto mettere in collegamento nell'allegato che abbiamo fatto alla Consob le due operazioni il mandato dice molto di più
E perché siamo stati ostacolati perché manca l'Italia è stato sta qua
Perché siamo stati costretti a rilevare effetti comici di due operazioni distinte senza con oggettività in qualche modo quantificare quantificarmi gli impatti sulla situazione patrimoniale ed economica della banca
A questo proposito abbiamo potuto solo avanzare ipotesi con un elevato grado di volatilità anche perché come credo sia emerso nel corso del dibattimento la difficoltà di prezzare entrambe le operazioni
Che era la condizione preliminare
Preliminare per stabilire quali erano i meccanismi di compensazione e se questi meccanismi esistessero tra le due
Ed è particolarmente problematico a causate per quanto riguarda la correttezza Andria dall'estrema complessità dell'operazione
Che credo non fosse mai stata apprezzata neanche la Banca del Monte dei Paschi
E poi
Ciò che trova penalizzante era l'impossibilità di conoscere questa cosa è data proprio al fatto che il valore negativo
Non assunto dal dal ritmo non aveva nessuna funzione contemplativa con altra operazione dell'acqua
Mi spiego meglio cioè si veniva a determinare un effetto negativo per il monte se noi non riuscivamo a collegare nessun atto effetto positivo che potessimo trovare all'interno del portafoglio degli asset complessivi della banca questo aumentato il grado di aleatorietà
Per le nostre valutazioni
Noi poi peraltro non diamo nessun numero rispetto alle valutazioni economiche perché il livello di oggettività le nostre valutazioni non ne consentiva all'opponibilità
Quello che facciamo e ricorre all'unico elemento oggettivo due operazioni chiusa nello stesso tempo con la stessa controparte che hanno valori diversi possiamo supporto non possiamo dirlo con certezza possiamo supporlo lo abbiamo messo
Possiamo dire con certezza se l'avessero letto con certezza avrebbero solo contestava la banca
Se avessero avuto la certezza
Se non ci fossero state sull'ipotesi di scenario
Nei documenti che gli sono stati loro dati
Probabilmente avrebbero
Con oggettività
Richiamato questo collega
Avrebbero
Contestato alla banca e invece no
Lo mettono tutto in termini dubitativi
Il teste Laganà
Il giorno dell'ispezione ebbero oncologo convinti e discussione diverse tematiche tra cui l'operatività in BTP
Chiedendo il perché di questo accumulo di titoli Bindi in quell'occasione dice
Siamo venuti incontro all'esigenza mandati incontro all'esigenza dell'Italia
Il secondo incontro ebbe con Baldassarri e con l'altro soggetto di alla finanza che però non continuo ricorso
In questo secondo incontro Baldassarri da una serie di giustificazioni rispetto al portafogli BTP
L'argomentazione di Baldassarri di fronte alle domande che essendo una vetrina non ero incalzanti ma precisa fu quella che la correlazione tra i BTP nel portafoglio rispetta l'attività già esistente già presente nella portafoglio fosse nulla
Quindi in un'ottica di teoria del mercato dei capitali la presenza di una correlazione nulla facesse sì che il portafoglio stesso nel complesso le tra S. Giovanni
Al che
A questo punto ne restano perplessi
E dinanzi alla perplessità di Banca Italia Baldassarre dice
Addusse ulteriori motivazioni che concernevano la necessità da parte della banca uno
Di non andare a impattare sul conto economico con la dismissione di titoli stessi e due un'esigenza generale a parte la Fondazione stessa ritornare all'utile dopo una serie di ricapitalizzazione pesanti
Il secondo contatto con Baldassarri lo ebbe nella famosa meglio il ventuno dicembre del due mila e nonché undici con cui chiede all'imputato documenti chiari sulle due operazioni Alexandria e BTP due mila trentaquattro
Il dottor Laganà chiede
Se queste operazioni sono passate dal Comitato finanza dal dal consiglio amministrazione
La risposta è
Di nuovo le due operazioni non furono discussi in Comitato finanza ma direttamente riunioni col direttore generale
Per quanto riguarda l'operazione di BTP due mila trentaquattro fa parte
Della realizzazione di un complesso di operazioni deliberata dal CDA del quattordici maggio due mila nove volte al sostegno del margine interesse vedremo anche la differenza fra quello che delibera la banca e quello che fa Baldassarri in quest'operazione
Fra le varie tipologie intervento in quella sede si autorizzavano al punto due anche operazione della specie cioè investimenti i titoli di Stato della zona euro cofinanziamento impliciti fino a scadenza
Cioè è una ragazza di RAI Tre
A distanza di poco tempo il teste riceve abbastanza dico
Siamo dinanzi alla presenza di più pubblici ufficiali due ispettori Banca d'Italia e uno di questi settori di Banca d'Italia chiede al controllore diretto di Baldassarri se le due operazioni sono tra loro collegate
Il controllore di letto di diretto di Baldassarri memore della richiesta dell'imputato risponde
Come a più miti uguale idee
Sulle
Intatte tant'è che di semplice Laganà io mi sono in qualche modo stupito perché i dubbi sul collegamento c'erano io ce l'avevo
Però Banca Italia non viene mai portata la prova di questo collegamento
Ci dice il testo
Su quell'operazione decollo di con Bellucci il quale gli aveva descritto operazioni BTP
Gli aveva fornito la contrattualistica così come gli aveva dato il contratto di ristrutturazione Alexandria e le note gestionali della morte
Si è ritenuto
Di dovere ricavare il collegamento tra le operazioni da questo
Allegato A sei
Hai riferimenti riservati e Banca d'Italia ha trasmesso a Corso
Non sono qui a discutere della natura al documento
Non intestato non firmato documento word
Per legge
Apriamo il caso che questo documento sia firmato intestato
E che invece un documento Word qua sotto ci sia la firma risk management
E di fatto è così la sostanza è questa e prodotto dal risk management
In questo documento io sfido chiunque
Ci
A dire
Che concertazione
C'è
Il collegamento giuridico tra le due operazione
In questo documento io sfido chiunque Audi che col certezza
C'è il collegamento economico tra le due operazioni
A dirmi quanto vale la ristrutturazione della nota Alexandria conto certezza
Quanto è stato pagato al Nomura compreso i costi che la ristrutturazione della nota Alexandria ha avuto con certezza come è stato ripagato il costo sostenuto da Nomura
Da Banca Montepaschi a Nomura rispetto alla ristrutturazione Alexandria con certezza
Sfido chiunque a dimostrarlo
Sfido chiunque a dirmi caro Pubblico Ministero qua sotto a sopra c'è scritto che il prezzo il costo di sostituzione
Duecentoventi milioni di euro
Sfido chiunque a dirmi i costi che nonché il Banca Montepaschi ha in più sopportato sono ulteriori ottantotto milioni di euro
Sfido chiunque a dirmi caro pubblico ministero i costi che Banca Montepaschi ha sopportato sono annegati nell'operazione nella gamba passiva dell'operazione struttura BTP due mila trentaquattro con certezza
Senza la certezza non si va da nessuna parte si fanno scenari
Ma questo documento viene data la casa la Bellucci
Cioè quindi viene da me dal rischio ok benissimo
Quindi rischi che dice le operazioni sono contestuali
Possiamo in qualche modo desumere nel collegamento ma le operazioni sono contestuali non ho un dato oggettivo da cui desumere il collegamento
Perché si possa parlare di effettiva contropartita e necessari a curare l'effettivo valore tra due operazioni
Chiedo a Bellucci scusami prezzi da parte del Lido BTP
Bellucci non è in grado di fare
Abbiamo già avuto modo dice di analizzare il contratto di ristrutturazione
Ma
E spetta l'allegato sei dice guardi
Qua
Si fa riferimento c'è l'ipotesi di scenario
Si fa riferimento alla preferenza fa parte della banca per l'estinzione della nota
è stata fatta no è stata ristrutturata beh
Porto girando la carta con la controparte lasciando che queste esercita la possibilità di riterminare Jean cioè di estinzione anticipata quell'ex Andria stessa aveva dato l'ha preso le contrattuale piuttosto che una ristrutturazione erano la stessa
Faccio degli approfondimenti
Che si dice se
Se
Se
Se
Possibili linee di azione
Non racconta la carta ottantuno
Non dura compra ragazza cento ristrutturazione ex Andrea Presidente senza il mandante lei sa e senza il sette mentre aiuta il conseguente al mandato lei sa
Da questo documento come si è chiuso l'operazione
L'ombra comprala sessanta
Dura comprano ottantuno
Procura comprato accento
Ristrutturazione quanto vale
Cosa
No
è l'unica risposta possibile e vino
Non lo sa
Come se lei volesse vendere una casa
E vuole fare una permuta
E fai così di scenario
La casa mi vale centoventi centoquaranta
Centottanta
Se li lasci mobili duecento milioni di euro
E
Il terreno quanto vale è un terreno che agli alberi non agli alberi a un garage sciroppo di parlare con la macchina
A seconda di quello che ha vale trenta quaranta cinquanta sessanta settanta ottanta cento milioni di euro
Come fa la permuta
Questo si tratta compensa
Sulla carta compra la carta a ottantuno compra la carta sessanta come si compensano
Lei comprerebbe una casa che non sa qual è il suo valore ma
Così se mi lasci la cucina settanta milioni se non me la lasci ottanta
E faremo una transazione finanziaria abusiva
Farebbe
Io non
Io con i numeri
è che la stessa cosa presentazione la formulo in banca vado in banca io quella casa mi vale cinquecento milioni di euro mi dà l'ottanta per cento del mutuo la banca sulla base della mia parola
Compirà quattrocento milioni di mutuo
O fa una perizia
Perché vuole un dato oggettivo
Ho cioè tipo
Ma l'Italia fa una contestazione
Su
Vecchie
Nulla contro la Carta ottantuno come valutare attualmente il bilancio
Essendo inizialmente marcato accento si avrebbe una perdita di circa ottanta milioni a costo economico e Nomura dovrebbe recuperare circa duecentoquaranta milioni
Fa una contestazione
Su
Nomura compra la carta a cento nessun impatto a conto economico nelle mura dovrebbe recuperare
Ipotizzando una valutazione attenti Alexandria circa trecento minuti milioni dall'operazione accesso e di BTP arrivo un assetto swap più vivo facility
Ristrutturazione ex ante in questo caso la valutazione operazione non può prescindere dal disclosure dei dettagli della ristrutturazione del permette una stima del nuovo amore di Alexandria stessa
Quello che è cosa diversa
Vedremo dopo vedremo qual è il valore del Sant'Andrea
Valore preciso
Per tutti già era lì stampato
Sul mercato
Forse
Allegato
Nove
Altro documento a cui secondo la difesa si poteva inserire il collegamento negoziale e soprattutto
Sulla base
Di quel documento
Sulla base di quei documento
Dire sono operazioni collegata in termini di certezza e vogliamo vedere
è una meridiana Bellucci Leonardo Baldassare già nove conti Giovanni considerazioni sul pricing fatto da chi da Nomura la calda ci dice il Fai serigrafato la controparte e un price
Su qui bisogna stare attenti perché
Provo perché fatto nelle parti in causa e peraltro la banca non era
In grado indipendentemente di fare i pricing
Costi di hedging mettici stanno mettendo in conto settanta milioni fase
Tre mesi un mese quello che nel conto l'Euribor a un mese ci stanno tra i diciotto milioni base sei mesi tre mesi ci stanno altri venti milioni nuova nota
Le foglie di pricing cioè inviato Nomura ci sono cinque milioni di costo totale differenza sei virgola cinque milioni costoni execution abbiamo condiviso con Fulci sono circa dovrebbero ammontare a circa otto milioni non lo sa neanche il riscatto al tramonto
Secondo me dovremmo tenere conto di tutti questi punti al momento la contrattazione se andiamo a sommare i vari effetti infatti se arriva una cifra complessiva intorno ai centoventi milioni
Considerato che la stessa Nomura ci quota un costo di sostituzione duecentoquarantacinque a queste condizioni riusciremo a coprire solo a me non è la vera
Sono le condizioni si sono verificate
No
No peraltro Presidente gli allegati otto e nove allegato otto
Però vedrà
Fuori
Con tutta una serie di dati sono i dati della nota comunque
L'allegato nove e questa
L'anca
Dimette vicini e dice
C'è stato consegnato da parte del dottor Bellucci l'allegato uno
E abbiamo discusso
è assolutamente inconciliabile con l'allegato
è assolutamente inconciliabile con l'allegato otto
Perché
Che era un'ipotesi
Legate al valor potenziale valore che la nota porta prima e poster ristrutturazione non lo so quanto vale la nota il risk management Banca Montepaschi non è in grado di dirmelo
Non sono in grado di fare il prezzo
Come faccio io a dire hai pagato tanto
Riprendo un valore per centotto milioni è un valore gestionale dice Conti colori gestionali sono nulla
Sono nulla ce lo dice il capo del risk management alla banca
Teste mascherando
La prima è stato di prendere le mosse
E che la vigilanza ha come obiettivo di intere di assicurare la sana e prudente gestione delle banche poi
Vedrete se questa è una sana e prudente gestione
E che gli interventi effettuati riguarda il patrimonio di vigilanza i rischi il suo ufficio si occupa in primo luogo della struttura BTP due mila trentaquattro perché viene notato una famiglia credibilità
Il suo ufficio a conoscenza del Macbeth solo nell'ottobre due mila dodici quando la Banca d'invio un contratto rinvenuti in cassaforte
Vengono fatte tre verifica
Uno era la banca che nell'inviarlo affermava che non era stato posto agli ispettori due si accertavano che non era stato inviato tre
Verificavano servizio ispettorato che confermano che il contratto non era stato speso agli ispettori
Devono essere date tutte le informazioni che vengono chieste per
Capire una determinata operazione
E
Rispetto alla domanda fatta dalla difesa Mussari in ordine al documento sei che quello che abbiamo visto quella carta Presidente
La risposta è un documento di lavoro
Per poter assumere decisioni sul piano contabile
Sul piano amministrativo
Non occorrono generici elementi di collegamento
Occorrono documenti contrattuali
Il teste viola dice
Il rinvenimento di un documento di questo tipo che certifica il collegamento francamente lo ritengo un documento assolutamente rilevante
Da consegnare dopodiché
Sarà Banca d'Italia a dire se è rilevante oppure no
Ai fini della vigilanza prudenziale ma io intanto ho poco da
Moreno
Per poter compiutamente e valutare gli impatti di operazione uno deve avere degli elementi di supporto di vario genere non
Valutazioni
Teste Onofri Consob
La Consob chiedeva MPS dell'operatività poste in essere si titoli-stato per vedere se gli acquistano Stati a prezzi di mercato a voi fuori mercato
A seguito delle risposte fornite dalla Banca chiedono a MPS approfondimenti sull'acquisto il BTP due mila trentaquattro e alla richiesta
Manca Montepaschi risponde di avere fatto quaranta operazioni in assetto swap
E fa riferimento a una delibera del CDA in quella banca aveva delineare attraverso l'acquisto i vecchi titoli una strategia di Kerry traente pagina quattro della nota Consob del ventuno marzo due mila tredici
E me PS rispondeva solo per l'acquisto dei BTP nulla diceva a Consob di rapporti strutturati
Nonostante la formale richiesta
Però
In conseguenza di questa risposta falsa
Molte non ascritto alla Consob interessa Banca d'Italia perché dice visto che ci sei tu a fare le ispezioni per favore
Melanie significhi questa cosa e inizia una collaborazione tra le due autorità
Alla fine dell'ispezione Vienna viene mandata accorso BO l'allegato tre
Una volta ricevuto il lavoro di Banca d'Italia fanno richiesta ex articolo centoquindici del tuffo a Monte Paschi venticinque giugno due mila dodici e ventisei settembre due mila dodici la banca in via tutta la documentazione inviata il Macbeth il quindici ottobre di quell'altro
Chiederanno scusate ma
Quanto avete speso
Manderanno anche il costo al sette mentre
Il costo
Abbiamo visto poco fa Presidente
Che
Edifici riuscire a fare a soprattutto a capire quali sono
Esattamente e con oggettività
I numeri in questo processo i numeri di queste operazioni c'è una difficoltà di pricing
I testi che riferiscono di questa difficoltà di pricing so viola bianco Scaramella Dionisi dell'UDC
Conti la grande
Cardone
Pascal dove
Tutti
Tutti i testi che in qualche modo antistorico dei che hanno deciso in qualche modo capirne qualcosa in più
E soprattutto hanno visto i valori in gioco
No
Viola di cui tanto si parla dopodiché
Un conto e dire se c'è un contratto che lo certifica e a che prezzi
Un conto è supporre che sulla base di tutti ma ci sia un collegamento
La notizia che assume fa attribuisce un valore la transazione e la novità del costo duecentoventi milioni di euro il manda il PCI ci dice che c'è un collegamento il quantum aggiunge rilevanza l'informazione contenuta nel mandamento
Colonnello Bianchi
è emerso che il costo sostenuto da Nomura per la ristrutturazione delle località San è stato i duecentoventi milioni emerge non avendo il ventidue settembre due mila nove
Questo costo non è pagato che esce da Banca Montepaschi e ribaltato sull'operazione BTP mila trentaquattro sulla parte negativa dall'operazione sul tipo
Cioè Nomura viene ripagata dal costo sostenuto attraverso la stipulazione apprezzi non di mercato che quello che si dice in quell'accordo
Dell'intera struttura BTP significa che sono state fatte operazioni a prezzi diversi da quelli che sarebbero stati fatti INAIL fatte in assenza di un costo da rimborsare perché se non ci fosse stato un costo quell'operazione sarebbe stata fatta in modo diverso
Ancora è emerso che dopo la ristrutturazione c'è un valore maggiore chiarezza che però è stimato non è detto che stima
In centotto milioni di euro
Scaramella
Non vuole fare l'operazione sostiene un costo
Anche perché vero che rimane la stessa entità nominale ma essendo migliore il rischio delle obbligazioni che vanno sostituire quelle precedenti quell'obbligazione valgono molto di più
Chi ha sostenuto questo vostro cuore Nomura in teoria avrebbe potuto pretendere un corrispettivo immediato per questa sostituzione non ha preteso nessun corrispettivo immediato perché ha semplicemente preteso di ribaltare questo corrispettivo nella struttura che realizza contestualmente sul BTP
Che cosa significa significa
Che questa struttura presente all'origine un valore positivo per Nomura quanto meno pari al costo di sostituzione che Nomura aveva sostenuto sulle note e un valore negativo per Monte dei Paschi
Quella che era una perdita potenziale prima della sostituzione diventa una perdita reale sulla nuova struttura in quanto andava contabilizzata nel primo esercizio iscrizione cioè nel due mila nove
Questa perdita ma possiamo quantificare nel minimo in duecentoventi milioni di euro dato certo questo sì perché il Parlamento
Perché quella me senza quella meditato certo non c'è
Non si può escludere che fosse anche maggiore per effetto di commissioni implicite rimanenti nella struttura perché è questo perché lei ha mai visto la Banca Internazionale d'affari che lavora gratis
No
No
Quindi
Il dato oggettivo il costo poi vediamo cosa c'è il resto e se non si rileva il collegamento contrattuale negoziale previsto solo nel mancante non si riesce a capire dov'è stata ribaltata la replica
Dio Lisi
Funzionario di banca Monte Paschi
Sole Santagata ante ristrutturazione MPS non aveva autonomia di pricing
Il prezzo veniva preso nota una pagina Reuters le valutazioni erano fatte dal Brennero
Alla faccia della certezza Corris management avevano cercato di sviluppare un metodo per opera una valutazione teorica sentito
Metodo mai utilizzato
Bellucci l'operazione aveva un fine ben relativo tale valutazione viene fatta con una prontissimo
Ci sto tutti qua troppe cose l'approssimazione
Una proiezione
Non si è in grado di prezzare con certezza la complessivo per azioni
Come rischi cercano di effettuare
La cifra di centoventi milioni indicata nell'ultimo capoverso della nell'allegato nove riferimenti Consob era la somma di una serie di aspetti che gli notava né che erano scritte all'interno di una negoziazione complessiva del conto
Non furono mai in grado di fare una valutazione Della Valle Sandri i valori duecentoquarantacinque milioni riporta in quella nota e un valore dato da Nomura e non è neanche quello finale
Le considerazioni furono effettuate sulla base di questo valore non essendo in grado Bellucci che è quello che dice io l'avevo capito il collegamento
Ma io non sono in grado di vorremmo dire perché il rischio non è in grado di pensare da sé la nota
La valutazione di con l'allegato otto dei ferimenti Consob non è un altro elaborazione del risk management no nell'elaborazione di Dresdner
Ci
All'epoca videocollegamento
Ed è inevitabile che il costo di ristrutturazione dovesse essere in qualche modo recuperato dall'altra parte l'operazione
Poi dice anche il collegamento l'orologio quindi avevo capito
Primo è un'affermazione che non contrasta con quello che dicono i testi malcapitati pechinesi marca Italia dice io potevo lo vogliamo capire
Abbiamo persino scritto abbiamo ritardi analizzati congiuntamente i dati dell'operazione un conto è capirlo un conto e
Svolgimento che ti dice questa operazione Polesana quest'altra il costo di questa sì recuperato
C'è stato un confronto su Tim ispettivo sulle possibili modalità di valutazione della componente di ristrutturazione e l'operazione sia per quanto riguarda la componente titolare x anni sia per quanto riguarda la componente l'operazione BTP al settimo per il Po
Colui con cui aveva rapporti era
Dittatore magari
Non ha mai visto in mano l'abbiamo visto
Ma
La documentazione fatta pervenire a Banca d'Italia
Era sufficiente per avere quando dell'operazione in che termini il test ce lo dice Presidente
In termini di analisi di rischio e di analisi gestionale
Non
Attimi di bilancio né affini prudenziali
Peraltro Bellucci
Che dice di sapere il collegamento
Per
Non è in grado di chiarire quale sia il collegamento diretto tra la negoziazione dei BTP due mila trentanove e la ristrutturazione dell'ESA
E ne dà una valutazione
Perché dice non mura
Secondo lui vuole rimanere neutrale rispetto al mercato di stilista di italiani
Come invece agevolmente intuibile scorrendo il manda il Presidente Nomura acquisti BTP due mila trentanove perché se non si fosse chiusa l'operazione ai sensi del punto due punto cinque il contratto l'operazione in BTP con MPS si sarebbe fatta comunque ma condizioni diverse
Con quali rischi per la banca
è ammissibile che il rischio non sappia quali rischi potrebbe a quali rischi potrebbe andare in contro la banca
Non conoscendo il mantello
E Bellucci lo dimostra finiscono
Ancora un'altra cosa
Il rischio non ha mai visto il costo di ristrutturazione mai
Conti
Il primo a trent'anni un marziano non si può apprezzare
Lei come lo prezzo Marzia perché prezzare qualcosa in assenza di mercato impossibile
La conseguenza è che me PS si rimetteva al PRAE simili Nomura e con riferimento a quanto scritto nel documento e
Prodotto dalla difesa Mussari il sette marzo due mila quattordici
Si tratta del pricing effettuato dalla banca giapponese in ordine a diverse con poiché la struttura e per comprendere l'incertezza sul pricing aggiungete Nomura quotava una perdita superiore al cinquanta per cento di gran lunga superiore a quello che dimostrano la pagina terrestri
E su ciò che ha mercato
E su ciò che non è a mercato
Nell'operazione Btptel
Dice
Essendo la mia struttura in grado di controllare se un BTP è stata acquistata mercato
Facemmo un controllo stretto affinché l'operazioni fossero al mercato e quell'operazione di operazioni di acquisto del PTCP
Le prime operazioni da operazioni di acquisto il BTP quella gamba e a mercato
L'operazione è stata sul nascere negoziata al mercato ossia il BTP sia l'assetto swap in quanto sarebbe stato impossibile non negoziava mercato
Ciò che non è stato negoziato al mercato perché no apprezzabile e li può perché per me è ignoto
Ancora
Alle domande del e la difesa Mussari
Avvocato guardi che non è la stessa cosa non è banale la distinzione una cosa e negoziare titoli cartolari sul mercato oggetto di asfissiante controllo da parte del sottoscritto del mio team
Una cosa negoziare un oggetto inesistente sul mercato in maniera non trasparente dove poter mettere qualunque cosa si deciderà
Vedi l'ipotetico facility con il senno di poi si può dire che il ritmo venne chiuso ha operato no apprezzi fuori mercato
Baldassarri ventidue ottobre due mila nove scrive abbiccì teorico è a mercato
All'epoca non essendoci metà da trent'anni di ripone potevo dire ne che fosse al mercato ne che fosse fuori mercato perché il mercato non esisteva è come se le vuole comprare un marziano
Se il marziano a terra sulla Terra l'enologo comprare il giorno in cui Mazara arriva forse ci possiamo mettere lì a ragionare fa un prezzo oppure no
All'epoca non esistevano
Un mercato non esisteva un mercato a trent'anni sul ritmo
E qual è il problema
Che non si resisteva neanche un mercato sul CDS a trenta
E non esiste neanche oggi
Ne consegue l'approssimazione invece che la prossima significa prossimo trattato a Banca Italia peraltro col nostro ausilio venne effettuata su una scadenza di gran lunga inferiore rispetto alla scadenza originaria l'operazione
Venticinque anni in meno è in finanza il fattore tempo è un fattore fondamentale
E uno dei fattori di rischio dei mercati finanziari il fattore tempo
E uno dei grossi problemi che abbiamo incontrato sul portafoglio e Montepaschi e questo
Alexandra faceva parte di una delle tante operazioni BTP messe d'aria impiegare finanza in quel periodo il limite era fuori mercato
Ma nessuno potrà mai garantire questo
Ancora
Il trentuno luglio del due mila e nove lo stesso giorno in cui
Viene firmato il mandated
Scusa
Il trentuno luglio due mila nove lo stesso giorno in cui viene firmato il manda il
Riprova delle difficoltà che ha il rischio conti scrive
Ciao Marco accomunerei è stato chiesto un prezzo all'arranger dell'operazione Regina RIA tanto per avere un'idea
Se i tagli salta un pagamento per qualsiasi motivo MPS non va in default la concentrazione sul suo portafoglio di tagli importanti
Ciò giova
Ancora
Sulla Proxy
Stiamo parlando di un'operazione gestionale rivendicazione gestionale noi mitigazione di Bilancio
Non riteneva che la nota all'epoca valesse quaranta contro i sessantuno quotati
Quello che posso immaginare il
Dice forti e che questi l'anno furbescamente recuperato dal ritmo perché hanno messo in piedi un'operazione non pensabile quindi se tu mette l'operazione che non sono in grado di rilevare immagino che tu gli annegare in quell'operazione il recupero di un corso
A me era chiaro dice l'avvocato visivo ma scusi ma era allora è chiaro che c'ero una contropartita sull'operazione ciascun era chiaro comunque abbiamo negoziato
Lo stesso giorno due operazioni di cui ho una
In favore del Monte una
Sfavore del Monte qui nessuno ha fatto mai vedere pezzo di carta in cui le due operazioni erano formalmente unite
E ancora nel mio mestiere io
Sono chiamato a rilevare i costi i rischi della banca non sono chiamato ad analizzare i contratti quello Famila a livello di rischio rilevato è scritto
Dei flussi finanziari che generavano ed operazioni postulando né la loro opinione
Non ho mai scritto anche perché non ho mai letto
Quali fossero alcuni elementi a mio avviso rilevante e le ripeto l'obbligo in capo al Monte rinegoziare con Nomura ben tre miliardi di BTP e l'obbligo il Montepaschi allungare ulteriormente la duration del portafoglio già tanto lunga nel caso in cui gravissimi sull'operazione
E le posso assicurare
Che se l'avessi saputo
Quindi se lui avesse avuto il mandato sarei stato ancora più serie
Domanda
Della difesa Mussari
Ma quindi lei sapeva del collegamento
Io avevo aria eccezione la consapevolezza è una cosa diversa
Io non ero consapevole che i signori numeri una Monte dei Paschi si fossero messi d'accordo per chiudere l'operazione in cui una Pertica venisse a fornire una venisse affogata la perdita dell'altra ma facendo il risk management era ovvio
Leggendo i numeri in campo che l'operazioni erano in qualche modo unite
Questo lo capisce chiunque
Dietro questo c'è un contratto che disciplina tale collegamento
Non ne ho la minima idee ai fini del rischio
Non è importante ai fini del rischio
Definire la vigilanza
è diverso
A me se dietro ci fosse un contratto interessava poco a luglio al rischio
Ciro allegato se lo consegna alla Banca d'Italia
Ne ho parlato Paspardo
Il mio dubbio il mio problema era che Nomura potesse fare fronte all'anno in quell'operazione
Bellucci mi riferiva che la pressante esigenza di Banca d'Italia di conoscere i PAI si
E dell'impotenza del rischio dicevano e stiamo cercando di effettuare l'esercito su cinque anni lesivo lascia il tempo che trova essendo l'approssimazione molto distante dal vero
Procediamo in questa direzione
Laganà
Illuminante sul punto e l'allegato
è un documento che viene fornito agli ispettori dal rischio
Il rischio della banca giustificava la tardiva ripresa di pre e post valorizzazione della nota poiché non era in grado di prezzare indipendentemente il valore di quella
Non era in grado di versare il fair value del rigo
L'incapacità di prezzare una componente fondamentale dell'operazione
Ecco perché
Il
Ci sono
In quel
In quel documento
Ed è
Presidente Maccacaro scrive
Premesse le difficoltà di prezzare correttamente la struttura di così elevata complessità in assenza di sufficienti gli strumenti quota arrivare scadenza non siamo in grado di farlo
Non siamo in grado neanche di fare
Scavando
Mentre
Sul merito hanno prego al allo pensavo di poter fare una valutazione spallata perché è un benchmarking cinque anni sul SIDS mentre quello è un'operazione di trent'anni peraltro contabilità saldi aperti voi vi rendete conto della differenza
Dall'altro operazione che Colletti agricole calmante tenente per tabulas
Che anche l'ex Andria non sono in grado di quantificare il valore
Non abbiamo potuto chiedere
Un reste et menta appatta Montepaschi ci dice il capo del team ispettivo a domande della difesa Mussari
Perché i dati contabili di cui disponeva non erano oggettivizza
E i calcoli fatti erano approssimativi
Perché vede
Quello che ne avevamo solo stimato eh confermato al mandato
Perché le domande che si dice considerato che la ristrutturazione la locali Sandri ad avere un sette lamentele di un certo tipo
L'operazione di via trentaquattro deve essere necessariamente perdente per compensare
Questo ci ha dato come dire la conferma contrattuale del fatto che l'operazione sul due mila trentaquattro fosse veramente perdente e che quindi era doveroso portarlo
Conto economico
Dell'anno in cui è stata effettuata però fino a quel momento fino a scoperta il mandato non abbiamo fatto solo ipotesi
La dimostrazione si deve mettere sta nel fatto
Che non abbiamo voluto con sé contestato all'azienda perché non ce n'erano i presupposti
Non c'erano presupposti oggettività
Se noi avessimo saputo del due mila trentaquattro fosse l'operazione Unfer delegati e non fosse una sorta di esercitazioni di scuola da parte nostra ma forse l'adempimento di un mandato contrattuale questa cosa magari non saremmo riusciti a quantificarla la Altero
Spero all'azienda l'avremmo contestato
Avremmo invitata a rivalutare il prezzo del due per azioni in modo da far emergere eventuali effetti negativi da portare acconto economico della banca banalmente e questo il tutto
Avremmo avuto ben altra certezza e ben altre possibilità tant'è che il resterete Mendel bilancio viene chiesto dalla vigilanza non ha seguito
Del rapporto ispettivo ma a seguito del ritrovamento del maltempo
è questo il problema banalmente
Io non possa accontentare a contestare alla banca il fatto che sulla base di obblighi contrattuali che io non conosco ho chiuso un'operazione in perdita con una controparte
Il punto è questo se io avessi avuto certezza lo avrei contestato infatti poi è stata contestata pagina duecentotre
Duecento sei del controesame di scatole fatto la difesa Mussari
Io sto dicendo
Che la giustificazione che avrebbe con sé
Do anche la parte vostro atteggiamento molto più severo sulla postazione contabile l'operazione di chi vive a trentaquattro nel bilancio del Monte dei Paschi
Questa certezza nasce dalla lettura del Macbeth agreement nella quale si afferma che l'operazione BTP due mila trentaquattro dovesse compensare il sette avente value nell'operazione Alexander
E ancora
Come dicevo poco fa
La lega fosse sono scenari e lo dice anche per la Scala
Quindi si sono i modelli di scenario è un documento di lavoro come tutte le aziende ce ne sta
Ma non può impegnare non impegno e l'azienda non impegna nulla
Nel manda in fallimento c'è un contratto ci sono vincoli ci sono criteri per la determinazione del prezzo ci sono date di esecuzione c'è un quadro organico unitario di certezza che lega a quelle due operazioni pagina ventotto seconda parte la domanda è la difesa russa
E ancora
Parastato a pagina diciassette a domanda la difesa Mussari sono due approfondimenti che sono state fatte in rapporto il primo contiene questo valori centottantatré milioni negativo che rappresenta una stima
è doveroso ricordare per ma svolge attività che il collega premesso le difficoltà
Una cosa che non esiste in natura
Ha richiamato la difficoltà di prezzare correttamente questa struttura di così elevata complessità e durata ha permesso il fatto che questa stiamo premesso il fatto che questa stima contiene elementi oggettivi di incertezza e viale
è questo il primo aspetto sul secondo aspetto quello dei centotto milioni faccio riferimento ai due numeri che da Banca d'Italia in quell'allegato tre cioè riferimenti cosa
Correttamente le richiamo questo risultato di centotto milioni risponde la difesa Mussari Pascal se non ricordo male che emergono da un confronto una valorizzazione mark to model compiuta dal risk management
A fini gestionali e non contabili anche qui questo chiaramente questa precisazione fini gestionali non potabili e importante
Perché non stiamo parlando di dati contabili che quindi vengono definiti per una corretta rappresentazione dei
Fatti aziendali in base ai principi internazionali IRS
Stiamo parlando di dati gestionali e sono dati che possono essere costruiti con finalità diverse per destinatari diversi e che servono per assumere decisioni
In base alle finalità proprie di ciascuna unità Internal all'azienda quindi per dire che sono dati che non possono essere assunti con la stessa oggettività di dati di bilancio
Questo
Presidente
Questo
Quei dati non hanno oggettività
Senza oggettività
Come si fa
A contestare qualcosa
Senza un pezzo di carta che Tele regola come si fa a giustificare qualcosa
E che temo che l'ICE che trova conferma
Come si fa
Allora
Vediamo rispetto a questo
Che
Condotta Antenucci imputati
Come si giustificano
Perché vede
Qua si parla di nascondimento di un contratto nascondere un contatto avviene sia perché viene sostenuto sia perché vengono date all'autorità di vigilanza delle risposte fuorvianti
Rispetto a quell'operazione
Laganà
Prima parte pagina quarantaquattro
Una strategia di che di Trani
è una strategia volta lo sfruttamento del differenziale tra due tassi di interesse
Cioè paradossalmente
Si cerca di finanziarsi generalmente a un tasso di interesse più basso di utilizzare la liquidità così raccolta investendo l'un prodotto finanziario lo strumento finanziario che dir si voglia che consenta di lucrare
Un interesse maggiore rispetto al tasso passivo che si è pagato per il reperimento della vita stessa
Naturalmente questa non è una strategia di arbitraggio
E una strategia che non è priva di rischio che la strategia speculativa nel senso che offre la probabilità la possibilità
Di ottenere una remunerazione aggiuntiva rispetto a forme alternative di investimento anche esponga rischia
Cosa voglio dire che quanto più è protratta la scadenza del territorio di Dell'operazioni che ritrae tanto maggiori sono le oscillazioni dei profitti e delle perdite a cui va incontro la banca
Ma gli imputati a Banca d'Italia
Come giustificato
L'operazione BTP due mila trentaquattro con Nomura il razionale ed economico dell'operazione come viene giustificato
Tutte queste risposte tate all'Autorità di vigilanza hanno non solo mantra e un'operazione di che ritrae in
Vinceranno siccome giustificazione formale dietro ciò che il si il CdA di Banca Monte Paschi nel maggio del due mila nove a deliberato quella delibera che tra poco vedremo
Si vedrà nel dettaglio che la risposta non è solo
Fuorviante
Ma anche che tipo di che riterrete che era stato posto in essere con l'usura non era neanche lo stesso che riprende che era stato deliberato la Banca Monte Paschi
Teniamolo dice Baldassarri
Afferma di non avere consegnato il mandato a Banca d'Italia dicendo mi fu chiesto quindi voglio votato poco
Però abbiamo visto che Banca Italia chiede a luglio alcune cose
Nella risposta
Dice
In particolare
Quel che riguarda l'operazione di acquisto BTP due mila trentaquattro questa fa parte di un complesso di operazioni deliberato dal CDA e quattordici maggio due mila nove ma oltre al sostegno del margine di interesse
è un Cary Grant
Nulla
Riferisce in ordine al fatto che l'operazione BTP due mila trentaquattro viene fatta intanto inquadramento serve a
Pagare non veniva dalla ristrutturazione Chiarenza
Il diciassette dicembre del due mila dieci in risposta alla decima constatazione di Banca d'Italia che chiedeva
Agli imputa a Banca Montepaschi
Alcuni investimenti a lungo termine finanziati corrivo di pari scadenza presentano profili di rischio non adeguatamente controllati né compiutamente
Riferite all'organo esecutivo all'organo amministrativo
Per
In particolare per effetto di clausole contrattuali richiedenti margini di garanzia aggiunti al titolo si sono determinati consistente asservimenti liquidità e quant'altro la risposta
Le operazioni
Trovavano ratio economica nel sostegno che si parla di due operazioni
Santorini ma è un altro film
Non mi dura è questo
Trovano ratio economica nel sostegno delle garanzie delle strategie di Kerry e nell'intenzione di assumere profili di rischio barra rendimento che invero trovavano una mitigazione risiedente della complessiva posizione della banca
Per tali ragioni considerazioni del rispetto dei limiti operativi in essere le stesse non erano state sottoposta l'organo amministrativo ma approvata in sede di Comitato finanza e dal direttore generale
Operazioni che richiede
Sono operazioni che ritraeva
L'operazione Bitti la struttura BTP due mila trentaquattro e sono operazioni che ritrae il
Ce lo dice il manda hit no
Serve a pagare Nomura compensare nomina del costo da questa sostenuto per la ristrutturazione delle note Texas
Perché
Se le due parti non si fossero trovate d'accordo sul posto l'operazione nei termini in cui è stata fatta non sarebbe stata fatta
E sarà stato fatto si stavolta forse che ritrae diverso lungo addirittura BTP conveniva trentanove
La ratio economica dell'operazione qualche
Quello che è stato stabilito
Il sette maggio due mila nove dal Monte dei Paschi di Siena
O quello che è stato stabilito dalle parti nel contratto di mandato
Presidente il sette maggio due mila nove in Banca Monte dei Paschi di Siena ha deliberato di fare delle operazioni in BTP
La risposta operazioni Cary trade
E l'allegato sette ha riferimenti alla Consob
Laganà ce lo spiega
Ce lo spiega come dice lo spiego
Ce lo dice chiaramente
Baldassarri riviste con che ritrae descrive dichiarò che riprende
E come ho detto prima qualifico quest'operazione cooperazioni che riprende pagina venticinque
E a testimonianza di ciò inghiotte sottoscritto
La delibera del CDA del sette maggio che ha per oggetto strategie di portafoglio di Bettini banking Bubbico
E soprattutto a strategie in portafoglio titoli governativi in area euro invito
Che te codificato quanto occorre per l'intimidazione vi strategiche ridere
In questo paragrafo faccio riferimento al paragrafo due della seconda pagina del verbale agli atti due mila nove numero duecentocinquantotto c'è l'allegato sette
Si fa riferimento che la logica di questa strategia per la Banca Monte dei Paschi avrebbe dovuto consistere in acquisto di un portafoglio di titoli di Stato a tasso fisso dell'area quindi nel nostro caso il piano di accumulo dei PTP ci entrava correttamente funding per l'acquisto di utili realizzati tramite un contratto il P.G.T. titoli stessi
Che in sostanza consiste in un finanziamento fino a scadenza presso una controparte mettendo a garanzia del prestito stessa
Data la presenza e la garanzia il costo il finanziamento doveva essere Euribor meno spread su questo ci tornerò se può far chiarezza
Il terzo punto il punto c fa riferimento al contratto di assetto swap su titoli stessi la cui ricevere variabile più spread
Quest'ultimo punto fa riferimento alla necessità da parte del Monte di coprire l'esposizione su BTP ventidue mia trentaquattro a tasso fisso che lo strumento di tipo interessare su
Quello che mi colpì
E fu il motivo per il quale indipendentemente dal fatto
Che poi
Io sono stato assente per un prezzo era che le operazioni di tipo poste in essere anzi l'operazione Enrico poste in essere nell'ambito la struttura BTP due mila trentaquattro non rispecchiasse neanche i connotati del punto b cioè i finanziamenti alle riforme
Me lo sono chiesto
Perché
La banca perché questa attenzione ma ho solo chiesto
Perché presumevo che la banca fosse intenzionata a effettuare operazioni crei che riprende esclusivamente nel caso in cui fosse stata essa stessa in grado di finanziare l'acquisto del BTP in questione che fossi BTB due mila trentaquattro da quattordici quello che
Esclusivamente a un costo rifinanziamento ragione
Ma questo cosa sottintendere
Sottintende che non mi era mai successa di verificare una cosa di questo genere
E le dice ancora giusto per far chiarezza la venuti avanti nel verbale faccio riferimento sempre allegato sette capoverso della pagina quattro disegni il terzultimo in grassetto si fa riferimento sulla base di quanto esposto
Si chiede al Consiglio esprime l'orientamento favorevole a realizzare il programma d'investimento secondo le linee
Secondo le linee
Sopra descritti
Quindi ci sta ci sta chiaramente dicendo la strada igienica riprendo ipotizzare questa delibera
E
Era quella che si componeva in acquisto importato ridicole governativi a tasso fisso euro definanziamento degli stessi ha un tasso Euribor meno spende nel contratto gli assetti sbocco da cui riceve variabile più spread
Quindi il che ritenete che viene fatto su cui Jordi come avete fatto che ritrae
E persino diverso da quello che la stessa banca aveva deliberato
Pensate quante fuorviante questa risposta
Ancora
Vediamo che giustificazione da Bindi è lui che la firma
Presidente solo l'unica Mussari che firmano questa cosa
Lui e museali che abbiamo visto conoscono perfettamente che l'operazione BTP due mila trentaquattro non è un'operazione di che ritrae
Peraltro non è una operazione di che riterrete neanche come delibera dalla parte il sette maggio due mila nove è una cosa diversa
E sanno benissimo che quella è un'operazione che serve per fare altro serve per fare altro
Lo sanno ne parlano nella coltura
I viene spiegato
Lo sanno
Non lo immaginano lo sanno
E che cosa dicono scaricano sulle strutture della banca
La risposta e preparata dalle strutture per la barca
Chi va a quella risposta per quella parte
Il rischio no
Il bilancio
So
Area finanza
Aria finanza chi Baldassarre
E lo sanno che non è così
Lo sanno
Hanno parlato con la banca non
Hanno conservato incontrati in cassaforte lo hanno stipulato
Lo sanno
E il chiarirete un mantra
Conterà dice
Baldassarri disse agli ispettori che era che eritrei
Quando si parlò con Baldassarri dell'operatività in BTP
Scala dove questa operazione c'è stata presentata come un'operazione di che riprende
E perché è fuorviante che riprende
Quell'operazione serviva ad altro
Quell'operazione serviva a compensare come risultato lampante dalla lettura del mandamento come del resto fanno rilevare che ci fosse un collegamento quell'operazione serviva a coprire l'operazione Alexandria
Farla passare per un'operazione di carry trade significa farla passare per una relazione che ha
Delle sue finalità intrinseche
è un'operazione che serve a se stessa non serve a compensare un'altra serve banalmente a produrre credito così come se ne fanno tante giuste o sbagliate che siano invece quell'operazione aveva un'altra finalità
Registra un vantaggio dalla ristrutturazione dei locali Sandrina devo pagare qualcosa come corrispettivo scadono pagina duecentotrentasette del suo verbale
A questo punto scusate ma immane tavolo una valenza
L'imputato Vigni il mandated non lega assolutamente niente
E una lettera di intenti che non lega niente pagina quarantadue prima parte del suo essa
L'imputato vini
Che cos'è che tiene insieme queste quattro gambe di cui abbiamo parlato prima chiede il Pubblico Ministero
E la lettera di mandato
Pagina centottantuno dell'interrogatorio del nove febbraio due mila tredici contestato in parte qua all'imputato durante il suo esame
Ancora
Dini nel mandated era previsto che si andasse avanti si aprisse una prima fase se si apriva negoziale Collura
Per effettuare l'acquisto di BTP e si diceva con chiarezza che nelle ipotesi in cui si fossero a seguito di ulteriori collo che confronti raggiunti gli accordi sulla ristrutturazione di questo benedetto titolo
Noi saremmo andati con gli altri contratti quando ho firmato quel documento sapevo che le operazioni erano collegate che nega le conseguenze contabili
Quindi
Non credevo che questo legale comportasse gli sviluppi che poi abbiamo avuto in termini contabili
Perché a me Gianluca Baldassarri mi disse che l'operazione che se si firmava si poteva fare che lo avrebbe parlato con tutti avrebbe capito avrebbe fatto quindi questo era lo sviluppo di quelle maledetto
Dei collo di Alexander pagina centottantatré dell'interrogatorio del nove febbraio due mila tredici in parte qua contestato all'imputato e acquisito agli atti del dibattimento
Secondo lui nessuno aveva evidenziato il tema della perdita della spalmatura delle perdite perché nessuno gli aveva rappresentato questo tipo di operazione
Secondo l'imputato direttore generale del terzo gruppo bancario italiano per
Sei anni
Il costo sostenuto la Banca Montepaschi per la ristrutturazione
Cioè almeno duecento venti milioni di uno
Non era da riportare in bilancio
Chiamiamo un qualunque
Medio studente di The Economist
E glielo chiediamo
E vediamo qual è la risposta
E sulla rilevanza del Macbeth Presidente
Ne parla la polizia giudiziaria
Viola
Banca d'Italia
Ecco sopra
La polizia giudiziaria
Bianchi
Prima pagina lettera
Monte dei Paschi si impegna a conferire mandato non dura per fare due cose le cose che vengono chieste sono organizzare l'emissione delle nozze obbligazioni a Sex e la sostituzione del nuovo Scajola che sono quelle che ho citato in premessa Luna è impedita e l'altra no
La seconda che Monte Paschi dichiarano mura e quella di sottoscrivere le operazioni di pronti contro termine e le operazioni di swap alle condizioni stabilite inseguito
Scopo del presente documento è quella di regolare negli affetti e quindi entrambe le cose richieste poi ci sono tutta una serie di questioni di carattere tecnico
Poi
Punto due punto due le parti tenteranno di raggiungere un accordo riguarda i termini commerciali base swap è uno più operazioni di assetto
Punto due punto quattro se sarà raggiunto l'accordo sul compenso che è una questione molto importante
Poi si dice nel mandato che se sarà raggiunto l'accordo sul compenso si procederà oltre la fase contrattuale punto due punto cinque in questo caso si faranno le stesse operazioni condizioni economiche diversa
Questa Scaramella
Il ribaltamento risulta in modo chiaro dal contratto le parti hanno contrattualizzato le singole parti delle operazioni allo contrattualizzato lex Cenci la sostituzione di attivi hanno contrattualizzato il ritorno allo contrattualizzato l'assetto suo oppure la rivolta siti
Nessuna di queste parti contrattuali consente un collegamento di addivenire a un collegamento c'è una contestualità l'unico documento lo consente e il mandante
Punto sei punto sei di
Di MPS e consapevole del fatto che l'operazione di timore pur Cesi quindi l'Unipol facility ed ogni operazione gli asset swap e ogni eventuale operazione di assetti swaps sostitutiva sono sottoscritti unitamente in compensazione
è la stanchezza
Della ristrutturazione proposta e che Nomura non potrebbe stipulare la ristrutturazione proposta senza sottoscrivere insieme l'operazione il TiBre pur celeste dare voce estasi riti ed ogni operazione di assetto scuote ogni eventuale operazione di asset suo sostitutiva
Questa forse una delle falle frasi più interessanti del mare
Quella che lega inequivocabilmente le due operazioni e ci sta raccontare che al tempo e la stipula di questo contratto
Banca Monte Paschi era consapevole che non mi avrebbe realizzato la ristrutturazione
E la sostituzione con Alexandre ha soltanto se avesse accettato di sottoscrivere contestualmente
L'altra operazione che serviva a ribaltare la perdita che Lurano avrebbe né partecipa la ristrutturazione operazione numero uno nel fatto l'operazione numero due
In mancanza dell'una o dell'altra
Cioè l'operazione numero uno esistenti sono se c'è la seconda
L'operazione due esiste in quanto esistente al numero uno altrimenti non ci sarebbe stato nulla di tutto questo
Mi avanti
Dicci il mandated determina una correzione di Bilancio perché una parte il corrispettivo di arrivo non era relativo all'operazione di vendita ma era qualcosa che niente ha un costo
Rossi senza la ristrutturazione Aleksandr emerge dal ma ammette non ci sarebbe stata la l'operazione BTP due mila trentaquattro come è stata fatta
Ce ne sarebbe stato un altra fatta diversamente
Rossi dice immane determina anche le condizioni economiche il fine della passività non Empire bellico venti le condizioni mercato non erano vere della passività
Quantomeno là per caso l'ex Andrea era sicuramente una componente dal giungere al debito al fair value del debito
Dopodiché se si parte di lite immobili rione il Manghetti mi dall'evidenza che le due operazioni erano collegate che ognuna non c'era con l'alt tra che quindi tutte le considerazioni fatte sull'incremento di valore sul fatto che questo in qualche modo vallette lambire le considerazioni lunga cascano cascano
Perché Nomura c'è scritto anche nella mente e che gli fu fatale
Dice che le condizioni non solo di mercato e milita in trent'anni quindi l'elemento
Nola Farabello di tutta l'operazione il debito di lavoro pagina trenta
Del che
C'erano dubbi sul fatto che ci potesse essere il collegamento
Ma impatta conto economica stato patrimoniale l'esatta contezza delle modalità di contabilità di contabilizzazione si hanno solo dopo rinvenimento demandata dirimente
La difesa Baldassarre Intesa affermare che la media del diciassette settembre due mila nove l'allegato settantacinque se non erro sulla funzione iniziale dal conto del collegamento tra le due operazioni
Viola sul punto ribadisce prima del rinvenimento del mandi non c'era un documento che certificasse questo collegamento
Perché poi se c'è un collegamento di fatto non contrattuale e non è specificato esattamente quali gli impatti finanziari sulla Banca risulta un'informazione non rilevante
Tenete presente che il costo il cui valore è stato messo nei bilanci precedenti era compreso in un'operazione che si chiama long term ricco che era un'operazione passivo
Quindi è un'operazione che affiancava l'investimento
Ma non era nella parte attiva
Dove di solito si va avvede se esistono valori nove correttamente apportare
No e nel passivo
Nella parte ho fatto
Non è agli atti
Scandone
Il mandato fornisce elementi di oggettività per stabilire lo stretto collegamento che c'è
Tra le due operazioni discorso abbiamo già
Pascale dopo una volta che abbiamo trovato il mandante abbiamo iniziato un'interlocuzione con la banca abbiamo mandato una lettera ce l'avete agli atti la lettera del sedici dicembre due mila dodici contro e nuclei tematici
Quali sono
Gli aspetti del maltempo rilevanti
Per i dice la pagina ventidue a pagina ventisei punto uno punto uno punto due punto uno non ve li leggo li avrete punto tre punto due
Punto due punto tre
Punto due punto quattro punto seppur tutti sei punto sei
La conseguenza
La conseguenza è che il fair value del non per merito dopo aver visto il Mantegna doveva avere per costruzione
Un valore negativo
La conseguenza e che il mandated rileva perché fa emergere una maggior valore della passività a lungo termine
Ciò prescinde dalle modalità di rappresentazione di classificazione se Silvia stesse è un CDS o se è una
Contabilizzazione a saldi aperti
E se rileggeremo la scandalo
Ne apprezzerete
La chiarezza allorquando spiega
L'operazione senza mandai e l'operazione colma
Si potrà dire
Bene la polizia giudiziaria ci ha fatto l'indagine virale ci dice così
Sì volatile
Beh
Viola è quello che ha fatto il resto
Ha un interesse può venire qui a dire una cosa che non sta né in cielo né in terra si vota
Dai
I due testi di Banca d'Italia sono comunque
Teste la persona offesa
Si potrà dire Rossi bene ostica papier leggi li aveva un interesse a dire che il mandato aveva una valenza e la Consob
Che in questo processo
Non c'entra nulla
Ha un interesse
Qualunque certo voglio dire
Presidente noi abbiamo l'interesse di sette testi coinvolge convergente
Sette testi che vengono qui e di non farsi convergente unità il sorteggio partire
Quella cosa aveva una valenza
è già un'enormità pensare
C'è già un'enormità pensare che pubblici ufficiali vengono qui
Perché tali sono gli ispettori di Banca d'Italia vengono qui
E dicono certe cose
Mentendo sapendo di mentire
La mettiamo anche questo
E la Consob
La dottoressa Onofri
Responsabile dell'area
Di contabilità Bilancio della Consob
Che non è parte di questo processo
Che cosa ci viene a
Il mandated l'unico documento con cui viene chiarito il collegamento tra le due operazioni
Non c'è il setto mentre la ristrutturazione
E il rinvenimento del mandamento ha impatti sul bilancio della banca
Pagina ventinove e trentadue e la testimonianza d'autore sono
Il rinvio il mandante e l'unico documento che legano le due operazioni pagina trentadue trentatré
Il Macbeth sicuramente collega l'educazione che era questa operazione di ristrutturazione del titolo ex-ante anche quindi la banca sostituisce
Questo titolo rispetto a un titolo che aveva già in portafoglio
E che presentava dei problemi da una quarta valutazione rispetto a quanto era stato iscritto e quest'operazione era stata posta in essere con Nomura quindi Nomura dato in cambio un titolo che era di un valore superiore a quello effettivamente detenuto dal banca
Come emerge dal Macbeth agreement la ristrutturazione del titolo ex-ante era possibile solo se contemporaneamente Montepaschi entrava in quest'altra operazione
Le due operazioni quindi è non è strettamente collegate emerge Norman detta agreement
Era una valutazione provo per andare a verificare farebbe iniziale quindi il motivo per cui queste operazioni sono state poste in essere il valore poiché le condizioni sottostanti bisognava guardare insieme letture operazione
Quindi se da una parte Nomura si era caricata una minusvalenza sul titolo che ha sostituito dall'altra parte doveva in qualche modo recuperare quelli che erano poiché questi minor valori che aveva ricevuto in questa operazione di ristrutturazione
Emerge solo Alma
Le conclusioni cui perviene co
Insomma
Nella nota che avete in atti sono identiche a quella in Banca Monte Paschi
Le operazioni dovevano essere iscritte inizialmente a fare degli U e fare meglio non corrispondeva in nessun modo a quello che formalmente era il corrispettivo formalmente il corrispettivo che era stato formalmente riconosciuto ai contratti e c'erano all'epoca
E il mandated e una conferma che i valori di mercato non erano quelli a cui
Si era conclusa l'operazione pagina sessantanove la testimonianza la dottoressa Onofri a domandare la difesa ha vinto
La logica conseguenza di tale ragionamento è secondo la teste secondo Consob che la banca avrebbe dovuto scrivere quelle perdite nel due mila nove
La banca avrebbe dovuto iscriversi queste perdite iniziali del due mila nove per dire che andavano direttamente influire sul risultato avrebbe sicuramente peggiorato notevolmente il risultato economico nel due mila nove della banca
Non si dovevano mettere le perdite
In quel bilancio
E a cosa serve
La complessiva operazione descritta dal maltempo
La risposta Presidente si trova a pagina cinquantanove
Della testimonianza della dottoressa o no
Quindi
Per configurare come uccidesse sintetico una delle valutazioni da fare e se l'obiettivo era solo di fare un'operazione CDS sintetico
Quello che qui stiamo evidenziando è che sulla base degli elementi acquisito
L'obiettivo dell'operazione che è stata posta in essere
Non era
Quello l'unico obiettivo o l'obiettivo dichiarato quello di ossidi e sintetico
Era quello di occultare una perdita
Perché lì Astaldi chiusi e quando l'unico intento ovvero l'intento prevalente
Avrei voluto fare SIDS non lo faccio perché non voglio la fluttuazione a conto economico e pongo in essere tutti questi contratti separati quello che noi stiamo dicendo che Consob dice
Nella nota del ventuno marzo due mila tredici
Ma stiamo andando a vedere il mandante
L'intento economico e quelli nascondere una perdita
Più
Che di entrare in un sì di essere sintetico
Vedete questi sono i fatti
Di questo processo
Sono i fatti
Rappresentati in questo processo
Che si staglia
Su questo processo
Sono fatti di granito
Voi andrete in camera di consiglio
E da qualunque
Da qualunque angolo i vedrete
Non è troverete scalfitture la ringrazio Presidente
Cessazione
Dove si sentiamo
Procura a altre altri interventi mi pare d'aver capito
Durata prevedibile un'oretta la parte in diritto e penso a letta la parte finale dove nella parte civile io più o meno
Fare stavolta se non
Sarete brevissima
Faccia il mutuo offerto dalla ditta
O
Sì grazie Presidente
Seconda parte della requisitoria attiene prettamente agli aspetti di carattere giuridico dopo la ricostruzione fattuale del collega e iniziamo evidentemente dall'imputazione
Che è quella che è trascritta in queste slide abbiamo predisposto le slide anche per
Fissare meglio
Certi concetti tecnici che verremo a trattare
La condotta che contestiamo in fatto attiene evidentemente al primo comma occultavano con mezzi fraudolenti i soggetti sono gli intranet Mussari e Vigni con le qualifiche indetta indicate ed in concorso con le strane o Baldassarre
Quindi l'ipotesi del primo comma e alla fine del capo di imputazione induce a un capo di imputazione che è stato già evidenziato questo aspetto peraltro nell'ordinanza missive da parte di questo tribunale guarda anche al secondo comma è un'ipotesi quindi secondo la Procura che
Dal pericolo guarda anche la realizzazione in concreto dell'evento di ostacolo
Si contesta l'aggravante speciale del comma tre trattando pacificamente MPS di società aventi titoli quotati in borsa la data del commesso reato ad effetti permanenti
è fino al dieci dieci due mila dodici che era data evidentemente del rinvenimento del Macbeth presso la sede di Banca Monte dei Paschi di Siena
Partiamo dall'analisi della struttura del reato in questione e e cerchiamo di congiungere l'enunciazione fatto con gli elementi di diritto trattasi evidentemente di reato proprio commissi bile dagli intranet e dalle strane Urso
Dal punto di vista soggettivo pur trattandosi di reato proprio sia commissi dire soltanto da soggetti che rivestono una certa qualifica e le qualifiche sono quelle create nell'ambito della norma è pacifico ridente mente che vi possa concorrere anche l'estraneo nel caso di specie Baldassarri
Nel termine di un centodieci
Avendo prestato egli quale estraneo in concorso i profili del concorso in fatto sono stati già esplicitati chiaramente un apporto concorsuale tipico penalmente valutabile
Ai sensi del centodieci
Commesso quindi concorso nel reato proprio compenso dagli Trani i quali hanno svolto queste
Hanno avuto questi ruoli Mussari quantomeno quello di determinatore nell'ambito della teoria del concorso di persone nel reato
Vigna Antonio di materiale esecutore visto che la cassaforte era del direttore generale più in generale possiamo dire che Baldassarri rivestisse in qualità di Direttore dell'Area Finanza di Banca Monte dei Paschi
La qualifica a tecnica per così dire di regista della operazione più in generale che è stata di anzi descritta da una parte il fatto della ristrutturazione di Alexandra quindi
Regista di un'operazione più ampia e nel contesto di questa operazione più ampia è maturata la decisione concorsuale plurisoggettiva dell'occultamento dal manda ditta
Ora non sto qua richiamarla la giurisprudenza ma sulle consecuzione dalla condotta atipica
Da parte del soggetto estraneo in presenza di un contributo del soggetto qualificato anche volendo nella forma omissiva del quaranta dopo verso se la giurisprudenza a partire dagli anni ottanta fino ad oggi
Quindi la prima particolarità concorso delle strane o nel reato commesso dagli intranet
Più in generale poi abbiamo da puntualizzare una volta per tutte la tematica del concorso nel reato proprio perché è chiaro che abbiamo a che fare con tre imputati ognuno dei quali ha svolto nell'ambito di questa vicenda un ruolo ed un anni
Contributo diversamente apprezzabile
Anche ragione evidentemente delle diverse competenze apicali che rivestivano in seno alla banca allora è utile qua richiamare questa giurisprudenza di legittimità mai contrastata dal due mila nove fino al due mila quattordici
Secondo la quale
In tema di concorso di persone del reato la volontà di concorrere evidentemente non presuppone necessariamente un previo accordo
Ovvero la reciproca consapevolezza del concorso altrui in quanto l'attività costitutiva del concorso può essere rappresentata da un qualunque comportamento esteriore purché fornisca un apprezzabile contributo in tutte o anche in alcune soltanto delle fasi
Ne deriva che a tal fine assume carattere decisivo l'unitarietà del fatto collettivo nel suo insieme che alla fine viene ad essere realizzato e viene ad essere apprezzato con un giudizio di prognosi postumo
Nell'ottica di un unico obiettivo che può essere perseguito invariati diversa misura dagli imputati questo una puntualizzazione
Il costo di sembrare pedante ma era importante farla perché è chiaro che il ruolo del Presidente non è il ruolo del direttore generale come non è il ruolo della
Delle stanno di questo processo e quindi è chiaro che bisogna prendere in considerazione l'unitarietà
Della decisione collettiva dell'occultamento diversamente poi è stato
Il contributo che ciascuno ha dato in questa vicenda fermo restando però che dalla rassegna il fatto che è stata enunciato dal collega che mi ha preceduto emerge chiaramente che a Baldassarri ha agito
Su input
Dei vertici Mussari e Vigni
E abbiamo detto ruolo di determinatore istigatore di materiale
Esecutore qui interessato all'operazione con un'ora a fini di maquillage bilancistico se questa è l'ottica di insieme
La decisione collettiva dell'occultamento è maturata in questo contesto e nell'ambito di questa possiamo attribuire quantomeno la qualifica di determinatore dell'operazione con Nomura quindi più in generale dell'operazione in generale
Rispetto alla quale l'occultamento del mandated un elemento un tassello di un insieme più ampio
Ed era un'operazione che andava realizzato ad ogni costo per il tramite per l'appunto di chi materialmente la
Realizzata con la pensata Baldassarri e Vigni quindi è stata sicuramente una decisione collettiva quello di occultare il Macbeth
Assecondando versioni mistificatoria l'organo di vigilanza ma come abbiamo visto non soltanto all'organo di vigilanza anche agli organi interni e al revisore esterno
I quali avrebbero potuto evidentemente far saltare l'operazione se ne fossero stati a conoscenza il che significa che il fatto nel suo insieme dell'occultamento il fatto nel suo insieme diversamente essendo voi contributo che ciascuno ha dato
è senz'altro ascrivibile a tutti e tre gli imputati
A nulla rilevando in tal senso che ad esempio l'imputato Mussari possa invocare come invocato nell'ambito delle interrogatorio reso
La sua inconsapevolezza delle concrete specifiche modalità Della nascondimento o addirittura
Aver negato l'operazione in genere
è un inconsapevolezza peraltro sulla quale supportato dal solo con l'imputato vigna mai sconfessato dall'istruttoria e da altri dati logico deduttivi
Detto questo rispetto al contributo concorsuale che evidentemente va apprezzato in un'ottica di diverso contributo che ciascuno può aver dato nell'ambito dei diversi ruoli e poi diversi euro li vedremo alla fine quando parleremo del dolo
Partiamo ora dalla norma violata il rapidissimamente perché è una questione che il Tribunale ha già
Approfondito in più di un'occasione in più di un'ordinanza
Da quello che è il bene giuridico protetto dalla norma che come spesso ha detto questo tribunale anche da ultimo con l'ordinanza con cui ha rigettato le questioni rilevanti al cinquecentosette spesso ha richiamato l'oggettività giuridica dalla norma in contestazione cioè
Le funzioni di controllo dell'attività dell'Autorità di Pubblica vigilanza
E chiaramente siamo nell'ambito del ventisette ventotto che costituisce una delle colonne portanti del sistema di tutela della vita pubblica e ci si dovrebbe chiedere il perché il ventisette ventotto
Però l'arma così severamente punita nell'ordinamento sia pure in un contesto come è noto di blande sanzioni
Siamo nell'ambito dei reati societari
Perché spicca il ventisette ventotto per severità punitiva con pene che arrivano fino ad otto anni come nel caso di specie quando c'è una contestazione l'aggravante speciale laddove invece i reati di Signori ventisei ventidue e seguenti sono più blandamente puniti
Perché evidentemente c'è una ragione forte di tutela penale che consiste nel proteggere la correttezza dei rapporti tra vigilato ed ente vigilante
Al fine di consentire la piena legittimità di efficacia dell'azione di vigilanza questo il contributo ad esempio che da la giurisprudenza di merito qualche volta la Cassazione anche guardato
Al bene ultimo tutelato che guarda più verso il mercato quando parla di garantire l'affidabilità nel mercato e nel rapporto con il pubblico vedremo poi raspa che più direttamente la norma protegge un bene strumento che sono per l'appunto le funzioni di vigilanza
Rispetto al bene finale
Non sono argomenti radio si questi perché realtà
è importante capire la protezione della norma rispetto alla condotta che è stata posta in essere in danno di Banca d'Italia
Fatta questa premessa doverosa sul bene giuridico così torneremo quando parleremo dalla struttura di reato di pericolo della norma va detto e questa importante attività la contestazione del primo comma che la descrizione della condotta deve riguardare
Le comunicazioni previste in base alla legge alle predette autorità nel caso di specie all'organo di vigilanza
Questa previsione normativa comunicazioni dovute all'organo di vigilanza in base alla legge testimonia una specifica funzionalità della norma
Rispetto all'effettivo il puntuale svolgimento delle funzioni di controllo dell'organo tutorio
E perché è importante la completezza delle informazioni che devono essere rivelate al riferite all'organo di vigilanza e affini di vigilanza
Perché l'inadeguatezza o l'incompletezza come nella specie delle informazioni fornite dal vigilato nel caso di specie da Banca Monte dei chi può comportare rilevanti conseguenze sia sul piano gestionale che sanzionatorio dal punto di vista dell'organo di vigilanza
Il quale
Ove non correttamente o come nella specie non completamente informata
O comunque intralciare la sua azione può essere indotta ad adottare dei provvedimenti non coerenti con la reale situazione del vigilato al contrario un adottare dei provvedimenti che la situazione concreta imponeva
Le informazioni ricevute dall'organo di vigilanza se fase se omesse se incompletezze reticente se forvianti possono compromettere irrimediabilmente la possibilità esercitare in maniera corretta ed efficace le funzioni di vigilanza
E come arrivano le le informazioni in generale l'autorità di vigilanza favorevoli vigilanza deve disporre di un quadro statistico affidabile in generale dei soggetti vigilati che è indispensabile per la complessiva conoscenza del sistema bancario e finanziario
Ed è un quadro che può essere evidentemente alterato dall'informazioni false ricevuto da vigilati è in questo contesto che si spenga la severità di questa norma una norma che vede come soggetto passivo specificamente tutelato proprio Banca d'Italia potrebbe essere Consob nel caso di specie evidentemente Banca d'Italia
è una norma che protegge la disponibilità di informazioni veritiere compete da parte dei vigilati e quindi va precisato allora come arriva queste informazioni in generale a Banca d'Italia informazioni che devono essere veritiere complete normalmente arrivano attraverso
Dio da parte dei vigilati di segnalazioni periodico di dati e documenti rilevanti che possono riguardare i fatti aziendale di maggior rilievo ovvero l'operatività della banca quindi uno dei modi per assicurare questo flusso di comunicazioni che devono essere
Veritiere complete e questo l'invio da parte della banca
Questa informazione necessaria lo svolgimento dalla vigilanza possono però può intervenire all'autorità di vigilanza nel corso degli accertamenti ispettivi ed è questo il caso che ci interessa
Mediante l'apprensione l'esame
Della documentazione esistente direttamente presso l'intermediario digitato questa la seconda modalità attraverso la quale si dovrebbe assicurare questo flusso costante di informazioni quindi assume particolare rilievo quello che il controllo ispettivo di Banca d'Italia
Che è una delle è un momento di verifica decisivo della veridicità delle notizie comunicate in precedenza dal vigilato ovvero su quelle più in generale che l'organo di Gilante può prendere circa la sana e prudente gestione della banca stessa
In generale comunque quali che siano le modalità con cui queste informazioni pervengono o attraverso il flusso di comunicazione che andrà va da parte o nel corso dell'ispezione evidente è questo torniamo alla razza di tutela della norma che è fondamentale
Per come è scolpita la norma in questione e le altre norme extra penali che a questa norma però fanno riferimento
è fondamentale la collaborazione nel corso di questo flusso informativo da parte del vigilato la norma protegge proprio la scarsa collaborazione del soggetto vigilato perché
Perché nell'ambito dei poteri ispettivi o più in generale di poteri amministrativi che al DG Lante l'organo tutorio non è certo votato di poteri coattivi per esigere manu militari le informazioni RIS teste non è che può forzare cassetti o convocare i soggetti che non sono più appartenenti alla banca ecco che si spiega il perché di una sanzione penale così elevata prevista in questi casi
è il D girato che nel rispetto degli obblighi e delle procedure previste che deve fornire correttamente ogni dato e documenti richieste comunque limitato che è rilevante poi vedremo che non potrà essere certo il vigilata stabilire ciò che è rilevante e ciò che non lo è
Se lo andiamo a verificare come la giurisprudenza ha analizzato la problematica dei doveri che il vigilato a
Anche nella fase ispettiva troviamo conferma di questa ricostruzione che è coerente evidentemente con quello che ha scritto lungamente la dottrina su questa
Analisi della norma in particolare volevo segnalare una pronuncia di legittimità del due mila sei che ha valorizzato molto questo dato e addirittura ha detto quanto segue
Qui la difesa contestava che una certa comunicazione cedeva la fase ispettiva per cui si diceva siccome l'ispezione era conclusa ma non era comunque rilevante invece no qui la Cassazione dice
La potenzialità dei fatti non rispondenti al vero di costituire ostacolo la vigilanza non viene meno
Se manca la contestualità con lo svolgimento dell'inchiesta ispettiva perché una volta che c'è un procedimento ispettivo tutto quello che avviene successivamente rimane comunque rilevante è chiaro che questa sentenza nel nostro caso vale a fortiori perché qui avevamo addirittura un accertamento ispettivo in corso
La Cassazione dice che la condotta di intralcio prosegue anche dopo l'attività ispettiva se quello che non consegni è comunque rilevante rispetto ad un'ispezione precedente qui a dire
Tura invece quindi vale a fortiori evidentemente questo concetto abbiamo a che fare con un'ispezione in corso Cassazione diciassette mila duecentonovanta del due mila sei
C'è tutto un reticolo di norme extra penali poi a cui bisogna guardare per completezza per comprendere meglio la norma penale in contestazione il ventisette ventotto perché dicevo poc'anzi che si parla di comunicazione dovute in base alla legge
L'espressione in base alla legge la vedremo dopo
Più particolarmente però in realtà quel dovute evidentemente fa attiene ad una
Obbligo che previsto da tutta una serie di normative che sono chiaramente extra penali ma che dimostrò né che rafforzano l'obbligatorietà
Cioè il concetto di tendenza lo dobbiamo ricavare nell'ambito di questo reticolo di norme alcune sono state già richiamate le enuncio soltanto
è l'articolo cinquantuno del Testo unico bancario che stabilisce il principio della piena conoscibilità di Banca d'Italia di noi ogni circostanza rilevante
Quale diremo perché il manderete era rilevante in termini prettamente giuridici che non abbiamo visto perché era rilevante dal punto di vista contabile poi vedremo la rilevanza giuridica contrattuale questo sicuramente
è scolpito dall'articolo cinquantuno
Ho ancora l'articolo cinquantuno sancisce il principio secondo il quale le banche debbano trasmette non soltanto le segnalazioni periodiche quello che ho detto prima
Quindi questo flusso periodico Monni altro dato un documento che sia da quest'ultima richiesto quindi il ventisei ventotto norma penale incriminatrice si salda con la normativa che sta penale dell'articolo cinquantuno ai fini del concetto di dovere
Abbiamo anche l'articolo cinquantaquattro ovviamente qui viene direttamente rilievo perché detta il principio della potestas ispettiva
In capo in questo caso a Banca d'Italia
E poi volendo c'è anche il tuffo che in più norme quindi ho richiamate ma sono veramente per norme attribuisce rilievo a tutta una serie di obblighi da parte dei soggetti vigilati quindi un reticolo di norme che obbligano e che vanno prese in considerazione Ai fini della doverosità
Delle comunicazioni verso l'organo tutorio cioè poter richiamare la circolare duecentoventinove del novantanove di Banca d'Italia che
Questo possiamo andare anche molto rapidamente
Ribadisce la rilevanza in termini di istruzione di vigilanza rilevanza la vigilanza informativa sulle banche attraverso di essa Banca d'Italia e questa è una
Circolare che evidentemente
è in possesso di qualunque operatore finanziario e bancario autorizzato in Italia attraverso di essa la Banca d'Italia può verificare l'osservanza delle disposizioni di vigilanza da parte degli operatori bancari ed acquisire un complesso informativo
Necessario anche ai fini di sana e prudente e prudente gestione
Sulla base di questi elementi informativi la Banca d'Italia produce un flusso informativo di ritorno volta permetterà le stesse banche della rizzare l'attività aziendale in raffronto nel resto del sistema cioè quasi una funzione nomofilattica per così dire no nel senso che poi questo flusso di informazioni dalle banche la Banca d'Italia da banche evidentemente l'elaborato utenze a me poi le stesse banche le lese le vedono restituire
Come momento di una sistema interbancario più ampio quindi è chiaro che se qualcosa si intacca in tutto questo si capisce il perché si è arrivati ad una
La previsione di incriminazione in questi termini
Fatta questa premessa sul bene giuridico sulle normative extra penali di riferimento al ventisei trentotto in contestazione sui soggetti attivi e sul concorso di questo nel reato possiamo
Già dire rispetto a quella che è la costruzione accusatoria della Procura della Repubblica che il contesto normativo regolamentare di riferimento
Le risultanze dell'istruttoria dibattimentale Como sono state enunciate nella prima parte della requisitoria fanno emerge rinnovo in modo univoco evidentemente che lo come l'occultamento del mandamento verso Banca d'Italia
Nel corso dell'ispezione ma si badi ma anche successivamente perché qua non è che finisce lì l'occultamento perdura per anni perché non viene mai comunicato quindi in corso di ispezione e dopo ricordate con la Cassazione cominciato prima
è senz'altro inquadrabile nella disposizione incriminatrice del ventisette ventotto
Tanto nella previsione di pericolo che è ben contestata nel capo d'imputazione quanto
Nella seconda parte nella variante di danno che qui
Diciamo è contestata in nuce solo per rappresentare al tribunale che evidentemente tanto un pericolo si è realizzato in concreto che addirittura poi si è arrivati all'evento verificatosi
è evidente poi che un concreto è un evento che si realizza
Oltre ad un pericolo che si concretizza e circostanza rilevante ai fini del centotrentatré del Codice penale quindi evidentemente stiamo guardando ad entrambe le fattispecie ma iniziamo ad analizzare
La sussistenza la fattispecie di pericolo concreto il ventisei trentotto comma uno laddove si contesta occultavano con mezzi fraudolenti al fine di
Ostacolare
Parte tutto d'acqua dal manda Itta del trentuno luglio del due mila nove che viene occultato in cassaforte
Si contesta anzitutto agli imputati la condotta del comma primo secondo periodo perché la prima parte quella delle false informazioni cioè l'occultamento con altri
Altri mezzi fraudolenti difatti che avrebbero dovuto essere comunicati il dovere abbiamo visto da quali norme è presidiato cioè l'esistenza del manda eletta
La contestazione del capo di imputazione descrive il manda etto come quel documento contrattuale attraverso il quale si realizza un collegamento negoziale tra una serie di operazioni che abbiamo individuato nel capo d'imputazione e che evidentemente non sto qua a richiamare
La cosa importante è che del mandato abbiamo attribuito una descrizione di qual era il
Collegamento
Ora il capo di imputazione è stato già
Validato in punto determinatezza da questo Tribunale mi richiamo l'ordinanza di a sottoporre al due mila tredici Tribunale già validato come questa imputazione
Determinata quanto l'oggetto dell'occultamento che per l'appunto il manderete individuato nella materia del fatto occultamento in cassaforte ma anche nel profilo temporale Perotti tre anni la cosa che volevo precisare però a questa
Che non è contestata nel capo d'imputazione ma che è importante verificare
Non rientra nel capo d'imputazione perché l'abbiamo ritenuto non essenziale affini descrittivi per questo non l'abbiamo spiegato nel capo d'imputazione la rilevanza giuridica finanziaria del Mandel Tatiana che abbiamo scritto documento rilevante perché
Lo abbiamo fatto semplicemente perché questa è un dato che non rileva Fini contestativi dire il perché era rilevante semmai è un dato che possiamo
Evidentemente ricavare da quello che è l'esito complessivo dell'istruttoria che semmai dimostra è un chiaro indice sintomatico la rilevanza non indicata nel capo d'imputazione di quanto fosse doveroso comunicarlo
E semmai è un dato che attribuisce valore alla sussistenza dell'ostacolo c'è tanto più è rilevante nell'intento tanto è più forte la condotta di ostacolo non ci potrà avvenire
Essere rivolta l'accusa di non aver contestato la rilevanza giuridico finanziario del mandate nel capo d'imputazione perché semmai è un dato probatorio è un dato probatorio che possiamo evidentemente ricavare dal complessivo esito dell'istruttoria in parte
In parte è stato già ricavato dalla prima parte della
Una requisitoria in punto di fatto ora andiamo a vedere le altre questioni che attengono
Alla la rilevanza del mantenuta
Volevo però precisare questo quando si fa riferimento al ventisei trentotto la riforma del due mila cinque attribuisce rilevanza nella primo comma secondo periodo
Purché ci sia un doppio limite da un lato i mezzi fraudolenti
Che devono essere alti provvedemmo come vanno interpretati dall'altro l'obbligo specifico di comunicazione del documento o del dato rilevante
Abbiamo già specificato che questo dovere è espresso dalle norme extra penali quindi rispetto a questo evidentemente non va ulteriormente precisato perché era dovuto
Dobbiamo capire però perché si realizza l'occultamento con mezzi fraudolenti di un mandato e che poi finisce magicamente dentro quella cassaforte
Dobbiamo partire cioè dall'incerta nozione di mezzi fraudolenti questo va detto perché il Tribunale lo verificherà l'abbiamo verificato anche noi non esiste giurisprudenza di legittimità
Probabilmente
Nemmeno di merito per quella che è stata la verifica co potuto fare circa la
Nozione di mezzi fraudolenti
Quindi diciamo che questa parte propriamente va esplicitata per capire perché spiegare il perché l'ufficio di Procura ritiene il caso di specie sussista la contestazione nella specie degli altri mezzi fraudolenti
Come è noto l'aggiunta di altri mezzi fraudolenti in sé non la norma costituisce una di quelle clausole che legislatore introduceva introdotto affini selettivi di delimitazione della punibilità
Se non ci fosse che lentamente la portata sarebbe stata più ampia però è una espressione piuttosto controversa sulla quale non bombe applicazione pratica in giurisprudenza quindi diciamo
Va evidentemente scandagliato a sulla base di quello che l'elaborato dottrinario sul punto si potrebbe pensare che il concetto altri mezzi fraudolenti come non lo contestiamo evochi la comune nozione di frode
Mezzi fraudolenti del diritto penale
Potremmo quindi pensare che debba intendersi in termini di attitudine ingannato ore dell'occultamento con altri mezzi fraudolenti sia con altri mezzi che abbiamo un'attitudine ingannato era del documento provare lealtà all'effetto di una simile interpretazione non sarebbe che anche perché parlare di un occultamento con attitudine incarnato Oria è un qualcosa che non è ricco di spiegazioni in termini di condotta sembra realtà più condivisibile quella dottrina
Secondo la quale non bisogna guardare al concetto di inganno per spiegare l'espressione mezzi fraudolenti perché la norma è scritta maniera diverso la norma dice con altri mezzi fraudolenti
Quindi sono i mezzi quindi l'aspetto modale che rileva e non è tanto la frode in seno
Quindi con altri mezzi fraudolenti quindi richiamando sia quella dottrina Alessandro nel caso di specie non è tanto il concetto di inganno che bisogna guardare ma l'aspetto modale cioè il come è avvenuto l'occultamento
Quindi non è la frode in sé che rileva ma il modo dell'occultamento tutto questo è importante perché poi il concetto di mezzo fraudolenta un concetto che abbinato
Al
L'espressione letterale altri mezzi fraudolenti quindici abbiamo riferimento letterale
L'alterità per l'appunto
Che impone di valutare mezzi fraudolenti diversi ed ulteriori rispetto alle falsità del primo periodi o del primo comma della norma perché la norma dice ovvero con altri mezzi fraudolenti
E allora che cosa lo dobbiamo
Trarre come conseguenza dall'autonomo da Rita quindi non è la frode in sé che rileva dall'altro probabilmente legislatore
Ha voluto intendere altrimenti proventi in questo senso
Intanto se ci ha scritto altri un qualcosa vorrà dire perché sono sarebbe un mero clonavano legislativo e quindi per il principio di conservazione del dato giuridico dobbiamo attribuire importanza ma se ha scritto altri che voleva dire perché parla di altri
Probabilmente il concetto di altri abbinato a mezzi fraudolenti sembra essere un'espressione di sintesi
Che legislatura utilizzato cioè ha qualificato sinteticamente come fraudolento tutto ciò che scritto nella prima parte della norma per sintesi altri mezzi fraudolenti la prima parte
La fase esposizione sia il falso materiale quindi l'esposizione di dati falsi come tipizzare una prima parte dalla norma qui esige altra modalità quindi frode intesa come connotato modale
Diverso ed ulteriore ma come concetto di sintesi per la prima parte della norma si capisce allora che se è un concetto di sintesi non serve evocare in questa parte per comprendere la frode la fraudolenza
Le comuni nozione di artificio di artifizio di inganno di menzogna che sono comuni a tutti i reati di frode
Perché è semplicemente un concetto di sintesi
Questa è una precisazione importante perché ridimensiona molto evidentemente il portato di quel concetto che è stato espresso nella norma
Ad ogni modo se anche non volessimo leggere in quest'ottica l'espressione altri mezzi fraudolenti in quest'ottica mi rendo conto restrittiva però il dato letterale sembra essere questo
Volendo si potrebbe tentare un approccio sistematico per interpretare il concetto di mezzo fraudolento in riferimento all'aggravante alla banale aggravante del furto del con il mezzo fraudolento del numero due del seicentoventicinque sulla quale come è noto
Ci sono pronunciate dieci ente le Sezioni unite
Le quali motivazione hanno spiegato
Lì era evidentemente un caso tasse più banale cioè l'occultamento di merce da supermercato
Che comunque si diceva in questa sentenza in motivazione più che nella massima che integra gli estremi del mezzo fraudolento
Tutte le volte in cui c'è un comportamento caratterizzato da un'astuta ed ingegnosa predisposizione
In questo senso il mezzo fraudolento è stato preso in considerazione allora anche volendo aderire a questo tipo di interpretazione
Sistematica e quindi anche volendo abbandonare quello che l'ufficio di Procura propone sul maturato lento sicuramente dobbiamo dire che l'occultamento all'interno dalla cassaforte del direttore generale quindi non una qualunque altra cassaforte in un qualunque impiegato dalla banca
Ma all'interno la cassaforte del direttore generale per ben tre anni non è certo equiparabile ad una anodina condotta di nascondimento ovunque perpetrata dentro un cassetto piuttosto che dentro un altro Mario
E quindi sicuramente possiamo dire anche volendo attribuire un quest'ottica del mezzo fraudolento della Sezione Unite
Con nota in maniera pregnante la perdurante modalità impeditiva se l'averlo occultato all'interno del dire della cassaforte del Direttore Generale c'è la cassaforte del principale organo esecutivo dalla banca
è concetto evidentemente che diverse può ritenersi fraudolento anche proprio per le modalità e sono le modalità che rilevano e come ho detto non il concetto di frode in sé
Perché era evidentemente un luogo in accessibile a chiunque altro che non fosse lo stesso Dini e non rileva Ascierto e non mi ripeto su quello che ha già detto il call
Da che la città ci fosse un protocollo informatico
Peraltro protetto da password
Possiamo in altrimenti dire concludere su questo aspetto che riguarda la fraudolenza che di per sé il silenzio che comunque più in generale è stato
Reiterato e serbato nei confronti di Banca d'Italia
Dimostra una volontà segregati IVA del mandated
Perché si occulte poi non se ne parla più quindi è di questo modo fraudolento che bisogna prendere in considerazione anche dal punto di vista temporale
Non se ne parla più non lo si dice a Banca d'Italia non lo si dice nel corso dell'ispezione delle successive comunicazioni
Pensiamo alle controdeduzioni del diciassette dicembre del due mila dieci su cui comunque può tornare alla fine anche in quel caso si nega la circostanza
Lo si nega gli stessi funzionari di banca Monte dei Paschi
Qui mi riporto a quello che ha detto il collega quindi evidentemente è un silenzio reiteratamente serbato a più soggetti a vario livello quindi da tutto questo possiamo ricavare Ai fini del concetto di mezzo fraudolento come da interpretare la
Soluzione che si propone
L'esistenza tutta una serie di espedienti
Insidiosi perché reiterati e finalizzati in ogni modo ad impedire l'autorità di vigilanza di tracciare in modo netto e di lupi poco quella che doveva essere una linea di collegamento fra le operazioni che erano intimamente collegate
E che rispondevano ad un disegno unitario comprensibile nella sua interezza soltanto attraversa attraverso la lettura del documento contrattuale che è stato celato come pure ha impedito a Banca d'Italia di fissare indicando i saldi positivi e negativi quelle stesse operazioni
Esaurita la questione che attiene all'interpretazione del mezzo fraudolento dobbiamo capire perché era dovuta torniamo al concetto di doverosità parlato prima di doppi limite metto fraudolento dovere perché era dovuto alla comunicazione del Macbeth abbiamo visto quali sono le norme extra penali che impongono la doverosità
Ora dobbiamo capire perché in concreto questo manderete con Nomura
Era rilevante abbiamo parlato della rilevanza in termini contabili ne ha parlato il collega ora vedremo la rilevanza giuridico
Anche volendo la rilevanza sull'analisi dei rischi sulla rilevanza analisi dei rischi parere al collega dopo di me io qui mi occupo dalla questione più prettamente giuridico cioè questo era un documento contrattuale che era rilevante anche giuridicamente ma perché era levante
Perché ce lo dice Banca d'Italia Consob o no
Perché ci sono tutta una serie di elementi giuridici negoziali che vanno presi in considerazione che dimostrano che era un contratto preparatorio
Lo possiamo qualificare così era un contratto complesso svolgevano proprietà di funzione svolge una funzione di contratto di collegamento c'è tutto un reticolo di interpretazione che si può dare per ribadire la giuridicità di quel contratto questo perché Presidente perché la mancanza perché da da subito Baldassarri allorché fermato da subito al G.I.P. di Milano ha negato la rilevanza giù mi dica di quel documento dicendo che era un pezzo di carta che poteva anche non essere fatto e vediamo perché non è così e perché invece un contratto
è un contratto come si vede che tiene insieme questo operazione questa è la dimostrazione plastica
Di ciò che viene tenuto evidentemente insieme dal manda età a volte la rappresentazione grafica aiuta si vede che quel cerchio grande stringe tutto quanto
E allora
Era giuridicamente rilevante è qualcosa di giuridicamente rilevante quali sono le disposizioni giuridiche che sono giuridiche se stesse e che quindi ci consentono di dimostrare la sua giuridica rilevanti anzitutto
Anzitutto Colman detta MPS affida in via esclusiva Nomura l'incarico di arrendere dell'operazione
Volto a sostituire i titoli sottostanti Lennox Alexandria da Madison Sky l'Arca alleato ex novo a me qui non interessa tanto il merito di questa sostituzione interessa affermare che
Il conferimento di questo incarico vedi articolo due punto uno è immediatamente giuridicamente efficace perché non è sottoposto né a termine né a condizione
Peraltro anche ci fosse stato un termine ad una condizione quello non era certo nemmeno elemento per privarli lo della valenza negoziale ma in ogni caso in questa parte è un elemento
L'incarico di arrangerò
Limitatamente efficace privo di termini di condizioni del resto se così non fosse Nomura non avrebbe avuto titolo per elaborare per studiare per proporre contribuire ad organizzare la complessa operazione che poi ha avuto effettivamente luogo
Nei mesi successivi sotto questo profilo il manderete evidenzia un'immediata recettività giuridica
Era sicura determinazione dell'oggetto prestazionale
Quindi elementi tipici di un negozio primo elemento secondo dato che ne conferma la giuridicità era lì davanti i termini economici dell'operazione
Il manderete stabilisce che
Una volta trovato un accordo sul valore convenzionale del beneficio tre MPS riveniente dalla ristrutturazione delle Nuzzo cioè sul famoso sette mentre Baio
I termini e le condizioni di tutte le operazioni gli assetti Scuotto long term lui poi riportassi liti dovevano incorporare un beneficio per Nomura almeno pari
A questo valore
Ebbene
Anche rispetto a questa disposizione articolo due punto quattro utilmente manda et è immediatamente efficace
Anche in questa parte immediatamente efficace
Perché perché sancisce l'accordo delle parti sono regolati incollano te sin da quel momento vincolante per la fissazione dei termini economici l'operazione quindici si dà una regola che è già vincolante
Terzo elemento la sostituzione degli asset swap e gli ordini di acquisto
In terzo luogo il Mandel che stabilisce che in caso di mancato accordo sul sette la mente value entro la data del quindici settembre del due mila nove
L'operazione di asset swap già poste in essere dovranno essere modificate
Attraverso la sostituzione dei titoli destato sottostanti con altri da individuare concordemente articolo cinque due punto cinque ancora una volta
Ciò conferma l'intenzione delle parti di avviare l'esecuzione dell'operazione di asset swap entro brevissimo termine dalla sottoscrizione del Manghetti quindi ancora una volta le parti si danno una regola
Il che è confermato poi anche per la successiva disposizione dell'articolo quattro che riguarda proprio gli ordini di acquisto che dovranno essere effettuati andare dietro agreement quindi comunque le parti si stanno Autority con Lando
Quarto punto la disciplina degli allegati
In quarto luogo il manderete contiene in allegato la documentazione contrattuale relative alle cooperazioni agli assetti swap di Londra Terme arrivo e di riposo assistiti di cui si issa il manderete per l'appunto le condizioni contrattuali
Salva la specifica degli ammontari e di parametri finanziari
Ma fissati sin da quel momento quelli che sono le condizioni contrattuali l'esame degli allegati conferma poiché tali contratti colmando detta sono già determinati nell'oggetto prestazionale da Monte dei Paschi e Nomura
è soltanto la fissazione del prezzo e la fissazione delle date di esecuzione che ha rimesso ad un'ulteriore negoziazione villa
Il che si spiega peraltro con l'esigenza pratica economico
Finanziaria individuare il momento giusto in cui bloccare i prezzi anche in base all'andamento del mercato ma soltanto un momento la fissazione del prezzo elevate di esecuzione allora questo vogliamo dire che prima
Il mandato di valenza giuridica
Non è così
Perché il manderete già vincolante
E non può dirsi come invece ha adombrato spesso più di una difesa in questo processo
Che il manda etto poiché non contiene la determinazione di alcuni elementi ad esempio il livello del tasso di interesse piuttosto che l'ammontare di un pagamento perciò solo
Non sia un contratto in realtà sono lo priva della sua sicura natura contrattuale non sono elementi rilevanti ai fini degli indici negoziali
E comunque vincolante abbiamo visto in quale disposizione immediatamente vincolante per le parti e sicuramente già efficacia ma ho visto in quale disposizione lo è a prescindere dal fatto che
Per alcuni momenti si fa rinvio a documenti esterni
In altre parole la definitiva a smentita di una tesi difensiva
Predicata dall'inizio da Baldassarri già di fronte al G.I.P. di Milano la natura contrattuale non è certo esclusa dalla circostanza che nel Macbeth
Non se lo definiti tutti i termini vuole condizione dell'operazioni che comunque il Manghetti già disciplina e già prefigura negli elementi essenziali
Questo perché perché l'ordinamento civile
Conosce come è noto la funzione del contratto preparatorio o la funzione del contratto normativo alla quale in parte qua c'è una parte in cui non c'è la fissazione del tasso di interesso l'ammontare di un pagamento possiamo riguardi condurre il mandante in queste parti possiamo definire il Macbeth
Come un contratto normativo
Ho contratto preparatorio cioè quei contratti in cui contraenti si dettano delle regole che saranno vincolanti per i loro futuri rapporti solo scopo di vincolarsi a non smentire la disciplina fra loro concordata
L'esempio classico sono il contratto collettivo nazionale di lavoro ma anche il contratto di conto Corbara le contratto di conto corrente tra banca locale le parti si autolimita no
Qui c'è una vecchia giurisprudenza dall'ottantuno che precisa qual è la figura del contratto normativo non sto qua richiamarla ma insomma il concetto è che le parti conservano la libertà di trattativa ulteriori profittano sin d'ora
Il mandati in questa partito possiamo considerare contratto normativo i punti le parti le clausole che hanno già un contenuto contrattuale
Questo è il primo elemento
Che possiamo prendere in considerazione per qualificare giuridicamente rilevante ma
Seconda argomentazione ulteriore ad abundantiam nel diritto civile esistono anche le cosiddette disposizioni contrattuali indirette o per relationem
Attraverso le quali le parti rimettono la determinazione del rapporto in certi elementi a dei fattori esterni volando anche ad un soggetto esterno pensiamo la figura dell'arbitrato ore o anche a fatti i conti fatte o atti oggettivi
In questa parte il manderete laddove fa riferimento a dei dati esterni perché per la fissazione dei tassi piuttosto che per un valore o possiamo individuare come disposizione per relationem ma perché determina il contenuto del rapporto in relazione ad altri atti Estero
Questo significa che non è un contratto evidentemente no resta ferma la natura giuridica del negozio che ha
Direttamente già fissato la causa intendendo per tale la funzione pratica del rapporto con la natura delle principali attribuzioni si rinvia
All'esterno ad ulteriori determinazioni viene rilievo quella che
La figura della cosiddetta etero integrazione e in questa parte Imam detta questa figura evoca
Quindi
Il mantenute è efficace e valido ad esempio guardiamo l'articolo sei questo sfondo è la traduzione del perito l'articolo sei del mandato guardate cosa c'è scritto dichiarazioni e garanzie tipica
Previsione evidentemente di un dato contrattuale e questo dimostra che è un documento contrattuale e negoziale effettivamente vincolante
Che tra l'altro
Tra l'altro effettivamente
Effettivamente confermato anche dalla parte in cui si prevede dichiarazione garanzie dove le parti reciprocamente si prestano
Delle garanzie a contenuto negoziale dotate di effetti giuridici
Non a caso si parla il presente contratto costituisce un obbligo legalmente vincolante valido ed applicabile si dirama questo la traduzione del perito ma questa evidentemente la lettera del contratto il presente contratto è redatto in forma valida eccetera
Cioè anche evidentemente il nome né che le parti si danno
Sarà pure importante perché io l'ho sottolineato alcune massimo ne potrebbero sfondare tantissime questa la scansione del contratto il presente contratto c'è una clausola che riguarda la legge applicabile
Il presente contratto qualsiasi obbligo non contrattuale perché è chiaro che prevede un contratto che prevede anche obblighi non contrattuali
Sono disciplinati dal diritto inglese quindi c'è anche la norma tipica dei contratti circa la legge applicabile ma c'è anche una norma che attiene evidentemente alla giurisdizione
Rilevante Ai fini del presente contratto
Peraltro e qui è bizzarro doverlo sottolineare ma mi piaceva a farlo addirittura c'è una clausola salvatori ha così la determina chiamata il
Il perito che ha prodotto questo contratto che addirittura attribuisce efficacia
Legalità e validità al presente contratto
Anche laddove dovesse diventare per qualsiasi altra ragione illecito
Il che somma in questo processo coi
Oggi questa clausola diventa particolarmente illuminante fra addirittura bisognerà capire qualche che l'ha voluta questa clausola si prevede che rimanesse questo contratto valido efficace legare anche laddove dovesse diventare illecito per altre giurisdizioni quindi
A dimostrazione poi di quanto lo si era pensato anche in un'ottica di illiceità che poi è quella che in qualche modo in un contesto più ampio stiamo valutando in questo processo
Allora quando il G.I.P. di Milano in questo processo diceva all'inizio di questa indagine che questo mandated era evidentemente un contratto certo non si sbagliava già il G.I.P. di Milano ed ho sottolineato alcune parti evidenziano quelle che erano gli elementi gli indici di sicura valenza
Negoziale a definitiva smentita ora possiamo dire definitiva allora primordiale smentita di quella che era la difesa di Baldassari dicevamo questo pezzo di carta che non serve Agna ente il CIPE di Milano concludeva il documento in questione deve essere considerato
Già allora lo diceva o in questo processo si è detto di tutto ma evidentemente a questa dichiarazione oggi possiamo tornare e vagliarla con maggiore con maggiore approfondimento che era effettivamente abbiamo visto perché un fatto materiale da comunicare all'organo di vigilanza
Abbiamo parlato della giuridicità di questo contratto l'abbiamo qualificato ma contratto normativo in parte con abbiamo visto le disposizioni per relazione ma ora possiamo dire ma un ulteriore dato sempre civilisticamente rilevante e cioè
è un contratto di collegamento lo possiamo definire anche come contratto di collegamento perché collega negozialmente le varie componenti di una complessiva operazione sulla ristrutturazione per Alexandra Nozza gli asset swap long term meri poiché la riposta finiti
E traverso il ma anche perché viene formalizzato il legame indissolubile tra questo operazioni io non torno su questo perché lo ha già detto il collega mi richiamo le faccio riferimento ad esempio l'articolo sei punto sei lettera b i tipi ma quello che interessava
Sottolineare e questo dato se queste sono tutte le operazioni così come sono rappresentate alcune delle quali si mettano fra di loro come vedete pagamento pagamento alcune sono partite di giro su questo tornerà anche il collega che
Poi concluderà in ogni caso possiamo dire che il mantenuta assume anche una
Funzione giuridico negoziale che è la fonte negoziale del collegamento funzionale
E generi è un altro fenomeno del diritto civile cioè il fenomeno del collegamento negoziale che nella specie di due tipi è un'ipotesi di collegamento volontario perché abbiamo due parti Monte dei Paschi hanno Moore arcano subordinato le reciproche sorti per operazioni
Quindi c'è un'identità soggettiva più contratti di collegamento che più contratti collegate sono collegate attraverso questo contratto di collegamento e il documento che per regola questa volontà Helmand per l'appunto
Ma è un altro tipo di collegamento poi anche funzionale non solo soggettivo e volontario
Perché risulta questo collegamento dalla unitarietà della funzione perseguita attraverso tutte le operazioni e la ricaviamo proprio dal Macbeth cioè IVA e rapporti negoziali che sono posti in essere separatamente persegue un interesse immediato
Che strumentale ad un interesse globale
Che tendono a realizzare quindi unitariamente un fine pratico unitario finale dell'operazione quindi la causa del collegamento funzionale
L'interdipendenza dei rapporti negoziali a reciproca nel senso che la sorte di ciascun rapporto di ciascun operazione legata la sorte dell'altro chi ce lo dice il Macbeth
Il collegamento funzionale comporta l'unitarietà dell'interesse globalmente perseguito alla causa parziale di ciascuna operazione in questa parte process molto civilistico evidentemente
Si sovrappone una causa complessiva dell'operazione messe insieme che la ricaviamo dal mandated è documentata dal Macbeth e quindi è mancata
Tutta una serie di effetti civilistici perché la circostanza che trattasi di contratti tra loro causalmente finanziariamente soggettivamente collegati
In forza del manderete è chiaro che non è rilevante civilisticamente prima ancora che penalmente
Non lo sarebbe perché fa sì che si attivano secondo l'insegnamento della dottrina ad esempio tutta una serie di regole dalla pulita parziale all'impossibilità parziale sopravvenuta all'inadempimento parziale all'eccezione di un adempimento
Il manda et assolve anche a tutto questo qui non siamo evidentemente di fronte ad un giudice civile ma questo serve a dire a dimostrare ancora una volta come
In manette svolgesse anche questa funzione di attestare negozialmente l'esistenza di un collegamento funzionale
Cui sono abbinate tutta una serie di esserti giuridico civilistici e quindi possiamo intendere il Mandea tutta in un'ottica di contratto complesso volendo
Cioè
Possiamo anche qualificarlo come contratto complesso e questo comunque non potrebbe farli venire meno la sua natura contrattuale quand'anche non lo dovessimo ritenere
Fonte di un collegamento negoziale mano dovessero a scrivere a la figura giuridico civilistica del contratto complesso
Non verrebbe meno la natura civilistica anzi ne sarebbe persino rafforzata perché
Perché nel contratto compresso le diverse prestazioni sono riconducibili ad un unico rapporto caratterizzato da un'unica causa si dice la dottrina
E nei contratti collegati invece abbiamo una priorità di prestazioni che sono autonomamente inquadrabili distinti Scanni causali
Anche da questo punto di vista giuridico come diceva il collega prima da qualunque punto di vista la si guardi questa storia non cambiano le conseguenze evidentemente beh anche qua da qualunque punto di ristoro vogliamo qualificare giuridicamente questo Macbeth sempre negozio ecco
Dice il vero allora Banca d'Italia quando scrive in sede di ispezione rispondendo con questa nota che abbiamo acquisito agli atti alla Procura della Repubblica che il contenuto la portata del manderete era eccome rilevante
Dice il vero allora Banca d'Italia e abbiamo dimostrato giuridicamente perché
Purché sia pur facendo dei ponti dei riferimenti al diritto civile che la conoscenza del manderete era necessaria per la comprensione unitaria delle operazioni concluse tra le parti e per la definizione erano portata
Elementi questi non desumibile un con provabile alla solo lettura sinottica l'operazione ora giuridicamente possiamo dire il perché
Prima abbiamo visto contabilmente perché quello che diceva Banca d'Italia è vero ora possiamo dire che
Sulla base
Di questa ricostruzione quanto asserisce Banca d'Italia è anche giuridicamente fondato in termini di istituti diritto civile rilevanti
A che altro dice Banca d'Italia dice con l'occultamento del mandamento consente alla banca di non fare emergere la fondamentale circostanza che la struttura di BTP due mila trentaquattro dovesse avere fin dall'inizio per costruzione un fair value di negativo
è a conoscenza di tale circostanza avrebbe assunto rileva ai fini di una corretta contabilizzazione l'operazione di queste questioni evidentemente trattata dal collega è chiaro poi che a seguito dei tre statement operato nel due mila dodici
C'è stato un esperto della rettifica che ha determinato una riduzione del patrimonio netto dalla banca per trecento milioni e cioè si fa riferimento al corti Ruanda e quindi si fa riferimento a quelle che sono le funzioni
Istitutive di Banca d'Italia quindi l'impatto è questo e quindi si capisce attraverso le statement
Sia un ulteriore indici sintomatico della rilevanza del Mandes tappa facendo riferimento a quelle che sono le funzioni tipiche svolte da Banca d'Italia riferimento al patrimonio di vigilanza corti Air One
Detto questo per quanto attiene la via chiarito questo è opportuno farlo perché in questo processo si è messo alcun dubbio persino
Che fosse un contratto quindi credo da questo punto la dimostrazione è data da più punti di vista non poche affermarsi quanto la sintassi della norma in contestazione già farebbe capire
Ma poiché è stato messo in dubbio anche questo mi dilungherò brevemente su il concetto di idoneità ad ostacolare che è rilevante Ai fini della norma in contestazione è un'ipotesi di pericolo concreto quella del primo comma
E quindi è un'ipotesi di pericolo rispetto alla quale
Rispetto alla quale basta accertare basta che questo tribunale perché possa dichiarare
Responsabile gli imputati accerti l'idoneità a compromettere le funzione di Banca d'Italia neri bidone TAR renderle più difficili più ardue meno efficace meno pronte se non bisogna arrivare approvare di ostacolo basta l'idoneità
Questo perché perché come è noto la dottrina penalistica riconduce sotto l'archetipo del delitto tentato quindi sotto il modulo del cinquantasei
Tutte le figure di pericolo concreto che vanno evidentemente letti attraverso lo schema degli atti idonei
E quindi possiamo dire che se il ventitré e trentotto comma primo è evidentemente un reato di pericolo concreto
Peraltro strutturato nella forma finalistica del dolo specifico evidentemente va ricondotto debba bariletto e va interpretato nell'ottica degli atti idonei ad ostacolare perché quelli rilevano ai fini della sussistenza la fattispecie di reato
E come si valuta questa idoneità se il modello è evidentemente quello del cinquantasei il professor padovani mi insegna che la valutazione deve essere fatta evidentemente ex-ante
Evidentemente
Sarà banale dirlo in realtà in questo processo e si è guardato quasi sempre ex post a quello che è accaduto e mai all'occhio ex-ante
E invece bisogna fare evidentemente non lo persone ex ante attraverso chiaramente il meccanismo dalla prognosi postuma e allora evidentemente applicato questo meccanismo del cinquantasei
Ad un reato dolo specifico bel tribunale dovrà collocarsi nel momento in cui si è tenuto a quella condotta al momento dell'ispezione collochiamo idealmente in quel momento in quest'ottica ex ante
Collocandosi in quel momento era idoneo ad offendere sotto il profilo dalla messa in pericolo la condotta di occultamento del manderete rispetto a tutto quello che abbiamo detto documento rilevante negozialmente
Ha costretto con la condotta quantomeno ha costretto con la condotta ad uno sforzo aggiuntivo per ottenere informazioni veritiero complete che però la Banca d'Italia avrebbe
Ho avuto il diritto di ricevere sin da subito in maniera completa e certo che sì collochiamo si in quel momento altro che
Sforzo aggiuntivo ha dovuto commettere
Istituto di vigilanza lo ha detto
Il fatto il collega che mi ha preceduto il Tribunale di Milano con questa sentenza del due mila otto si ricorda che
Ha confermato lo schema del modulo del cinquantasei la condotta
Occhi problema congiunte questa sentenza e l'ho trovato che quasi tutte guardano
Alla condotta del ventisette ventotto comma uno primo periodo fra la falsa comunicazione la falsa esposizione ma è chiaro che le modalità lo stesso rispetto all'occultamento sia molto più frequente la giurisprudenza sulle false comunicazioni piuttosto che quelle sull'occultamento
Ma qui interessava la interpretazione che dava al Tribunale di Milano che ribadisce il giudizio ex ante in concreto Ai fini dello Stato dall'attività di vigilanza
Quindi sussiste sicuramente nel caso di specie
L'idoneità ad ostacolare
In una prospettiva quantomeno
Ex ante
In realtà poi vedremo che anche ex post il risultato non cambia
Quanto meno ex-ante sono stato ostacolate funzione di vigilanza perché era un documento e rilevante e abbiamo dimostrato giuridicamente perché lo era rilevante lo era decisivo abbiamo dimostrato perché contabilmente era decisivo
Era un contratto che l'Autorità tutori avrebbero avuto il diritto di ricevere MPS l'obbligo di consegnare qui c'è tutta una giurisprudenza evidentemente
Di merito ben importante ben nota
Che mi richiamerò molto rapidamente che stigmatizza condotte di questo tipo anche soltanto se si è resa più difficile
Volendo se se addirittura impedito la pienezza e la verità di dati informativi che l'autorità della Banca d'Italia o diconsi sotto aveva il diritto a ricevere
Senza necessità dell'effettivo impedimento dalla funzione questo è un concetto importantissimo senza necessità dell'effettivo impedimento alla fondazione è un reato di pericolo
Qual è la difesa che se abbiamo visto sentito anche attraverso l'esame dell'istruttoria e dei testi aveva Banca d'Italia se ne poteva accorgere poteva accorgersene del comportamento
Legazione difensive emersi in istruttoria sembrano suggerire questo posta lettura dei fatti secondo la quale da un lato il Mandes te non era rilevante
Non era un contratto addirittura detto Baldassare il collegamento comunque può rendere evidente qualcuno gli ha parlato qualcosa la foto bofonchiando a Banca d'Italia quindi di che stiamo a parlare in ogni caso era un elemento accessorio
Ai fini dell'Intini intelligibilità della relazione sottostanti è un po'questa evidentemente la difesa che abbiamo colto nell'ambito dell'ampiezza dell'istruttoria che si è celebrata
Appunto di arrivare a dire che la mancata percezione da parte di Banca d'Italia di Banca d'Italia dei termini reali del rapporto non sarebbe addebitabile all'occultamento contestato gli imputati ma addirittura se arrivati a questa lombare alla negligenza della vigilanza
Quindi è questa la lettura evidentemente che la difesa da della dicendo in questione
Sbagliato perché
Perché metodologicamente sbagliato ora per allora ecco perché parlavo prima di valutazione ex ante e non ex post in ogni caso giustificare la reticenza del vecchio management rispetto all'occultamento
Di un documento contrattuale rilevante
è una chiave di lettura inammissibile quella di guardare oggi e sindacare oggi
Di armonicamente ora per allora se hanno fatto bene o male gli imputati hanno tirar fuori questo documento
è un errore come dire consustanziale alla sintassi della norma che è di pericolo
Non si può guardare ora e giustificare perché comunque al vigilato non è che viene rimessa la scelta su cosa dire cosa non dire a Banca d'Italia
E quindi non possiamo dire oggi oggi ha fatto bene perché tanto si potevano arrivare da soli perché tanto qualcosa gli era stato detto qualcosa gli era stato balbettato da qualcuno
Quando però ho parlato prima a costo di sembrare meticolosi del dovere di correttezza di completezza è
Questo si intendeva dire c'è un rapporto domanda risposta
E non si può dire sono io a scegliere cosa d'arte cosa non dati io oggi posso dire ora per allora che non era rilevante dartelo
Né si può dire una mezza verità salvo poi accusare la vigilanza di non aver capito bene l'operazione che forse aveva gli strumenti forse capito bene quali per farlo insomma per comprenderlo
Altro terrore che evidentemente dal punto di vista dalla Procura commette la difesa quando tenta di giustificare il comportamento degli imputati ma comunque Banca d'Italia si poteva arrivare volendo con un po'di sforzo in più
Ma
è irrilevante Ai fini dell'accertamento processuale
Che i rapporti MPS Nomura fossero in qualche modo volendo comprensibile o forse immaginabili da parte di Banca d'Italia
Indipendentemente dalla conoscenza del documento Coulthard lo ha detto prima il collega in punto di fatto ma va ribadito in punto di diritto perché se la prospettiva è quella del pericolo
Sia pur concreto della norma la prospettiva ex ante chiaro che
Non può rilevare la conoscibilità aliunde del dato messo
Semmai il contrario
C'è la mancata comprensione hic et nunc del da parte di Banca d'Italia semmai è proprio l'evento dall'occultamento quindi semmai dimostra
Che addirittura se realizzato secondo comma non si può dire esattamente il contrario se pure una prospettiva difensiva che quell'addirittura dovrebbe giustificare
Il comportamento omissivo degli imputati nella sussistenza evidentemente del reato può dipendere
Dalla possibilità che soggetto passivo ricavi all'un dell'informazione perché perché l'ostacolo peraltro non equivale di impedimento
Cioè a definitiva impossibile di accertamento
Le parole nel diritto penale evidentemente sono pietre per il principio di tipicità
Se si parla di ostacolo che dobbiamo intendere peraltro in termini di idoneità all'ostacolo non equivale all'impedimento che attiene invece la condotta definitiva irrimediabile
Il fatto tipico realtà e ce lo dice la giurisprudenza di merito
Tantissime volte integrato anche semplicemente una maggiore difficoltà dell'individuazione di una situazione effettiva o semplicemente anche a volte dice la giurisprudenza di
Ne renderà equivocità delle informazioni raccolte da un sensibile ritardo volendo né l'acquisizione di informazioni bastano anche un ritardo per far scattare questo reato
E altro che ritardo nel caso di specie se parliamo di tre anni di silenzio perché tutto questo non sto qui ridirlo perché è un bene strumento quello protetto la funzione si deve spiegare senza ostacoli il bene giuridico è quello di attribuire evidentemente di proteggere la
Banca d'Italia che abbiamo detto non ha potere di aprire perquisire di citare persone quindi evidentemente se Banca d'Italia può soltanto intervistare vigilati co
Confida nella correttezza delle risposte date confida nella loro realtà e se non solo le ali evidentemente già il mendace e già la reticenza del vigilato rilevano Ai fini del ventisette ventotto
E come ho detto prima ostacolare non equivale ad impedire
Impedimento a un concetto più cogente qui si parla di ostacolo
Che significa semplicemente rendere più difficile o più ad un certo accertamento un ritardo un comportamento ostruzionistico la mancata collaborazione un'opposizione all'ispezione un comportamento pretestuoso questo e ricava la dottrina la giurisprudenza dal contratto di ostacolo che ha ben altro rispetto all'in e di mento che invece limite finale definitivo che non ha richiesto affini consumativi né del primo comma né volando del secondo che pure fa riferimento all'evento ma che è un evento di ostacolo e non è un evento impeditivo finale peraltro quando il legislatore ha voluto farlo
Lo ha fatto espressamente secondo voluto distinguere il concetto di ostacolo dal concetto di impedire l'ho fatto troviamo alcune norme quaranta cinquantasei cinquantasette
Il cinquecentootto seicentodiciassette quinques si parla lì di impedimento ma ve ne sono anche altre più specifiche anche nella normativa
E
Del decreto legislativo del due mila dieci si parla di ostacolo di impedimento se c'è il concetto di ostacolo evidentemente qualcosa di diverso
Mi viene in mente anche un concetto il riferimento allo sconcerto di ostacolo del seicentoquarantotto bis anche lì può essere utile a fine si sta Amati ci per meglio comprendere il concetto di ostacolo che anche lì il legislatore ha fatto riferimento a come interpretare il concetto di ostacolo
Anche Fini del riciclaggio laddove si dice che ci sono operazioni
Che debbono essere posti in essere in modo da ostacolare l'identificazione della provenienza delittuosa ebbene anche in questo caso dal si si è posti il problema di qual era la portata da attribuire alla norma
Laddove parla di ostacolo
E la giurisprudenza cosa ci ha detto in questo dato ci ha detto che
Integra il reato in esame dal punto di vista del concetto di ostacolo il compimento di operazione volta arrendere semplicemente di più difficile l'accertamento e la provenienza del denaro
Attraverso qualsiasi espediente che consiste nella girare a libere normale esecuzione l'attività poste in essere basta l'accertamento che si è reso più difficile anche in questo caso si parlava di ostacolo
Addirittura in quel caso la punibilità titolo di riciclaggio dice la Cassazione si anche sotto anche nel caso di agevole scoperte la provenienza delittuosa se addirittura si dice
Se comunque agevole da parte l'autorità giudiziaria individuare la Provenza delittuosa sono significa che venga meno il riciclaggio il concetto di o Stato anche in quel caso il visto in un'ottica ex ante e di pericolo che confina l'ipotesi del reato impossibile a delle dei casi di nel pianeta
Dell'azione ex ante
Volevo tentare anche un altro paragone per comprendere meglio questo dato analogamente pensiamo a tutt'altro contesto alla bancarotta documentale
Ma lì anche in quel caso si a una giurisprudenza che praticamente granitica nel dire che
Che scatta comunque che scatta comunque reato di bancarotta documentale
Non solo quando la ricostruzione del patrimonio del movimento degli affari del fallito si rende impossibile
Impedire quindi impossibile per il modo in cui le scritture contabili sono state tenute ma anche quando gli accertamenti
Da parte degli organi fallimentari sono stati ostacolati da difficoltà superabili solo con particolari diligenza ecco anche questo dato c'è stata una difficoltà altro che difficoltà superabile con particolare diligenza da parte di Banca d'Italia per il costo dell'operazione
Sempre in un'ottica evidentemente di pericolo che guarda al bene giuridico in quel caso dalla bancarotta in questo caso evidentemente della funzione l'attività di vigilanza
Questa definitiva smentita evidentemente delle tesi che guardavano alla mancata comprensione da parte di Banca d'Italia ma dia di più
Mi avvio alla conclusione in realtà nel caso di specie altro che pericolo si è realizzato nel caso di specie si è realizzato anche in concreto l'evento di ostacolo
E il capo di imputazione induce lo abbiamo contestato nel senso che da quel pericolo concreto che riteniamo essersi consacrato si è arrivati addirittura al danno da intendersi questo come ostacolo in concreto verificatosi a causa della
Mancata ostentazione di un documento
è chiaro che nel caso in cui lo riteniamo come nel caso di specie riteniamo che ci sia stato anche un danno non per questo si riterrà di dover punire due volte lo stesso fatto scatterebbe il ne bis in idem sostanziale perché c'è una progressione criminosa
Ma certo la circostanza che in concreto sia seguito anche lo Stato l'effettivo
Da parte di Banca d'Italia elemento rilevante che rafforza l'accusa e semmai rileverà Ai fini della richieste di pena che verranno effettuate Ai fini sulla del centotrentatré
Nel momento in cui cioè
L'ostacolo in concreto si è realizzato perché lo possiamo dire lo possiamo dire perché bancari italiano ha specificato con la nota del ventinove novembre due mila dodici
Ritiene che in concreto c'è stata una effettiva
Ostacolo a quella che è la funzione sanzionatoria che è stata che dà loro esercitata che non è stata evidentemente potuta che non la si è potuto esercitare nei tempi nei modi dovuta ad addirittura possiamo dire non solo in un'ottica ex ante come dicevo prima che anche in un'ottica ex post che si è realizzata la fattispecie di evento del ventisette ventotto
Vedi le testimonianze di scarto nega fatto riferimento in particolare I poteri sanzionatori della
Della Banca d'Italia
Il perché ci sia stato lo stato in qualche modo l'ho già detto basta semplicemente un intralcio se basta semplicemente un intralcio che rallenti l'attività di verifica cui o che dichiara Scardovari quando dice che non ha potuto esercitare poteri sanzionatori dal luogo evidentemente addirittura al secondo norme comma della norma
Peraltro come abbiamo detto questo ostacolo si è realizzato a trecentosessanta gradi perché si è e questo un ulteriore elemento per dimostrare che c'è stato un evento ostativo diffuso e transeunte che ha circolato tutto all'interno di banca Monte dei Paschi perché sono stati ostacolati anche gli altri l'organo al con la sindacale risk management vede la testimonianza conti l'organo esterno di controllo a dimostrazione che ha un ostacolo talmente pervasivo e talmente non transeunte che acqua riguardato anche più soggetti
I soggetti interni della banca la difesa anche sul punto evidentemente muove dall'opposta tesi secondo cui in realtà non ci sarebbe stato ostacolo
Perché il collegamento si poteva capire in realtà
Così facendo però e questo è l'errore evidentemente della tesi difensiva abbandona quello che è il criterio condizionalistica accertamento del nesso dell'evento di ostacolo
Posto a segue B che è quello scolpito da quaranta secondo comma sembra invece sposare
Ancora una volta la teoria della causalità alternativa sposando cioè un'ipotesi alternativa
Era alta possiamo dire che intanto il quaranta Codice Penale è la teoria condizionalistica che quella sposata e dobbiamo dire che l'evento di ostacolo si è realizzato vedi testimonianza scarti dogane è proprio causalmente ricollegato it et nunc in termini evento all'omessa comunicazione dal Macbeth
Cioè se noi immaginiamo in modo doppiamente controfattuale che fosse stata poste in essere la condotta doverosa omessa
Quindi fosse stato esibito al manderete l'evento di ostacolo ovvero anche in una prospettiva di pericoli dove dall'ostacolare è chiaro che non ci sarebbe stata e quindi è chiaro che questa chiave di volta per attribuire rilevanza a tutto questo e non è consentito consentito sostituire il criterio condizionali stico
Attraverso mere congetture su quanto avrebbero potuto comunque comprendere ispettore di Banca d'Italia come ho già detto senza la decisiva come Tura negoziale costituita dal manda Itta quindi anche nella prospettiva di evento evidentemente la tesi difensiva
è una tesi difensiva che dovrebbe essere ritenuta smentita dalle circostanze fattuali che sono state richiamate
Anche in questo caso è chiaro che se il tribunale dovesse ritenere provato non solo come sostiene la Procura il pericolo ma addirittura il danno
Anche in questo caso dobbiamo ritenere che se realizzato un post fatto ma all'interno dalla stessa incriminazione pro è chiaro che dobbiamo ritenere e che si tratta di un dato rilevante Ai fini della graduazione della pena che quel tribunale dovrà in concreto applicare
Cambiando argomento e passando rapidamente all'aspetto che attiene al dolce specifico e cioè il fine di ostacolo per concludere evidentemente l'analisi della norma punto di vista giuridico in realtà come è noto è la norma in contestazione è una fattispecie al dolo specifico fine di ostacolare
Quindi
Coscienza e volontà di ostacolare intento di ostacolare l'esercizio dei poteri di vigilanza è chiara luce tutto quello che è stato detto
Di quello che è stato detto la prima parte la requisitoria ma anche di quello che è stato detto poco fa rispetto all'idoneità l'ostacolo che è chiaro che è un fatto che gronda Dolo di ostacolo rilevante ai fini del
Sussistenza del dolo specifico di ulteriore offesa che è quello che ha richiesto dalla condotta in contestazione perché è chiaro che l'occultamento con i mezzi fraudolenti continuato pocanzi grondaia rivela dal punto di vista sintomatico
Una volontà dolosa e quindi anche nell'ottica oggettivi Istica nell'ottica Taranto Istica di far risalire il dolo specifico all'interno dalla condotta materiale
Rinviamo evidentemente a questa conclusione che c'è stato che si è realizzato
Evidentemente un ostacolo che già il fatto materiale dimostra
Cioè riteniamo in ogni caso superflua ogni direzione in termini di dolo specifico perché abbiamo a che fare con una condotta talmente pregnante dal punto di vista soggettivo come ha dimostrato in un settore in fatto
Del collega che mi ha preceduto che evidentemente non può che spiegarsi attraverso la volontà dell'ostacolo
Evidentemente all'attività anche l'attività di vigilanza e qui mi riporto evidentemente a quelle che sono le testimonianze delle menzogne che sono state raccontate che rilevano e lentamente in punto di Dolo se no andiamo a guardare poi la giurisprudenza di merito in punto di Dolo di merito più che di legittimità che quella evidentemente più importante ed è vediamo come rapidamente
La
Giurisprudenza di merito risolve il problema del dolo dello Stato l'attività di vigilanza attraverso la piena conoscenza e consapevolezza ad esempio dello stato di dissesto finanziario di una certa società
Quindi per dire che da questi elementi evidentemente bisogna partire per risalire al dolore dello Stato l'attività di vigilanza basta piena conoscenza la piena consapevolezza
Lo stato di dissesto finanziario non comunicato agli organi di vigilanza per da quello inserire Dolo Tribunale di Milano venti giugno due mila undici
Ma ve ne sono altre sul punto conformi ad esempio questo dalla Corte d'appello famoso caso Consorte cioè la scalata Unipol alla BNL come è stato
Provato il dolo in quel caso
è stato detto che gli imputati avevano consapevolmente anzi intenzionalmente posto in essere la condotta di ostacolo all'attività di vigilanza perché
Perché ritenevano necessario occultare le loro reali mire per meglio
Proseguire l'obiettivo di acquisire il controllo di banca me
Viene utile
In quel caso il mendacio fra quel mendacio erano componente essenziale della loro strategia
E questi passaggi sono particolarmente importante perché anche nel nostro caso c'è un mendacio che era una componente essenziale di una strategia di maquillage bilancistico caso Unipol Consorte
In quel caso a Consob occorreva riferire la ragione di facciata non sono perifrasi sono virgolettati Preside la sentenza non quella vera perché l'alleato nella scalata non alla Consob era Banca d'Italia in quel caso
Banca d'Italia aveva il vertice cari imputato cara Fazio ma anche in quel caso c'era un mendacio che era strumentale ad una strategia più ampia perseguita dall'imputato caso evidentemente sovrapponibile a quello per il quale ci muoviamo oggi
Ce ne sono anche altri di casi di questo tipo ad esempio l'emersione di uno stato di dissesto del gruppo evidentemente elemento dal quale ricavare la volontà di ostacolo l'attività di vigilanza ancora una volta Tribunale di Milano
Analogamente allora possiamo affermare che a mezzo dell'omessa ostentazione del manderà Ai fini della sussistenza del dolo gli imputati hanno ostacolato l'organo di vigilanza che andava tenuto all'oscuro sul collegamento come pure gli organi interni per te quando lo scopo più generale più ampio
Nascondere le verdi riportate per effetto delle nozze Alexandria
Senza riportare la Bilancio quindi un mandato un occultamento che si scrive in un più ampio contesto e che rileva evidentemente finito lo specifico come ha fatto la giurisprudenza in questo caso
In altri casi la giurisprudenza ha detto ad esempio sempre a dimostrazione i casi sovrapponibile a quello per cui oggi è processo che anche l'omessa postazione di debiti è indice di per sé di una volontà evidentemente ostativa
Ai fini del reato di ostacolo l'attività di vigilanza perché occultando la propria situazione patrimoniale economica e dando una situazione difforme da quella reale
Sì attribuisce evidentemente rilievo a quello che è il motivo reale per qui vertici aziendali quindi il topo Menaggio metto di un'azienda
Ci sono determinati ad ostacolare la funzione di vigilanza
Ad esempio omettere di segnalare un credito classificato come sofferenza
Evitare la successiva comunicazione la Centrale dei rischi era centrale allarme quindi si può ricavare dice la giurisprudenza di merito il dolo dello Stato l'attività di vigilanza a anche dall'omessa appostazione di debiti e questa è una giurisprudenza particolarmente importante nel caso di specie perché abbiamo parlato più volte dalla mancata appostazione di debiti
La differente rappresentazione la situazione patrimoniale ed economica è chiaro che coinvolge i vertici aziendali che non possono dirsi estranei da decisioni di piani industriali di questo tipo
Perché evidentemente è una
Scelte industriale che richiama per normativa di vigilanza abbiamo visto quale di vertice stessi dell'azienda
Tribunale azienda finanziaria dalla banca Tribunale di Roma due novembre del due mila quattro
Quali sono gli atti elementi da cui trarre evidentemente la sussistenza di una volontà del dolo l'abbiamo detto più volte la col conferenza evidentemente l'altro elemento l'alta cartina di tornasole per dimostrare che ci addolora contagio stavano su questo non c'è bisogno di evidentemente che mi dilunghi
La domanda di Sayed Presidente un'ultima cosa lei è certo che i controlli interni e l'area finanza dalla sua banca
Siamo al corrente l'operazione assolutamente sì revisore dei conti anche a capire K che emerge è stata informata
L'operazione è stata verificata a tutti i più alti livelli gli assicuriamo la massima trasparenza è chiaro che sono frasi indicative di una volontà dolosa
La cosa da questo punto di vista dal punto di vista del dolore dimostra una
Sì è sintomatica per la sussistenza di un fine ostativo non c'è da aggiungere molto rispetto a quanto è stato già detto
Sull'accollasse Mussari si è limitato a leggere un canovaccio che ha raccontato da Nomura è evidente che questo dimostrava come si sia voluto coprire le spalle di fronte a futuri
Eventuali problemi legati a quella scellerata operazione questo è un dato sintomatico per provare il dolo di ostacolo
Ultimo passaggio pure importante che dimostra ancora una volta secco ancora ci fossero dei dubbi il dolo degli imputati in termini di ostacolo l'attività di vigilanza
La bugia del che riprende l'ha già trattato in punto di fatti e quindi mi limiterò soltanto due considerazioni diritto e il collega decima constatazione di Banca d'Italia quando finalmente si realizzerà un'ispezione cosa si deduce
Alcuni investimenti a lungo termine finanza di corrivo di pari scadenza presentano profili di rischio non adeguatamente controllati
Questo quello che scrive poi Banca d'Italia quando riuscirà a comprendere parte dell'operazione ebbene qual è la risposta che viene data dagli imputati
Sono false informazioni in sede di controdeduzioni a seguito dell'accertamento ispettivo gli imputati danno false informazioni perché a questa constatazione a questa decima constatazione
è sia una falsa dichiarazione e l'abbiamo un post factum ma rispetto la condotta di ostacolo che però ancora una volta provandolo cioè queste false dichiarazioni sul credete che danno gli imputati a Banca d'Italia
Sono eloquenti perché sono un post fatto rispetto l'occultamento
Perché quando loro rispondono con questa nota del diciassette dicembre del due mila dieci è chiaro che c'era un occultamento a monte quindi non potevano dirlo perché altrimenti Siato denunciavano ma sicuramente sono delle false dichiarazioni rilevanti in punto di dolo
Sono delle dichiarazioni che vengono date vengono firmate evidentemente la Presidente Mussari e del direttore generale
E perché sono importanti perché abbiamo a che fare con una condotta decies attiva
Che diverse è
Astrattamente rilevante già di per sé come reato già queste false dichiarazioni che hanno reso sul carri tre ed è già di per sé giustificherebbero un processo per ostacolo anche se non ci fosse stato tutto il resto
E quindi è chiaro che anche in conto dei sede di controdeduzione si può commettere questo tipo di reato perché perché le controdeduzioni sono il luogo dell'esercizio del diritto di difesa che però
Se andiamo a seguito di un procedimento sanzionatorio quando l'autorità di vigilanza vuole degli accertamenti ispettivi la parte poi attiva evidentemente quelli che sono le loro le proprie difese
Ci si è posti il problema è se anche in sede di controdeduzioni ci fosse la possibilità di rispondere penalmente per ostacolo è la Cassazione sul punto ha risposto ancora una volta positivamente
La norma fa riferimento alle comunicazioni previste in base alla legge
E la luce di tutto quello che abbiamo detto anche le controdeduzioni sono comunicazione prevista in base alla legge
Tutto questo per dire che cosa che la Cassazione arrivata a spiegare che tutte le informazioni trasmesse a Banca d'Italia anche quelle in controdeduzione cioè quelle anche per la difesa costituiscono reato
Nel caso di specie abbiamo a che fare con dei fast in controdeduzione ulteriore rispetto alla condotta di ostacolo
Volendo
Quindi anche tutto questo poteva essere oggetto addirittura di un'ulteriore autonoma contestazione di reato
Questa sentenza della Corte d'Appello di vasta ristretto dimostra che anche ventidue aprile due mila otto anche in sede di controdeduzioni si commette reato e allora perché tutto questo discorso perché evidentemente è un discorso rilevante
Ai fini del dolo ancora una volta come quello che ho detto prima
C'è stato un pericolo che può addirittura è tracimato in un evento di ostacolo ancora una volta abbiamo a che fare con un post factum cioè con gli imputati che hanno dichiarato falso dopo aver occultato
Che potevano essere evidentemente imputati anche soltanto di aver dichiarato fase controdeduzioni perché quella Cassazione lo dimostra
E che però evidentemente in questa sede non sono imputati anche di questo perché è una condotta successiva che evidentemente serviva a coprire quel
Ha precedenti ma tutto questo ad ulteriore dimostrazione della perdurante vitalità della volontà di ostacolo
Quindi nella specie abbiamo a che fare con un ulteriore contegno dei CTV che non è stato contestato da parte della Procura è stato contestato nel corso dell'istruttoria il lampo degli interrogatori che s'semmai costituisce un posto affatto ma che è penalmente rilevante perché il reato si evidentemente già perfezionato con permanenza di affetti all'epoca dell'omissione tuttavia
è un contegno
Che
Colora definitivamente la volontà e l'azione degli imputati dimostra ancora una volta il dono di ostacolo
Ed è evidentemente un contegno che rileva Ai fini della richieste finali di pena che si accinge a fare il collega contro l'ultima fase della requisitoria
Grazie Presidente
Questo terzo ed ultimo segmento dedicato acquisito aria impegnare il costo delle filiere riassunta dal tema principale Stendardo simmetria della pena in relazione alla persona
Purtuttavia
Prima di ciò
Dobbiamo fare un'analisi più dettagliata sulle implicazioni del male rispetto al rischio perché abbiamo visto con chiarezza
Fatto come il mandated avesse rilevanza sotto il profilo contabile
La il costo mondo rilevato in Bilancio
Non abbiamo visto invece quale poi quali fossero le implicazioni rispetto al rischio
Cioè diciamo
Banca d'Italia attraverso la privazione della conoscenza del maledetto non ha potuto conoscere quelli che erano gli affetti sul rischio che la banca si stava assumendo
E prima di Banca d'Italia non ha conosciuto privatistica questa questa presentazione prende spunto dalle spontanee dichiarazioni del
L'imputato Baldassarri per ultimo
Queste ultime abbiamo sentito perché come dire sono la costruzione finale il castello Giaime mistificazioni che avete sentito in quest'Aula e quindi ci servono partendo dalle ultime a terra smontare questo Castello nell'esposizione infatti il collega ha ricordato le parole il
Bellucci quando ha detto
Per quella che era la mia conoscenza credevo che in Banca d'Italia avesse gli elementi per fare una valutazione sul rischio
Che Monte dei Paschi si era assunto con con quell'operazione Bellucci non conosceva il maltolto piace nato in questa sede
Conti quali fossero gli aspetti di rilevanza rispetto al rischio che però
Necessario richiamare
Sia pure brevemente vi sono tre i rischi che il mandated agreement contrattualizzati sono
Essenzialmente il rischio di credito che è quello reca legate BTP il rischio del tasso di interesse
Riveniente dall'andamento dei tassi di mercato e un terzo rischio che è fondamentale vi prego di fare attenzione su questo che è quello relativo alla
Mancata ristrutturazione dell'operazione versante perché su questo si è parlato poco in questa sede lo ha fatto ripeto soltanto confine ha fatto un accenno in fondo alla
Dei passaggi in fondo alla sua
Deposizione perché c'era l'esigenza
Per MPS dico di coprirsi dal rischio di non ristrutturazione della operazione salute perché passavano due mesi dal trentuno luglio alla fine di settembre mesi circa
Tra punto la firma del manderete contatti definitori in questi due mesi per ipotesi MPS poteva perdere il proprio interesse a ristrutturare Alessandra e Nomura non vuole correre nessuno visto neanche questo
Cosa fanno come fanno a conciliare queste esigenze PM
Di Nomura con quella di MTS di ristrutturare scrivono Alessandra si rivolgono al mercato a degli asset non particolarmente illiquide compatibili con la struttura di bilancio
Avete visto dalla produzione sette della difesa russa nell'udienza del ventiquattro quattro due mila quattordici
Che al ventinove luglio due mila nove quindi due giorni prima della ristrutturazione il portafogli di di Banca MPS aveva già oltre nove miliardi di rischio Italia quindi questa cifra enorme alle quale vedremo come certificato
Nove miliardi di rischi tale a due giorni prima della stipula
Ne consegue che la scelta di MPS ricade su un atto tipologia di BTP celando appunto con abbiamo sentito più volte l'obiettivo di della ristrutturazione dietro una banale operazione di Thierry tre
Abbiamo acquisito una delle tante Melfi ponti Iorio ricordo la all'Allegato sette alla produzione PM del ventiquattro quattro due mila quattordici
Mail del sette di agosto due mila sette inviata raccolti i continui ad acconti girata al capo dello it
Che costituisce l'esito l'ultimo di uno di una serie lunghissima di allerta che risk management fa a
Proprio superiore alla banca dicendo
Guardate che
è impossibile determinare il prezzo delle dei titoli che la banca aria finanze particolare sta mettendo in portafoglio si arriva a seguito di questo tu ultimo
Numerosissimi messaggi di allerta alla delibera del ventinove novembre due mila sette con la quale si fissano
Dei limiti operativi e si dice con l'allegato tre
Aria finanza deve dismettere un miliardo sui portafogli di titoli a rischio
Sono titoli particolarmente compiersi siamo alla novembre due mila sette cosa fa quel punto all'ordinanza
Non potendo più operare su quei vincoli perché c'è un divieto espresso del CdA
La linea gestionale condivisa fine novembre due mila sette diviene quella di rivolgersi al mercato obbligazionario dei titoli semplici
Parte una negoziazione abbia proposto quarti poco professionali in assenza di compiti di regole conforme agli standards abbiamo sentito qui che
Solo un anno e mezzo dopo non si arriva al famoso aut aut alla produzione allegato tre del
Pubblico Ministero ventiquattro quattro due mila quattordici con il quale
Conte Morelli chiedono uno di Terza in ragione di ciò
E qui voi siamo signor Presidente ma questi documenti sono stati ammessi nelle sia per la
Cioè preghiera nei sette sessanta i propri insomma però ci sono interessi non verranno utilizzati per la prego di non interrompermi non interrompiamo la legge prescrive che la discussione avvenga sugli atti acquisiti non passiamo dell'Avellino Napoli siamo adesso verificare si sono acquisiti e se non sono appesi ma
Ha detto se non sono acquisiti non sono attesi va bene e quindi non riesco a discutere secondo la legge però ricalcare io
Io non interrompo ma legge interrompe la legge non fa nulla grandemente emana io ho fatto riferimento a un bell'acquisite ha fatto un passaggio dicendo è un dato notorio che c'è quella delibera viaria
Di del consiglio di amministrazione che pone un limite alla operatività in quel tipo di titoli tant'è vero che
Al portafoglio ho detto prima viaria finanza con la banca
A due giorni prima risulta dalla produzione della difesa Mussari quindi proprio dalla sua produzione appurare la prego di non interrompere più
E
Ammontava a oltre nove miliardi di euro
Quindi la stessa produzione documentale di Baldassarri Daloui letta solo parzialmente in quest'Aula contraddice le sue affermazioni questa
è un'altra produzione
Ma della difesa questa volta Baldassarri ventitré maggio due mila quattordici dove a pagina sei
è evidente l'abbiamo evidenziato in giallo quali fossero appunto i valori negativi della
Redditività dell'attività di Baldassarri altrettanto esplicita anche queste produzione documentale
Pagina due dell'allegato F alla produzione Baldassarri del ventitré maggio due mila quattordici
Volutamente non letta dall'imputato in questa sede
In cui si rileva che al trentuno dodici due mila undici la riserva FS e valore e pari alla cifra astronomica di cinque virgola due miliardi viene un po'cinque virgola due miliardi di euro
Questo lui ve l'ha detto nel castello di Bugie mistificazione quando parlava però questa parte non ve l'ha detta della sua straordinaria capacità di produrre utili perché
Tutte le spontanee dichiarazioni
Che avete sentito in questa sede accompagnate da produzione documentale che noi
A questo punto devo dire non ci siamo opposti alla produzione non l'abbiamo acconsentito ma non ci siamo posti
Nonostante ci fosse un terminal cinque di maggio già fissato perché ma abbiamo ritenuto di non farlo e perché comunque insomma abbiamo pensato che il
Tribunale avesse deciso di
Superare il
Come dire quell'implicita chiusura del dibattimento cui aveva fatto riferimento abbiamo provato a rispondere su quella documentazione prodotta in limine
Con la richiesta di oggi io sorvolerò sulle parti che non sono state ammesse ma quelle sulle quali sto richiamando la vostra attenzione io indicate con tanto di allegato sono le
Son
State prodotte quindi sono pienamente acquisite dal tribunale pienamente utilizzabile in questa
Menu questa meglio allegato F produzione Baldassarri l'imputato però non legge questa cifra astronomica di cinque virgola due miliardi di euro e non legge un passaggio altrettanto clamoroso dove si dice che
La redditività riserva ex a FS di direzione finanza in meno quattro virgola quattro miliardi di euro
Al trenta giugno due mila undici significa che
In soli sei mesi aria finanza perso quattro virgola quattro miliardi di euro in sei mezzo
Ora
Questo punto è necessario ricordare
Che cosa vuol dire richiesta riserva FS
Perché il pool forse il le perché è importante perché l'imputato
La sottaciuto sotto sottaciuta e perché è fondamentale anche rispetto all'analisi di questa operazione cioè di Nomura perché vedremo come noi Nomura contribuito in maniera determinante rispetto a questo problema della riserva FS
In questo regime contabile vede vuol forse il disponibile per la vendita le posizioni sono valutate in Bilancio al costo storico
Il vero valore delle posizioni viene iscritto acconto economico solo nel momento in cui la posizione viene venduta quindi non è vero che la perdita non esiste
Come è stato detto da Baldassarri la pertica esiste ma ai fini di Bilancio e potenziale viene messa in una sola in un'apposita voce del patrimonio
Questo vi prego di ricordarlo perché quando in fatto il collega ha ricordato il problema della
Il Consigliere De Courtois che voleva conoscere la reale situazione del portafoglio Italy si scatenò la reazione il bus della rete la reazione
Di Baldassarri era questo che faceva riferimento diteci come vanno veramente le cose dentro il portafogli diaria finanze dunque della banca
Ed è tant'è vero che
Il portafogli a FS e fondamentale anche si riporta una una perdita potenziale che proprio sulla scorta della perdita potenziale l'Autorità bancaria europea l'erba
Impone nel due mila undici al gruppo MPS una ricapitalizzazione pari a circa tre virgola tre miliardi di euro alla faccia se non conta niente la riserva FS
Ma qual è e qui arriviamo al punto centrale di Nomura del contratto testato occultato qual è l'aspetto più critico della riserva FS
Laser l'aspetto più critico che tutte le transazioni finanziarie Nomura compresa ovviamente
Sono sempre supportate da contratti accessori chiamati Collateral
Che impongono alla controparte perdente in termini di valore di quella posizione di integrare con Cassa il valore della posizione medesima ciò serve
Semplicemente perché
Nel caso in cui la controparte perdente dovesse default are fallire la controparte avvincente vuole incassare almeno ciò che è maturato fino a quel momento lì quindi in altre parole
Bisogna la banca deve mettere da parte tre persone questi collaterale refettorio saltati collateral delle riserve denaro liquido
Quindi rispetto a quel portafogli FS norme c'era una impegno enorme anche relazioneranno mura
Per Banca MPS che dunque doveva reperire ingenti quantità di denaro sul mercato dei capitali
Sotto forma di finanziamenti
In un periodo caratterizzato da un forte inasprimento delle condizioni di mercato si tenga presente che sono in relazione al Nomura il trenta dicembre due mila undici
Il valore del collaterale versato per Alessandro atto con la cifra di due virgola due miliardi di euro che esce collaterale a disposizione nel caso di default della controparte
Tenete presente che nella decima constatazione di Banca d'Italia l'anno prima Banca d'Italia dice proprio tra le altre cose dice proprio questo guardate che questo collaterale già arrivata uno virgola otto miliardi di euro circa quindi
è un dato fondamentale tra l'altro il merito di credito della banca espresso nel dal valore del CTS quel al cinque anni all'epoca
Comincio a peggiorare drammaticamente determinando per la banca un rilevante il posto di finanziamento anche questo volutamente sottaciuto dagli imputati ricordare queste cose quando
Vi sentirete le trascrizioni di leggere le trascrizioni e sentire perché quadretto
Tutti gli imputati bussa ricompreso hanno disegnato della banca delle condizioni alla banca al due mila nove addirittura buste che ha richiamato nella semestrale del due mila nove l'andamento semestrale
Ma ci torneremo
Questa situazione che si è creata per effetto delle norme perdita di valore dell'operazione con Nomura apportato la banca un passo dal fallimento a un passo dai fallimento
La banca è una situazione di crisi di liquidità incredibile questi sono dati storici notori
Ed infatti il rischio di liquidità c'è il rischio
Che è legato all'insolvenza repentina e quello che
Più di ogni altro come diverso dal patrimonio della banca che per definizione un liquido e quello che più di ogni altro può determinare il default di una banca come insegna il caso rimanete qui avete potuto sentire in più di un'occasione
Il noto Ristetti me della manca trecento volto milioni di euro solo per Alessandria suggella evidente comportamento delinquenziale tenuto dai vertici della banche da responsabilità FS
Se poi si considera non me l'avete non non è stata acquisita questo questo questo dicendo ma lo potete trovare sul sito della banca fonti aperte quanto vi pare
I due statement complessivo che fu di trecentotto milioni per Nomura arrivo a settecento trenta milioni in ragione di quelle altre operazioni che avete sentito qui citare i testi Bianchi Scaramella viola ponti
Mi riferisco cioè annoto Italia per esempio a Santorini eccetera eccetera
Quindi con questo che voglio dire che già dal due mila sette la situazione della banca andava deteriorandosi velocemente rendendo necessari numeri osé passaggi in CdA a causa del susseguirsi degli sconfinamenti
Queste sono le
Delibere che non sono state acquisite salto sulle stesse ma
Sono delibere che comunque in quadravano la perdita
All'epoca la perdita di questo parlando
Per tirare le fila di questo discorso la verità e che nel corso del due mila otto la banca comincia a perdere il controllo della situazione ve l'ha ricordato il collega al fatto Barnaba dice nel due mila otto c'era il terrore che saltasse il la nota Alessandro è più che nel due mila nove il mercato precipita e non accenna riprendersi il valore del portafoglio è sempre più rosso Bette a conto economico si riporti solo
Il mirabile risultato di Baldassare il perché quella voce dell'H effettive and force trading solo quella
In bilancio che cosa vi dice altra Bugie mistificazione Baldassarri con la sua produzione allegato PD del ventitre cinque due mila quattordici nel tentativo di
Demolire i suoi due ultimi accusatori borghese e conti produce questa mail dicendo non è vero che io non ho contattato
Questi signori di Dresdner l'ho fatto per avere la valutazione peccato che se andiamo a vedere la mia ci accorgiamo che oggetto di questa mail del diciotto aprile due mila otto non è
Cambia il valore aggiornato del
Della della nota
Ma è tutt'altro ed è proprio quello che dice Barnaba il terrore che saltasse
E cioè dello evidenziato simuliamo quanti default servono per arrivare a un impairment alla completa perdita del capitale queste il vero oggetto
Della mail lui invece l'ha utilizzata per dirvi io mi sono rivolto al Presidente non sappiamo se ci sono
Richieste successive a questa perché certo che sappiamo che
Non sono state prodotte che comunque il risk management non l'ha avuto
Io su questo salterò su questa slide modo molto velocemente perché non è stata messa la produzione però lo dico perché comunque sul sito del MEF quelle la stringa voi lo trovate il sito la fonte avverta Ministero
Delle finanze potrete vedere che anche su questo la produzione di Baldassare è stato un tentativo di confonderli una bugia e un'altra mistificazione di ha portato l'elenco
Degli specialist detto tanto del due mila cinque dove compare Nomura ma piantato quello lager nemico dove compaiono tutti indistinta al niente se voi andate vedrete che invece il Ministero distingue e dice questi sono i primi cinque che si sono distinti
E poi elenca tutti gli altri elenca tutti gli altri e lo precisa meramente in ordine alfabetico
Allora che qual è la verità e quindi i conti in questo non è smentiti l'ha detto ancora una volta la verità
E cioè che
MPS Capital Services era tagli specialista già dal due mila
Nel sito vedrete i dati a partire dal sette al due mila sei se avete voglia di farlo a partire dal due mila era lì dentro e molto spesso la trovate tra i primi cinque Nomura compare sono nel due mila cinque non è mai tra i primi cinque nell'elenco generico
Per entrare dentro basta compilare
Una domanda quindi non ha detto
Una cosa per un'altra la ponti e peraltro ha detto qualcosa che anche nei riferimenti riservati della Consulta
Fatti la Banca d'Italia per la Consob si dice cioè che non risulta lo leggo testualmente non risulta che la banca MPS abbia preso in considerazione la possibilità di agire attraverso la propria controllata
MPS Capital Services specialista sulle MTS
Né di richiedere al Tesoro avete
Quindi
Bugia
Hanno ennesima bugia ennesima mistificazione peraltro io non notato quel passaggio perché ma poteva sembrare particolarmente suggestivo
Ma certo punto Baldassarre detto ma poi su tutti poteva scaricare il mio il rischio tranne che sulla mia controllata al cento per cento
Queste slide alla fine lo avete visto dalla prima vi dimostreranno nella fine ci sarà la conclusione che nessun rischio sia assunta Nomura non voleva
Assumersi nessun rischio tant'è che addirittura si è voluta varare persino
Dal rischio che non si facesse il vero obiettivo per cui i due erano venuti in contatto la ristrutturazione dall'esame non assume nessun rischio
Non assume nessun rischio quindi anche sotto quel punto di vista è una bugia e poi comunque Conti aveva detto
Potevano andare venne ad An Trieste capital service per acquistare BTP si acquistano a prezzi di mercato lo poteva fare chiunque Polita avaria finanza ci faceva gli swap ci fossero quello che voleva su quei titoli
E quindi sorvolo su queste che sono le produzioni che avrei fatto del
Del del Mercer dove
Comunque appunto si vede che lì Nomura non c'è
Il castello di carta dunque creato dei vertici della Banca
Tanti danni ha prodotto anni PS era quasi all'ultimo piano mancava la ristrutturazione di Alessandria
Presidente questa è la produzione allegato uno del Pubblico Ministero del ventiquattro quattro due mila quattordici e la mail che abbiamo fatto leggere in Aula al teste conti da brividi questa nel perché durante la l'esecuzione dell'operazione Alessandria cosa scrive conti quello che stiamo cercando di dire adesso in relazione al rischio
Cui hanno esposto la banca sottaciuto alla Banca d'Italia risk management
In relazione all'al valore della riserva FS che tutti quegli effetti ha prodotto anche attraverso gli interventi delle fa delle ma chiedo scusa
Dice
Come si può autorizzare che vengano lasciati ordini per centinaia di milioni
Sul BTP a controparti non primari e su questo mercato come Nomura quando reiteratamente dimostrato che tale comportamento provoca spostamenti di mercato e adesso lo vedremo bene
Che danneggiano profondamente gli interessi della banca
A quanto ammonta il danno subito da MPS ad operazioni ma Alessandra Goldman Aurora i milioni di corporate bond negoziali fuori mercato che danno subisce la banca l'assenza di una contabilizzazione MTM cioè mark to market e ciò a valori di mercato
Cioè quello che chiedeva De Courtois quello di cui qui abbiamo parlato prima distinguendo tra riserva FS perdita potenziale e mirabili risultati diaria finanza dell'H
Entro trading
Quindi l'assenza di una contabilizzazione MTM non elimina gli effetti di tale pessima gestioni i trust là nel tempo quello che
Abbiamo visto comportando l'ulteriore danno che tali effetti non palesi nell'immediato si cumulano uno sull'altro
Questo denunciava il rischio è che non conosceva due clausole fondamentali
Due clausole fondamentali che sono contenute solo ed esclusivamente del Macbeth quando Bellucci parla lì non conosce quelle cose fondamentali cui ha fatto cenno conti qui e che adesso vediamo
E quindi per vederle dobbiamo vedere non è stato fatto finora come era stata impostata la ristrutturazione di Alessandria per flash ma credo che queste slide più di ogni altra parola possano
Aiutare a capire
La
Complessità dell'operazione che però se mi seguite attraverso queste slide diventa persino semplice
Sono tre i soggetti coinvolti il mercato a cui si rivolge Nomura per le sue Cuper coperture Nomura a cui si rivolge MPS per ristrutturare sabbia MPS che è l'esigenza di coprire la perdita potenziale sul titolo Alessandria
Qual è l'obiettivo è uno solo non vi fate confondere dalle operazioni accessorie quelle fuffa il fumo negli occhi l'obiettivo è questo
E me PS deve ristrutturare di ristrutturare Alessandria per fare ciò deve pagare il costo della ristrutturazione attraverso il prezzo fuori mercato l'abbiamo sentito di un riposte carenza due mila trentaquattro quindi prende che esce tre miliardi
Da a garanzia io l'ipo hanno mura ha un tasso fuori mercato per fare questo servono delle operazioni accessori
E dicevo le due plauso allora vediamo
E me PS quindi abbiamo detto deve comprare sul mercato tre miliardi Tibet i BTP per costituire la garanzia del ritmo che daranno mura
L'acquisto efficacia differita si dice forma Sparta parte a fine settembre tutte le operazioni parte alla stessa data fine settembre quindi non starò a ripeterlo vale per tutte
Le due clausole a prima
Uno punto uno lettera non ne abbiamo parlato e quella che obbliga MPS obbliga MPS ad acquistare i titoli direttamente danno pure solo da Nomura
Determinando addetto conti un'enorme rischio di fronte Running
Tale clausola è determinante per una compiuta analisi del rischio dell'operazione
Quindi il BTP e trentaquattro SEC seguite questa slide capirete immediatamente di una partita di giro il BTP trentaquattro non intendono esce da nessuna parte una partita di giro
Perché
è una partita di giro perché entra in MPS a fine settembre come acquista partenza differita
Esce da MPS che nota garanzia del pronti contro termine Nomura che l'aveva comprata la stessa data per darlo a MPS quindi esce danno mura
Per effetto di questa vendita
Entra Nomura come garanzia del rito quindi una partita di giro qual è la conseguenza che fondamentale capirla in relazione alla seconda clausola della quale il rischio è stato privato e anche Banca d'Italia che Nomura non ha bisogno
Di comprare sul mercato esattamente il BTP due mila trentaquattro infatti non lo fa
E me PS negozia con un pura un assetto svolto sul venti trentaquattro cioè si vuole coprire dal rischio di tasso quella secondo rischio di cui ho parlato anni all'inizio
Nurra siccome ha dato questi Btptel ricoprire il rischio di credito creato dalla vendita il BTP venti trentaquattrenne PS
E acquista un importo finanziariamente equivalente diventi trentanove quindi BTP ma con scadenza di cinque anni di più
A sua volta si copre con analoghe operazioni di swap su questi venti trentanove perché non vuole assumersi il rischio di tasso come abbiamo visto no prima il secondo rischio
Quindi
Tutta l'operazione vede come controparte di MPS soltanto non muta
Questo questo e non era noto ai rischi
All'analisi di rischio conosce ma ha detto che non è stato quindi noto presso noto a Banca d'Italia dipende dalla clausola due punto cinque che creata per coprire Nomura dal rischio di non esecuzione della ristrutturazione del Santa
Questa clausola badate bene fondamentale perché pone in capo MPS l'eventuale rischio di avere in portafogli un titolo con scadenza più lunga rispetto a quello oggetto del il Po
Aria fino a nell'analisi rischio conosceva equipollenti trentaquattro
Questa
Clausola dice
Attenzione se fallisce la ristrutturazione Alessandria tutti prende il venti trentanove
Questa clausola vivamente non sarebbe attivabile se non esistesse quella di cui al paragrafo uno punto uno che ho detto prima
Queste due clausole sono fondamentali affinché Nomura possa scaricare sui MPS i rischi che si sarebbero creati sul suo portafoglio se la stessa MPS non avesse ristrutturata versa avesse deciso di non ristrutturare
Infatti l'assenza della ristrutturazione immaginiamo di cancellare la parte inferiore non c'è più la ristrutturazione non c'è più lo scambio che esce privo pronti contro termine che succede
In questo caso assenza di ristrutturazione viene meno l'esigenza di
Negoziare Filippo
I BTP che due mila trentaquattro tutti e due mila trentaquattro che Nomura dovrebbe consegnare MPS
Questo scambio che nell'architrave della costruzione originaria dovrebbe essere solo fittizio a quel punto diventerebbe reale e quindi avrebbe esigenza Nomura gli averi davvero ma non c'è via e quindi a questo punto
Non mura sostituisce l'intera operazione grazie a questa clausola
Lo in sostituisce l'intera operazione di vendita di BTP venti trentaquattro relativa copertura gas esposto con analoga identiche operazioni sul venti trentanove rimanendo completamente prima di rischi
Allora badate bene che la lettura del termici delle singole parti della transazione quella disponibile quella che
Grazie gentilmente hanno messo a disposizione
Anche agli organi interni consente di conoscere
Nominale coinvolti scadenze e varare e valori dei parametri quindi il tasso lo spread ma non la totalità delle implicazioni in termini di rischio quelle che abbiamo visto che si possono conoscere
Questi rischi solo dalla lettura congiunta di questi termici Edelman detta inutilmente
Quindi riassumendo il
La clausola uno punto uno porre MPS in una posizione di debolezza nella negoziazione del titolo per per un importo rilevantissimo tre miliardi dalla solo mura
Che di fatto approfitta della sua posizione di dominanza controllando del volume enorme a prezzi di mercoledì di un mercato non particolarmente liquido quale quello dei BTP
Ora questa cosa che sto dicendo
Emerge chiaramente da una Mele che più volte prodotta ampiamente agli atti eccetera eccetera eccetera eccetera non ci sono più a mia memoria altre cose che non sono state acquisite nelle slide
La FAO la famosa medie Bellucci sette agosto due mila nove cosa scriveva Bellucci Bellucci è un tecnico l'avete sentito matematico finanziario
Risponde sempre sotto traccia a domanda risponde non è il capo dell'audience non ha della della funzione di rischio non ha
Questa funzione di rappresentare all'esterno c'è il suo Capo
Che può farlo che
In quella maniera così incisiva affatto in quegli anni ma lui risponde nella sua analisi e dice guardate
E poi vi produrrò come conti ha detto come traduce più prosaicamente conti
Quelle che erano le analisi del giudice a domande delle difese quando vi ricordate sentito conti mi dice ma guardate che qui Belluzzi sta dicendo stanno facendo la cresta
Quindi questo dello traduce pontili in altri termini i giapponesi stanno scendere in strada
Ma Bellucci lo scriveva già all'epoca i termini strettamente tecnici per esempio il sette agosto due mila nove cosa scrive Bellucci
Come mostra il geografici seguenti già dei giorni c'era ritagliata
Avete la stampa già dei giorni precedenti al trentuno luglio si osservato un innalzamento dei volumi sui BTP trentaquattro trentanove
Fronte Running ricordatelo bene al di sopra dei livelli fisiologici di scambio
Dice Bellucci con sites cioè dimensioni rilevanti soprattutto sul trentaquattro
Che è uno veranda Bellucci pesa le parole perché è un
Utilizza o verranno speranza significa che non è più è un titolo il trentaquattro che non è più un corso di emissione lo Stato non permette più
Se tutti i nuovi su quel titolo è come se fosse un collezionista di francobolli va a cercare un francobollo che non è più emerso quello vale di più
Quel tizio e tutti i nuovi su quei titoli che non è più in corso di emissione dice anche la Banca d'Italia visto lei è chiaro che il rischio di fronte Running e decuplicato e per questo che lo scrive
Che è un of the verranno
Voi se voi osservate la vignetta più alta nel nel grafico di sotto quella il grafico di sotto indica i volumi ed ebbe lucidi dice dice
Occhio i volumi crescono già prima del trentuno di luglio qual è il trentuno di luglio e l'asta più lunga se andate a vedere lo vedrete meglio nella stampa forse da lì non si vede
Nella stampa di questa belli in corrispondenza dell'ASP del NARS dell'asta più lunga c'è scritto July c'è scritto Jules prime Telepiù July trentuno
La la la scritta successiva troverete audio agosto
Dice Bellucci guardate occhio che già prima del trentuno di luglio i volumi crescono gli scambi oltre i livelli fisiologici stanno andando quindi i volumi crescono a fine luglio guardate la figura di sopra
Superato il fine luglio si fa nel mese di agosto il
Disegno di Sopra indica i prezzi i prezzi salgono a danno di MPS che dovrà acquistare i titoli nel mese di agosto fronte Running questi dove
E quello che sta dicendo che che poi di traduce quindi termini molto più prosaici
Conti ma che Bellucci già nel settantuno sto due mila nove evidenziano
La seconda clausola pone MPS in una posizione di ulteriore sensibilità rispetto al rischio di credito della Repubblica ritardi italiana di nuovo di fronte all'eventualità di avere in portafoglio di titoli con scadenza ancora più lunga cioè
Come abbiamo detto il rischio non lo sapeva Banca d'Italia non lo sapeva
MPS se fosse saltata la ristrutturazione si sarebbe trovato un portafoglio venti trentanove che sono titoli addirittura di cinque anni ancora più lunghi del venti trenta quattro che già mostruosamente lungo non è un rischio questo che
La banca e il rischio deve conoscere ha detto lei responsabile del rischio ovviamente sì
E non è un caso attenzione a questo passaggio
Che gli obblighi che l'EBA impone in capo NPS in termini di deficit di capitale
Sono legati proprio alla presenza di un portafoglio inviti in BTP indebitamente sbilanciato sulle scadenze lunghe quindi
E tanto rilevante quest'aspetto
Della scadenza lunga del BTP che la stessa aveva che dice
Dice occhio attenzione questi obblighi questa enorme esposizione sui
Sui portafogli con le scadenze lunghe condizionano l'INPS rispetto al quale abbiamo detto abbiamo visto discorso così generico Nomura fa la parte da leone
E così il vero che questi obblighi e condizionano l'intera vicenda della mappa negli ultimi tre anni
E pensate al ricorso ai Tremonti bond il ricorso al Monte all'uno virgola nove miliardi di euro il ricorso ai monti bond per due miliardi pensate le queste cose quando dopo andrò parlarvi della do simmetrica della pena
Questo non è un Fattarella come qualcuno li capisco ha interesse a far credere che sia
Questo è un fatto gravissimo
E quando pensate la gravità di questo fatto pensare alle conseguenze che anche questa operazione che alla parte da leone insieme ad altre ma questa per il suo valore a la parte da leone
Condizione all'intera vicenda della banca ho detto dei Tremonti bond uno virgola nove miliardi Monti bond per due miliardi obblighi imposti dalla Commissione europea assenza di redditività della banca
E norme del flusso di liquidità la chiusura delle filiali il piano di esubero del personale il fondo di solidarietà e per finire l'aumento di cinque miliardi di capitale
In questo contesto a questo contesto voi dovete pensare dovete pensare quando
Andrete
A
Valutare la rilevanza del Mantegna
Perché e quando fa fare questo ripensata questa mail ripensata lamelle che abbiamo letto qui in Aula perché
Né possiamo produrre acqua anche di queste nelle vedremo nell'altro processo vedremo nella processione potrà produrre a valanga rendiconti schiaccianti sul punto abbiamo voluto ridurre all'osso
E
Questa è una delle mete che abbiamo chiesto di leggere i nomi in udienza l'allegato quattro
Meglio
Indirizzata al sia formasse accesi il quattro undici due mila undici quindi siamo già in piena crisi determinata da questa esposizione che ho appena detto su queste
Scadenze
Questa mail ben esemplifica risultato cui ha contribuito in maniera determinante la firma del manda eccetera agreement
Quattro novembre riservata ai teste quella riserva che vi dicevo prima la cui rilevanza e determinante la perdita potenziale Leban su quella interviene sulla nostra banca
Marco il valore della riserva raggiunto meno cinque i miliardi settecentotrentadue milioni e rotti di euro meno
Nel vecchio conio la riserva potenziale perdita FS sarebbe di meno undicimila miliardi esplicito
Conclusione da dirigente dipendente di questa banca mi chiedo come si possa continuare ad affidare dei portafogli a qualcuno che arriva assimili devastanti risultati
Io questa meglio dello Nesta qui perché poi ci sarà una domanda
Che dovremo farci ma perché rimasto
Questo
Dentro quella base
Io qua risposta noi
Abbiamo
Provato ad Arcella la sentiremo
Più avanti e
Però
A questo punto
Questa ricostruzione il Castello di bugie
Che meglio vedremo
Prima di questa ricostruzione mi è stata mia molto utile in questo senso la
Digressioni diritto che ha fatto il collega che mi ha preceduto di fronte a questa presentazione qualcuno potrebbe vive va bene ma
Pubblico ministero ci ha parlato di un rischio
Indubitabilmente esistente
Però legato a una finestra temporale che quella del trentuno luglio no dalla dalla
Steel firma alla settembre due mila nove
Perché conclusa al settembre due mila nove con la ristrutturazione si potrebbe dire questi rischi per definizione sono legati
Alla mancata ristrutturazione quindi cessano
Dispersione arriva dopo dunque di che cosa abbiamo parlato non è così questa obiezione non coglierebbe niente
E quindi in questo senso io devo fare per forza di cose non è stato fatto altrimenti
Ovviamente lo impedire la vostra pazienza su questo però devo dire perché il mandated rilevante ai fini del rischio e integrata
Esso stesso sotto il profilo dei rischi non solo della contabilità dove pacifico ma sotto il profilo dei rischi
Integra il ventisei trentotto nonostante questa finestra temporale l'efficacia di queste due clausole
Questa affermazione cioè che il carattere temporaneo di queste clausole del mandated agreement non comporta alcun riverbero sulla configurabilità del ventisei trentotto è fallita tanto in relazione alla
Figura di reato di pericolo di cui ha parlato il collega quanto rispetto
A quella dei reati di evento
La mancata conoscenza delle clausole rilevantissime in termini di rischio da parte del rischio e da parte della banca ovviamente sicuramente rileva in termini di pericolo primo comma
Perché abbiamo si
I titoli non sto a ripeterlo che l'analisi che si effettua e quindi che si effettua anche rispetto al profili di rischio e quella della prognosi postuma quindi valutazione ex-ante
E tutto ciò che accade dopo diviene irrilevante se già ex ante il giudizio dell'interno rete risponde positivamente alla domanda
E rilevante concreta l'offesa che la norma vuole tutelare se la risposta ex-ante essi allora tutto ciò che succede dopo diviene rilevante
Come diviene rilevante tutto ciò che appunto non si verifica cioè il mancato verificarsi dell'evento per cause indipendenti dalla volontà dell'evento della gente chiedo scusa paradigma dell'articolo cinquantasei questo prevede
Qual è la causa indipendente dal controllo della gente rispetto al rischio rispetto a questa vicenda che cioè
Il decorso del termine di applicabilità
Cioè se non si pone
Ponendo sulla prospettiva ex ante possiamo dire che quelle norme che quelle clausole non rilevanti ai fini dell'analisi del rischio
Tanto per Leo interni quanto per la Banca d'Italia allora basta non c'è spazio per altre discussioni
Che poi l'ispezione non avvenga in quella
Finestra temporale in quei due mesi di valenza di quelle norme è qualcosa che esula dalla sfera di controllo della gente
E quindi come sempre in tema di reati di pericolo concreto non è rilevante
Io
Lo dico lo accenno ma
Giudicheremo che nell'archetipo esempi di reati di pericolo concreto quale domicilio tentato la guerra
Riempito un bicchiere di veleno e aver invitato un lasceremo venivo accenno a tutte le sere integri di per sé
Un delitto tentato l'una condotta ex ante idonea uno faremmo
Se poi non la beve non sfera dall'asse esula dalla sfera di controllo del della gente
Quindi in questo esempio di scuola manca non soltanto la verificazione dell'evento come nell'esempio del ventisei trentotto rispetto ai rischi
Ma anche manca il carattere permanente dell'esposizione al pericolo è sufficiente che l'esposizione a pericoli potevo bere
Vic la bicchiere contenente il veleno sia
Avvenga in uno spazio temporale empiricamente apprezzabile non importa che abbia una durata apprezzabile nel tempo può avere natura istantanee qui avuto
La natura lungo che fuori durata di ben due mesi ben due mesi
Quindi applicando questa chiave di lettura alla vicenda del manderete si possono trarre questi corollario la mancata esibizione cioè l'occultamento per essere più precisi
Costituisce condotta ex ante idonea a determinare un potenziale ostacolo al controllo di Banca d'Italia
La circostanza che l'ispezione solo casualmente si verifichi in un momento successivo
Non può essere validamente impiegata per escludere l'offensività te la compro
L'occultamento realizzato in prima battuta nei confronti dei controlli interni contribuisce all'idoneità offensiva della condotta perché perché con ogni probabilità gli organi interni avrebbero
Riferisca avrebbero consegnato dire con certezza avrebbero consegnato la
Il contratto occultato a Banca d'Italia
E quindi il fattore fortuito non rileva
Ma anche rispetto all'evento può dirsi integrato il reato in relazione al
Ai pericoli I rischi occultati
Perché perché
Il carattere della occultamento e pacificamente armatura istantanea e
Mi impone di valutarlo il che è tenuto in quel momento senza la necessità che il comportamento antigiuridico protragga nel si protragga nel tempo
Quindi possiamo dire che l'occultamento immediato i rischi come si è tradotto in un ostacolo mediato all'autorità di vigilanza che si è protratto fino all'ultimo giorno utile per l'applicazione di quelle clausole cioè alla fine di settembre
Del duemila nove una volta spirato questo termine settembre due mila uno ove
Viene meno sì l'antigiuridicità del comportamento ma non viene meno la rilevanza penale dello stesso con riguardo al periodo precedente
Una piccola notazione ma poi davvero potete dubitare che lo stile risk management se avesse avuto questo contratto
Non l'avrebbe consegnata Banca d'Italia c'è un solo elemento della istruttoria dibattimentale che vi consente di adire a questa prospettazione che il rilevante finire finisco della integrazione il ventisei ventotto rispetto a rischio
Quel rischio management che consegna persino i fogli delle ore di lavoro tutto ciò su cui ha lavorato la Banca d'Italia proviene da chi quell'operazione non l'ha fatta ma che doveva tra mille difficoltà realizzarla e non avrebbe consegnato il male che se l'avesse avuta
Quindi lascia
E
E da ultimo e chiudo su questo tenete presente
A tal fine e tanto rilevante anche rispetto all'evento
Il l'ostacolo sui rischi
Rispetto a questa considerazione
L'ASP l'ispezione di Banca d'Italia è certa arrivi l'hanno detto i testi era certa nell'Anna sicuro doveva avvenire la sorte del solo incerta nel quando peraltro è stato detto qui era appesa in quel periodo quindi
E questo elemento di certezza connota ancora
L'occultamento dei rimandi ad come ostacolo in senso empirico materiale di un attimo ostacolo rispetto a un'attività ispettiva attesa e dunque da neutralizzare
E poi
Che ancora una volta riprova del dolore è stato accennato cioè
Occulto il mal detta anche a rischio sotto questi profili qui dell'uno punto uno e tutto il tuo punto cinque evidentemente perché se non lo facessi
O se non lo facessi nel contratto sarebbe stato
Disvelato certamente ho speso Banca d'Italia c'è un ultimo
Un'ultima rilevanza residuale e chiudo su questo aspetto per avviarli al profilo del responsabilità dei singoli
Un altro aspetto per cui noi tranquillamente possiamo dire che il occultamento del mantello integra il ventisei trentotto anche in relazione I rischio puntate a quelle due clausole
Perché perché Banca d'Italia che a quel controllo sulla sana e prudente gestione di cui ha parlato il collega questa mattina
Ha il potere di agire sul marciapiede
Ha il potere di agire sul management
Quindi deve conoscere tutto ciò che rilevante ai fini della comprensione di come il management che si è comportato in una certa vicenda
Lo prevede l'articolo settanta che addirittura arriva a
Stabilire una fuorviante del tutto escluso il Testo unico bancario una forma di intervento radicale e dice che Banca d'Italia può disporre con decreto lo scioglimento degli organi con funzioni di amministrazione e controllo delle banche
Quando risultino gravità quindi organi di amministrazione di controllo il rischio
Quando risultino gravitare nell'amministrazione oppure cito questi dura siano previsti gravi perdite del patrimonio questo che vi sto dicendo badate bene non è stratta accade
Ve l'ha detto qui il teste para scandalo quando nel dice che nel due foglio dodici la trascrizione di parà scandalo dice
Che nel due mila dodici in corso di ispezione essi intervennero sollecitando il cambio del management addirittura con lettera formale e ha detto il teste lo potete trovare nel sito di Banca d'Italia
E voi potete escludere che se
Banca d'Italia avesse avuto conoscenza anche una finestra temporale successiva di quali rischi enormi era capace di assumersi il top management della banca
Occultandoli alla funzione di rischio peraltro potete escludere che
Ci non ci sarebbe stato un controllo è un intervento
Fino all'esercizio di lettura dell'articolo settantotto comunque a una sollecitazione pari a quella che è stata fatta nel due mila dodici quindi non è
Astrattezza arresta è successo nel due mila dodici Banca d'Italia deve conoscere tutto anche sotto questo profilo qui
E chiudo
Sull'aspetto del rischio io credo
Sua Presidente che
Sia del Tribunale quello che
Del collega nell'esposizione
Via rappresentato ripercorrendo l'istruttoria dibattimentale sono i fatti sono fatti sono fatti
Diceva un grande scrittore Russo che non esiste cosa più ostinata al mondo di un fatto
Non esiste cosa più strana dal mondo di un fatto
Non bastano Bugie mistificazione a scalfire nell'ostinazione
Però
Signori del Tribunale del voi prima di avviarsi alle conclusioni dovete necessariamente conoscere anche ai fini della centotrentatré del Codice penale ricordare
In che cosa in che contesto si inseriscono queste Bugie Musti che azioni provano a scalfire l'ostinazione ma non riesco
L'ostinazione di questi fatti perché se ricordate il contesto in cui avvengono questi fatti il contesto storico vi sarà più facile riconoscere le bugie le mistificazioni di allora
Quindi a Banca d'Italia e quelle che avete ascoltato quindi l'istruttoria dibattimentale
Il contesto storico voi avete sentito più volte che
I testi dicono hanno detto
Che questa operazione interessava i vertici della Banca ma perché interessava ed etici della banca qual è il timing dell'operazione voi avete acquisito la richiesta di rinvio a giudizio di Banca Antonveneta l'annuncio dell'acquisizione Banca Antonveneta viene
L'otto novembre penso che sarà duemila sette due mila sei
Datati anche da dati chiedo scusa anche pubblicamente disponibili risulta che MPS esborso
Quasi diciassette miliardi di euro per quell'acquisto sedici miliardi ottocento milioni
Procedette aumento di capitale per cinque miliardi dal capo di imputazione della rinvio a giudizio vedrete che per un miliardo hanno nascosto che non era
Un
Aumento di capitale ma era un finanziamento JP Morgan non voleva condividere il rischio di impresa
Voleva finanziare e basta
Un miliardo l'operazione fra esce l'avete sentito
Cosa succede in questo contesto perché io vi prego di non non è una capisco che è tardi ma non è una
Acquisizione inutile perché quindi hanno voluto rappresentare uno stato di salute della banca che era solo
Nel anzi è oggi nella loro testa perché così fa comodo
Cosa succede all'OPAS quando l'otto novembre due mila sette annunciano l'acquisto di Banca Antonveneta il mercato reagisce in maniera
Chiarissima la costa la la la l'acquisto viene accolto come lo scetticismo enorme tenete presente che nel marzo del due mila otto la banca aveva pubblicato il piano strategico gli scostamenti tra
Il piano strategico
I risultati del Piano strategico indicato il due mila otto e i risultati conseguiti dalla banca nel due mila nove quindi in piena Alessandria lo scostamento diviene drammatico altro che la semestrale di cui parla Mussari
L'esercizio del due mila nove si chiude con un utile netto di soli duecento venti milioni di euro la cifra buffa perché guarda caso è quella del segretario ma
Il dato è utile netto duecentoventi milioni di euro
Pari a un sesto un sesto in meno
Del profitto atteso
Nel Piano programmatico di soli pochi mesi prima
I risultati del due mila nove del nord vennero definiti dagli analisti per esempio da Goldman Sachs come più deboli delle attese che già erano molto modeste a partire da marzo il mercato azionario coincideva titoli della banca senese solo modesto margine di apprezzamento
Nonostante una dinamica estremamente positiva del mercato del credito in quegli anni del comparto del credito tale da più che raddoppiare in pochi mesi il valore del medio delle azioni bancarie ma non di MPS
Tenete a mente solo questo dato tra la annuncio dell'acquisto di Banca Antonveneta e la data della Conferenza con quindi
Però
Novembre due mila sette e la conference call
Il titolo MPS perde il settantatré virgola settantadue per cento del proprio valore questi della finanza la reale situazione in cui versava la banca in quegli anni perde molto di più di quello che perdono i due maggiori gruppi bancari italiana all'epoca
Che cosa fa avete ripeto il capo di imputazione in quest'arco temporale il top management della banca dai il due mila otto e il sedici quattro due mila nove capo di imputazione
Questa situazione induce i vertici di MPS a celare a Banca d'Italia alcune ma leve alcune garanzie date a Boni Bank of New York e a
JP Morgan e occulta Lare non voler la remunerazione del Frejus di cui avete sentito qui parlare più
Nello stesso nello stesso identico contesto temporale solo per rimanere a due tra le più importanti operazioni compiute decidono di annegare il costo della ristrutturazione
Alessandria con Murmura due mila nove e decidono di annegare con modalità differenti il costo delle associazioni Santori due mila otto
Tutte queste condotte che hanno oggi ravvicinato altre iscrizioni nel procedimento di cui queste stralcio fatti di ostacolo falso in bilancio la regolazione di mercato eccetera
E ciò Presidente a tacere di altre operazioni che qui avete sentito echeggiare tra cui noti Italia Singh cassaforte ne ha parlato bianche l'ho detto prima tutte
Accomunate dalla circostanza di aver ingenerato forti sospetti sulla loro trasparenza
E dall'unica finalità che ne tiene insieme che era quella di edulcorare i costi della banca allo scopo di rinviare quelle scelte drammatiche che il nuovo management ha dovuto finalmente effettuare dal due mila dodici in avanti
Avrei prodotto il comunicato ma anche della banca insomma tanto anche quelle del PD
E quindi
Nel dicembre due mila nove l'uno virgola nove miliardi di Tremonti l'abbiamo già dei Tremonti bond l'abbiamo già detto
La chiusura in attivo di quel bilancio per effetto di queste operazioni di edulcorata SIOPE ha consentito il pagamento dei canoni usufrutto in favore JP Morgan la corresponsione della cedola in favore di sottoscrittori
Il mancato rispetto di questa sfida questo impegno avrebbe invece fatto emergere il sistema di garanzie accordata i finanziatori JP Morgan e fatto emergere che per quel miliardo la banca americana non era un socio
Era un finanziatore come tutti finanziatore vuole i soldi vuole rientrare dall'investimento e vuole il lupo
Un finanziatore
Quindi
La cultura il il disvelamento avvenga rivelare l'avere la vera situazione della banca
Alcuni nascondimento erano finalizzato tutte queste operazioni Nomura comprese avrebbe fatto venire alla luce la tanto complessa quanto illecita operazione
Di rafforzamento patrimoniale realizzata allo scopo vi effettuare quella scellerata operazione che fu l'acquisto di Banca Antonveneta
E ciò a tacere del fatto
Che è una chiusura in negativo avrebbe comportato la mancata distribuzione di utili alla fondazione la fondazione di questa città
Con le conseguenze che è facile immaginare
In termini di immagini per gli esponenti della massimi esponenti dell'appalto
Avrebbe fatto emergere in altre parole la totale incapacità del top management che l'assoluta inconsistenza del
Le previsioni di quel piano di cui parlavo prima emanato solo pochi mesi prima
Come poteva tenere fede come poteva la banca
Se avesse dimostrato di non essere capace neanche di remunerare i propri finanziatore a distanza di pochi mesi dalla collocazione di quei titoli mi riferisco al fresco come poteva ricorrere di nuovo al mercato e ne aveva bisogno tant'è vero che l'ha fatto
Per due mila nove Tremonti bond uno virgola nove miliardi come poteva farlo come poteva ricorre al mercato se avesse dato prova di quella
Totale incapacità di onorare i propri impegni
Quindi
Ricchiuto su questo aspetto quando pensate alla ristrutturazione di Alessandria
Quando pensate all'analoga strada intrapresa con JP Morgan e poi abbandonata
Quando pensate alla Corte Conferenza dovete pensare a questo contesto storico fattuale
E qui e in questo contesto storico fattuale che viene spesso l'impegno diretto dei vertici della Banca nell'approccio al percorso di ristrutturazione prima nella realizzazione della Conferenza colgo
Conferenza conto che abbiamo sentito qui è una procedura di compliance unica
Nel suo genere al contempo decisiva
Pensate solo a questo che
In effetti
Contezza dalla conference call a meno precostituzione di una prova di una trasparente trattativa dato infatti sarebbe bastato lo scritto scambiarsi iscritti c'è un contratto interviene il direttore generale misura
E ciò ha tutto tacere della possibilità di scambiarsi relazioni tecniche tanto più data la natura di controparti professionali operatori bancari di entrambe le parti
E quindi solo l'esigenza di
Nascondere la reale situazione
In quel contesto storico preciso che spinge
A raccontare quella congedi Bugia tutti i soggetti abbiamo sentito qui
Nomura chiedo scusa vigili conti K BMG
Collegio sindacale e quant'altro e in questo contesto sentiamo Mussari dirci ma io non avevo titolo per rappresentare al Consiglio d'amministrazione vanno al di là del fatto che gli è stato rintuzzato molto bene da Banca d'Italia
Ma
Il presidente il collegio sindacale ha dovuto ricordare c'era bisogno di farlo ma che al primo punto di ogni no ordine del giorno di qualsiasi azionista sagge comunicazione del Presidente
Altro che esse non aveva occasione ora però a questo punto io devo introdurvi un
L'elemento
Di riflessione perché potrebbe essere insinuata qualcuno potrebbe avere questa sede interessa insinuare una suggestione
Tanto pericolosa quanto in realtà vana e facilmente smentibile e cioè
Di fronte a questi disastri che la banca ha dovuto affrontare di fronte alla necessità di
Ricorrerà trattative con Nomura anche sulle trattative si è voluto fare il processo
è chiaro che sono state fatte le tratto di costa e fatte anche con Deutsche Bank
Basta leggere i giornali al numero chiuso una transazione lacci perché non aveva la pistola fuori non poteva esibire questi la famosa registrazione che c'hanno mura
Di fronte a questo disastro
Di fronte alla
Che le fu nata con i vertici di Nomura
Del Ticino Mura che noi
Ci lavoriamo su questo nell'altro processo siamo convinti che fossero pienamente consapevoli si trattasse di una foglia di fico qual è stata storiche mettiamoci al
Ai vertici non va
Di fronte a questa situazione qui disastrosa alla rischia di mancare distribuzioni di utili ai danno di immagine alla gli effetti rispetto al al al
Al
Fra esce
Qualcuno potrebbe avere questa sera interesserà insinuare l'idea
Questo sfondo di interessi che si muovono che realtà Baldassarri volesse realizzare questa operazione che era solo interesse scusi
Perché magari voleva
Spartirsi la torta con quelli di Nomura
Magari questo potrebbe essere detto sfruttando le vostre conoscenze
Sull'esistenza di
Atti di sequestro
Che noi abbiamo compiuto
Peraltro fa stare sul quale c'è il giudicato cautelare
In relazione a vicende che vengono Baldassarri e i vertici di alcune
Dura sociali trading indagati per reati contro il patrimonio della banca bene
Allora forse
è stato lui e tutta opera sua
Bene allora detto che noi
Non soltanto non attuiamo
Ha mostrato attraverso
Nostri atti pubblici quelli che
Tutti conosciamo sicurezza e quant'altro un solo ascoltato come elemento
Che
Possa sposare la tesi
Che Baldassarri avesse un accordo con le mura per spartirsi
I benefici di questa operazione non ce l'abbiamo altrimenti sarebbe già
Non l'abbiamo tirata fuori e non ce l'abbiamo al momento
Ma al di là di questo che certe privata oltre che come dire dato che emerge da ciò che è stato già
Oggetto di decisioni di giudici
Solo un broker solo piccole operazioni di trading ripetute tante ma piccole operazioni piccolo ammontare comunque
Beh
Però ragionare su un altro
Allontanare questo sospetto malizioso per qualcuno potrebbe avere interesse a insinuare nelle vostre teste
Se Baldassarre avesse voluto concludere quest'operazione per spartirsi la torta con quella future comune non avrebbe avuto il minimo bisogno di occultare immane non avrebbe avuto il minimo disordine
Se
L'operazione aveva il via libera come aveva il via libera deve PC che era voluta dai vertici cosa importava
Al responsabile area finanza che a quel punto in cui unica interesserà fare l'operazione se voleva fare la festa
Cosa importava tutto questo colti me
Occultamento non metterla in bilancio occultare le perdite Negri il costo chiedo scusa il profilo dei rischi
è una preoccupazione del responsabile dell'Area Finanza questa qui
Se quello era il
L'obiettivo del del solo quando è stato
Sì azione si potrà fare nanetti intrinsecamente illecita si i dirigenti decidevano di spendere almeno duecentoventi milioni di euro che abbiamo visto sono almeno trecentootto dalla speditamente
Per evitare rischi di perdite sono note che valeva quattrocento affari dei vertici ma non
Del responsabile alla finanza
Le critiche del rischio potevano essere ignorate come sono state ignorate centomila altre
Quindi no
La radice del vero interesse a celare e altrove e nelle esigenze dei vertici questo lo dovete avere scolpito nelle vostre menti perché così è un dato
Oggettivo che risulta dall'istruttoria dibattimentale Baldassarri non aveva bisogno se voleva realizzare un'operazione in danno della banca con gli amici di Nomura
Il vero interesse nell'esigenza di vertice del padre padrone di quella banca il dominus attivo e volitivo incondizionata incontrastato Mussari
Quel Mussari dalla personalità Strabone Dante che avete potuto apprezzare in questa sede
Quello che in una notte e decide alzando il telefono di impegnare la sua banca per quasi diciassette miliardi di euro l'avete apprezzata qui la sua personalità
L'esigenza del attivo Mussari e delimita e leale villini e guardate che io utilizzo
Mica agli altri vini gli ecomusei non aveva mai in scontri andava sempre d'accordo io utilizzo leale attivo
Aggettivi non a caso perché leale lo dice vigneti di lo dice Mussari di vitigni e attivo e Pini che quando parla di Moussa Rita questa sua definizione
Queste opere in questo contesto qui
Come infatti che vi dice di averli sentiti evocare in sua presenza e in tali contesti esigenze di performances di Bilancio e dell'accordo a distribuire il centesimo cosa ha fatto abbassare di fronte alla vera il solo interesse decide di stare dalla loro parte
Baldassare il braccio esecutivo di questa operazione e sono il braccio esecutivo di questa operazione
La mette in piedi il regista
Mi interessa e la strategia e la decisione e altrove
E il braccio esecutivo di scelte che provengono dall'alto perché rispondono ad esigenze che stanno sopra falda sarebbe non solo di palestra stanno sopra fantastica
Che preoccupano il tuo Mussari disciplina avete sentito qui tante volte
E fin qui siamo sul tema delle per il momento nella motivazione
Che sono estraneo all'accordo
No multifondo non ci interesserebbe
Ma questo faceva abbiamo una prova talmente sta bordate che abbiamo anche delineato il contesto dei momenti e delle
Motivazione
Per il dolo per il dolo ritorna a parlare il collega
Basta ricordare il Castello di Brugine io qui per flash delle
Vedete che ve li enuncio deriverebbe le ricordo
Quando Baldassarri mentre quando dice che Ricci fa presente che la con le un'esigenza ordinaria di Nomura mente quando dice che il canovaccio è stato scritto a quattro mani non c'è traccia uno stava a Milano lato stava in casa perlomeno ce lo scambio di va bene
In contrasto con quello che peraltro aveva detto EPM abbiamo prodotto i verbali in mente quando nego finge di non sapere che c'era forte opposizione dentro la banca mente quando dice di aver dato il mandated rischia BG non c'è traccia
Ma scusate io su questo la per trasportare da Matteo
C'è
La dato questo manderete a rischio ma come sono anni che rischierà diventata una barzelletta gli andava contro
E sa di avere un risk management così ostile e non si conserva la prova di averlo coinvolto ma io io non riesco a credere che uno possa credere a questa scusare dizione a questa impostazione io so che ho davanti uno che mi fa le pulci su tutto
E non mi conservo la prova verranno coinvolte
Su una cosa così a tre miliardi di euro ma
Per non parlare del clamoroso tentativo non mi ripeto l'ha detto il collega
La pistola fumante anche quella quelle clamoroso sotto il profilo del dolore far firmare il foglio che avallavano le operazioni
Fa firmare quel foglio ma perché ma perché oggi avrebbe
Va bene carico ci pensava stabiliti Master Photo comunque sto avessero pensato sapevano bene che
Avrebbero saputo bene che quel foglio poteva secondaria testi fa io ho informato tutti
No
Perché Presidente il canovaccio non si poteva spendere pensate queste il canovaccio dormono posto spero che non potevano spendere il canovaccio troviamo
Ma perché non potevano spenderlo perché ovviamente tira in ballo i vertici invece quel foglio cinque fogli almeno tre
Ho conosco l'alterazione la tutti i suoi aspetti l'avallo mi è piaciuta
Sta di fatto benissimo
Quindi
Loro non posso saperlo
Parolacce non basta il canovaccio
E di chi è l'interesse ad avere questa lo se non dei vertici dice
Mente infine
E finisco con le menzogne Baldassarri quando dice che ha parlato appagati dell'operazione con Nomura
Solo in termini che ritraente perché pensava che dell'altra parte la ristrutturazione ne parlasse Bellucci ma acché qui eccome la giustificazione di prima non non ho dato la triste perché
Cioè come tu che costruisce con la RAI la deve dare quell'altro che non ce la e che comunque l'operazione non l'ha costruita c'è chi deve parlare e lumi con Banca d'Italia Bellucci non te che lei
Organizzata
Ne menzogne infine arrivano con l'ultimo atto le spontanee dichiarazioni dalla mente credo vi abbiano dato a
Buon Dante trovati come la mistificazione a Banca d'Italia come dire a trova i suoi
Tutti gli effetti di effettivo delle sue ultime manifestazioni qui davanti a tutti voi dileggio fattivamente
Non vi legge quell'ombra nella seduta dice che andava molto bene l'aria finanza
E quindi che cosa che rimane da fare se non attaccare la credibilità dei suoi accusatori
Tira fuori persino un invito ha un giardino al Giardino dei mobili allo sforzo che che sappiamo per quanto sappiamo noi potrebbe averlo pure chiesto lumi fornisce un invito non dice niente
Arriva a quel punto lì
Tale
La massima frustrazione in cui versa quanto rende quelle spontanee dichiarazioni invidia industriali le bugie
Mento hanno quando fingono di ricordarlo sorvolano sulle cause del fallimento della trattativa con Geppy non ricordano cosa disse loro dubbie amico di Mussari rimosse ripresentarvi
Mento no quando essi anche sismico ISCOP la contrarietà interne dalla banca Vigni mente penosamente quando cerca di accreditare la tesi che non è un contratto lo dice lui stesso foglio quarantadue la lettera di intenti che non lega niente
Con ciò peraltro Presidente lo dico solo en passant
Aveva detto lo vede delle
Interrogatori il contrario davanti al pubblico ministero
Evidentemente come già Churchill diceva che il free Cerci ricevete i mangiarmi le mie parole non mi ha mai dato di gestione diventerete
Anche luglio segue la stessa linea
Mente foglio quarantasette quando dice che la colpa è un normale incontro se non c'è motivo non si chiede di dare conferma di aver capito bene qualcosa che messo per iscritto e rispetto alla quale c'è la firma del direttore generale di portarla a conoscenza anche della società di revisione
Menti sugli effetti del ma anche che c'è la lettera se il punto c chiedo scusa al punto sei lettera c del canovaccio
Che riguarda gli effetti contabili della postazione lui dice che non va appostato in bilancio l'ultima domanda il Pubblico Ministero più divertente
Si apposta in bilancio l'appello non support
La prima volta lo sento abbiamo chiesto anche a Mussari ci aveva provato Boussalim poco rappresenta il più furbo approvata a parlare di
Costi ammortizzati cito il centro niente in questa vicenda ma che comunque e che quindi lasciano traccia il bilancio
E quindi tante abbiamo sentito anche in questo ente ha un costo non si riporta minacce
Mente quando dice del contratto è rimasto lì perché nessuno gliela chieste non aveva rilevanza mente quando ha proposto il collegio sindacale dice che non se ne preoccupa perché nonostante lo specifico impegno dell'accordo
Mente infine quando prova come Mussari a sminuire davanti a voi la portata del risposta la Banca d'Italia diciassette dodici due mila
Vediamo
Mussari l'abbiamo vista Vistola situazione della banca
Quale fosse in quegli anni a partire dal
Quel drammatico due mila otto subito dopo l'annuncio di una questi dell'acquisto di parte esclusivi mente sulla situazione della banca vi dice come stava la anche al semestre a semestrale
Quando vidi mente quando lui dice vuole sminuire l'importanza di evitare un impatto negativo al rilancio del default delle note del costo di ristrutturazione
Cioè i segni un quadro della banche che esiste solo per la sua
Mente quando è l'apoteosi della correttezza quindi umilia disegnato se stesso per la sua gestione come l'apoteosi della correttezza persino il rapporto con conti andava bene
Mentre quando dice che nessuno gli ha mai posto il problema di Alessandria possa spiegare però come mai risulta il contrario
Neanche ci sa dire come mai Fantini disse di mandar via tanta strada
E sfuggente metti su KB K elementi
Tappa PM G foglio sette sei nove passa dal non ricordo intese a escludo intese dell'esatti
Confrontati
Sul punti i due atti
Mente
Quando qui e clamorose Presidente quando nel tentativo di giustificare la risposta che danno Banca d'Italia per io ricordo anche un suo intervento gradiremmo averne che si firma
Tutto perché te l'ha preparato un altro allora te firmi perché c'è la struttura nei richiamo il teste dicendo
Risponda il l'imputato risponda a questa domanda
Perché stiamo parlando della risposta rispetto a una constatazione a una cosa molto importante e lì l'organo di vigilanza
Allora lui un pochino capisce
E io dà una spiegazione dice ma io peraltro non sapevo
Qual era il costa all'epoca che si trattasse di un operazioni miliardarie
Dice così
Bugia bugia perché lui ha condotto fino a poco tempo prima le trattative con JP Morgan che l'operazione era uguale un miliardo di differenza due miliardi contro tre quindi non sapeva che stava parlando dell'operazione miliardario
Ma
Insomma anche anche
Anche Mussari recita la sua parte in questo processo delle bugie dei tentativi
Giustificazione
Non di rado contraddittori persino nella produzione documentale abbiamo visto bastava è bastato diciamo partiti da tuo mie noi non ci siamo recati anche produzioni che le slide dimostrano come Conte contraddicono altri punti delle e le loro stesse tesi bastava che comparisse nove Nomura
Cose
Quattordici anni gli altri
Gestisce la funzione di rischio qualche nome deve
Povero PG piuttosto che di Ponte di Bellucci per giustificare la produzione
Ma niente che provasse la cosa più importante ricordato in cui qualcuno che ha parlato il mantra allora ricordare un mantra la risposta di Baldassarri tutte sai che stai lavorando in quel contesto sull'operazione così delicata
Con un risk management così ostile che vuole coinvolgere la funzione di Bilancio addirittura fare tutto quello ai uno straccio di prova l'ultima domanda del Pubblico mistero ai uno straccio di prova che dimostri uno straccio
Che gliela il mandato questo benedetto male tattiche ricordarcelo sembra parole attutito dato come se avere dieci imputati qui cambiasse qualcosa l'ostacolo è
Contro bancari italiani che era stato l'interno ostacoli interno a riprova del dono
Si scusa cambiale o trecce ed erano tre ce ne sono e precede dovevano stare comunque hanno provato a fare questo
E la domanda
Celai uno straccio di però no
L'unica straparla su tutto il lì sintetico può dire altro no e si chiude il controesame del pubblico ministero
In questo castello di fuggire signor Presidente c'è però una linea comune e mi avvio verso possiede una linea comune ai tre imputati
Ed è questa
Ed è la più
Avviene tardi si passi il termine la più odiosa e il tentativo di scaricare sugli altri le responsabilità che sono propri
Lo fanno tutti ma perché sugli altri contraddico
Perché così Fanny corrente se il corredo scarica su un terzo battaglie ma si parla male del proprio cui imputato si espone un rischio si espone al rischio deputato Rusconi
Qui questo rischio è l'unico rischio politico quegli altri che hanno costi eccome ed hanno anche nascosti questo non lo posso
Questo non lo possono correre allora a bussare quando mi dice Mara Baldovino Marano dono affatto ha avuto il prima pagina sui giornali se Mara mando
Evocando noto nel giorno dell'eccezione di Francesco Ferrucci da parte su dati Ventura proprio insomma che divenuto paradigma storico dell'infierire sul più diretto
Io no io no io non inserisco sul più debole
Un tentativo di accreditare un minore un onore che non dimostra signor presidente quali a a quasi a presentarsi a volersi presentare a voi come colui che per difendersi dovrebbe accusare qualcun altro e non lo vuol fare
Perché hanno dovrebbe farlo se fosse stato trascinato in questa disavventura da altri da Baldassare Dalimi PLIS perché
Perché no io non chi chiunque di noi immagini di essere della sua situazione per un attimo non lo tiro in mezzo faccio l'non voglio fare il mare amalgama io me lo sbarramento lei l'accusatore
Ma io le farei passare una
Ma io sarei una una belva feroce nel difendermi
Mara mal dono
E poi è così vero che non colpisce inerme che in un'accusa gli altri
E cosa altro formando scarica come fanno gli altri la responsabilità sulle funzioni interne su qui a quella con la partecipato in una veste che
Mi immagino quel povero cristiano che avete sentito qui di PG con quella persona età che avete potuto apprezzare qui lì dentro proiettato pensava ad parlare di cose tecniche si trova queste delle il cumulo con il quale non ha neanche mai parlato la decisione davanti al Presidente
E questi titoli e quelli che che che francamente dando il via libera all'operazione
E però scarica su quello che era lì su quello che poi si precipita raccontare sedute le sue paure
E però mi scarica su quella responsabilità lui come gli altri
Addirittura lo volevano imputato in questo processo
Mara mandino ma riguardi tutti tutti quelli che hanno scaricato sul più debole tutti quelli che hanno infierito su quello su chi non si poteva difetti
Certo con conterà più difficile Presidente forti egli non dava di e-mail da Dada dando ai danni
Se
Diventa molto più difficile giustificare una un attacco accolti
Quindi
L'unica strada che rimane a Mussari
E quella gli accreditati la testa che fossero solo richieste formali
Solo formale da rispettare
C'era perché c'era formarmi era lì perché c'è una forma da rispettare formalità
La verità Presidente che quella con il
Il canovaccio e sostanza e su quella sostanza salta l'accordo con JP Morgan su quella sostanza
Tutti i fatti e con essi la logica solo contro qualsiasi altra ricostruzione in primis quella che prova a fornirvi il MOSE
Però dove dovremmo credere alla parola rimosse
La verità Presidente che loro non potendosi accusare reciprocamente non possono che camminare insieme su un filo
Tenendo si fermano sul baratro delle loro stesse pugile peccato che questa istruttoria quel filo la spezzate locale in contanti tutte e tre insieme tenendosi per mano
Allora nella
Ricostruzione finale nella richiesta di pena che
Di andremo a chiedere che ti anticipo è elevata
Noi dobbiamo dire qual è la personalità dei singoli ricordarvi qual è la personalità dei singoli chi sono questi persone che oggi sono imputate dall'altra passare un tecnico esperto abile
Costruisce un'operazione che lui stesso definisce complicata
Coinvolgervi
Che tutto quello che abbiamo ascoltato impone la
Consegno al silenzio su una cosa non ovviamente non c'è bisogno di richiamare tutto questo però su una cosa di prego
Quando
Tra i suoi fedelissimi contenere un ciclo che non sa fare neanche l'operazione una le ha fatte una la sbagliata però ha bisogno di affidarsi a quelli perché gli altri no gli altri notando sembrano epoche senno
Non vanno bene ci vuole gente che piega la testa
Contenga e vi dico solo questo
E con lui che è chiamato dalla Gange Bellucci dice esiste solo contestualità e non collegamento economico giuridico finanziari
Cioè ittici l'emissario di continuo mondi Baldassare dice
A
A agli ispettori la stessa cosa identica che BG dice Baldassarri non è una tasso Alisarda una certezza
Tutte e tre scelgo il Parlamento del tu carry trade la lunga la linea comune di nascondimento
Un altro luogo che lega insieme i loro destini nel
Camminare insieme su quel baratro su quel ciglio pericoloso il post factum dello Stato
L'organizzatore che regista dell'operazione però l'esecutore che agisce su input allora vediamo qual è l'importo delle
E vediamo partendo la Vigni
Vi
Che il vertice gestionale della banca
Vigni che è preoccupato per la situazione disastrosa in cui l'hanno condotta volete un'immagine di vini la cui preoccupazione crediamo davvero genuino
Non l'ha detta solo l'unità del Paese ma l'altro teste e Luis che cammina con il Sole ventiquattro Ore volete quest'immagine queste lui che cammina con il Sole ventiquattro Ore aperto
Di fronte a quel baratro nel quale sanno che possono capire la banca senza tutte quelle abiette operazioni nascondimento sarebbe stato nelle condizioni in cui è arrivata l'ora nel due mila dodici a un passo dal fallimento ma prima
Hanno messo la testa sotto la sabbia e lui era preoccupato questo girava con quel foglio
Ma Vigni Vigni più degli altri e ancor più preoccupato di salvaguardare l'apparenza di un eterno status
Luigi e proviene da questo territorio differenza di Baldassarri a differenza di Mussari sa benissimo che cosa vuol dire la banca per questa città
Lui è cresciuto in questa banca
Luis vuole ancora salvare l'apparenza di una banca solida di una banca responsabile del proprio territorio dove ripeto è cresciuto
Garante di antico equilibri e vi è il sogno ormai vanno già all'epoca in realtà vanno non lo volevano vedere di un eterno benessere
E più di tutti consapevole che di ciò che la banca era stata di ciò che loro avevano gettato alle ortiche distruggendo
Un patrimonio collettivo di questa città e non solo
L'unità disposizione rimettere il mandato in cassaforte
Non
Nessun senso io su questo diventa non torno sul
Sull'appuntamento in cassaforte però su una cosa perché mi sembra un è stata detta però su queste
Quando dice ma io che bisogna avevo di
O metterlo in cassa forse lo volevo occultare non lo faccio protocollare a parte che il protocollo è una procedura standard ha detto popolare
Ma il contratto è un dato ente ed è la realtà è un dato empirico non si può distruggere esista una controparte che c'è la
E chi ha interesse a conservarlo posto che regola rapporti per miliardi di euro la cui efficacia dure decine di anni che fai lo fai sparire ci
Sarebbe piaciuto con la bacchetta magica però purtroppo la loro firmato
Che vuol dire non lo faccio con l'amico pur fare sparire poi
Occultarli l'esistenza sperare di fronteggiare nel tempo i suoi effetti disastrosi questo plico
Nasconderlo alle autorità che devono vigilare sotto il profilo contabile sotto il profilo della sana e prudente gestione non può farlo sparire esiste
L'unico bancario di lungo corso conosce perfettamente scopi e richieste degli ispettori ispettore ci hanno detto che il direttore generale il terminale ultimo
Del della dell'ispezione e colui con il quale si principi all'ispezione si conclude poi è ovvio che si avvale
Delle funzionante ci mancherebbe
Chiudo humus agli
Mussari c'avete sentito qui ha un ruolo attivo dentro la banca fatto gli scambi Contini interlocuzioni incontri dal ponte dal in autonomia
Con i dirigenti che con il kit con il CdA lo dice Dini
Sappiamo che si confrontavano dice Fanti sempre per le questioni un certo livello con il Presidente mai uno screzio piena armonia e una personalità forte l'avete potuto apprezzare qui poi un dato come dire molto
E persona competente in materia finanziaria lo dice anche vitigni
Più di luce Dini proviene da cinque anni dentro la Fondazione dal due mila sei il Presidente della Banca è un avvocato e non è uno sprovveduto balzi
E quello che si impegna Giacco pompieri ed i pompieri e Barnaba vi dicono quale grado profondo di conoscenza avesse Mussari del problema specifico della trasparenza
E se le difficoltà incontrate con Geppi sul problema della trasparenza contabile tipi voleva
Portaste in bilancio
Quindi è perfettamente a conoscenza delle problematiche connesse
Mussari e quello che firma la comunicazione AKP MG da per trasmesso tutto quanto e sa che non è vero
Partecipa consapevolmente alla con
Ed è consapevole quando riceve il fax da Fanti attenzione a questa parte della vicenda del fax
Perché sulla quest'aspetto della formazione del canovaccio della preparazione della telefonata nulla è rimasta agli atti della banca conservato allegato perché parte nulla non doveva uscire nulla l'unica cosa rivelatore il fax che noi troviamo in sede di perquisizione
Che singolare in cui lo conservo
Perché lo conserva perché la prova di aver coinvolto i suoi capi
Per questo lunghe consenta tutto l'abbiamo già scritto conserva però la prova di averlo trasmesso il mandated però conserva la prova di aver coinvolto i suoi capi
Mussari quando viene interrogato
E qui avuto un peso
La produzione delle nostre dei nostri verbali d'interrogatorio
Borsari quando si è interrogato non sa territorialmente
O se ne è stato chiamato la prima volta il quattro di febbraio sia passato risponde
Il quattordici febbraio due mila tredici viene arrestato Baldassare
I giornali parlano di questa vicenda dicono perché è stato arrestato se ne parla del mese
Ma lui non sa posizionamento del
Cioè un conto duro che la Procura assesta durante l'interrogatorio
E lì barcolla
Poi è chiaro stanze idee però qual è la giustificazione persona furba
Che riproporre qui ma io non me lo ricordavo mi posso ricordare un canovaccio non ci ricordavi una telefonata dove tu stessa mettiti un unicum e non ci sono casi precedenti in cui hai recitato una pantomima in inglese con domande risposta che ha ragione il collega sarebbe un dialogo dell'assurdo
Se adesso ha avuto un minimo significato pratico quel significato pratico che BG si aspettava
Di trovare e che non ha trovato invece siccome è solo una recita finalizzata per quello scopo che Nomura vuole allora va bene in quel modo lì va bene recitava comunque va bene che una piccola cosa quell'altro
Risponda anche un un passaggio dopo non esattamente attore spettano
Quindi quindi
Mussari non lo sapeva ed è costretto a dire quelle bugie
Ad arrampicarsi sugli specchi come
Lei il suo controesame ha dimostrato e come potrete leggere dalla confronto con interrogatorio perché non è vero
Che non mi ricordo equivale
A nuovo escludo tassativamente come ha fatto
Dal passato del tempo non è questo
Sapeva perfettamente perché così era che
Aveva avuto tutto il tempo per ricordare
Del resto lui Mussari le cose compromettenti non le ricorda non ricorda neanche bombe
Dice che sapeva del collegamento negoziale ma che Vignoli parlo del meno demand che sul punto anche su questo punto il pm rileva la contraddizione foglio sessantacinque
Dove li aveva detto sul reiterata domanda di non ricordare la circostanza non ricordare Fellini ne aveva parlato
Eppure è così veramente possibile credibile che il limite leale Dini potesse nascondere qualcosa di così importante all'uomo forte della banca ma queste già smentito dall'istruttoria dibattimentale
Da Fanti dalle stesse indirette ammissioni di vini e SMI è smentito per logica ed infine smentito per prova documentale perché c'è quel famoso punto sette che ha trattato il collega
Quando
Mussari parla del contratto ombrello ed è costretto ad ammettere che non esiste alcun conto altro contratto ombrello in questa vicenda che non sia il Marletta agreement e che cosa vi dice che qui siamo veramente sul se non fosse una roba seria sarebbe da aggiungere
P dice ma quella parte l'ha letta
Sai niente
Ma neanche se stessimo parlando del verbale di assemblea di un condominio sarebbe credibile la roba del genere sta impegnando la banche l'operazione miliardi l'addetta saliente
è uguale non dice nulla credibile che non dica nulla né alle Vigni non dica nulla al bravo Baldassarri non dica nulla il CdA a Giarre aspetto che non aveva un ruolo per informare
Pare poi qui Banca d'Italia rintuzza adeguatamente facendola fogli ottantatré ottantaquattro ricordandoli persino le norme del Codice civile gliel'avrebbero
Noi precedente non
Estremamente forti c'è a dire a questo tipo di interpretazione è follia non non non è incredibile cioè non era concusso unico
Non è complesso se c'era
Forse non c'era forse dormiva passato lì per sbaglio non erano possibili allora diciamo questo che non era complesso
Finge di non ricordare un evento unico una pantomima senza precedenti
E quando viene interrogato dal pubblico ministero sul costo dell'operazione prima disse in sede di interrogatorio che non sapeva del costo dell'operazione
Perché le apprendeva nel momento in cui lo stavamo verbalizzato quindici di febbraio
Poi invece dice di sì
Sminuisce persino l'ha detto il collega il ruolo dei suoi interlocutori non sapeva
Con chi stava parlando insomma un passava niente caso
Non li hanno raccontato delle risposte
Altro che andare avanti
Il proprio dovere verso la morte con tutti i primi con vigneti in primis un biglietto al passato
La sua personalità Astra portanti insieme in uno con il suo atteggiamento sprezzante Presidente lo portano ad attaccare persino Fanti
Il suo Ferilli fedelissimo Fanti che quindi crea non pochi problemi
Quando anche parla del fax quando dice io consegno farsa Presidente come dicevo con
Riflettere anche su questa cosa qui
Allora una rivalsa il capo della segreteria un serio false e tu non sei nulla
Che cosa dovresti ma che sta roba qui tennista consegna
No dice non dice nulla queste un altro segno evidente del fatto che lui sapeva perfettamente tutto dall'inizio che sarebbe arrivata la telefonata che sarebbe arrivato il fax cosa conteneva quel pazzo e a che cosa è servito
E questo nel contesto in cui Londra ci dice che
C'era l'esigenza di fare un risultato utile positivo in bilancio
Mussari legge quel copione solo Mussari legge quel copione che anche più sprovveduti appare una recita finalizzate a fornire garanzie senza le quali la controparte non va avanti
Non va avanti
Che bisogno c'era in un'operazione trasparente di una cosa simile c'è responsabile area finanza c'è il direttore generale la trasparenza e le garanzie signor Presidente sono affidate allo scritto in un rapporto trasparente fino in fondo allo scritto
E basta non c'è bisogno come tutte le transazioni
Sono affidate
Qui lo stava parlando col direttore generale di linee strategiche
Interviene su un'operazione di finanza strutturata della puzza di bruciato che si sente da lontano che costringe e spinge alla massima cautela e la prostituzione di una prova infatti viene tirata fuori non pena feste
E che diventa strumento
Il
La registrazione della telefonata il canovaccio diventa strumento per agire resistere in giudizio
A Londra e a Firenze quello che non è neanche un contratto
E la carta che i tedeschi dolcemente non si possa locale che fanno già infatti fanno la transazione con Santori
Col nuovo management non ci sarebbe bisogno di tutti quegli accorgimenti se l'operazione fosse miliardi occupate da lontano che puzza da lontano e già il manderete vedete presidi noi avremmo potuto immagino
Bandire diciamo abitazioni partire lo stesso il ugualmente il processo anche contro i vertici anche in assenza del canovaccio perché già il margherite
Puzza di bruciato da lontano
Puzza nella versione COGEPAPI quando li fanno aggiungere quelle cancellature quelle quelle integrazioni di cui ha parlato il collega
Puzza quando ce lo dice lo stesso Rossi di Capetta dici ma quando mai Rossi è un socio di captazione è uno che ha un'esperienza enorme KPC era societari contro di redenzione dei bilanci
Famosa importantissima
Non è un socio di quella società quindi non è
L'ultimo arrivato mai visto che in un contratto si iscriva
Impegna their lo all'organo di revisione il cui stipendiali rivela ma scontato che lo degli all'ordine del riso le si si fa ma non solo si fa Presidente si deve fare
Peter all'articolo ventinove decreto legislativo due mila dieci risponde di un reato specifico
Ha infatti sono indagati lor signori altri
Reato l'articolo ventinove perché non l'hanno detto a capo che Magic e quando mai si scrive mai l'ha visto il prossimo cosa del genere
Dura che fa registra trascrivere si prostituisce la prova loro sanno perfettamente lo dice saliente che il contratto non sarà inviato contestualmente a KTM ci pena per MPS
La vanificazione dell'operazione tanto agognata hanno pura interessa fare i soldi e accetta di infischiarsene dei problemi del PD MPS di quello che farà MPS
Quantomeno accetta l'eventualità che MPS non sia trasparente
Problemi di MPS loro hanno la prova l'orario la tirano fuori i loro registrazione hanno una prova di aver chiesto il possibile tutte le istanze del mondo ma volete più da noi qui
E quindi è risibile dire che Mussari
Che quella parte della da parte di Bruxelles a parte la telefonata la riferisce stellette allora se volete credere che Mussari non avesse compreso nulla
Se qualcuno a
Nardi davvero sposare questa linea di lettura allora sono io che ti chiedo di prosciogliere prova di prosciogliere sensi dell'articolo ottantotto perché in quel momento non era compos sui perché in quel momento non era concluso
Se c'era dormiva e quindi comunque non era concluso
Qualcuno li dovrà nominare anche un curatore speciale perché ci vuole una denuncia per conoscere
Se volete credere a questa lettera relativa
Che non avesse capito
La verità che senz'altro intervento non si sarebbe chiusa alcun operazione concepì non si potrebbe chiudere con l'usura
Il suo intervento indispensabile quindi come gli altri più degli altri porta sulle spalle la responsabilità di questa operazione
E qui arrivo a quel punto parcella
Ma quando quando dice ma perché non lo mandiamo via mandiamolo via dopo quella famosa cosa allucinanti
Allora io mi sono chiesto ma perché perché non lo mandano via io me lo sono chiesto ce lo siamo chiesti il perché
No cioè loro ce lo potrà ci avrebbero potuto dire loro perché no visto che può forse la parola di fanti dell'uomo ombra conta più di quella rompiscatole del risk management conta più di cento o ditte
Funky l'uomo di tutti la memoria storica della banca no niente perché
L'unica risposta logica assente agli altri fondo interpretative di questa domanda è che
Baldassarri sapeva il fatto suo e in quel momento in quel contesto storico drammatico perché vi abbiamo rappresentato era l'uomo giusto al posto giusto
In quel mix esplosivo di crisi di mercato e di scelte gestionali scellerate lui era l'uomo giusto al posto giusto
Era utile per affogare le perdite annacquando le difficoltà della banca nel mare nelle acque torbide della finanza creativa a queste servirà
Sale
Altrimenti lo mandavano via in un rapporto normale
Avvale di un risk management che chi scrive quelle cose in una
Banca normale conti dice sarebbe bastato un millesimo di quello che gli iscritti
Leggeremo formulato processo solo tante tante tante le operazioni allora perché non mandare gli acconti
Perché rimanga agli
Ci vogliamo tenere lutti mi son chiesto ci siamo chiesti anche questa però mandate via confiscato
Pescato
Ma qui
Sovviene una sola
E quella ci siamo sforzati queste d'ispirazione nazionali manzoniana stavolta e sono le parole compensi al padre reverendo quando dice troncare troncati sopire padre molto richiesto sopire e troncata
Perché perché gli allontanamenti signor Presidente devono essere motivati
Mi sono allontanato conti perché là dove intravedono motivare volevo mandarlo via così creano scandalo
Creare un rischio di azioni civili
Che è un rischio di formalizzazione all'esterno di fatti interni alla banca
In lungo la gesti estremi io penso alla famosa letterina anonima che è giunta la Ponzo bar della quale molto bene ci ha qui parlato la uno free e che anche quella preconcetto licenziamento
Il
Certi personaggi che sono stati qui menzionati che erano l'osso duro
E lo zoccolo duro dentro aria finanza a Milano
Quelli tanto stile appalesare quali non si poteva fidare
Questo crea un licenza tutti questi pericoli tre un licenziamento quindi quindi rischiano riscoprire pentole Pratolini pentoloni tutelati scheletri nell'armadio
Molto meglio sopire e troncare
Comunica sottile molto meglio gestire come è sempre stato fatto assieme rassicurare
Al limite fare negli odi delle verifiche c'è imputati imputati faremo le verifiche vuole verifiche ma lasciare tutto immutato anzi alzare un bel muro di gomma come hanno fatto sfiancante larghezza
Vedi mai che qualcuno se ne va qualche rompiscatole come ha fatto coccola fatto Moretti tutti però sono corretti situazione vorrei essere andate lasciato BG
Dopo soli due mesi dal
Suo allontanamento BG sulle spalle
Il bilancio del due mila nove quel Bilancio da far tremare i polsi quella situazione
Mi avvio davvero serenamente verso le conclusioni
Senza però non posso non ricordare
Comunque credo che una lettura capisco che lo stile
Dell'Ente di gestione di quella lettura per le difese la lettura del
Corte Suprema di Cassazione verso la Francia non è stata prodotta ma dunque fonte giuridica a sentenza diciotto sette sette ottobre due mila quattordici da poter impedire tranquillamente
Perché sposa
Questo impianto argomentativo quando dice al giudice del riesame riguardati bene
La parte sulla truffa e quindi sul
Raggiro degli organi interni
Ravvisa leggo testualmente una serie notevole di elementi fattuali non considerati e o più radicalmente travisati che inficiano irrimediabilmente la tenuta dell'impianto argomentativo
Dell'ordinanza impugnata in altre parole sposa
La tesi che
Deve
Giusto per per conciliare l'inconciliabile c'era una sola possibilità
Per non far fallire l'operazione impegnarsi ad informare gli organi di controllo e di analisi esonerando così la controparte Longo
Allo scopo di consentire l'operazione ogni altra soluzione si sarebbe arenata sugli scogli della legalità come successore oggettivo
Quindi
Quando pensate alle pene quando pensate
Quello che è giusto irrogare
A Mussari pensate che lui è il protagonista
Il protagonista di quella Colle di quel contratto ombrello di cui lui si farla che assume rilevanza centralità imprescindibilità nel percorso argomentativo vedove da fornire affrontare in sentenza
Vi diranno vi diranno probabilmente mi avvio alle conclusioni che
Noi vogliamo agganciare le sorti di Mussari ad una telefonata
Vi chiederanno come sarà possibile giustificare una pena così alta con una telefonata
In primis già la telefonata diverse e un macigno enorme
E poi non c'è solo la telefonata c'è Bombieri c'è Barnaba c'è Fanti ci sono le attestazioni trasmessa KTM G c'è la risposta Banca d'Italia diciassette dodici c'è il contesto in cui matura il comportamento del Presidente che dà il via libera e poi perché se testo
Considerata addirittura per il solo comportamento omissivo qui siamo compatti fronto comportamento attivo o altro che attivo telefonare nascondere mistificare
Vi diranno probabilmente che noi di fronte alla pena ci accingiamo a chiudere
Non ci siamo fatti portatori la Procura della Repubblica di istanze sociali
Di una società che si sente derubata il proprio futuro
E
Derubata perché essi hanno determinato il tracollo di un'istituzione secolare
No
Perché un'istanza del genere da parte nostra tra direbbe appunto dicono sentimenti che non possono trovare cittadinanza delle Alpi giustizia
Si farebbe portavoce di rancore di sentimenti estranei alle altre aule giustizia come quelle che nella
Bellissima perché il fatto questo mestiere non si può eccetera dei mercanti
Di Shakespeare la richiesta che anima
L'ebreo il mercante altre dinanzi al Tribunale una richiesta che si fa essa
Portatrice di rancori discriminazioni della rete
Graziani diventa essa stessa ingiusta
Ma quella richiesta l'altra controparte che proprio quelle discriminazioni mettere in essere quella dei ricchi risponde
Con una sentenza che altrettanto ingiusta perché si fa carico di quelle istanze che qui non devono trovare accoglimento
Quando la richiede Riviera riesce a fare di giustizia quella vuoti Ciani
Anticipa questo anticipa un surplus di giustizia e non vi chiediamo un surplus di giustizia perché diventerebbe il giusto
Non è così
Nel testo del grande Bardot la severa sentenza finale diviene la vendetta di tutta una società no non ripetiamo gli stessi errori non vi chiediamo niente di tutto questo vi diciamo leggete il centotrentatré
Il bene giuridico la valutazione del venivo giuridico sotteso dalla norma leggete il centotrentatré e numero uno
Che vi dice che dovete guardare alla gravità del fatto desunta dalle modalità dell'azione con riferimento ai mezzi della condotta
E come sono qui mezzi della condotta sono particolarmente insidiosa quindi
Non sono
Enunciazioni vaghi astratta accademica lei riportiamo al caso concreto
Mezzi particolarmente insidiosi occultamento mediante nascondimento in cassaforte Euridice centotrentatré e numero uno guardate al tempo della condotta
Qui l'occultamento è avvenuto per anni di dice guardate alla natura della condotta qui attraverso l'ostacolo si sono potute realizzare operazione disastrose per la banca potenzialmente per il sistema bancario nazionale si pensi all'eventuale fallimento del tessuto urbano
Vi dice guardate
Al comportamento che qui e di una gravità inaudita reiterata ostinata attuata con pervicace ostinazione durata tre anni
Sono stati commessi tre reati ognuno ricorda benissimo il collega vi ha preceduto che se non sono punibili
Sotto processo sotto il profilo del ne bis in idem sostanziale ciò nondimeno il relativo comportamento che li sostanziano non può
Non essere tenuto in considerazione ai fini della quantificazione della pena leggete il centotrentatré e numero due
Che vi dice la gravità del danno in che modo si è verificata l'offesa intende tutelare
In misura gravissima nel caso di specie
Abbiamo visto anche dalle slide
Non ve le ho messe a caso come gli effetti dell'operazione Nomura abbiano contribuito in maniera centrale a portare la banca un passo dal fallimento
Abbiamo visto quali numeri sì ce l'ha saputo quell'operazione numericamente a finanziare al numerica gettito dell'IVA
Leggete il centotrentatré edili
Invita a considerare l'intensità del dolore
Intensità elevatissima una sconti mento anche alle funzioni interne
Reiterate bugie mistificazioni anche posto occultamento
In questo contesto di palese gravità del reato voi dovete illegali le circostanze attribuite genericamente
E voi lo dovete fare non soltanto perché il legislatore nel due mila cinque ha riformato sessantadue bis ponendo un argine al diffuso indulto indulgenziale ISMU
Imperante
Lo dovete fare perché la giurisprudenza ha detto che il giudice
Naturalmente davanti in particolare
Bene
Motivare attentamente e gli arresti giurisprudenziali sul punto sostenuti dalla più autorevole dottrina lo dico veramente en passant
Indicano quali sono i punti che il giudice può considerare ai fini della il riconoscimento del genere Lozza è un numero chiuso però
L'elencazione abbastanza esaustiva faccio fatica a trovarne ed altri tenuità del danno nullità del danno uso temporaneo della cosa concorso del fatto col posa della vittima
Concorso di fattori causali esterni non prevedibili ignoranza editabili della legge penale timore riverenziale bisogno economico stato emotivo e passionale giovane età età senile la laboriosità la buona condotta processuale la partecipazione a giudizio
La
La confezione sincera e spontanea la fattiva collaborazione con gli inquirenti le circostanze attenuanti poter
Bene
C'è qualcosa di tutto questo qui
Lo meritano perché sono incensurati non basta lo meritano perché sono colletti bianchi questo reato da colletti bianchi
Faccio fatica a immaginare un Presidente di una banca che sia al contempo gravato da una sfilza di precedenti lo meritano per il comportamento processuale allora vediamo questo comportamento processuale Mussari non è mai venuto se non per il suo esame
Quindi sia
Baldassarri sempre
In compenso
La linea comune quello che ho detto prima scaricare sugli altri difendersi accusando il qualche caso i limiti della calunnia
Limite limiti
La documentazione che ci hanno fornito è stata parziale lacunosa
Protrazione dello Stato la conoscenza hanno accreditato provato ad accreditare la tesi tutti sapevano
Quasi comiche
Tutti colpevoli nessun colpevole
Hanno improntato un processo sunniti sulle intenzioni e quindi se vi andate a guardare il comportamento processuale questo è il dato nudo e crudo
Cassazione Sezioni riunite
Vado a chiudere ventiquattro maggio due mila dodici sul punto dice
Numero trentasei due cinque otto sezioni unite quindi molto recente massimata numero venticinque trentuno cinquantadue
Ai fini del riconoscimento delle circostanze attenuanti generiche il pieno esercizio del diritto di difesa se faculta l'imputato al silenzi e persino alla menzogna non lo autorizza perciò solo attenere comportamenti processualmente obliqui
E fuorvianti
In violazione del fondamentale principio di lealtà processuale che deve comunque improntare la condotta i tutti i soggetti del procedimento e la cui violazione indubbiamente valutabile da parte del giudice di merito
Fattispecie nella quale il diniego delle predette circostanze attenuanti
Era stato motivato evidenziando il censurabile comportamento processuale dell'imputato improntato
Ah reticenza e ambiguità e allora
Che cosa
Visto in questo processo reticenza di cui
E allora nella forbice di tale tra due otto anni giusta questa azione sul minimo o dovete guardare alla pena massima prevista dalla legge
è normale che in un tribunale anche in questo Tribunale
A un
Retto
Di un furto qualunque
Magari aggravato dalla data dal sopra da boh da un mezzo fraudolento dalla destrezza ma gravato da precedenti penali si diano conveniente due anni
E per questo reato con queste conseguenze in presenza di questi presupposti e di quelli condizioni perfetta centotrentatré telefonare rituali
Presidente io chiudo
è una bellissima lettura anche questa per chi fa questo mestiere estere non
Imprescindibile e che le nei lineamenti della fisso filosofia del diritto quando dice
Qual è la funzione
Di della della saggezza della filosofia dunque della saggezza rammenta la figura aggrega della Civetta commestibile della filosofia per via della sua forma la testa il becco che formano una lettera
E dice interviene la
Saggezza ex post a illuminare i fatti quello che il vostro compito certamente no voi dovete illuminare i fatti posto dopo che i fatti si sono verificati
Per usare le sue parole dice la filosofia dipingeva chiaroscuro allora quando la filosofia dipinge anch'a chiaroscuro allora un aspetto della vita invecchiato
Che dal chiaroscuro non si lascia ringiovanire ma soltanto riconoscere quello che dovete fare voi
La nottola di Minerva cioè la civetta di Minerva inizia il sorvolo sul far del crepuscolo
E allora alzatevi in volo su questi fatti
Su questi fatti ostile
Illuminate virgola vostra saggezza e vede
Perché tutto vi appariva chiaro
Persino tutte le nostre parole supera
Perché come dice un vecchio proverbio africano non c'è bisogno di mostrare l'elefante con il dito
Quindi vi chiedo di affermare la penale responsabili
Di tutti e tre gli imputati
E per l'aspetto di condannare Baldassarri Gianluca alla pena di anni sei di reclusione Vigni Antonio alla pena di anni sei di reclusione Mussari Giuseppe alla pena di anni sette di reclusione
Con che pene accessorie di legge per tutti e tre grazie
Grazie
Precisi
Parte Civile a questo punto è sollevata da gran parte del suo compito
Sia per la
Esposizione completa minuziosa e accurata fatta dal Pubblico Ministero che copre a coperture veramente in maniera precisa a tutti i fatti di questo giudizio sia anche per l'ora
Però volevo ricordare qualche diciamo qualche elemento magari da un angolo visuale un po'diverso e partire dall'importanza che in futuro un'informativa corretta a per l'azione di vigilanza bancaria
La vigilanza bancaria è stato detto la vigilanza prudenziale che quindi si basa sull'identificazione sul monitoraggio dei rischi
Per cui sulla base delle informazioni che gli intermediari forniscono all'autorità di vigilanza vengono fissati ad esempio i requisiti patrimoniali che ciascuna banca deve possedere
E sulla base della situazione patrimoniale ciascuna banca l'autorità di vigilanza può prendere i provvedimenti opportuni per garantire la sana e prudente gestione della banca stessa e la stabilità dell'intero sistema
I provvedimenti di vigilanza che possono essere presi sono una rosa che graduata dal nero invito ora con
Non d'azione di avviare la fissazione ad esempio di coefficienti particolari per una banca che abbia problemi
Specifici a l'adozione di altre misure specifiche ancora è stato già ricordato all'amministrazione straordinaria o addirittura la liquidazione coatta amministrativa
Ora la congruità delle misure di vigilanza che l'Autorità prende è direttamente proporzionale al grado di conoscenza della situazione aziendale che la stessa Autorità può raggiungere
Esse mancano le informazioni corrette complete veritiere sulla situazione della banca i provvedimenti presi possono esser
Inadeguati oppure l'autorità può non prendere alcun provvedimento e definitiva la funzione di vigilanza risulta compromessa
Ecco perché è importante la tutela penale offerta dall'articolo due mila seicentotrentotto
E è stato già ricordato che con questa norma si differenzia nel panorama dei reati societari nella quale inserita forse a torto si differenzia per la gravità delle pene previste
Ma si differenzia anche per la perseguibilità d'ufficio in un panorama in cui appunto di reati societario comunque i reati che comunque riguardano il diritto penale dell'economia
Ormai sono perseguibili quasi tutti a querela su questo questi due elementi testimoniano l'importanza di questa norma e l'importanza soprattutto dei beni che intende tutelare
Per reprimere il potere informativi della Banca d'Italia sono già state ricordate alcune norme fondamentali sulle quali questi poteri si fondano l'articolo cinquantuno del Testo unico bancario
Dell'articolo cinquantaquattro sulla vigilanza ispettiva va ricordato anche l'articolo cinquantadue che impone degli obblighi informativi particolari all'Collegio sindacale delle banche e alle società di revisioni ovviamente obblighi che possono essere assolti e che riguardano la comunicazione diretto all'autorità di vigilanza
Di delle regolarità eventualmente riscontrate nell'attività della banca e intanto possono essere assolti questi obblighi in quanto collegio sindacale
E società di revisione siano messi a conoscenza ovviamente siano messi nelle condizioni di poter percepire le irregolarità all'interno della banca
Per quanto riguarda i poteri della vigilanza ispettiva
Va sottolineato che l'articolo cinquantaquattro non li disegna in maniera particolarmente ampia stiamo parlando di un'ispezione tipicamente amministrativa immigrazione del l'ispezione si può svolgere
Presso le banche
Quindi non presso altri soggetti non presso chiunque
E gli ispettori possono richiedere l'esibizione di documenti quindi non li possono apprendere
In sostanza si tratta di poteri ben diversi da quelli che l'articolo centottantasette octies del Testo unico della finanza riconosce alla Consob
La Consob può nei confronti di chiunque utilizzare registrazioni telefoniche e procedere al sequestro dei beni procedere perquisizioni
Utilizzare avvalersi dei contenuti dell'anagrafe dei conti e dei depositi o dell'anagrafe tributaria
Ecco di tutti questi poteri che sono assolutamente penetranti alcuni dei quali pare vengono ovviamente
Possono essere esercitati solo
Con l'autorizzazione della Procura della Repubblica
Alla Banca d'Italia ne è riconosciuto uno solo che è quello del comma tre lettera c dell'articolo centottantasette octies che la possibilità di procedere ad audizione personale cosa che già la Banca d'Italia normalmente fa
Messo i procedimenti amministrativi
Quindi a questo punto se questi sono i poteri che la Banca d'Italia è chiaro che è indispensabile essenziale la collaborazione dei soggetti vigilati
Ai quali debbono quindi dotarsi e sono le soluzioni della Banca d'Italia prescriverlo di sistemi di rilevazione misurazione dei rischi
Deve avere un sistema di controllo in testa interno che possa garantire l'affidabilità dei dati
Contabili e gestionali la collaborazione nel corso di ispezioni si estrinseca ovviamente si esplica nella fornire e tutta la documentazione irrilevante e comunque tutta la documentazione che sia richiesta dagli ispettori
Per quanto riguarda i fatti e mandate a dirimere interessato sviscerato in tutte le sue
Possibili estrinsecazioni quindi non ci ritornerò volevo invece ritornare su alcuni segnali che sono arrivati a gli attuali imputati dall'esterno
Segnali che ponevano l'accento sulla necessità di una particolare disclosure sull'operazione ristrutturazione ad es se Alexandria
Il primo segnale viene da JP Morgan e nella richiesta nel corso delle trattative di informare i revisori e di segnalare in bilancio l'operazione correttamente non a caso le trattative si interrompono
Il secondo segnale arriva durante la conference call anche in questa che è stata descritta come una
Eventualità abbastanza eccezionale un unicum addetto Mussari
Emerge la preoccupazione di Nomura
Quali che ne siano le ragioni
Di un'informativa del consiglio di amministrazione del Monte dei Paschi è un'informativa della società di revisione il terzo segnale e dato dal testo del mandante agreement stesso
Laddove anch'esso richiama la necessità di un'informativa del consiglio di amministrazione e dei revisori e il Monte dei Paschi sotto ascrivendolo si impegna in tal senso
Invece come abbiamo visto il Presidente non informa il Consiglio di amministrazione il direttore generale responsabile dell'Area Finanza non informano le strutture interne e revisori
In realtà è sintomatico molto significativo il trattamento dell'informazione sull'operazione che viene riservato all'interno del Monte dei Paschi
Abbiamo visto che nell'area finanza solo i fedelissimi conoscono l'operazione il capo della finanza proprietaria viene messo solo per conoscenza nel giro di me il
Relativo per quanto riguarda la business controlli unito
Conteneva pure sta non fategli un fedelissimo le file riceve solo una bozza del mandated agreement con la raccomandazione che la debba da considerare come non esistente
Risk management abbiamo visto non conti Bellucci non vedono i mandated né sanno del sette e mezzo preview
Il sì al fondo rally non sa del collegamento del capo dell'aria bilanci BG non sa del collettamento non vede il mandante agreement
Il collegio sindacale non viene informato ai revisori viene detto che si tratta di carry trade e di operazioni autonome e ricordiamo che questi due soggetti collegio sindacale e società di revisione avrebbero potuto ad enti adempieremo speciale obbligo informativo nei confronti dell'autorità di vigilanza
E per finire dulcis in fundo il documento viene nascosto in cassaforte
Quindi la spiegazione che viene data è che il documento doveva essere riservato perché
Per evitare effetti distorsivi sul mercato ma ovviamente questa giustificazione intanto aveva un senso in quanto l'operazione l'acquisto dei BTP era ancora in corso
Finita questa fase quindi a fine settembre due mila nove non ce l'ha più alcuna necessità di tenere riservato il
L'operazione e anche qualora avessero dimenticato anche in cassaforte del documento comunque alla richiesta degli ispettori della Banca d'Italia doveva comunque tornare alla mente ma così non è stato
In realtà la situazione del
Le carenze informative all'interno della struttura e nei confronti dei revisori
Rileva hanno con me sintomatiche in quanto precludeva hanno alla segretezza nei confronti dell'esterno e la garantiva no
Nel senso che e il fatto che la l'informatizzazione fosse
Circoscritta anche all'interno del Monte dei Paschi ha consentito la mancata indicazioni in bilancio della terza età
E ha consentito l'occultamento la Banca d'Italia
Il che tra l'altro questa segretezza la segretezza così accuratamente perseguita smentisce la crisi dell'irrilevanza del Andretta dirimente
Perché sarà così indifferente non si comprende l'accuratezza con cui è stato tenuto segreto persino all'interno della banca
Ho ovviamente durante l'ispettore esteri stazione del gruppo presentò la stazione
Cosa succede gli ispettori hanno informazioni carenti lacunose
E sostanzialmente inutili
Perché perché a monte si era impedito che anche i soggetti che all'interno della banca volevano collaborare con loro sia impedito che sapessero e quindi la all'informazione che veniva fornita era comunque frammentaria
E chi sapeva ovviamente ha ricostruito e ispettori la situazione in modo falso quindi gli ispettori fanno il possibile
Per accertare effettivamente i fatti ma ovviamente senza il mandante agreement il collegamento giuridico tra le due operazioni non è dimostrabile e qui volevo ricordare le due mail del venti
Dicembre due mila undici
Con le quali l'ispettore Labianca chiede notizie chiede informazioni sono i documenti quarantaquattro quarantacinque della produzione Baldassarri con la prima chiede informazioni e Bellucci
Con la seconda chiede informazioni a Baldassarri sui due corni dell'operazione struttura BTP due mila trentaquattro e ristrutturazione Alexandria
Il la Meli Bellucci viene inoltrata da conti a Baldassarri perché dia le notizie necessarie che ne continue Bellucci possedevano e per corrispondere alla richiesta del degli ispettori della Banca d'Italia
E comunque Baldassarri in realtà non corrisponde né all'una media né all'altra perché sappiamo che poi risponde a
La Gangai in maniera del tutto fuorviante
Ora di fronte a tutto questo abbiamo assistito a una sorta di tentativo di ribaltare la responsabilità sugli ispettori
Si ride insomma in questo questo tentativo in realtà due diverse sfumature perché si potrebbe dire rispetto agli però qualcosa
Hanno trovato hanno intuito evidentemente non sono stati abbastanza bravi abbastanza furbi non hanno cercato abbastanza oppure
Si potrebbe ricostruire appena visto che sono stati son così bravi perché ad un certo punto si sono fermati
Ecco in realtà non è a questa domanda che dobbiamo rispondere dobbiamo tenere presente qual è il
Lo scopo e la prospettiva
Dei reati previsti dall'articolo due seicentotrentotto cioè linea questi reati finalità tutela il dovere di collaborazione che soggetti di vigilanza vigilati comunque hanno
Questo dovere di collaborazione non si può considerare soddisfatto soltanto perché comunque gli ispettori riescono un po'brancolano nel buio come ha detto una galleria
A trovare qualche indicazione cioè di seminando sassolini e pensando che gli ispettori via via ritrovino nella foresta e quindi ritrovino la strada di casa che si soddisfa all'esigenza al dovere di collaborazione che previsto da le norme di settore e tutelato dal due mila seicento proprio trentotto d'altra parte
Più in generale al di là della della caso di cui ci stiamo occupando se passasse una simile interpretazione in realtà sarebbe pericolosissimo perché di volta in volta dovremmo andare a verificare la stabilire sei le informazioni che sono state comunque ottenute sono stati o meno sufficienti
Sono state comunque
Tali da soddisfare a dovere collaborazione invece no e molto più semplice la realtà doveri di cui la mozione deve essere totale
I comunque
Nessuno si è si è parlato di valutazione ex ante dell'idoneità del manda
Ma
Una controprova sulla rilevanza demanda eletta e data in dall'estate rispetto rispetto all'informativa degli ispettori che appunto riteniamo sia stata assolutamente che
Ed acqua calda possibilità di rispondere alle seguenti domande cioè la Banca d'Italia avrebbe potuto avviare un procedimento sanzionatorio
All'esito dell'ispezione scatoloni
Avrebbe potuto la Banca d'Italia a chiedere al Monte dei Paschi rettifica di bilancio bene la risposta è no ad entrambe le domande perché alla prima perché se avesse avviato un procedimento sanzionatorio
Gli attuali imputati avrebbero impugnato immediatamente e probabilmente con successo perché non c'erano gli elementi di fatto elementi Gentili sui quali fondare una una una una loro incolpazione anche a livello sanzionatorio amministrativo
E la Banca d'Italia non avrei dovuto richiedere rettifiche di bilancio perché il Monte dei Paschi avrebbe potuto e legittimamente rifiutarsi
In mancanza di quegli elementi che poi una
Oltre i nessi hanno costruito la banca che spezza infrastrutture ben noto e quindi questa la controprova tutti un ostacolo non solo è stato
O pensato ma c'è anche realizzato anche se abbiamo visto che l'evento non è richiesto dalla
Dal reato di cui al primo comma del due mila seicentotrentotto
Beh sulle sulla responsabilità non mi soffermo perché
è stata delineata ampiamente la figura dell'etere attori in questa vicenda soltanto due parole sul danno della Banca d'Italia chiede risarcimento del danno sia patrimoniale che non patrimoniale
Subito per effetto di veder delle quote di ostacolo patrimoniale perché in realtà pezzi potrebbe ieri ma in fondo
C'è stata una maggiore attività di vigilanza però tutto sommato lo scopo l'oggetto sociale della Banca d'Italia e vigilare quindi
Non c'è una grafico in altra agrario c'è stato perché la Banca d'Italia siano dovute trovata a fronteggiare
Un'attività imprevista sia per quanto riguarda gli impatti delle statement che è stato disposto appunto dal Monte dei Paschi sia per quanto riguarda il procedimento di approvazione del degli aiuti di Stato o che appunto hanno dovuto essere integrati e non all'atto della scoperta del non detta dirimente sia per quanto riguarda il monitoraggio della liquidità del Monte dei Paschi che sia detto all'epoca dell'ispezione reiezione Scardovari era già in una situazione drammatica ma una volta che è diventata di pubblico dominio la scoperta del mantenuta dirimente l'impatto mediatico ha ulteriormente peggiorato la situazione di liquidità della banca
Tanto che c'è stato un controllo continuo giornaliero da parte non solo delle strutture di vigilanza ma da altre da parte di altre funzioni
Della Banca d'Italia
Poiché la Banca d'Italia si è trovata a fronteggiare una marea di esposti i clienti che lamentavano l'omessa vigilanza e qui andiamo quasi a
Passare al danno non patrimoniale ad esempio il Codacons ha scoperto questo filone questo cavallo di battaglia e ci ha citato i servizi civili e amministrativi esposte pesanti penali
Sostenendo appunto inadeguatezza della nostra azione inadeguatezza incolpevole comunque
Prima ci sono state utilizzino al Parlamento rapporti con il Ministero dell'economia i rapporti con la Commissione europea per quanto riguarda la
La procedura gli aiuti di Stato
Che il danno non patrimoniale appunto forse quell'elemento più importante nella nostra prospettiva ormai assodato che una persona giuridica possa offrire
Di un danno reputazionale e la Banca d'Italia in questa vicenda ha visto la sua credibilità di un'autorità civili e vigilanza sicuramente messa a dura prova
Se non pesantemente minata e d'altra parte anche questo processo né una testimonianza proprio con il tentativo di ribaltamento delle responsabilità di cui parlavo prima alla fine sembra quasi che sul banco degli imputati debbano finire gli ispettori di vigilanza
Comunque noi gettiamo le liquidazioni in via equitativa
Di entrambi i profili di danni no tenendo conto della gravità dei fatti e della risonanza appunto mediatica che queste vicende hanno avuto
Chiediamo pertanto la condanna degli imputati ad appena ritenuto di giustizia la condanna degli stessi e risarcimento dei danni e le ha condannate rifusione delle spese legali
Tale
Rinviamo all'udienza del tredici
Questo punto
Per a stabilire
Ulteriori dati anche non so quando potranno essere fissate
In relazione in molteplici impegni del collegio
Vi prego di
In questa settimana che c'è di tempo di indicare alla dottoressa grappa quale può essere in linea di massima l'ampiezza
Nelle singole difese in modo da poter
Opportunamente calendarizzare nel caso non fosse nel caso io dico malaugurato dissi ma
Però mi sembra probabile
Fin qui non fosse sufficiente una sola udienza del tredici signori passi
Grazie